Вступ

Значні події з криптовалюти та реакція регулюючих органів

Ринок криптовалют пережив кілька великих подій, які виявили ризики та регуляторні прогалини в галузі, а також спонукали до вдосконалення глобальної нормативно-правової бази. Наприклад, злом біржі Mt. Gox у 2014 році призвів до крадіжки близько 850 000 біткойнів і спонукав Японію посилити правила безпеки бірж. Злом Bitfinex у 2016 році викликав широкі дискусії про безпеку та регулювання біржі. Крах FTX у 2022 році виявив проблеми з прозорістю та регулюванням криптобірж, що призвело до розслідувань SEC США та інших агентств. У тому ж році крах Terra-Luna підкреслив ризики алгоритмічних стейблкоїнів і призвів до більш суворого глобального регулювання стейблкоїнів. Крім того, санкції Міністерства фінансів США проти Tornado Cash ознаменували подальше посилення правил щодо блокчейн-міксерів, підкреслюючи потенційні ризики криптовалют у незаконній діяльності.

Виклики регулювання криптовалюти

Регулювання криптовалют стикається з кількома викликами, переважно в наступних аспектах:

• Анонімність блокчейну ускладнює завдання регуляторам виявлення та відстеження незаконних дій. Тому потрібні більш суворі заходи з протидії відмиванню грошей (AML) та визначення клієнта (KYC), щоб збалансувати захист приватності з вимогами відповідності.
• Децентралізована природа блокчейну ускладнює встановлення юридичної відповідальності. Регулятори досліджують, як регулювати платформи децентралізованої фінансової (DeFi) та розумні контракти, а також як використовувати технологічні засоби для підвищення прозорості та обліковості.
• Міжнародний характер блокчейну породжує питання щодо юрисдикційних питань, а регулятивні відмінності між країнами можуть призвести до «регулятивного арбітражу». Міжнародне співробітництво та обмін інформацією є ключовими для вирішення цього виклику.

Огляд

Огляд 1: Основні країни, де криптовалюта є легальною (Червона зона)

Огляд 2: Регулюючі органи та фінансові ліцензії для криптовалют в основних країнах світу

Рекомендовано для: Операційні компанії, сторони проекту, інвестори

Огляд 3: Загальний огляд податкових ставок на криптовалюту

Рекомендовано для:Операційні компанії, сторони проекту, інвестори

Рекомендовані вказівки

Керівні принципи для бізнесу з криптовалют з регулятивної перспективи

1. Оберіть країни/регіони з чіткими регуляторними рамками
   Бізнеси з криптовалютами, включаючи біржі, сервіси гаманців та платіжні платформи, повинні надавати перевагу країнам/регіонам з чіткими регуляторними рамками, таким як Сінгапур, Швейцарія, Велика Британія та Європейський союз. Це забезпечить відповідність регуляціям, зменшить правові ризики та підвищить авторитет та довіру користувачів платформи.

2. Отримати необхідні ліцензії та сертифікати відповідності
   Під час вибору місця функціонування компанії повинні забезпечити подачу заявки на отримання відповідних фінансових ліцензій або оперативних дозволів. Наприклад, ліцензія MiCA ЄС, ліцензія BitLicense США або ліцензія MSB Канади. Різні країни мають різні вимоги до криптовалютних бізнесів, і наявність відповідних ліцензій є ключовою для уникнення регуляторних пеналів.

3. Дотримуйтесь вимог щодо протидії відмиванню грошей (AML) та боротьби з фінансуванням тероризму (CFT)
   Багато країн (такі як США, Велика Британія, ЄС тощо) вимагають від криптовалютних компаній дотримуватися суворих вимог AML та CFT. Компанії повинні встановити надійні процедури Know Your Customer (KYC), забезпечуючи моніторинг та звітування про підозрілі транзакції для зменшення ризику використання для відмивання грошей або фінансування тероризму.

4. Податкове дотримання
   Бізнеси з криптовалютою повинні розуміти та виконувати місцеві податкові регуляції, включаючи податок на додану вартість (ПДВ) та податок на прибуток з капітальних виграшів. Наприклад, у Великобританії вимагається оподаткування всіх операцій та послуг, пов'язаних з криптовалютою, згідно з ставками ПДВ, тоді як у США вимагається звітування та сплата податку на прибуток з капітальних виграшів за обміни. Правильне планування податків є ключовим для уникнення майбутніх податкових суперечок.

5. Дотримання міжнародних вимог щодо перетину кордону та виконання багатьох національних регуляцій
   Для криптовалютних компаній, що діють міжнародно, важливо звертати увагу на регуляторні вимоги в різних країнах. Наприклад, ЄС та США можуть вимагати глобальних стандартів відповідності для криптовалютних бірж. Компанії повинні забезпечити виконання регуляторних вимог усіх ринків, на яких вони працюють, щоб уникнути правових ризиків, що виникають з проблем відповідності при перетині кордону.

6. Слідкуйте за майбутніми регуляторними політиками
   Регуляторне середовище у галузі криптовалюти постійно змінюється, багато країн розробляють нові регуляторні рамки. Компанії повинні тісно відстежувати юридичні та регуляторні оновлення, що стосуються криптовалюти в різних країнах, та відповідно налаштовувати свої стратегії функціонування та заходи з дотримання. Наприклад, регулятивні положення MiCA ЄС та пропозиції щодо регулювання криптовалюти в США є важливими політичними розвитками, які варто слідкувати за ними.

7. Готуйтесь до регулятивних змін з гнучкістю
   Регуляторна сфера криптовалютичної індустрії все ще розвивається. Компаніям слід встановлювати гнучкі механізми відповідності, які можуть швидко реагувати на зміни в регулюванні в різних країнах або регіонах. Створення контингентних планів для управління раптовими змінами політики та забезпечення неперервності та законності бізнесу є важливим.

8. Зміцнення співпраці з регуляторними органами
   Підтримка хорошої комунікації та співробітництва з регуляторними органами є ефективним способом забезпечити виконання вимог. Компанії можуть активно брати участь у галузевих асоціаціях або регуляторних дискусіях та громадських консультаціях, що проводяться регуляторними органами, щоб допомогти їм зрозуміти потреби та тенденції галузі. Це може сприяти розробці відповідних регуляцій та забезпечити політичну підтримку.

9. Захист даних користувача та приватності
   Оскільки глобальна увага до конфіденційності даних зростає, криптовалютні компанії повинні дотримуватися правил захисту даних, таких як GDPR (Загальний регламент ЄС про захист даних). Забезпечення безпеки та конфіденційності особистої інформації користувачів є фундаментальною вимогою для підтримки легальної діяльності та репутації бренду.
   У підсумку: криптовалютні бізнеси повинні надавати перевагу регіонам з чіткими регуляторними рамками та суворими вимогами до виконання при виборі країн для операцій. Вони повинні отримати необхідні фінансові ліцензії, дотримуватися AML, CFT, податкових та регулятивних вимог до захисту даних, а також вчасно відстежувати зміни в політиці для коригування заходів відповідності. Це забезпечить безперервну та законну діяльність.

Керівні принципи для проектів криптовалюти з регулятивної перспективи

1. Оберіть відповідні регуляторні регіони
   Проекти з криптовалютами повинні реєструватися та працювати у країнах або регіонах з чіткими регуляторними рамками, такими як Сінгапур, Швейцарія і Європейський Союз. Ці регіони надають чіткі правові і регуляторні вказівки, які забезпечують законну роботу проекту, зменшуючи правові ризики та невизначеності.

2. Оформити необхідні ліцензії та дозволи
   Залежно від типу бізнесу (наприклад, ICO, продаж токенів, децентралізовані програми), проект може потребувати отримання відповідних ліцензій або дозволів. У деяких країнах проекти ICO та випуск токенів можуть вимагати ліцензій фінансових послуг або ліцензій регулювання цінних паперів. Команда проекту повинна розуміти та отримувати відповідні ліцензії, такі як вимоги американського SEC згідно з його законодавством про цінні папери або фреймворк MiCA ЄС.

3. Дотримуйтесь вимог AML / KYC
   Криптовалютні проєкти повинні переконатися, що вони відповідають вимогам щодо боротьби з відмиванням грошей (AML) та «Знай свого клієнта» (KYC). Ці правила є не лише основою відповідності нормативним вимогам, але й ключем до зміцнення довіри користувачів. Проєкт повинен встановити суворі процедури KYC для ідентифікації користувачів та моніторингу підозрілих транзакцій, гарантуючи, що проєкт не використовується для відмивання грошей або фінансування тероризму.

4. Уточнення класифікації токенів та відповідність
   У деяких країнах токени можуть бути класифіковані як цінні папери або інші фінансові інструменти. Команді проєкту необхідно провести юридичний аналіз своїх токенів, щоб переконатися, що їх випуск та торгівля відповідають місцевим законодавчим вимогам. Наприклад, законодавство США про цінні папери може вимагати, щоб певні токени були зареєстровані як цінні папери. Проєкт повинен співпрацювати з юридичними консультантами, щоб з'ясувати характер відповідності своїх токенів.

5. Розробка прозорих білих книг та рамок відповідності
   Команда проєкту повинна надати детальний та прозорий whitepaper, який описує цілі проєкту, досвід команди, технічну архітектуру та токеноміку. Технічний документ повинен відповідати нормативним вимогам, уникати неправдивої реклами, а також гарантувати, що випуск, розповсюдження та обіг токенів є законними та відповідними.

6. Слідкуйте за майбутніми регуляторними політиками
   Регуляторна среда для криптовалюти постійно змінюється, і команди проектів повинні бути постійно в курсі глобальних політичних та регуляторних змін. Наприклад, регуляції MiCA ЄС, закони про цінні папери США та інші нові регуляторні рамки. Шляхом регулярного огляду та коригування відповідності проекту, команда може забезпечити його легальну відповідність у майбутніх регуляторних середовищах.

7. Захист даних користувача та конфіденційність
   За строгими законами глобальної захисту даних (наприклад, GDPR) проекти криптовалюти повинні забезпечувати захист користувальницьких даних та приватності. Зберігання, передача та обробка даних повинні відповідати відповідним законам про захист приватності, щоб уникнути правових суперечок та штрафів через порушення даних або приватності.

8. Запобігти ризикам регулювання на міжнародному рівні
   Для проектів з криптовалютою з глобальними операціями важливо дотримуватися міжнародних вимог щодо регулювання. Команда проекту повинна враховувати правові вимоги до криптовалюти в різних країнах, особливо для проектів з міжнародними транзакціями чи глобальними користувачами. Забезпечення відповідності та використання відповідних правових структур може запобігти зіткненню з множинними регуляторними викликами в різних юрисдикціях.

9. Підвищення комунікації з регуляторними органами
   Підтримка доброї співпраці та комунікації з відповідними регуляторними органами допомагає забезпечити безперебійну роботу проекту. Участь у галузевих дискусіях та громадських консультаціях, отримання інформації про зміни в політиці та адаптація стратегії проекту до нових регуляторних вимог є надзвичайно важливими. Крім того, проект повинен створити комітет з виконання вимог для забезпечення постійного дотримання регулятивних вимог.

10. Управління ризиками та юридична консультація
    Команда проекту повинна найняти професійних юристів-консультантів, щоб оцінити юридичні ризики проекту та розробити стратегії відповідності. Шляхом створення міцного кадрового резерву управління ризиками проект може уникнути перебоїв, штрафів або навіть припинення роботи через питання відповідності.
    Таким чином, криптовалютні проєкти повинні ретельно розуміти законодавчі та нормативні вимоги різних країн, гарантуючи, що їхні токени та платформи відповідають місцевим законам, особливо щодо боротьби з відмиванням грошей (AML), дотримання вимог щодо цінних паперів та захисту даних. Крім того, команда проєкту повинна уважно стежити за галузевими регуляторними тенденціями та вчасно коригувати стратегію проєкту, щоб уникнути майбутніх юридичних ризиків та ризиків дотримання нормативно-правових вимог.

Керівні принципи для інвесторів у криптовалюти з регулятивної перспективи

1. Вибирайте регульовані ринки та платформи
   Інвесторам слід надавати перевагу вибору платформ або проєктів з криптовалютами, які діють в країнах або регіонах з чіткими та строгими регуляторними рамками. Наприклад, вибір бірж і проєктів, зареєстрованих та регульованих в регіонах, таких як Сінгапур, Європейський союз та Швейцарія, може допомогти зменшити ризик. Регульовані платформи зазвичай пропонують більшу прозорість та кращі заходи захисту користувачів.

2. Зверніть увагу на дотримання вимог платформи та ліцензування
   Перш ніж інвестувати, інвестори повинні перевірити, чи має платформа законні фінансові ліцензії та необхідні регуляторні дозволи. Наприклад, перевірити, чи відповідає платформа вимогам щодо боротьби з відмиванням грошей (AML) та «Знай свого клієнта» (KYC). Це не тільки захищає кошти інвесторів, але й допомагає запобігти використанню коштів для незаконної діяльності.

3. Розумійте місцеві юридичні та податкові вимоги
   Інвестори повинні розуміти закони про криптовалюту та податкове законодавство як своєї країни, так і країни, куди вони інвестують. Наприклад, деякі країни вводять податки на операції з криптовалютою або приріст капіталу, тоді як інші можуть пропонувати податкові пільги. Інвестори повинні переконатися, що їхня інвестиційна діяльність відповідає місцевому податковому законодавству, щоб уникнути штрафів за ухилення від сплати податків або їх недотримання.

4. Уникайте високоризикових країн та нерегульованих платформ
   Інвесторам слід уникати інвестування в країни або платформи без чіткої нормативно-правової бази, особливо в ті, які мають слабке регуляторне регулювання (наприклад, певні країни, що розвиваються, або країни без відповідного регулювання). Такі ринки можуть нести вищі ризики, такі як шахрайство, крадіжка або банкрутство платформи.

5. Будьте обережні щодо юридичних ризиків у крос-бордерних інвестиціях
   Для транскордонних інвесторів, особливо тих, хто інвестує в закордонні криптовалютні проекти, дуже важливо розуміти правові норми щодо криптовалюти в різних країнах. Наприклад, Комісія з цінних паперів і бірж США (SEC) має дуже суворі правила щодо певних токенів, і інвесторам слід бути обережними, щоб уникнути участі в проектах, які можуть вважатися незаконними цінними паперами. Транскордонні інвестиції можуть включати кілька юрисдикцій, тому потрібна особлива обережність.

6. Виберіть відповідні ICO або проекти випуску токенів
   При участі в ICO (початкова пропозиція монет) або інших інвестиційних проектах з токенами, інвестори повинні ретельно перевіряти відповідність проекту. Переконайтеся, що білокнига проекту, методи збору коштів та класифікація токенів відповідають законам про цінні папери країни, де знаходиться домашня країна або країна, в якій розташований проект. Уникайте інвестування в проекти, які можуть порушувати правила цінних паперів.

7. Слідкуйте за змінами в регулюванні
   Регулятивна ситуація в галузі криптовалюти швидко розвивається. Інвесторам потрібно бути в курсі глобальних та внутрішніх політичних та регуляторних змін. Наприклад, регуляторний акт MiCA (Market in Crypto-Assets) ЄС, регуляторні акти цінних паперів США та зміни в підході Китаю до криптовалюти безпосередньо впливають на безпеку та прибутковість інвестицій. Бути в курсі цих змін є надзвичайно важливим для інвесторів.

8. Диверсифікуйте інвестиції для зменшення ризику
   З урахуванням високої волатильності криптовалютного ринку та невизначеності регулювання, інвесторам рекомендується зменшити ризики шляхом диверсифікації своїх інвестицій. Збалансування ризиків шляхом інвестування в різні активи (такі як різні криптовалюти або традиційні акції, пов'язані з блокчейном) є розумною стратегією.

9. Залишайтеся бджолами проти шахрайства та обману
   Регіони зі слабким або недостатнім регулюванням частіше сприяють шахрайству. Інвесторам слід залишатися обережними та уникати участі в неперевірених інвестиційних можливостях, особливо тих, які обіцяють високу прибутковість або проєкти з «нульовим ризиком». Перевірка довіри до платформи, перегляд звітів про аудит третіх сторін і проведення ретельних перевірок репутації проєктів необхідні для забезпечення їх законності та відповідності.

10. Юридична консультація та професійна підтримка
    Для складних крос-бордерних інвестицій в криптовалюти або великих фінансових інвестицій рекомендується звернутися до професійних юристів та фінансових консультантів. Юристи та податкові консультанти можуть допомогти інвесторам проаналізувати відповідність проекту, податкові наслідки та потенційні ризики, забезпечуючи при цьому прийняття зважених і юридично вірних інвестиційних рішень.
    Підсумовуючи: інвестори в криптовалютному просторі завжди повинні надавати пріоритет дотриманню вимог платформ і проектів, вибираючи регульовані ринки з правовим захистом для інвестицій. Крім того, вони повинні уважно стежити за нормативними змінами, гарантуючи, що їхні інвестиції відповідають відповідним законам і правилам у різних країнах або регіонах, щоб зменшити юридичні та фінансові ризики.

Криптовалюта Бізнес-компанії: Податкові аспекти

Компанії, що займаються криптовалютою, включають криптовалютні біржі, постачальників послуг гаманця, шахтові компанії, платіжні платформи, платформи децентралізованого фінансування (DeFi), фонди криптовалютних активів та інвестиційні компанії, компанії з блокчейн технологій, компанії з реклами та маркетингу криптовалюти, фірми з дотримання вимог та юридичні послуги, а також платформи з даними та аналітикою криптовалюти. Ці компанії займаються різними аспектами криптовалюти, включаючи торгівлю, зберігання, видобуток, платежі, позики, інвестиції, технічні послуги, рекламу та дотримання вимог.

На основі ставок оподаткування криптовалют в різних країнах компанії з сфери криптовалютного бізнесу повинні враховувати такі фактори при виборі місць реєстрації, бізнес-стратегій та податкової відповідності:

1. Низькі податки та податково-приязні регіони

Компаніям з криптовалютою слід розглянути можливість реєстрації та здійснення діяльності в регіонах з низькими або без податків, оскільки це значно зменшить податкові тягари та збільшить маржу прибутку.

Країни, на які поширюється: Дубай, Багамські Острови, Кайманові острови, Бермудські Острови, Монако, Антигуа і Барбуда, Сент-Кітс і Невіс тощо. У цих регіонах не існує податку на капітальний прибуток, податку на особистий дохід або ПДВ, що робить їх ідеальними для криптовалютних бізнесів, таких як торгівля та видобуток, надаючи значні податкові переваги.

Стратегія: Встановлення головних офісів або філій у цих областях може допомогти оптимізувати глобальне податкове тягар для бізнесу.

2. Ключові податкові ставки, які слід враховувати:

Податок на капітальний прибуток: Країни, такі як Швейцарія, США, Канада та Австралія, накладають податок на капітальний прибуток з відносно високими ставками. У США короткостроковий капітальний прибуток може сягати до 37%.

Рекомендація: Для компаній з великим зростанням капіталу, особливо бірж або компаній, що мають значні активи, необхідно заздалегідь здійснити податкове планування, щоб уникнути високих податків на капітальний прибуток з пошановуванням. Створення філій в податково-пільгових регіонах або переміщення активів в місця з низькими податковими ставками для оптимізації податкового тягаря може бути корисним.

Податок на прибуток підприємств: Багато країн (такі як Німеччина, Франція, Італія та Бразилія) обкладають податок на прибуток підприємств криптовалютні компанії з різними ставками від 15% до 33%.

Рекомендація: Компанії повинні обирати регіони з нижчими ставками податків (наприклад, Сінгапур та Багамські острови) або застосовувати законні податкові планування для зменшення своїх податкових зобов'язань.

3. Переваги регіонів з податковими пільгами

Країни, такі як Сінгапур, Гонконг та Португалія, пропонують нижчі податки на особистий дохід або корпоративний податок та податкові пільги для зростання ціни криптовалюти.

Рекомендація: Якщо компанія переважно має справу з інвесторами або акціонерами, можливо, буде корисним зареєструватися в цих регіонах, щоб скористатися сприятливою податковою політикою та підвищити привабливість компанії.

4. Різниця між податками на короткострокові та довгострокові капіталовкладення

Деякі країни (такі як Австралія, Велика Британія та США) накладають вищий податок на прибуток з короткострокових операцій. Якщо компанія з криптовалютою здійснює часті покупки та продажі активів, короткостроковий податок може значно зрости.

Рекомендація: Компанії з криптовалютою можуть розглянути ухвалення стратегії тривалого утримання, щоб уникнути частого торгівлі та скористатися нижчими податками на тривалі капіталовкладення. Крім того, управління активами в різних юрисдикціях може допомогти зменшити податкові тягари.

5. Особливі податкові регуляції

Деякі країни (такі як Франція, Швейцарія, Німеччина та Росія) можуть мати вищі податки на доходи, пов'язані з криптовалютою, такі як прибутки від майнінгу чи корпоративні доходи.

Рекомендація: Компанії з видобутку криптовалюти та ті, що надають пов'язані послуги, повинні ретельно стежити за місцевими податковими законами, зокрема стосовно оподаткування доходів та виконання ПДВ. Стратегії податкової оптимізації можуть допомогти знизити витрати на операції.

6. Розгляди щодо спадкового та податку на дарування

Якщо компанія займається спадковістю активів або передачею акціонерів, деякі країни (наприклад, Німеччина, Франція, Швейцарія та Велика Британія) стягують податки на спадщину або дарування.

Рекомендація: Засновники компанії та основні акціонери повинні планувати податки для мінімізації податкових тягарів під час процесів спадкування або дарування.

Висновок

Для компаній з бізнесом у сфері криптовалюти вибір правильної країни для реєстрації та діяльності є вирішальним. Регіони з низькими податковими ставками (наприклад, Дубай, Багамські острови, Кайманові острови) надають чіткі податкові переваги, зменшуючи податок на прибуток від капіталовкладень та корпоративний податок. Для країн з вищими податковими ставками компаніям слід розглянути законну податкову планування, вибрати відповідні структури діяльності та методи інвестування для оптимізації податкових тягарів.

Проекти криптовалюти: податкові аспекти

1. Виберіть податково-благоприятні країни
   Проекти повинні надавати перевагу країнам або регіонам з низькими податковими тягарями на криптовалюти, таким як Дубай, Багами та Кайманові острови. Ці регіони зазвичай не стягують податок на прибуток з капіталу, ПДВ або інші корпоративні податки, що допомагає зменшити загальний податковий тягар для проекту.

2. Планування податків та оптимізація структури
   Залежно від масштабу проекту та стадії розвитку, важливо обрати правильну організаційну структуру компанії (наприклад, офшорні компанії, холдингові компанії), щоб оптимізувати податкову структуру та уникнути впливу високооподаткованих країн. Переконайтеся, що обрана країна пропонує розумні переваги з оподаткування прибутку з капіталовкладень, особливо щодо короткострокової торгівлі та довгострокових інвестицій, і розгляньте розподіл прибутку для мінімізації податкових зобов'язань.

3. Розумійте податкові наслідки випуску токенів
   Залежно від характеру токена (наприклад, цінних паперів чи службових токенів), оподаткування може відрізнятися в залежності від країни. Проект повинен уточнити правовий статус токена та врахувати його вплив на податок з прибутку та ПДВ, забезпечуючи, що емісія токена не створює непотрібних податкових ризиків.

4. Звітність про виконання та подання податкових декларацій
   При здійсненні міжнародного бізнесу важливо дотримуватися місцевих вимог щодо подання податкової звітності, щоб уникнути правових санкцій за неподання або неправильну звітність. Країни з жорсткими податковими регулюваннями, такі як Сполучені Штати та Канада, вимагають своєчасного подання звітів про доходи та капітальний прибуток з оплатою податків за місцевими ставками.

5. Використовуйте угоди про уникнення подвійного оподаткування
   Для криптовалютних проектів, що працюють у кількох країнах, вигідно використовувати угоди про уникнення подвійного оподаткування між країнами, щоб уникнути подвійного оподаткування. У ЄС, Швейцарії та Сінгапурі транскордонні транзакції можуть бути звільнені від податкових пільг або знижень. Проєкт має досконально розуміти ці правила.

6. Переваги податку на довгостроковий капітальний прибуток
   Деякі країни надають податкові пільги з податку на прибуток від зростання капіталу для довгострокових активів (наприклад, довгострокових криптовалют). Проекти можуть розглянути можливість інвестування частини своїх коштів у довгострокові активи, щоб зменшити високе податкове навантаження від короткострокової торгівлі.

7. Аудити та зберігання документів щодо виконання податкових обов'язків
   Для уникнення майбутніх податкових суперечок проекти повинні підтримувати докладні фінансові записи та дані про транзакції, а також проходити регулярні податкові перевірки для забезпечення відповідності податковому законодавству країни.
   Проекти з криптовалютами повинні вибирати податково-приязні регіони по всьому світу, раціонально планувати свої податкові структури та забезпечувати відповідність для зменшення податкових тягарів та значного покращення прибутковості.

Криптовалюта Інвестори: Податкові Питання

1. Виберіть країни/регіони з податковими пільгами
   Рекомендація: Інвесторам слід розглянути можливість інвестування в країни або регіони з меншим податковим тягарем, такі як Дубай, Багами та Кайманові острови, де немає податку на прибуток з продажу майна або ПДВ, що допоможе максимізувати інвестиційний дохід.

2. Довгострокові інвестиції для отримання податкових переваг з прибутком від капіталу
   У багатьох країнах тривалі інвестиції в криптовалюти мають більш низькі ставки податку на капіталовкладення (наприклад, якщо тримати понад рік). Інвесторам слід уникати частої торгівлі та розглядати тривалі інвестиції для отримання податкових переваг. Країни, такі як Монако та Швейцарія, пропонують податкові пільги на тривалий термін або нижчі ставки.

3. Розуміння відмінностей в політиці персонального оподаткування
   Різні країни по-різному ставляться до податкової політики криптовалют. Інвестори повинні розуміти конкретні правила щодо приросту капіталу, податку на прибуток та інших пов'язаних податків у країні їхнього проживання. Наприклад, у США діє ставка податку 37% на короткострокові угоди, тоді як довгострокові активи оподатковуються за нижчою ставкою. Таким чином, інвестори повинні керувати частотою торгів і періодами утримання, щоб оптимізувати податкові витрати.

4. Розгляньте податкові наслідки доходу від майнінгу
   Якщо інвестори беруть участь у видобутку криптовалюти, дохід від видобутку, як правило, вважається звичайним доходом і оподатковується за ставкою податку на доходи фізичних осіб або корпорацій. Інвестори повинні обирати країни з меншими податковими тягарами на доходи від видобутку, такі як Нова Зеландія або Гонконг.

5. Використовуйте податкові угоди для уникнення подвійного оподаткування
   Інвестори, які працюють у кількох країнах, повинні повністю використовувати податкові угоди між країнами для уникнення подвійного оподаткування. Зокрема, країни, такі як ЄС, Сінгапур та інші, можуть надавати податкові пільги або знижки на податок з прибутку та податок на прибуток.

6. Розгляньте спадковий та дарувальний податки
   Деякі країни вводять високі податки на спадщину або дарування криптовалюти. Інвесторам слід враховувати податкове планування при передачі активів. Такі країни, як Франція, Німеччина та США, можуть мати значний вплив на криптовалютні активи в податку на спадщину або дарування, тому інвесторам слід шукати рішення для оптимізації оподаткування.

7. Дотримання податкових обов'язків та ведення обліку
   Інвесторам слід вести докладні записи про транзакції та інвестиційні рахунки, щоб забезпечити відповідність місцевим податковим вимогам та уникнути правових ризиків від неповідомлених або неправильно повідомлених податків. Інвесторам слід забезпечити своєчасне повідомлення про всі транзакції, особливо в країнах з жорсткими податковими регуляціями (наприклад, США та Канада).

8. Диверсифікація інвестицій для зниження податкових ризиків
   Інвестори можуть розглянути можливість диверсифікації своїх інвестицій в різних країнах і різних податкових середовищах для зменшення ризику змін податкової політики в будь-якому окремому регіоні. Наприклад, інвестування в криптовалютні фонди або торгівля через платформи в різних регіонах може допомогти зменшити ризики, пов'язані з податками.
   Інвестори криптовалют повинні планувати свої інвестиційні стратегії на основі податкової політики різних країн, уникати високих податкових тягарів з короткостроковими угодами, вибирати податково-приязні країни для довгострокового утримання та зменшувати податкові витрати через податкове планування та міжнародні податкові угоди.

Криптовалюта

Регулятивна та податкова політика у сфері криптовалют значно відрізняється в різних країнах, але загальна тенденція показує наступні ключові характеристики:

1. Регулювання поступово зміцнюється
   При стрімкому зростанні криптовалютного ринку світове регулювання стає все суворішим. Багато країн створюють більш чіткі регуляторні рамки, фокусуючись на боротьбі з відмиванням грошей (AML), захисті прав споживачів та податковій відповідальності.
   Наприклад, у США складна регуляторна система, в якій кілька урядових агентств наглядають за різними правовими рамками. Європейський Союз розробив регулювання MiCA (Markets in Crypto-Assets Regulation) для уніфікації регуляторних стандартів для криптовалют у країнах-членах ЄС. Крім цього, країни, такі як Естонія, наростили свої регуляторні зусилля, наприклад, у 2020 році було анульовано більше 1 000 ліцензій на компанії з криптовалютами, що підкреслює необхідність нагляду за ринком.

2. Податок на приріст капіталу зазвичай стягується
   Більшість країн класифікують криптовалюти як майно або товари й стягують з них податок на прибуток з капіталу.
   Податкова система США особливо складна, вимагаючи від платників податків звітувати про всі транзакції з криптовалютою та вести детальний облік кожної транзакції, включаючи дохід від майнінгу, аірдропи, хардфорки та інші особливі випадки. Так само в Австралії та Канаді діють податкові правила, які вимагають всебічної звітності про операції з криптовалютою.
   Податкові політики відрізняються між країнами: наприклад, Німеччина надає податковий збір для криптовалютних операцій, які тримаються протягом року, тоді як Велика Британія та Австралія оподатковують усі операції з капітальними вигодами.

3. Спеціалізовані податкові стимули в деяких країнах
   Деякі країни та регіони приваблюють компанії з галузі блокчейну та криптовалюти за допомогою сприятливої податкової політики, що робить їх гарячими точками для глобальної криптовалютної індустрії.
   Наприклад, в Сінгапурі є відносно спрощені регуляторні політики і не стягує ПДВ з операцій з криптовалютою. Мальта відома як «Блокчейн Острів» та приваблює криптокомпанії ефективною податковою ставкою всього 5%. У Дубаї, ОАЕ, нульовий податок на капітальний дохід та нульовий ПДВ, створюючи надзвичайно привабливе бізнес-середовище для криптокомпаній. Ці країни сприяють інноваціям та розвитку в галузі технологій блокчейн та криптовалют через гнучкі податкові політики.

4. Перспективи майбутнього
   Регулювання криптовалютної індустрії ймовірно перейде до більшої єдності та стандартизації. З розширенням ринку та еволюцією технологій країни можуть поступово досягти більш однорідних регуляторних стандартів, що допоможе привести світовий ринок криптовалюти до відповідності. Регулятивний каркас також все більше акцентуватиметься на захисті споживачів, фінансовій стабільності та запобіганні фінансовим злочинам.
   Щодо податкової політики, деякі країни можуть ввести спеціальні податкові правила для криптовалютних активів, особливо в нових галузях, таких як міжнародні транзакції та децентралізоване фінансування (DeFi). Деякі країни можуть продовжувати надавати податкові пільги для приваблення компаній з криптовалютою, сприяючи інноваціям та застосуванню технології блокчейну. При досконалюванні регуляторних систем виконання законодавства стане основоположною для довгострокового стійкого розвитку криптовалютної індустрії.