Досліджуємо Хвилю DeFi, Засновану На Індустрії Блокчейн, Через Популярність MetaMask

Metamask є одним із найпопулярніших гаманців Ethereum і надає користувачам легкий доступ до смарт-контрактів Ethereum, що робить його зручним інструментом для участі в децентралізованих проектах, таких як DeFi та NFT. З жовтня 2019 року по жовтень 2020 року кількість активних користувачів MetaMask за місяць збільшилася на 400%. З жовтня 2020 року по квітень 2021 року кількість активних користувачів за місяць зросла на 500%.

Швидке збільшення кількості користувачів MetaMask пов’язане зі сплеском інвесторів, які долучаються до DeFi проектів. Кореляцію між ними можна інтерпретувати двома способами: по-перше, чітка синхронізація між кривою зростання щомісячних активних користувачів MetaMask та збільшенням загальної ринкової капіталізації DeFi, причому обидва демонструють майже ідентичні тенденції; по-друге, з точки зору онлайн уваги, тенденції пошуку за такими ключовими словами, такі як DeFi, MetaMask і Uniswap (флагман у проектах DeFi), майже ідентичні. Коефіцієнт кореляції MetaMask з DeFi становив 0,75, з Uniswap 0,88. Усі вони показують, що існує чітка позитивна кореляція між увагою до MetaMask та увагою до проектів DeFi.

Щомісячні активні користувачі MetaMask

Джерело даних: MetaMask

https://consensys.net/blog/metamask/metamask-surpasses-5-million-monthly-active-users/

Зміна загальної ринкової капіталізації токенів DeFi

Джерело даних: CoinGecko

Google Trends для Defi MetaMask Uniswap

Джерело даних: Google Trends

Безпрецедентна популярність проектів DeFi є остаточним драйвером швидкого зростання кількості користувачів MetaMask. Ця стаття має на меті надати глибокий аналіз поточного ринкового ландшафту DeFi та загального DeFi буму.

Швидке Зростання І Висока Прибутковість

Увага інвесторів зробила токени DeFi однією з найбільш зростаючих інвестиційних галузей в індустрії блокчейну в першому кварталі 2021 року. За даними CoinGecko, темпи зростання загальної ринкової капіталізації проектів DeFi перевищили темпи зростання Ethereum і Bitcoin в першому кварталі 2021 р досягнувши 548,30%.

Загалом, як токени DeFi, так і прибутковість криптовалют на платформах DEX (децентралізованих біржах) залишалися на високому рівні в першому кварталі 2021 року.

5 кращих токенів DeFi з точки зору прибутковості в 1 кварталі 2021 року Джерело даних: CoinGecko 2021 Q1 Звіт індустрії цифрових валют

Перший квартал 2021 року був періодом зростання для ринку цифрових валют. Висока прибутковість DeFi стала частиною бичачого тренда, перевершуючи Ethereum і Bitcoin протягом тривалого часу, вказує на те, що інвестори приділяють додаткову увагу токенам DeFi.

Ринок, На Якому Домінує Ethereum

DeFi — це децентралізований розумний фінансовий контракт, заснований на технології блокчейн, якому для роботи не потрібен нагляд. Початок проекту DeFi вимагає більш складних правил і алгоритмів, що вимагають масштабованості та повноти Тьюринга в публічному блокчейні, від якого вони залежать. Це також означає, що проекти DeFi не підходять для розробки на блокчейні Біткойна. Ethereum є однією з найбільш популярних публічних мереж для розробки DeFi. За даними Debank, GVL на Ethereum досяг 68,32%. Відповідно до звіту DeFi CONSYS за 1 квартал 2021 року, кількість користувачів, які використовують протокол DeFi на Ethereum, досягла 175 700, що в десятки разів більше, ніж минулого року.

У всіх сегментах DeFi програми Ethereum мають явне лідерство. Поточні токени DeFi загалом можна розділити на кілька категорій: DEX, STABLECOIN, LENDING, ORACLE тощо. У різних категоріях відповідні проекти на Ethereum мають значні переваги з точки зору масштабованості.

Крім того, переважна більшість додатків з перевагою в конкурентоспроможності та масштабованості є додатками на Ethereum, деякі з яких вже показали значні переваги відокремленого розвитку та віддалилися від однорідних програм.

Іншим примітним явищем є те, що ціна Ефіру і масштаб токенів DeFi мають тенденцію рухатися в одному напрямку.

Графік зміни ціни Ether і GVL токенів DeFi на Ethereum

Джерело даних: CoinGecko & Debank

Хоча в синхронізації двох рухів може бути ендогенність, той факт, що Ефіріум має більш стабільну тенденцію зростання, ніж Біткойн, після 2021 року має відношення до кращої масштабованості Ефіріума. У порівнянні з Біткойном, Ефіріум має набагато ширші можливості для масштабування. Як базовий публічний ланцюг, на який опираються токени DeFi, Ефір обов’язково прийме більша кількість учасників.

BSC Швидко Наздоганяє

Незважаючи на унікальну перевагу Ефіру в DeFi, розумна мережа Binance (BSC), запущена Binance, наздоганяє Ефір напрочуд швидкими темпами. BSC, запущений у квітні 2019 року Binance, централізованою біржею цифрової валюти. Спочатку Binance випустила BSC з метою розширення ринку децентралізованої торгівлі цифровою валютою, а не для створення прямого конкурента Ефіру. Але після 2021 року токени DeFI на BSC різко зросли, кидаючи виклик домінуванню Ефіріуму.

GVL токенів DeFi на BSC

Джерело даних: DeBank

GVL токенів DeFi на BSC зріс до 3540,9 мільйонів доларів з 405,5 мільйонів доларів на 1 січня 2021 року, з темпом зростання 7119,07%. Додатковий обсяг токенів DeFi на BSC значною мірою допоміг зростанню загального масштабу DeFi в першому кварталі. З точки зору збільшення у відсотках, BSC обігнав Ефір. Зокрема, на BSC децентралізована біржа PancakeSwap обігнала UniswapV2 з найвищою ринковою капіталізацією. Тим часом Venus також обігнав Maker на Ethereum як другим за величиною додатком для кредитування DeFi. Зокрема, сумісність BSC з EVM (Ethereum Virtual Machine) дозволяє переносити смарт-контракти, що працюють на Ефіріумі, значно покращуючи адаптивність і сумісність BSC і забезпечуючи програмну підтримку BSC, яка буде приймати більше рідних платформ, які працюють на Ефірі.

Інші Публічні Мережі Готові До Запуску

У міру розвитку токенів DeFi багато розробників блокчейну почали переходити в екосистеми блокчейнів, заснованих на публічних мережах. Розробка та просування власних публічних мереж є наріжним каменем побудови екосистеми блокчейн, тому Ether і BSC не є єдиними публічними мережами, з яких можуть вибирати інвестори та дизайнери проектів на ринку. Публічні мережі, розроблені незалежними організаціями, такими як Fantom і Solana, а також такими біржами, як GateChain, є конкурентами для них обох на ринку. У порівнянні з іншими публічними мережами, Ether знаходиться в невигідному положенні з точки зору швидкості обробки, затримки та комісії за транзакції. Хоча керівник EtherChip публічно запропонував оновити EtherChip, створити EtherChip 2.0, який включає перенесення поточного робочого механізму PoW на робочий механізм PoS, час оновлення займе два роки. Успіх BSC, з іншого боку, демонструє іншим публічним мережам, що учасники токенів DeFi не особливо залежать від Ethereum і що користувачі можуть легко вибирати публічні мережі на інших платформах. Монополія Ефіру може бути лише тимчасовою.

Плата за газ є основною проблемою, яка стримує зростання DeFi Ефіріума. За даними CONSYS, середня плата за майнінг Ефіра (комісія, яку сплачують користувачі Ефіріума за їхні дії) зросла з приблизно 100 Gwei на початку року до приблизно 150 Gwei 31 березня, а ціна Ether виросла на 50%. За той же період ціна Ethereum також зросла з $732 до майже $2000. Зростання комісій за майнінг і ціни на Ефір призвело до зростання середніх торгових зборів з $5,40 на початку року до $22,90 наприкінці першого кварталу, тобто приблизно в 4,2 рази. Umbrella Network, оракул на Ефірі, стверджує, що переміщення програм з Ефіру на BSC знизить торгові збори більш ніж на 90%. Інші публічні мережі, включаючи BSC, також помітили недоліки Ethereum і придумали рішення для поточних проблем Ethereum, щоб просувати власні публічні мережі інвесторам і дизайнерам проектів з високою ефективністю та низькими комісіями за транзакції як їх основні переваги.

На додаток до високої ефективності та низьких комісій за транзакції, кожна публічна мережа також почала підкреслювати свою власну унікальну конкурентоспроможність. Наприклад, GateChain робить ставку на безпеку та запропонував багато інноваційних технологій для підвищення безпеки активів користувачів на блокчейні, включаючи звичайний обліковий запис, обліковий запис у сховищі, рахунок для отримання, висоту клірингу та час для відкликаної транзакції. HECO, з іншого боку, планує підтримувати різноманітні віртуальні машини, щоб надати розробникам більше можливостей розробки.

Усі ці конкуренти є досить рішучими. Публічні мережі, що бурхливо розвиваються, намагаються не тільки залучити нових користувачів і проекти, але й захопити рідні проекти та користувачів Ефіріуму. GateChain оголосив у своєму звіті про те, що він запустить повний набір для крос-блокчейнів, щоб допомогти користувачам безпечно та швидко передавати свої активи між основними блокчейнами. Перехресні ланцюги будуть включати: токени ERC, місцеві активи і обох одразу. На рівні протоколу вони включають: GateBridge, перехресний консенсусний ланцюг на основі розумних контрактів і GateHub, перехресний ланцюг консенсусу, заснований на кластері консенсусних вузлів Gatechain. Ці технологічні інновації можуть змінити конкурентний ландшафт усієї екосистеми публічних блокчейнів в майбутньому.

Висновок

Швидке зростання користувачів MetaMask можна пояснити вибухом блокчейн-додатків, таких як DeFi. Хоча загальна вартість токенів DeFi і загальна кількість користувачів не є помітними в блокчейн індустрії, тенденція швидкого зростання та повернення до концепції децентралізації та деінституалізації все ще дають людям підстави вважати, що розумні контракти, такі як DeFi, будуть основним напрямком майбутнього розвитку індустрії блокчейн. До настання ери DeFi неодмінно виникне конкуренція між публічними мережами. Ця конкуренція вплине не тільки на розвиток токенів DeFi. Переможна публічна мережа може стати широко прийнятою криптовалютою, як і Біткойн та Ethereum.

Автор: Gate.io Дослідник: Charles F.

*Gate.io залишає за собою всі права на цю статтю. Повторне розміщення статті буде дозволено за умови посилання на Gate.io. У всіх інших випадках буде подано судовий позов через порушення авторських прав.