TL;DR

1. API3 - це інноваційний проект сторонніх оракулів, спрямований на надання можливості постачальникам даних запускати свої оракули, забезпечуючи передачу даних безпосередньо до блокчейн-додатків без посередників, підвищуючи цілісність даних та вирішуючи ключові питання довіри. API3 забезпечує стандарти якості даних шляхом управління та моніторингу постачальників даних; ті, що не відповідають стандартам, будуть замінені, що зменшує залежність від довіри користувачів, забезпечуючи при цьому цілісність даних.
2. Розгортаючи сторонні оракули і децентралізовані API (dAPI) з використанням технології Airnode, API3 забезпечує більш прямий, безпечний і ефективний зв'язок між постачальниками даних і мережами блокчейн. Цей механізм усуває потенційні проблеми з традиційними сторонніми оракулами, забезпечуючи вищу безпеку, прозорість, ефективність, менші витрати на передачу даних і зниження потенційних ризиків.
3. Поєднання мережі OEV та механізму ZK-Rollup підвищує конкурентоспроможність API3, що знаменує собою значний прогрес для dApps та oracle-ландшафтів. Це рішення фіксує MEV і повертає вартість назад в екосистему протоколу, сприяючи створенню більш збалансованої та фінансово стійкої екосистеми.
4. API3 має ретельно розроблену, унікальну та потужну токеномічну модель. Токен розширюється завдяки таким механізмам, як спалювання та стейкінг винагород, заблокованих на рік для боротьби з інфляцією, що стимулює стейкінг за допомогою динамічного APR. Важливо, що економічна модель враховує операційні фактори та фактори ризику протоколу, запроваджуючи механізм саморегулювання з негативним зворотним зв'язком. Це дозволяє зацікавленим сторонам і керівникам швидко досягати консенсусу щодо управлінських рішень для довгострокового розвитку проекту, підвищуючи стабільність і створюючи позитивний зворотний зв'язок для сталого зростання протоколу, що приносить користь багатьом сторонам в довгостроковій перспективі.
5. Завдяки інноваційному підходу стороннього оракула, підвищеній увазі до надійності та безпеки даних, повному децентралізованому управлінню через DAO та ширшій сфері застосування у наданні даних, майбутнє API3 виходить за рамки надання послуг з наповнення оракула як проміжного компонента. Він має потенціал стати інфраструктурою для он-лайн екосистем і різноманітних розробок dApp, пропонуючи можливості для он-лайн розробки в різних повсюдно поширених API-додатках в наших реальних сценаріях. API3 постійно встановлює нові стандарти в гонці оракулів, сприяючи інноваціям в екосистемі.

Вступ

В екосистемі Web3.0, що постійно розвивається, децентралізовані додатки (dApps) переживають стрімке зростання. Їх зростаюча цінність підкреслює їх потенціал і розширює попит на інтеграцію реальних даних, роблячи децентралізований ландшафт оракулів одним з найважливіших компонентів в екосистемі он-лайн ланцюга. Однак залишається значна проблема: як безперешкодно і безпечно інтегрувати позамережеві дані в екосистему блокчейну. У цьому контексті API3 з'являється як рішення для вирішення цієї проблеми, спрямоване на фундаментальну зміну інтерфейсу передачі даних між позамережевим та мережевим середовищами.

1. Огляд проекту

API3 був запущений у грудні 2020 року як революційний сторонній проєкт від компанії Оракул. Його мета - дозволити більшості API, призначених для централізованих додатків, увійти в децентралізований світ Web3.0, не накладаючи значного навантаження на постачальників API або розробників dApp.

На відміну від традиційних сторонніх мереж оракулів, API3 орієнтований на сторонніх постачальників даних. Його інфраструктура обертається навколо основної концепції децентралізованих API (dAPI), що використовує безсерверні вузли оракула, які називаються Airnode. Це дозволяє постачальникам API безпосередньо підключати свої дані до проектів dApp, усуваючи залежність від традиційних сторонніх посередників для агрегації та передачі даних, які часто зустрічаються в традиційних мережах oracle. dAPI сумісний з технологією блокчейн, полегшуючи інтеграцію між ланцюжками та надаючи крос-платформні рішення для оракулів.

Модель управління API3 базується на децентралізованій автономній організації (DAO), яка надає власникам токенів повноваження приймати рішення для забезпечення прозорої екосистеми, керованої спільнотою. Є підстави вважати, що інноваційна структура API3 має потенціал для задоволення критичного попиту на децентралізовані та надійні джерела даних у блокчейн-просторі. Це може встановити нові стандарти для ландшафту оракула та інтеграції даних в ланцюжку, створюючи більш взаємопов'язане та ефективне децентралізоване майбутнє.

1.1 Команда

https://www.linkedin.com/in/heikki-v%C3%A4nttinen-83a86380/?originalSubdomain=pt

Хейккі Ванттінен, співзасновник API3, має великий досвід роботи в різних галузях, зокрема в технології блокчейн та розробці смарт-контрактів. Як засновник і генеральний директор CLC Group, Хейккі зосередився на досягненні безшовної інтеграції між смарт-контрактами і реальним світом. Він продемонстрував видатні здібності в таких дисциплінах, як розвиток бізнесу, децентралізована розробка додатків та дослідження. Крім того, його підприємницький шлях та досвід ринкових продажів демонструють його лідерські якості та бізнес-розуміння в управлінні міжфункціональною командою, розширенні бізнесу та освоєнні нових ринків.

https://www.linkedin.com/in/burak-benligiray-b3055715b/

Бурак Бенлігірай, співзасновник API3 та керівник основної технічної команди, має ступінь доктора філософії в галузі електротехніки та електроніки. Раніше він працював науковим співробітником в університеті, досліджуючи різні технічні галузі. Бурак має багатий досвід та виняткові технічні навички у сфері технологічних інновацій та досліджень, демонструючи глибоку експертизу в технології блокчейн та смарт-контрактах. Він прагне побудувати децентралізовану систему, що ґрунтується на довірі.

1.2 Фінансування

За даними Crunchbase, 12 листопада 2020 року API3 залучив $3 млн посівного фінансування на чолі з Placeholder. У цьому раунді в інвестуванні взяли участь 13 інституцій, серед яких Pantera Capital, Accomplice, CoinFund, Digital Currency Group, Hashed, Solidity Ventures.

Крім того, під час публічного продажу токенів, проведеного в грудні 2020 року, API3 залучив загалом 23 мільйони доларів.

1.3 Основні етапи

• 29 січня 2021 року: Оголошено про партнерство з протоколом Polkadot 2-го рівня Plasm Network для впровадження API та каналів даних, що підтримуються Airnode, в екосистему Polkadot.
• 20 квітня 2021 року: Оголосили про 10-річне партнерство з Open Banking. Використання відкритих API дозволяє розробникам створювати додатки та сервіси для фінансових установ і розробляти блокчейн-рішення.
• 3 червня 2021 року: Співпрацюємо з компанією Credmark, що займається криптовалютними кредитними даними, для запуску платформи децентралізованої моделі ризиків для скорингу децентралізованих фінансових проєктів.
• 25 березня 2022 року: оголошено про партнерство з рішенням для масштабування Ethereum Layer 2 Metis, що надає каталог API Web 3 для розробників Metis і пропонує канали даних для екосистеми Metis.
• 4 травня 2022 року: оголошено про співпрацю з Австралійським національним університетом для запуску квантового генератора випадкових чисел (QRNG) для смарт-контрактів, що забезпечує непередбачувану випадковість.
• 29 січня 2024 року: Оголошено про запуск ZK-Rollup платформи OEV Network, що збільшує дохід для протоколів DeFi шляхом захоплення та використання видобутої цінності з оракулів. Це забезпечує миттєвий дохід для dApps і підвищує безпеку, прозорість та підзвітність завдяки аукціонам у мережі.

2. Механіка проекту

Механіку API3 проілюстровано на схемі. У цій структурі API3 функціонує як децентралізована автономна організація (DAO), яка об'єднує різні сторони. Провайдери API отримують дохід, надаючи дані, dApps платять абонентську плату, щоб користуватися послугами передачі даних від dAPI, і якщо користувачі dApp виявляють проблеми з даними dAPI, вони можуть подавати претензії. Стейкери токенів отримують винагороду і право голосу в API3 DAO через механізм стейкінгу. Конкретний механізм буде детально описано в наступних розділах.

2.1 Від API до dAPI

У Веб 2.0 API виступають у ролі важливих мостів для обміну даними між різними цифровими платформами, слугуючи ключовим інструментом для безперешкодної комунікації в сучасних цифрових сервісах, які підтримують наше повсякденне життя. Наприклад, коли ми використовуємо веб-сайт для бронювання квитків, сайт зазвичай покладається на API для отримання цін і наявності місць у реальному часі з різних баз даних авіакомпаній.

Концепція dAPI розширює шаблон застосування традиційних API на децентралізований домен. На відміну від традиційних API, які покладаються на централізовані сервери та сторонніх посередників, dAPI надає користувачам прямі потоки даних від постачальників даних без жодних посередників.

API3 dAPI побудований на основі оракулів, які підтримують Airnode, що дозволяє провайдерам API підключати свої джерела даних безпосередньо до мережі блокчейн, надаючи додаткам доступ до реальних даних у безпечний і надійний спосіб. API3 пропонує два типи dAPI для розробників: керовані dAPI та самофінансовані dAPI, що відповідають різним потенційним сценаріям використання. Крім того, API3 використовує гаманці з мультипідписом і протоколи управління для управління змінами в конфігураціях dAPI, балансуючи між гнучкістю і безпекою.

Керовані dAPI об'єднують дані з декількох сторонніх оракулів і забезпечують більш надійне та стабільне джерело даних, використовуючи функцію медіани. Це підходить для виробничих середовищ з високими вимогами до якості та стабільності даних. У моделі керованого dAPI користувачі повинні платити API3 за використання сервісу, і ці платежі покривають операційні та управлінські витрати.

Конкретний механізм проілюстровано на діаграмі. Кожен постачальник API спочатку надсилає дані до єдиного агрегатора, який обробляє та інтегрує дані з різних джерел, щоб dApps отримували достовірну та узгоджену інформацію. dApps можуть отримувати оброблені дані, викликаючи dAPI, і використовувати ці дані для надання послуг. API3 DAO контролює весь процес за допомогою механізмів управління, таких як голосування, забезпечуючи прозорість і безпеку в системі.

З іншого боку, самофінансований dAPI дозволяє користувачам нести витрати і надає дані через єдиний сторонній оракул. Цей підхід надає розробникам більше гнучкості та автономії, дозволяючи їм експериментувати з інтерфейсами даних і використовувати їх за меншу ціну, що робить його особливо придатним для проектів на ранніх стадіях або додатків, чутливих до витрат. У цьому режимі користувачі повинні фінансувати роботу самофінансованого dAPI, і ці кошти будуть використовуватися для покриття комісій за транзакції в ланцюжку, забезпечуючи своєчасне оновлення даних.

Інновації, привнесені API3 в модель dAPI, можуть означати зміну парадигми споживання даних в децентралізованих середовищах в майбутньому. Цей метод не тільки безпосередньо зменшує затримки, витрати та потенційні точки відмови, пов'язані зі сторонніми посередниками, але й підвищує безпеку та надійність даних. Це важливий крок вперед у пошуку повністю децентралізованих та ефективних рішень для роботи з даними у Web3.0. Більше того, концепція dAPI дозволяє API3 вийти за рамки сервісів feeding price by oracle і забезпечує децентралізовану потенційну реалізацію та підтримку повсюдно поширених API-додатків у нашому житті.

2.2 Основна технологія API3 - Airnode

Airnode є критично важливим компонентом основної технології API3, що дозволяє постачальникам API трансформувати свої API в dAPI і встановлює прямий комунікаційний міст між позамережевими API і мережевими смарт-контрактами, забезпечуючи безперебійний потік реальних даних в екосистему блокчейну.

Зокрема, Airnode - це безсерверний вузол оракула, що робить акцент на децентралізації та безпеці в своїй архітектурі. Вузол простий у розгортанні та підтримці для постачальників API, а також має високу масштабованість. На відміну від традиційних оракулів, які зазвичай вимагають складних налаштувань і посередницьких послуг, дизайн Airnode дозволяє провайдерам API ставати першокласними оракулами безпосередньо без залучення третіх сторін. Цей принцип проектування забезпечує цілісність і безпеку даних.

Крім того, ще однією важливою перевагою Airnode є спрощений процес інтеграції API. Це дозволяє провайдерам API налаштовувати та працювати як сторонні оракули з мінімальними знаннями та витратами на блокчейн. Ця функція спрощує процес перетворення постачальників API на сторонні вузли оракула, роблячи його безперешкодним і сприяючи демократизації технології блокчейн. Це заохочує ширше коло постачальників даних брати участь у децентралізованому ринку даних.

Таким чином, по суті, дизайн Airnode виходить за рамки простого рішення для оракула; він слугує фундаментальним компонентом для побудови децентралізованої, безпечної та орієнтованої на користувача екосистеми даних. Завдяки технології Airnode, API3 готовий вирішити загальні проблеми, з якими стикаються традиційні сервіси Оракула, такі як прозорість, довіра та ефективність, прокладаючи шлях до більш потужної та надійної розробки dApp додатків.

2.3 Мережа ОЕВ - створення цінності, живлення екосистеми

У криптовалютному просторі видобувна вартість (MEV) є ключовим поняттям, за допомогою якого виробники блоків (такі як майнери або валідатори) можуть маніпулювати блоками, змінюючи порядок, вставляючи або замінюючи транзакції, отримуючи додатковий прибуток. Oracle Extractable Value (OEV) можна розглядати як підмножину MEV.

Нещодавно API3 оголосила про запуск платформи ZK-Rollup, OEV Network. OEV Network - це ZK-Rollup мережа, налаштована за допомогою Polygon CDK, призначена для збору всіх OEV, згенерованих dApps за допомогою API3. Ця ініціатива спрямована на вирішення загальної проблеми витоку вартості в поточних операціях DeFi. Впровадження роллапсу робить весь процес прозорим і таким, що піддається перевірці, посилюючи децентралізацію і довіру, підвищуючи впевненість користувачів в участі та використанні.

Щоб зрозуміти, що таке ОЕВ, розглянемо сценарій аукціону, на якому видно ставки всіх учасників, а аукціоніст може вибрати, в якому порядку розглядати заявки. Така ситуація створює можливість для аукціоніста стратегічно виконувати певні ставки з вигодою для себе або інших, отримуючи таким чином додатковий дохід. Коли оракул оновлює або виштовхує дані в блокчейн, виходячи з часу і способу використання цієї інформації, навіть незначні розбіжності в часі або точності можуть створити можливості для "постачальника" захопити потенційну цінність, наприклад, випередження, арбітраж або ліквідацію.

Мережа ОЕВ, розроблена API3, має на меті систематизувати та демократизувати цей процес. Функціонуючи як спеціальна аукціонна платформа для потоку замовлень, вона фіксує вартість, згенеровану оракулами під час оновлення даних, і перерозподіляє цю вартість між протоколами DeFi та їхніми користувачами. Процес здійснюється через аукціони, де переможець отримує право на оновлення джерела даних, а сплачені кошти розподіляються між dApps, що використовують джерела даних API3.

Захоплюючи OEV, API3 вводить нове джерело доходу для dApps, зміцнюючи економічні моделі постачальників API та проектів dApp. Учасник-переможець повинен сплатити додатковий збір у розмірі 10% від вартості своєї пропозиції, половина якого слугуватиме джерелом доходу API3, а інша половина буде розподілена між постачальниками послуг з розробки оракулів. Цей метод розповсюдження захоплених OEV серед постачальників API також стимулює їх до безпосередньої участі в побудові екосистеми Web3.0, сприяючи створенню більш справедливої та прозорої екосистеми даних. Крім того, механізм подачі прав на онлайн-аукціони створює децентралізоване та безпечне середовище, сприяючи більш справедливій моделі власності на дані та зменшуючи ризики, пов'язані з централізованою подачею даних.

Співзасновник Polygon Сандіп Найлвал (Sandeep Nailwal) високо оцінив інноваційне рішення API3 для вилучення цінності оракулів, вважаючи його значним проривом для екосистеми DeFi.

Таким чином, мережа OEV API3 приносить значний прогрес у домени dApp та oracle, вирішуючи ключові проблеми неефективності та відкриваючи нові потоки цінності для учасників. Вона має потенціал для створення більш збалансованої та фінансово стійкої екосистеми для постачальників і користувачів даних у майбутньому.

3. Джерела надходжень до бюджету протоколу

Згідно з документом, дохід протоколу API3 в основному надходить від абонентської плати, яку сплачують dApps, Oracle Extractable Value (OEV) та плати за Service Coverage. Використання доходів від протоколу включає, але не обмежується підтримкою безперервного розвитку проекту, підвищенням безпеки мережі, покриттям операційних витрат, стейкінгом винагород і винагородою потенційних зацікавлених сторін в екосистемі. API3 керує проектом через DAO, приймаючи рішення про розподіл ресурсів, забезпечуючи стійкість і стабільне зростання проекту.

4. Токеноміка

4.1 Основна інформація

За даними Etherscan, поточна максимальна загальна пропозиція токенів $API3 становить приблизно 128 мільйонів, а пропозиція в обігу - близько 103 мільйонів. Частина, що не перебуває в обігу, складається з токенів винагороди, випущених для стейкхолдерів токенів, які будуть розблоковані через рік після дати винагороди.

Як показано на графіку, найбільшою адресою зберігання токенів $API3 є стейкінг-пул, а другою за величиною - його казначейство, що разом становить 62,6% від загальної кількості токенів в обігу. Крім того, великі біржові адреси, такі як Binance та OKX, також зберігають значну кількість $API3. Таким чином, фактична пропозиція $API3 на ринку є відносно невеликою, що певною мірою запобігає виникненню сильного тиску на продаж.

Загалом, API3 всебічно використовує стейкінг, забезпечення та управління в своїй токеноміці. Мета полягає в тому, щоб стимулювати участь, гарантуючи, що власники токенів можуть впливати на напрямок проекту, ефективно управляти ресурсами та брати участь у розширенні екосистеми. Поєднуючи ці три утиліти, API3 створює надійну систему токенів, досягаючи справжньої децентралізації в управлінні та операційній діяльності.

4.2 Механізм стейкінгу

Механізм стейкінгу є важливим ключовим компонентом токеномічної моделі API3, призначеним для узгодження стимулів зацікавлених сторін з довгостроковим успіхом проекту. Вкладаючи токени $API3, власники отримують новоспечені токени в якості винагороди за вкладені кошти (розподіляються щотижня) і отримують право голосу в управлінні API3 DAO. Одночасно стейкінгові токени слугують заставою, і в разі збоїв dAPI ці токени використовуються як компенсація користувачам.

Для забезпечення безперервності сервісу, якості продукту і децентралізованого управління API3 встановив "цільовий показник стейкінгу", який постійно спрямований на досягнення певного відсотка від загальної кількості токенів, що підлягають стейкінгу. Наразі цільовий показник стейкінгу API3 встановлено на рівні 64,097,566 токенів, і фактична сума стейкінгу ще не досягла цього показника. Як показано на графіку, API3 DAO буде збільшувати APR на 1% на кожну наступну дату винагороди, щоб стимулювати більше власників вкладати токени, поки не буде досягнуто цільового рівня вкладання або поки APR не збільшиться до 75%.

Оскільки токени, які отримують стейкхолдери, карбуються, теоретично це може призвести до інфляції токенів. Для вирішення цієї проблеми в API3 реалізовано механізм дефляції. По-перше, як показано на графіку, винагороди за випущені токени будуть розблоковані через рік після дати винагороди, що заохочує учасників тримати і вкладати токени в довгострокову перспективу, а не в короткострокові спекуляції.

По-друге, API3 DAO вимагає від користувачів dAPI спалювати або блокувати токени $API3 на певний період для доступу до сервісів даних. Як показано на графіку, переглядаючи відкритий код API3, можна помітити, що будь-яка адреса може самостійно вирішувати, вмикати чи вимикати дозвіл на запис. Користувачі можуть спалити певну кількість токенів, викликавши функцію Burn. Такий підхід пом'якшує інфляцію, спричинену новоспеченими токенами, ефективно зменшуючи тиск пропозиції на ринку $API3. Це приносить користь усім власникам токенів, підвищує довіру довгострокових інвесторів та учасників стейкінгу, а також зміцнює загальну стійкість екосистеми.

Вивчаючи історичні дані щодо стейкінгу $API3, можна помітити, що з 2021 року сума стейкінгу токена залишається стабільно стабільною, не зазнаючи значних коливань. Навіть під час нещодавнього значного зростання ціни на $API3, кількість стейкінгу залишалася загалом стабільною, що свідчить про ефективність механізму стейкінгу API3 та відсутність масового продажу. Це слугує непрямим доказом ефективності механізму стейкінгу API3.

4.3 Механізм забезпечення

Механізм застави API3 можна розглядати як продукт страхування послуг on-chain oracle. Ця функція досягається шляхом забезпечення кількісно вимірюваної безпеки, і ця безпека проявляється у формі Покриття послуг.

Весь процес можна узагальнити у вигляді наступних ключових кроків:

По суті, цей процес схожий на купівлю страховки, але без необхідності оформлення традиційних страхових полісів. Як тільки протокол підтвердить збій у функціоналі dAPI, користувачі отримають компенсацію з пулу забезпечення. Крім того, API3 підтримує різні типи криптовалют (наприклад, ETH), демонструючи диверсифікацію своїх послуг та механізмів забезпечення.

Важливо, що модель застави API3 розроблена таким чином, щоб запровадити негативний зворотний зв'язок як механізм саморегулювання, запобігаючи надмірному розширенню системи та її потенційній саморуйнівній поведінці. Зокрема, з розширенням API3 DAO і залученням нових користувачів dAPI зростає ризик того, що збої в роботі dAPI призведуть до виплат. Таким чином, потенційний попит на виплати забезпечує API3 DAO мотивацію під час процесу управління не збільшувати навантаження надмірно, гарантуючи, що API3 не бере на себе непотрібні ризики заради короткострокової вигоди. Такий підхід сприяє заохоченню та просуванню відповідального та сталого зростання і розвитку API3 DAO.

Завдяки такому підходу стимули користувачів dAPI та інших стейкхолдерів токенів вирівнюються, оскільки вони мають спільну мету - запобігти збоям у роботі системи. Стейкхолдери мають стимул контролювати та підтримувати здорову роботу dAPI через потенційні страхові виплати, тоді як користувачі отримують вигоду від стабільності та надійності системи. Крім того, оскільки заявники Покриття послуг повинні вкладати токени, щоб подати заявку, це підвищує вартість подання заявки, зменшуючи ймовірність неправдивих або неправомірних заявок. Цей механізм запобігає використанню системи окремими особами, які можуть зловживати механізмом покриття для особистої вигоди, а не для здоров'я системи. Зрештою, самоналагоджувальний механізм петлі негативного зворотного зв'язку сприяє стримуванню різких коливань вартості токена. У токеновій економіці стабільність має вирішальне значення для залучення довгострокових інвесторів і користувачів. Пригнічуючи надмірні ризики і частоту збоїв, цей цикл допомагає зміцнити довіру до $API3 як токену для довгострокового зберігання цінностей.

4.4 Механізм управління

В API3 DAO єдиним способом отримати право голосу в управлінні є стейкінг токенів $API3. Отже, учасники управління несуть усі ризики та вигоди, пов'язані з API3. Як згадувалося раніше, якщо учасники управління не будуть активно взаємодіяти, що призведе до сплеску вимог, вони зазнають збитків, а токени, які вони вклали, знову вийдуть на ринок для купівлі новими учасниками управління. І навпаки, ефективне управління може зменшити пропозицію токенів $API3 на ринку через дефіцит, що потенційно може призвести до зростання цін на токени і, як наслідок, до збільшення прибутків учасників управління. Цей механізм дозволяє постійно самовдосконалюватися та відновлюватися після збоїв, досягаючи справжньої децентралізації для API3 DAO.

4.5 Короткий огляд токеноміки

Загалом, токеноміка API3 - це ретельно розроблена і складна модель. Токен $API3 служить для багатьох цілей, включаючи стейкінг, заставу, участь у страховому пулі, право голосу в управлінні та доступ до послуг dAPI. Модель бореться з потенційною інфляцією токенів, встановлюючи періоди блокування винагороди та впроваджуючи механізм спалювання токенів, тим самим зменшуючи тиск на продаж. Важливо, що економічна модель тісно пов'язує вартість (пропозицію) токенів $API3 з операційною діяльністю та ризиками проекту. У цьому контексті управління стає ключовим інструментом для учасників у впровадженні стимулів, максимізуючи мотивацію стейкхолдерів токенів до активної участі в управлінні та зменшенні власних ризиків. Таким чином, API3 тісно пов'язує довгостроковий розвиток проекту із зацікавленими сторонами, забезпечуючи стабільне та стійке зростання проекту. Такий підхід суттєво сприяє здійсненню справжньої децентралізації.

5. Аналіз ринку та конкурентного середовища

Останніми роками ландшафт оракулів став свідком значного зростання і розвитку завдяки своїм унікальним технічним можливостям і широкому використанню. За даними CoinGecko, загальна ринкова капіталізація ландшафту оракулів перевищила 13 мільярдів доларів. Як невід'ємний компонент технології блокчейн, оракули долають інформаційний розрив між криптовалютою та реальним світом, забезпечуючи смарт-контракти засобами доступу до зовнішніх даних.

Історично склалося так, що Chainlink є абсолютним лідером у гонці оракулів. За даними DefiLlama, наразі Chainlink обслуговує понад 50 різних мереж і 360 протоколів, а загальна вартість захищених даних (TVS) перевищує 17 мільярдів доларів, що значно більше, ніж у конкурентів. Однак таке домінування на ринку не означає відсутності викликів і конкурентів. API3, позиціонуючи себе як стороннє оракулове рішення, робить акцент на прямій передачі даних від постачальників даних до блокчейну. Він має на меті зменшити залежність і потенційні точки відмови, пов'язані зі сторонніми оракулами, такими як Chainlink, забезпечуючи конкурентну перевагу в точності та латентності даних.

5.1 Чому важливо зосередитися на сторонніх оракулах

У серпні 2020 року дев'ять операторів вузлів Chainlink стали жертвами атаки. Оскільки вузли Chainlink працюють, відповідаючи на запити смарт-контрактів, отримуючи і перевіряючи реальні дані і передаючи ці дані смарт-контрактам, за виконання цих операцій стягується комісія за газ Ethereum. Зловмисник ініціював атаку, відправивши значну кількість начебто коректних запитів до вузлів Chainlink. Це призвело до раптового стрибка цін на газ Ethereum для операторів вузлів. Згодом зловмисник використав $Chi, розроблений компанією 1inch як газовий токен, для хеджування від коливань цін на газ. Після майнінгу зловмисник продав ці токени за $ETH, фактично викачавши $ETH з гаманців вузлів і завдавши збитків на суму близько 700 $ETH.

Незважаючи на своєчасне вжиття заходів щодо усунення наслідків інциденту, Chainlink постійно працює над удосконаленням свого протоколу для підвищення безпеки та надійності мережі. Однак, враховуючи значну важливість оракулів в екосистемах ланцюжків, ризики, пов'язані з оракулами, залишатимуться важливим і неминучим фактором. Наприклад, Mango Markets та Bonq DAO згодом зазнали значних збитків через оракул-атаки. Примітно, що зловмисники використовували механізм сторонніх оракулів для здійснення цих атак. На противагу цьому, сторонні оракули пропонують інше рішення.

Традиційні сторонні оракули - це вузли, розміщені у посередників, які агрегують зовнішні дані і передають їх у смарт-контракти. Цей механізм запроваджує додаткові рівні довіри та потенційні витрати для споживачів даних, які повинні довіряти як постачальникам даних, так і посередникам. Це може викликати занепокоєння щодо центральних точок відмови, ризиків маніпулювання даними, прозорості та довіри. Щоб стимулювати чесну поведінку сторонніх вузлів, ці оракули часто стягують податок на посередництво - додаткові витрати, яких немає в моделі оракула першої сторони. У певному сенсі механізм сторонніх оракулів не можна вважати справді децентралізованим. На противагу цьому, API3, як сторонній оракул, дозволяє провайдерам API керувати вузлами оракула, забезпечуючи більш безпечний та економічно ефективний спосіб децентралізації, одночасно підвищуючи надійність та цілісність даних.

5.2 Конкуренція між сторонніми оракулами

Обговорюючи сторонні оракули, важливо згадати популярний останнім часом протокол Pyth Network. У наступному аналізі ми порівняємо API3 та Pyth Network.

Очевидно, що обидва проекти зробили значний внесок в екосистему Веб3.0, задовольнивши нагальну потребу в надійних, децентралізованих джерелах даних. Основні переваги API3 включають в себе більш широкий спектр додатків для роботи з даними, повністю децентралізоване управління DAO, низьку операційну складність, економічну ефективність, високу прозорість і надійну токеномічну модель.

З даних видно, що Pyth Network має більшу перевагу з точки зору глибини інтеграції та охоплення. Однак це не означає, що API3 не є конкурентоспроможним. Нинішня менша кількість інтегрованих протоколів дає API3 можливість зосередитися на наданні високоякісних послуг і поглибленні своєї присутності в обслуговуваних блокчейнах. З постійним розвитком технології блокчейн і зростаючими сценаріями застосування, API3 може розширити свою частку на ринку за рахунок збільшення інтеграційних послуг, підтримки протоколів і підвищення цінності своєї пропозиції. Крім того, відносно менший розмір ринку API3 може забезпечити гнучкість, дозволяючи швидко адаптуватися до ринкових змін і потреб користувачів, пропонуючи значний потенціал для зростання і розширення. У майбутньому ми очікуємо, що API3, завдяки інноваціям та оптимізації, буде постійно підвищувати свої позиції в галузі.

Тому поки що є підстави зберігати оптимістичний погляд на перспективи розвитку API3. У поєднанні з впровадженням обговорюваної раніше мережі OEV Network, яка передбачає поєднання архітектури dAPI з мережею OEV Network і ZK-Rollup, керованої повністю децентралізованою DAO, можна припустити, що майбутнє API3 може вийти за рамки простого проміжного компонента, що надає послуги оракула. Потенційно вона може перетворитися на фундаментальну інфраструктуру для розвитку екосистем і проектів dApp, навіть приховуючи в собі потенціал для підриву поточного домінування на ринку сторонніх оракулів.

5.3 Ризики

Хоча API3 покладає великі надії завдяки своїм різноманітним перевагам, як і будь-який інший блокчейн-проект, він стикається з унікальним набором ризиків. Основні ризики, пов'язані з API3, можуть включати наступне:

1. Рівень прийняття: Майбутній успіх API3 значною мірою залежить від прийняття API-провайдерами та їх інтеграції з блокчейн-проектами. Якщо API3 не приверне достатньої уваги або рівень прийняття не буде відповідати очікуванням, це може негативно вплинути на успіх проекту і вартість його токенів.
2. Відтік постачальників: Якщо з будь-якої причини значна кількість постачальників API припинить надання своїх послуг або вирішить не приймати API3, це може обмежити різноманітність та якість доступних даних, що потенційно вплине на корисність мережі API3.
3. Вразливості безпеки: Як і будь-який інший блокчейн-проект, API3 може бути вразливим до потенційних вразливостей в протоколі, смарт-контрактах або самій технології Airnode. Будь-яка вразливість або експлуатація системи безпеки може призвести до втрати коштів або даних, підриваючи довіру користувачів до платформи.
4. Конкурентне середовище: Ринок оракулів є висококонкурентним, і такі відомі проекти, як Chainlink, займають значну частку ринку. Хоча концепція та дизайн API3 є інноваційними, це не гарантує довгострокового успіху. API3 має виділитися та довести свою ціннісну пропозицію, щоб подолати конкурентний тиск.

Окрім інноваційних підходів та механізмів, успіх API3 залежатиме від таких факторів, як технічна реалізація, адаптація на ринку, конкурентна диференціація, регуляторне середовище тощо. Як і всі інвестиції в криптовалютний простір, перед прийняттям інвестиційного рішення необхідно ретельно проаналізувати сильні сторони та ризики проекту.

6. Висновок

Підсумовуючи, API3 представляє революційний підхід у ландшафті оракулів, безпосередньо з'єднуючи постачальників даних та мережі блокчейн через сторонні оракули та dAPI. Це підвищує безпеку, прозорість та ефективність, одночасно знижуючи ризики, пов'язані з маніпуляціями з даними та витратами на передачу даних. API3 може похвалитися добре продуманою і надійною токеномічною моделлю, що дозволяє платформам смарт-контрактів використовувати dAPI по-справжньому децентралізовано і з мінімізацією довіри для створення повноцінних додатків. З запуском мережі OEV є підстави очікувати, що API3 буде прийнятий більшою кількістю блокчейн-мереж і протоколів dApp в майбутньому, потенційно ставши фундаментальною інфраструктурою для розробки та інновацій децентралізованих додатків.

Відмова від відповідальності:.

1. Ця стаття передрукована з [Aicoin], всі авторські права належать оригінальному автору[@0xmarkyzl]. Якщо у вас є заперечення щодо цього передруку, будь ласка, зв'яжіться з командою Gate Learn, і вони оперативно його опрацюють.
2. Відмова від відповідальності: Погляди та думки, висловлені в цій статті, належать виключно автору і не є інвестиційною порадою.
3. Переклади статті іншими мовами виконані командою Gate Learn. Якщо не зазначено інше, копіювання, розповсюдження або плагіат перекладених статей заборонені.