Giới thiệu

Kể từ DeFi Summer năm 2020, thị trường tiền điện tử đã có sự tăng trưởng nhanh chóng. Cùng với sự gia tăng bùng nổ về sự đa dạng của các tài sản trên chuỗi, DEX (sàn giao dịch phi tập trung) đã nổi lên như nấm sau một cơn mưa. Là người dùng hoặc nhà giao dịch, người ta không chỉ phải đối mặt với hàng nghìn tài sản tiền điện tử mà còn phải đối mặt với thách thức tìm kiếm giá và tính thanh khoản tốt nhất trên nhiều DEX. Để giải quyết thách thức này, các nhà tổng hợp DEX đã ra đời.

Các trình tự hợp nhất DEX tích hợp dữ liệu lệnh, thông tin giá và hồ bơi thanh khoản từ nhiều sàn giao dịch phi tập trung, giúp người dùng tìm đường giao dịch tối ưu nhất trong thời gian ngắn nhất. Bài viết này sẽ đi sâu vào 8 trình tự hợp nhất DEX thường được sử dụng, tập trung vào các tính năng độc đáo và thuật toán định tuyến của họ.

Làm thế nào DEX Aggregators hoạt động?

Để hiểu sâu hơn về bài viết này, việc hiểu cách các bộ tổng hợp sàn giao dịch phi tập trung (DEX) hoạt động là rất quan trọng. Dưới đây là phân tích cách hoạt động chính của các bộ tổng hợp DEX:

Tập trung dữ liệu: Các bộ tập trung dữ liệu DEX thu thập dữ liệu giá và thanh khoản thời gian thực từ nhiều sàn giao dịch phi tập trung (như Uniswap, SushiSwap, Balancer, vv.).

Định tuyến đơn hàng: Khi người dùng khởi động một giao dịch, trình tự tự giải quyết DEX so sánh giá trị qua các DEX khác nhau trong thời gian thực. Nó đánh giá các cặp giao dịch có sẵn, thanh khoản và bảng báo giá trên mỗi DEX, chọn lựa con đường cung cấp giá thấp nhất và slippage tối thiểu.

Thực hiện Hợp đồng Thông minh: Khi đường dẫn giao dịch tối ưu được xác định, máy tổng hợp DEX sử dụng hợp đồng thông minh để phân phối giao dịch trên các DEX đã chọn. Nếu một DEX duy nhất thiếu thanh khoản đủ hoặc có slippage cao, máy tổng hợp chia đơn đặt hàng giao dịch trên nhiều DEX khác nhau. Ví dụ, nếu một người dùng muốn hoán đổi một lượng lớn ETH sang USDC, máy tổng hợp DEX có thể chia đơn đặt hàng trên Uniswap, SushiSwap và Balancer để đảm bảo chi phí giao dịch tổng thấp nhất.

Hoàn thành giao dịch: Sau khi giao dịch được thực hiện trên các DEX khác nhau, người dùng nhận được tài sản mục tiêu.

Các trình tự hợp nhất DEX giúp đơn giản hóa quá trình giao dịch cho người dùng. Họ chỉ cần nhập cặp giao dịch và số lượng trên giao diện của trình tự hợp nhất và hệ thống sẽ tự động tối ưu hóa giao dịch, giảm thiểu các rào cản khi tham gia đồng thời tiết kiệm chi phí.

1inch: Công cụ tổng hợp DEX có khối lượng giao dịch cao nhất

Trang web:1inch.io

1inch được thành lập trong một cuộc thi hackathon năm 2019 bởi hai thanh niên Nga, Anton Bukov và Sergej Kunz. Được thúc đẩy bởi DeFi mùa hè năm 2020, nó đã từng bước trở thành người dẫn đầu trong lĩnh vực tổng hợp DEX, với số lượng giao dịch vượt qua Uniswap để trở thành một trong những người chơi hàng đầu trong các DEXs.

1. Thuật toán định tuyến Pathfinder

1inch chủ yếu sử dụng thuật toán định tuyến Pathfinder, phân tích thanh khoản trên nhiều sàn DEXs theo thời gian thực. Sau khi xem xét giá, độ trượt và phí, Pathfinder chọn nền tảng DEX cung cấp tỷ lệ tốt nhất. Nó có thể chia một lệnh đơn sang nhiều DEXs và thậm chí chuyển đổi token của người dùng qua nhiều giao dịch để đạt được token mục tiêu.

1. Lệnh giới hạn không phí

Tính năng đặt lệnh giới hạn của 1inch cho phép người dùng đặt lệnh với một mức giá cố định, tự động thực hiện khi giá thị trường đạt đến mức mong muốn. Những lệnh này được lưu trữ trong cơ sở dữ liệu tập trung của 1inch và có thể được truy cập bởi người dùng khác. Khi thực hiện, người nhận lệnh sẽ chi trả các chi phí gas, điều này có nghĩa là người dùng không cần phải trả phí mạng.

1. Chế độ Giao dịch Fusion

Chế độ kết hợp cho phép người dùng đặt lệnh trong một khoảng giá và thời gian cụ thể mà không phải trả phí mạng. Có bốn tùy chọn cho chế độ này: Tự động, Nhanh, Công bằng và Tùy chỉnh:

• Auto - Tự động thực hiện giao dịch với tỷ giá tốt nhất dựa trên điều kiện thị trường.
• Nhanh - Ưu tiên tốc độ, thực hiện giao dịch nhanh chóng ngay cả khi tỷ lệ có phần thấp hơn.
• Fair - Kéo dài thời gian thực hiện để đạt được tỷ giá thuận lợi hơn. Nó bắt đầu với một tỷ giá cao hơn thị trường, có thể cải thiện trong quá trình thực hiện để lợi ích của người dùng.
• Tuỳ chỉnh - Cho phép người dùng tùy chỉnh hoàn toàn thời gian đấu giá và đặt mức tối thiểu và tối đa để đạt được khoảng tỷ giá cụ thể.

Các ưu điểm của việc sử dụng Fusion bao gồm việc thực hiện nhanh chóng, không phí gas, bảo vệ MEV (Giá trị có thể được đào được) , ảnh hưởng giá tối thiểu, và không phí cho các giao dịch thất bại.

Gần đây, 1inch đã giới thiệu tính năng mới có tên Fusion+, cho phép người dùng giao dịch tài sản số trên các chuỗi khác nhau trong khi vẫn giữ tự quản lý. Với Fusion+, người dùng giữ toàn quyền kiểm soát tài sản của mình, và cấu trúc này đảm bảo rằng các giao dịch được hoàn thành trên cả hai mạng mà không phụ thuộc vào bên thứ ba. Tính năng này hiện đang được thử nghiệm và có thể được kích hoạt thủ công trong cài đặt để người dùng khám phá.

Hiện tại, 1inch hỗ trợ 12 mạng blockchain, bao gồm Ethereum, BSC (Binance Smart Chain), Polygon, Arbitrum và Optimistic Ethereum. Với công nghệ tối ưu hóa đường dẫn độc đáo, hỗ trợ DEX rộng rãi và tương thích với hệ sinh thái đa chuỗi, 1inch đã trở thành công cụ tổng hợp DEX được nhiều người dùng DeFi lựa chọn.

Jupiter: Nền tảng Giao dịch tổng hợp hàng đầu trên Solana

Website: jup.ag

Jupiter là một công cụ tổng hợp giao dịch được xây dựng trên mạng lưới Solana, ra mắt vào tháng 5 năm 2021 bởi một nhóm dẫn đầu bởi Meow và Ben Chow. Nó tổng hợp hơn một nửa lượng giao dịch trên Solana, là sự lựa chọn ưa thích cho người dùng trên blockchain này.

Tính năng

1. Giao thức định tuyến Metis

Metis được thiết kế để cung cấp đường dẫn định giá tốt nhất cho các giao dịch quy mô lớn trong môi trường năng động. Để tìm mức giá tối ưu, Metis phát trực tuyến mã thông báo của người dùng, từng bước xây dựng các tuyến đường có thể tách và hợp nhất ở bất kỳ giai đoạn nào. Cách tiếp cận lặp đi lặp lại này cho phép sử dụng cùng một DEX trên các phân tách khác nhau, cho phép đường dẫn giá tốt hơn trong các giao dịch phức tạp. Để nâng cao hiệu quả, Jupiter kết hợp tạo tuyến đường và tính toán báo giá thành một bước duy nhất, ngăn chặn việc tạo ra các tuyến đường dưới mức tối ưu và cho phép nhiều mã thông báo hơn được sử dụng làm trung gian. Metis đảm bảo rằng các giao dịch được thực hiện nhanh chóng và hiệu quả, ngay cả khi nhu cầu cao trên Sao Mộc.

1. Lệnh giới hạn
   Tính năng đặt lệnh giới hạn của Jupiter phù hợp với giá do người dùng đặt với toàn bộ thanh khoản có sẵn trên chuỗi Solana. Sau khi đặt lệnh, người giữ quản lý thanh khoản và thực hiện giao dịch khi giá thị trường đạt đến mức được người dùng chỉ định. Sau khi thực hiện, người dùng nhận số tiền được báo giá trừ phí của nền tảng do Jupiter tính.

Lệnh giới hạn của Jupiter tận dụng thanh khoản trên chuỗi được tổng hợp của nền tảng, bao gồm hơn 20 sàn giao dịch phi tập trung (DEX) và các nhà cung cấp thị trường tự động (AMM) phủ toàn bộ hệ sinh thái mã thông báo Solana SPL. Khi đặt lệnh giao dịch, người dùng có thể chỉ định thời gian đặt lệnh, giá trao đổi và số lượng giao dịch. Tính năng này giúp người dùng tránh chi phí tăng do tác động giá và trượt giá trong giao dịch và giảm thiểu các rủi ro liên quan đến MEV (Giá trị có thể khai thác bởi thợ đào).

1. DCA (Dollar-Cost Averaging)
   Phương pháp đầu tư trung bình giá (DCA) là một chiến lược đầu tư mà người dùng thực hiện đầu tư đều đặn trong một khoảng thời gian nhất định, phân phối các giao dịch mua hàng để giảm thiểu các rủi ro của việc đầu tư vào một điểm giá duy nhất.

Với tính năng DCA của Jupiter, người dùng có thể thiết lập tần suất mua, khoảng giá, thời gian tổng cộng và token mục tiêu. Sau khi khởi tạo, token của người dùng được chuyển đến một tài khoản DCA riêng. Đơn đặt hàng đầu tiên được thực hiện ngay sau khi vị trí DCA được tạo, trong khi các đơn đặt hàng tiếp theo được thực hiện vào các khoảng thời gian đều đặn, với một khoảng thời gian biến đổi có thể là từ 2 đến 30 giây để tránh MEV. Các token mục tiêu được tự động chuyển trở lại ví của người dùng vào cuối giai đoạn DCA.

Kể từ khi ra mắt vào tháng 10 năm 2021, Jupiter nhanh chóng trở thành trình tự tự động DEX lớn nhất trên Solana, nhờ thiết kế tập trung vào người dùng, tính năng sáng tạo và trải nghiệm giao dịch liền mạch. Điều này đã giành được sự tin tưởng của cộng đồng và cố định vị trí là một nhà lãnh đạo trong giao dịch dựa trên Solana.

ParaSwap: Xây dựng Hồ Chứa Thanh Khoản Riêng

Nguồn:app.paraswap.xyz

ParaSwap được thành lập vào năm 2020 bởi Mounir Benchemled, được hỗ trợ bởi các nhà đầu tư như The LAO, CoinGecko, Blockchain Capital và Stani Kulechov. Là một trình tổng hợp DEX, nó tích hợp thanh khoản từ các sàn giao dịch phi tập trung (DEX) và các giao thức cho vay vào một giao diện và API toàn diện và an toàn. Ngoài hồ bơi thanh khoản ParaSwapPool độc quyền của mình, nó kết nối với các giao thức như Kyber, Bancor, Uniswap, Oasis, Curve và 0x.

Tính năng

1. Thuật toán định tuyến MultiPath

Thuật toán MultiPath tận dụng dữ liệu lịch sử để đề xuất tuyến giao dịch hiệu quả nhất, xem xét kích thước giao dịch. Điều này có thể bao gồm chia giao dịch trên nhiều DEX khác nhau và, khi cần thiết, sử dụng các tuyến giao dịch gián tiếp (bao gồm hai hoặc nhiều bước nhảy giữa các giao thức). Ngoài việc so sánh giá thời gian thực trên các DEX khác nhau, ParaSwap tương tác mượt mà với các giao thức cho vay như Aave và Compound. Ví dụ, ParaSwap có thể hoàn thành các bước sau trong một bước duy nhất: chuyển đổi ETH thành DAI và sau đó gửi DAI vào Aave để nhận aDAI.

1. Hồ bơi thanh khoản độc quyền: ParaSwapPool
   Thường thì, các trình tự hợp nhất DEX không giữ hoặc lưu trữ bất kỳ thanh khoản nào, thay vào đó phụ thuộc vào các giao thức DEX mà họ tích hợp. Tuy nhiên, ParaSwap đã xây dựng hồ bơi thanh khoản của mình gọi là ParaSwapPool, một nguồn thanh khoản bổ sung. Hồ bơi này cho phép người dùng truy cập thanh khoản từ một hồ bơi chung chủ yếu được tài trợ bởi các nhà cung cấp thanh khoản chuyên nghiệp. ParaSwapPool sử dụng hệ thống RFQ (Yêu cầu Báo giá), tận dụng thanh khoản từ các nhà đầu tư cá nhân.

2. Tích hợp API
   API mở của ParaSwap cho phép các nhà phát triển tích hợp các chức năng tổng hợp của nó vào các ứng dụng khác. API cung cấp một loạt các tính năng, bao gồm lấy giá theo thời gian thực, thực hiện giao dịch, truy vấn lịch sử giao dịch và định tuyến MultiPath.
   Với khả năng thực hiện giao dịch nhanh chóng và hiệu quả cùng tính năng tích hợp API dễ dàng, ParaSwap đã trở nên phổ biến đặc biệt là trong cộng đồng nhà đầu tư cơ sở và nhà phát triển.

CowSwap: Giao dịch theo lô và Bảo vệ MEV

Nguồn:swap.cow.fi

CowSwap được thành lập vào năm 2021 với tư cách là công cụ tổng hợp DEX (sàn giao dịch phi tập trung) do nhóm Gnosis phát triển. Các nhà đầu tư của nó bao gồm 0x, The LAO, 1kx, Blockchain Capital, Robot Ventures và những người khác. Các tính năng chính của CowSwap là cung cấp các giao dịch không có MEV (Giá trị có thể trích xuất tối đa, trước đây được gọi là Giá trị có thể trích xuất của thợ đào), phí giao dịch thấp hơn và giới thiệu mô hình "đấu giá hàng loạt" độc đáo để tối ưu hóa tính thanh khoản và giảm thiểu trượt giá.

Tính năng

1. Đấu giá theo lô

Người dùng của CowSwap không tạo các giao dịch trên chuỗi trực tiếp mà thay vào đó gửi đơn đặt hàng của họ bằng cách ký một ý định giao dịch. Giao thức CoW (Coincidence of Wants) thu thập và tổng hợp những ý định ngoại tuyến này, nhóm chúng vào các lô để thanh toán. Những lô này sau đó được đấu giá cho các nhà giải quyết tranh chấp cạnh tranh để cung cấp nhiều dư thừa nhất cho các đơn hàng trong mỗi lô.

Quá trình bao gồm bốn bước chính:

1. Người dùng diễn đạt ý định giao dịch của họ bằng cách ký một tin nhắn, xác định tài sản mà họ muốn giao dịch, số lượng và các tham số khác.
2. Giao thức CoW thu thập ý định của nhiều người dùng vào một phiên đấu giá hàng loạt.
3. Người giải quyết có thời gian hạn chế để đề xuất các giải pháp cho các giao dịch theo lô. Người giải quyết đề xuất có lợi nhuận cao nhất cho lô sẽ được công bố là người chiến thắng.
4. Người giải quyết chiến thắng gửi giao dịch hàng loạt trên chuỗi cho người dùng.

Người dùng nhận được các token mục tiêu của họ sau khi người giải quyết chiến thắng thực hiện đơn đặt hàng theo lô trên chuỗi. Người dùng tham gia đấu giá theo lô được hưởng lợi từ sự bảo vệ của MEV, sự trùng hợp của mong muốn và thực hiện với giá tối ưu trên chuỗi.

2. Sự trùng hợp nhu cầu (CoW)

Khi nhiều lệnh trong một lô có liên quan đến cùng một tài sản, có thể có cơ hội cho các giao dịch ngang hàng không phụ thuộc vào thanh khoản trên chuỗi. CoW cũng có thể chia lệnh - nếu một giao dịch đơn lẻ trong một lô khớp hoàn toàn, bộ giải phải tìm thanh khoản bổ sung để thực hiện phần còn lại của lệnh.

Về cơ bản, đây là việc khớp lệnh, nơi thanh khoản được chia sẻ trên tất cả các lệnh, tạo ra giao dịch vòng tròn và cho phép các lệnh một phần mà không cần phải khớp hoàn hảo.

3. Bảo vệ MEV

Giao dịch đợt cho phép một Giá thanh toán Thống nhất (UCP), có nghĩa là tài sản trong cùng một đợt có thể thanh toán với một giá nhất quán. Điều này khiến thứ tự của các giao dịch trong một khối trở nên không quan trọng, một cách cơ bản giải quyết vấn đề MEV.

CowSwap thông minh biến giao dịch thành một hệ thống đàm phán khổng lồ. Khi trao đổi ngang hàng không thể đáp ứng đầy đủ nhu cầu giao dịch, hệ thống tìm kiếm thanh khoản trên chuỗi cho phần còn lại. Với cơ chế giao dịch theo lô và cơ chế bảo vệ MEV của mình, CowSwap đã thu hút nhiều người dùng mong muốn giảm chi phí giao dịch.

DODO: Một DEX Aggregator được cung cấp bởi thuật toán Proactive Market Maker (PMM)

Nguồn: app.dodoex.io

DODO được ra mắt chính thức vào tháng 8 năm 2020, do Diane Dai, Radar Bear và một nhóm phát triển ẩn danh sáng lập. Ngay sau khi ra mắt, DODO nhận được sự hỗ trợ từ các nhà đầu tư nổi tiếng trong ngành, bao gồm Pantera, Binance Labs, Coinbase, Framework, Galaxy Digital, IOSG, Folius và SevenX.

Tính năng

1. Người tạo lập thị trường chủ động (PMM)

Thuật toán PMM là một mô hình phái sinh dựa trên mô hình sổ lệnh tập trung thường được sử dụng trong tài chính truyền thống. Nó điều chỉnh đường cong giá tài sản để đảm bảo đủ thanh khoản ở giá thị trường mới nhất. Ví dụ, giả sử nguồn cung của một tài sản cụ thể giảm. Trong trường hợp đó, thuật toán PMM sẽ tự động tăng giá thị trường của tài sản đó để dự đoán mua lại hàng tồn kho bị thiếu từ thị trường.

Khi người dùng đặt lệnh, DODO theo dõi các nguồn thanh khoản khác nhau, bao gồm thanh khoản được quản lý bởi DODO bằng thuật toán PMM và thanh khoản khác có sẵn trên mạng lưới. Sau đó, nó sử dụng nhiều thuật toán định tuyến thông minh, như từ 1inch, Matcha và Uniswap, để xác định giá tối ưu và sau đó cung cấp báo giá cho người dùng.

2. Thuật toán định tuyến giao dịch thông minh

DODO hoạt động như một nhà cung cấp thanh khoản và một nhà phân phối thanh khoản. Nó tổng hợp các nguồn thanh khoản bằng cách cho phép giao dịch giữa hai mã thông báo trên cùng một mạng. Có hai chiến lược định tuyến chính: định tuyến tuyến tính và định tuyến đơn hàng tách biệt.

• Định tuyến tuyến tính: Trong quá trình tìm kiếm con đường giao dịch tốt nhất, tất cả các token tham gia giao dịch sẽ thông qua một hồ bơi duy nhất để tìm con đường giá tối ưu cho token mục tiêu.
• Định tuyến Đơn hàng phân tách: Phương pháp này phân bổ quỹ của người dùng vào các nhóm giao dịch khác nhau đồng thời, tối ưu hóa đường dẫn giao dịch bằng cách chia số lượng mã thông báo trong nhóm này theo tỷ lệ cụ thể để đảm bảo giá tốt nhất cho các mã thông báo.

3. DODO X

DODO X là một siêu tổng hợp và nền tảng giao dịch liên chuỗi, với đặc điểm nổi bật là sử dụng thanh khoản toàn diện. Nó thu hút thanh khoản từ các hồ DODO và các DEX khác như Uniswap và tích hợp báo giá từ các tổng hợp bên thứ ba như 1inch và 0xAPI trong thị trường tiền điện tử.

Matcha: Một DEX Aggregator được xây dựng trên 0x API

Nguồn:matcha.xyz/

Năm 2020, 0x đã ra mắt trình tự DEX Matcha, được xây dựng trên giao thức 0x API. Matcha sử dụng 0x API và định tuyến lệnh thông minh để tổng hợp thanh khoản và thực hiện giao dịch tối ưu. Các nhà đầu tư của nó bao gồm Greylock Partners, Pantera Capital, Jump Capital, OpenSea và những người khác.

Tính năng

0x API: Giao diện Truy cập Thanh khoản

Matcha được xây dựng trên API 0x, một giao diện để truy cập thanh khoản từ hệ sinh thái 0x. API 0x được xây dựng trên hợp đồng thông minh 0x Settler an toàn và được kiểm toán. 0x cung cấp chức năng thanh khoản ngang hàng, cho phép giao dịch tài sản tổng hợp để phân mảnh thanh khoản trên các ứng dụng khác nhau. Khi API 0x kết nối người nhận lệnh với các sàn giao dịch phi tập trung (DEX), nó hoạt động như một công cụ tổng hợp thanh khoản. Ngoài việc liên kết các đơn đặt hàng với DEX, 0x còn cung cấp các dịch vụ tạo lập thị trường của riêng mình. Nếu chi phí giao dịch DEX tương đối cao, 0x có thể kết nối người nhận lệnh với mạng lưới các nhà tạo lập thị trường nội bộ của nó.

Làm thế nào 0x hoạt động

1. Tạo đơn hàng: Người tạo tạo một đơn hàng 0x, sau đó đơn hàng được băm và ký bởi người tạo.
2. Phân phối đơn hàng: Nếu người tạo lệnh biết đối tác đối ứng mong muốn, họ có thể gửi đơn đặt hàng trực tiếp (qua email, chat, hoặc các nền tảng OTC). Nếu người tạo lệnh không chắc chắn về đối ứng, họ có thể gửi đơn đặt hàng vào sổ đặt hàng.
3. Tổng hợp đơn hàng: 0x API tổng hợp thanh khoản từ tất cả các nguồn có sẵn, cung cấp giá tốt nhất cho người thực hiện. Nó giúp người giao dịch tạo, khám phá và thực hiện các đơn hàng 0x thông qua sự kết hợp của việc truyền tải ngoại chuỗi và giải quyết trên chuỗi. 0x lưu trữ các đơn hàng ngoại chuỗi và chỉ sử dụng blockchain để giải quyết giao dịch.
4. Hoàn thành đơn hàng: Người lấy hoàn thành một đơn đặt hàng 0x bằng cách gửi đơn đặt hàng và số lượng lên blockchain.
5. Thực thi Giao dịch: Người giữ chìa khóa 0x xác minh chữ ký số của người tạo thị trường và đảm bảo tất cả các điều kiện giao dịch được đáp ứng. Nếu các điều kiện được đáp ứng, sẽ xảy ra giao dịch trao đổi nguyên tử giữa người tạo thị trường và người nhận. Nếu không, giao dịch sẽ bị hủy bỏ.

Về bản chất, giao thức 0x thực hiện việc khớp lệnh ngoại chuỗi và hoàn tất giao dịch trên chuỗi, giúp giảm việc sử dụng mạng và giảm chi phí mỗi giao dịch.

KyberSwap: Một DEX Aggregator Dễ Sử Dụng

Nguồn:kyberswap.com/swap/ethereum

KyberSwap ra mắt trên mạng chính Ethereum vào tháng 2 năm 2018, khiến nó trở thành một trong những sàn giao dịch phi tập trung (DEX) lâu đời nhất của không gian. Nó đã nhận được sự hỗ trợ sớm từ người đồng sáng lập Ethereum Vitalik Buterin, người từng là cố vấn và đã huy động được 52 triệu đô la vào năm 2017. Kể từ khi thành lập, hơn 100 dự án đã được xây dựng trên KyberSwap, tạo điều kiện cho hơn 20 tỷ đô la giao dịch cho hàng ngàn nhà giao dịch. KyberSwap hiện đang được triển khai trên 17 blockchain, bao gồm Ethereum, BNB Chain, Polygon, Avalanche, Fantom, Cronos và Arbitrum.

Tính năng

1. Định tuyến giao dịch động

Công cụ tổng hợp của KyberSwap tích hợp tính năng định tuyến giao dịch động, tổng hợp thanh khoản bị phân mảnh trên nhiều DEX, đảm bảo người dùng nhận được thanh khoản tốt nhất có thể. Sau khi tích hợp với một loạt hợp đồng thông minh DEX, nó tối ưu hóa đường dẫn giao dịch bằng cách chia nhỏ và điều chỉnh giao dịch trên AMM (Người tạo Thị trường Tự động) và DEX sổ lệnh. Đó là một lớp tối ưu hóa giữa hợp đồng thông minh DEX và yêu cầu giao dịch đến. Ngoài ra, KyberSwap tích hợp đơn đặt hàng giới hạn vào định tuyến giao dịch động của mình, biến chúng thành một trong các nguồn thanh khoản.

1. Bảo vệ MEV

Để bảo vệ giao dịch của người dùng trên Ethereum khỏi tác động của các chiến lược MEV (Maximal Extractable Value), KyberSwap cung cấp tùy chọn sử dụng các dịch vụ MEV-protected RPC (Remote Procedure Call), như Flashbots và MEVBlocker. Điều này giúp giảm các rủi ro của front-running và sandwich attacks thường gặp trên mạng Ethereum.

1. KyberAI

KyberSwap trước đó đã ra mắt dịch vụ KyberAI, đã bị ngừng sản xuất vào ngày 28/12/2023. KyberAI cung cấp cho người dùng dữ liệu thị trường phong phú, thường chỉ dành cho các nhà giao dịch tổ chức hoặc cá nhân có giá trị ròng cao. Nó tổng hợp dữ liệu từ cả nguồn on-chain và off-chain, chắt lọc nó thành những hiểu biết có thể hành động.

Một điểm nổi bật quan trọng của KyberAI là KyberScore, sử dụng những tiến bộ mới nhất trong trí tuệ nhân tạo để cung cấp thông tin chi tiết về hiệu suất của các token trên thị trường DeFi. Bằng cách kết hợp các chỉ báo phân tích kỹ thuật ngoại lệ và tín hiệu trên chuỗi, mô hình KyberScore được tối ưu hóa để xác định tiềm năng tăng giá hoặc giảm giá của các token trong khoảng thời gian 24 giờ, giúp nhà giao dịch đưa ra quyết định thông minh hơn.

Ngoài ra, KyberSwap đã tích hợp các công cụ biểu đồ thời gian thực của TradingView, cung cấp cho các nhà giao dịch khả năng phân tích kỹ thuật tiên tiến. Những nỗ lực liên tục của KyberSwap nhằm tạo ra một môi trường giao dịch hiệu quả, an toàn và thân thiện với người dùng.

ODOS: Trình tự kết hợp DEX đầu tiên với khả năng nhập nhiều loại token

Nguồn:www.odos.xyz

ODOS được thành lập vào năm 2021 bởi đội ngũ Semiotic Labs, do Ahmet Ozcan và Matt Deible dẫn đầu. Vào ngày 30 tháng 8 năm 2024, dự án đã hoàn thành vòng gọi vốn Series A, với sự đầu tư từ Mantle Network, PAKA, Orbs, Uniswap Ventures, CE Innovation Capital và Curved Ventures.

Tính năng

1. Thuật toán định tuyến (SOR)

ODOS sử dụng một thuật toán Smart Order Routing (SOR) độc quyền với một kỹ thuật tìm kiếm định tuyến trình điều khiển thị trường tự động (AMM) được cấp bằng sáng chế. Thuật toán này tối ưu hóa định tuyến qua hơn 500 nguồn thanh khoản, bao gồm các sàn giao dịch phi tập trung (DEXs), giao thức cho vay, tối ưu hóa lợi tức và Vị thế Nợ Đảm bảo (CDPs).

2. Định giá token

ODOS cũng cung cấp dịch vụ giá độc đáo bằng cách tính toán giá mua và bán ban đầu cho mỗi pool trên các nguồn thanh khoản mà nó theo dõi. Điều này giúp xác định tổng giá mua, giá bán và giá trung điểm cho bất kỳ mã thông báo nào có thanh khoản trên chuỗi. Ngoài giá aggreGate đơn lẻ cho mỗi tài sản, ODOS cũng có thể cung cấp dữ liệu bổ sung mở rộng cho mỗi mã thông báo, bao gồm:

• Giá mua và giá bán
• Mức thanh khoản
• Danh sách giá mua-bán đổi (bao gồm token cơ bản, token báo giá, tỷ lệ trao đổi, trọng lượng, giá trị logarit, và tên nguồn/DEX)

1. Khả năng Nhập Multi-Token

ODOS là trình tự tự động DEX đầu tiên cho phép người dùng hoán đổi nhiều token đầu vào cho nhiều token đầu ra trong một giao dịch duy nhất. Tính năng này cho phép người dùng hoán đổi một giỏ token đầu vào thành một token mục tiêu, giúp dễ dàng dọn dẹp các lượng vốn nhỏ trong ví hoặc đa dạng hóa một tài sản duy nhất thành nhiều token mục tiêu. Quy trình này giúp người dùng tiết kiệm phí giao dịch và giảm biến động thị trường.

Các bộ tập hợp DEX chính bao gồm ODOS đã nêu trên có các ưu điểm độc đáo về tối ưu hóa thanh khoản, hiệu suất thực hiện giao dịch và trải nghiệm người dùng. Bằng cách sử dụng các bộ tập hợp này, người dùng DeFi có thể tận dụng cơ hội giao dịch tốt nhất trên nhiều DEX với sự trượt giá tối thiểu đồng thời tăng đáng kể hiệu suất giao dịch và lợi nhuận thông qua định tuyến lệnh thông minh và tổng hợp thanh khoản. Trong thị trường tiền điện tử hiện nay, các bộ tập hợp DEX đã trở thành những công cụ không thể thiếu cho giao dịch DeFi.