แนะนำสกุลเงิน

ในรายงานนี้ เราประเมินตัวเลขล่าสุดจาก Chainlink และความสัมพันธ์ระหว่างการเติบโตของเครือข่ายและการไม่มีมูลค่าของโทเค็น $LINK นอกจากนี้ เรายังนำเสนอโครงการใหม่ที่นำเสนอในงาน SmartCon ซึ่งสามารถเป็นทางออกในการปลดล็อกมูลค่าของโทเค็นและทำให้เป็นการลงทุนที่ดี

Chainlink คืออะไร?

Chainlink เป็นแพลตฟอร์มที่อนุญาตให้มีปฏิสัมพันธ์ระหว่างข้อมูลในโลกแห่งความเป็นจริง (นอกเครือข่าย) และบล็อกเชน (บนเครือข่าย) เป็นเครือข่ายออราเคิลแบบกระจายศูนย์และทำหน้าที่เป็นมิดเดิลแวร์ระหว่างสัญญาอัจฉริยะและแหล่งข้อมูลภายนอก ทำให้สัญญาเหล่านั้นสามารถเข้าถึงข้อมูลนอกเครือข่ายได้อย่างปลอดภัย

กรณีการใช้งานจริงของโปรโตคอลมีตั้งแต่แอปพลิเคชันใน DeFi, NFT และเกม ไปจนถึงโซลูชันสำหรับบริษัทต่างๆ ในการรวมระบบของตนเข้ากับบล็อกเชนต่างๆ

กรณีการใช้งาน - Chainlink

ที่มา: Chainlink

มันทำงานอย่างไร?

Chainlink เป็นเครือข่ายของออราเคิลแบบกระจายอำนาจ (DON – เครือข่ายออราเคิลแบบกระจายอำนาจ) ที่ทำหน้าที่ตรวจสอบความถูกต้องของข้อมูลที่ได้รับจากโลกนอกเชนผ่านระบบจำแนกชื่อเสียงของข้อมูล Oracles เป็นโหนด (โหนด) ที่เชื่อมต่อข้อมูลที่ได้รับนี้กับ blockchain ซึ่งหลังจากตรวจสอบความถูกต้องแล้วจะเชื่อมต่อกับสัญญาอัจฉริยะ

ระบบการตรวจสอบนั้นเรียบง่าย และออราเคิลได้รับการตรวจสอบผ่านเมตริกหลักสองรายการ:

1. ความพร้อมใช้งาน: ความล้มเหลวในการบันทึกโดย oracle เพื่อตอบสนองตรงเวลา
2. ความแม่นยำ: บันทึกคำตอบที่ไม่ถูกต้องตามความเบี่ยงเบนจากคำตอบของออราเคิลอื่น

นอกจากนี้ Chainlink ยังมีระบบชื่อเสียงของ Oracle เพื่อประเมินประสิทธิภาพของแต่ละรายการเมื่อเวลาผ่านไป เป็นเรื่องที่ควรค่าแก่การกล่าวถึงว่าหากนักทำนายประพฤติตัวไม่ดี เขาอาจได้รับโทษทางการเงิน

โทเค็น $LINK

โทเค็น $LINK ถูกสร้างขึ้นด้วยคุณสมบัติหลักสองประการ:

1. การชำระเงิน: ใช้เป็นรูปแบบการชำระเงินให้กับผู้ให้บริการโหนดสำหรับบริการของออราเคิล
2. งาน: โทเค็นสามารถเดิมพันโดยผู้ประกอบการเพื่อเป็นหลักประกันเพื่อให้พวกเขาสามารถให้บริการได้

Chainlink กำเนิดขึ้นในปี 2560 เมื่อโทเค็น 1,000,000,000 (1 พันล้าน) ถูกสร้างขึ้น โดย 35% ของจำนวนดังกล่าวพร้อมสำหรับการขายครั้งแรก ซึ่งระดมทุนได้ 32 ล้านดอลลาร์ จึงจัดสรรปันส่วนดังนี้

• 35% สำหรับนักลงทุนในการขายครั้งแรก

• สงวนไว้ 35% สำหรับผู้ให้บริการโหนดและรางวัลระบบนิเวศเพื่อจูงใจผู้เข้าร่วมเครือข่าย

• 30% ให้กับบริษัทแม่ของ Chainlink, SmartContract.com

การกระจายอุปทานเริ่มต้นของ Chainlink

ที่มา: เมสซารี

เป็นมูลค่าการกล่าวขวัญว่า 35% ที่จัดสรรไว้สำหรับรางวัลผู้ประกอบการยังไม่ได้รับการแจกจ่าย ซึ่งเป็นจุดเตือนที่ควรติดตามอย่างใกล้ชิด

ข้อมูลและการเติบโต

ก่อนที่จะพูดถึงการเปิดเผยล่าสุดของ Chainlink เราต้องดูว่าอะไรถูกสร้างขึ้นมาจนถึงตอนนี้

เกี่ยวกับบริการที่มีให้ ปัจจุบัน Chainlink อยู่ในตำแหน่งพิเศษและโดดเด่นในกลุ่ม oracle โดยมีส่วนแบ่งตลาดมากกว่า 45% วัดโดย TVS (Total Value Secured)

TVS ทั้งหมด - ออราเคิล

ที่มา: Defi Llama (10/09/2022)

การเติบโตของ TVS ตลอดปี 2564 มีความเกี่ยวข้องสูง โดยเพิ่มขึ้นจากประมาณ 6 พันล้านดอลลาร์เป็น 57 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นเกือบ 10 เท่า

TVS Evolution ในปี 2021 – Chainlink

ที่มา: Defi LLama

ในทางกลับกัน โทเค็น $LINK ไม่ได้ติดตามการเคลื่อนไหวนี้ ในปี 2564 มูลค่าตลาดของบริษัทเพิ่มขึ้นจาก 4.8 พันล้านดอลลาร์เป็น 9.65 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น "เพียง" 101%

มูลค่าตลาด - $LINK - 2021

ที่มา: CoinMarketCap

ในปี 2022 เมื่อเริ่มมีตลาดหมี crypto เราก็มีการเสื่อมสภาพที่เกี่ยวข้องในตัวบ่งชี้เหล่านี้ ในกรณีของ TVS ของ Chainlink ลดลงเกือบ 80% จาก 56 พันล้านดอลลาร์เป็น 11 พันล้านดอลลาร์ ส่งผลให้ราคาโทเค็นได้รับผลกระทบอย่างมาก โดยลดค่าลงประมาณ 60% จาก 19.60 ดอลลาร์เป็น 7.00 ดอลลาร์ในปัจจุบัน

TVS Evolution- Chainlink - 2022

ที่มา: Defi Llama

ราคา $LINK – 2022

ที่มา: CoinMarketCap

หลังจากวิเคราะห์ตัวเลขเหล่านี้แล้ว ควรสังเกตความแตกต่างระหว่างวิวัฒนาการของ TVS และราคาของโทเค็น โดยเฉพาะอย่างยิ่งในปี 2021 ความแตกต่างนี้สามารถอธิบายได้ด้วยปัจจัยบางประการ เช่น:

1. ความอิ่มตัวของตลาดและการลดลงของความคาดหวังในการเติบโต
2. การลดสัดส่วนที่เป็นไปได้ของข้อเสนอปัจจุบันของ $LINK ซึ่งส่วนใหญ่เกี่ยวข้องกับ 35% ของอุปทานที่ยังไม่ได้แจกจ่าย
3. ความไม่สมดุลระหว่างอุปสงค์ x อุปทานสำหรับการใช้โทเค็น

ต่อไป เราจะกล่าวถึงและอภิปรายบางประเด็นเหล่านี้โดยการวิเคราะห์การเปลี่ยนแปลงและข้อเสนอแนะที่นำเสนอโดย Chainlink ที่งาน SmartCon ซึ่งจัดขึ้นเมื่อปลายเดือนที่แล้ว เพื่อนำประโยชน์มาสู่โทเค็นเป็นหลัก

โทเคโนมิกส์ 2.0

ไฮไลท์หลักของงานคือการประกาศโทเค็น $LINK ใหม่ ตามที่กล่าวไว้ก่อนหน้านี้ โทเค็นได้รับความเดือดร้อนจากแรงขายจากผู้เข้าร่วมตลาด แม้ว่าพื้นฐานของ Chainlink จะพัฒนาไปแล้วก็ตาม ดังนั้นโทเค็นใหม่จึงกลายเป็นแผนการที่จะพยายามแก้ปัญหานี้และเพิ่มความสามารถในการใช้งานของโทเค็นเพื่อให้สามารถจับค่าที่สร้างโดยโปรโตคอลได้ ซึ่งจะทำจากสามประเด็นหลักตามรายการด้านล่าง:

1. การปักหลักแบบซุปเปอร์ลิเนียร์

ประเด็นหลักคือรูปแบบการปักหลักใหม่ ด้วยโมเดลนี้ ค่าใช้จ่ายในการโจมตีเครือข่ายของออราเคิลจะสูงมาก ซึ่งช่วยปรับปรุงความปลอดภัยในระดับโปรโตคอล อย่างง่าย มันจะทำงานดังต่อไปนี้: ตัวดำเนินการโหนดจะฝากโทเค็น $LINK จำนวนหนึ่งในการเดิมพันเพื่อรับประกันว่าข้อมูลของพวกเขาจะเป็นความจริง หากหนึ่งในผู้ให้บริการเหล่านี้ให้ข้อมูลที่ไม่ถูกต้อง เขาอาจสูญเสียจำนวนเงินทั้งหมดที่ฝาก (slashing)

โหนดอื่นอาจส่งคำเตือนแม้ว่าโหนดส่วนใหญ่จะให้ข้อมูลที่ไม่ถูกต้อง (เช่น ติดสินบน) หากสิ่งนี้เกิดขึ้น กลุ่มโหนดชื่อเสียงสูงเฉพาะเจาะจงจะถูกทริกเกอร์เพื่อตรวจสอบความถูกต้องของข้อมูล หากตัวแทนที่ออกคำเตือนผิดจะถูกเฉือน มิฉะนั้นเขาจะได้รับเงินมัดจำจากตัวแทนอื่น ๆ ทั้งหมดที่ให้ข้อมูลไม่ถูกต้อง

กลไกนี้บอกเป็นนัยว่าผู้ถือ $LINK ที่อาจถูกติดสินบนจะต้องมีจำนวนเงินเดิมพันที่มากกว่าเงินฝากรวมของโหนด oracle ทั้งหมดเพื่อดึงการโจมตีที่ประสบความสำเร็จ

Superliner Stake – ChainLink

ที่มา: Whitepaper v2 – Chainlink

การปักหลักจะออกเป็นช่วงๆ เมื่อเวลาผ่านไป โดยมอบฟังก์ชันการใช้งานที่มากขึ้นเรื่อยๆ แก่ผู้ใช้ โดยเวอร์ชันแรก (v0.1) มีแผนจะออกในเดือนธันวาคมปีนี้ ในทางกลับกัน รางวัลจะเริ่มต้นด้วยโทเค็น $LINK ผ่านสิ่งจูงใจและจะพัฒนาไปสู่รูปแบบการแบ่งปันรายได้และค่าธรรมเนียมของ BUILD ซึ่งเราจะพูดถึงต่อไป

ปักหลักโรดแม็ป

ที่มา: Chainlink

1. โปรแกรมสร้าง

โปรแกรมนี้พยายามเร่งการเติบโตของโครงการที่อยู่ระหว่างการพัฒนาและโครงการที่จัดตั้งขึ้นแล้วในตลาดโดยให้การเข้าถึงส่วนบุคคลและเงินอุดหนุนสำหรับบริการของ Chainlink ในทางกลับกัน โครงการเหล่านี้จะมีภาระผูกพันในการใช้ค่าธรรมเนียมเครือข่ายและสิ่งจูงใจอื่นๆ แก่ผู้ให้บริการของ Chainlink นอกจากนี้ โครงการเหล่านี้จะสามารถใช้ส่วนหนึ่งของโทเค็นดั้งเดิมเพื่อชำระเงินได้ และด้วยเหตุนี้จึงนำแหล่งรายได้ใหม่อื่นมาสู่โปรโตคอล

ด้วยวิธีนี้ จะมีการจัดแนวทางเศรษฐกิจที่ดีขึ้นระหว่างผู้เข้าร่วมเหล่านี้ ซึ่งเป็นประโยชน์ต่อระบบนิเวศทั้งหมดในระยะยาว

สร้าง - Chainlink

ที่มา: Chainlink

1. โปรแกรมสเกล

SCALE พยายามเร่งการเติบโตของบล็อกเชนและเลเยอร์ 2 โดยการจัดหาโครงสร้างพื้นฐานที่จำเป็นพร้อมเงื่อนไขพิเศษสำหรับการพัฒนา ในขณะเดียวกันก็เพิ่มความยั่งยืนทางเศรษฐกิจของเครือข่าย Chainlink นอกจากนี้ ยังช่วยให้ระบบนิเวศเหล่านี้สามารถเข้าถึงบริการของ Chainlink และสามารถสื่อสารกับบล็อกเชนหลายตัวได้

ด้วยเหตุนี้ โปรเจกต์จึงมุ่งมั่นที่จะชดเชยต้นทุนการดำเนินงานของเครือข่ายออราเคิลเพื่อเร่งการเติบโตของระบบนิเวศและสนับสนุนความยั่งยืนในระยะยาวของบริการของ Chainlink

SCALE – ลิงค์ลูกโซ่

ที่มา: Chainlink

โปรโตคอลการทำงานร่วมกันข้ามสายโซ่ ( CCIP )

โปรโตคอล CCIP ก็คุ้มค่าที่จะกล่าวถึงเช่นกัน ทำหน้าที่เป็นเลเยอร์ระดับศูนย์ (เลเยอร์ 0) ช่วยให้บล็อกเชนและ dApps ต่างๆ จากบล็อกเชนอื่นๆ สื่อสารได้อย่างปลอดภัยและโปร่งใส ด้วยวิธีนี้ จะสามารถสร้างแอปพลิเคชันที่ปลอดภัยซึ่งส่งข้อมูล ถ่ายโอนโทเค็น และโต้ตอบในเครือข่ายต่างๆ มากมาย

ด้วยวิธีนี้ CCIP สอดคล้องกับวิทยานิพนธ์ของเราที่ว่าโซลูชันการทำงานร่วมกันจะได้รับพื้นที่ทางการตลาดมากขึ้น นอกจากนี้ยังแสดงให้เห็นว่า Chainlink ก็มีวิสัยทัศน์ที่คล้ายคลึงกันและกำลังพยายามที่จะพัฒนาในด้านนี้

ไฮไลท์อื่นๆ

เพื่อจบหัวข้อที่เกี่ยวข้องของ SmartCon เราต้องพูดถึงการประกาศความร่วมมือระหว่าง Chainlink และ SWIFT ซึ่งเป็นระบบการชำระเงินระหว่างประเทศโดยใช้ CCIP CCIP จะอนุญาตให้ข้อความ SWIFT สั่งการโอนโทเค็นบนเครือข่าย ช่วยให้เครือข่าย SWIFT สามารถทำงานร่วมกันได้ในทุกสภาพแวดล้อมของบล็อกเชน

ความเสี่ยง

แม้จะมีประเด็นทั้งหมดที่แสดงไว้ข้างต้น ซึ่งเรามองว่าเป็นผลดีต่ออนาคตของ Chainlink แต่เราต้องพิจารณาความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องซึ่งอาจส่งผลเสียต่อราคาของโทเค็น $LINK ของคุณ

ในหมู่พวกเขา เราเน้นสิ่งต่อไปนี้:

1. ความล่าช้าในการอัปเดตที่นำเสนอ
2. ความไม่แน่นอนเกี่ยวกับโทเค็นที่ยังไม่ถูก “ทิ้ง” ในตลาด
3. การเสื่อมสภาพของสถานการณ์มาโครและความต่อเนื่องของ “ฤดูหนาวของคริปโต”

ข้อสรุป

เมื่อพิจารณาถึงข้อดีและความเสี่ยงที่นำเสนอ เรามีความสร้างสรรค์กับอนาคตของ Chainlink และโทเค็นของมัน เราเห็นว่าศักยภาพการเติบโตของตลาด crypto และแอปพลิเคชันจะสร้างความต้องการอย่างมากสำหรับบริการ oracle ที่มีคุณภาพ Chainlink ดูเหมือนจะอยู่ในตำแหน่งที่ดีที่จะใช้ประโยชน์จากการเคลื่อนไหวนี้และยังคงเป็นผู้ให้บริการชั้นนำของบริการประเภทนี้