Вперед оригінальну назву 'MIIX Capital:韩国市场研究报告'

Вступ

Криптовалютний ринок Південної Кореї, мабуть, один з найактивніших і зрілих. Майже всі в Південній Кореї знайомі з BTC, а населення більш сприйнятливе до нових проектів. Зокрема, молодь демонструє набагато більший ентузіазм до криптовалют порівняно зі старшими поколіннями. Крім того, через ринкове економічне середовище в Південній Кореї молоді люди відчувають сильніші настрої FOMO (страх втратити щось).

1. Макроекономічні показники та поточний стан

Південна Корея є розвиненою країною з високим рівнем доходу та однією з найбільш промислово розвинених країн-членів ОЕСР. Відомі корейські бренди, такі як LG Electronics і Samsung, мають міжнародне визнання завдяки своїй високоякісній електронній продукції та іншим промисловим товарам. Південна Корея стала членом ОЕСР у 1996 році.

Географія та населення Південна

Корея, офіційно Республіка Корея (РК), розташована в південній частині Корейського півострова, простягаючись приблизно на 1100 кілометрів від материкової частини Азії. Вона має спільний кордон з Північною Кореєю вздовж Корейської демілітаризованої зони, з Жовтим морем на заході та Японським морем на сході. Країна (включаючи всі її острови) простягається від 33° до 39° північної широти і від 124° до 130° східної довготи, загальною площею 100 410 квадратних кілометрів (38 768,52 квадратних миль).

Станом на 2022 рік населення Південної Кореї оцінювалося приблизно в 51,7 мільйона. Однак рівень народжуваності в країні став найнижчим у світі в 2009 році, при цьому працездатне населення скорочувалося найшвидшими темпами серед країн ОЕСР. Прогнозується, що до 2025 року частка населення у віці 65 років і старше перевищить 20%, а до 2050 року наблизиться до 45%.

Південна Корея відома своєю високою щільністю населення, яка у 2022 році оцінювалася в 514,6 осіб на квадратний кілометр, що більш ніж удесятеро перевищує середній світовий показник. Без урахування мікродержав і міст-держав це третя за густонаселеністю країна світу. Південна Корея також є одним з найбільш етнічно однорідних суспільств, корейці складають близько 96% всього населення. Оскільки багато іммігрантів самі є етнічними корейцями, статистика не фіксує етнічну приналежність, що ускладнює оцінку точних цифр.

Економічна структура та характеристики Південна

Корея має змішану економіку з ключовими галузями промисловості, включаючи текстильну, сталеливарну, автомобільну, суднобудівну та електронну промисловість. Швидке зростання за останні кілька десятиліть значною мірою було зумовлене експортом електроніки та телекомунікаційного обладнання, що принесло країні репутацію провідного світового виробника та інноваційного центру.

Країна займає значне або домінуюче становище в багатьох основних світових галузях, таких як ядерна енергетика, побутова електроніка та біотехнології. Вона також прагне стати великим гравцем у технології розумних мереж, Інтернету речей (IoT) та робототехніці.

Економіка Південної Кореї значною мірою залежить від міжнародної торгівлі. У 2014 році вона була п'ятим за величиною експортером у світі та сьомим за величиною імпортером. Однак у світлі посилення відсоткових ставок та ослаблення зовнішнього попиту, що впливає на експорт, очікується, що економічне зростання буде помірним, але повільним у найближчій перспективі. Примітно, що основний експортний продукт Південної Кореї, напівпровідники, у квітні 2023 року скоротився на 41%. Міжнародний валютний фонд (МВФ) прогнозує темпи зростання реального ВВП на рівні 1,5% на 2023 рік.

Станом на 2023 рік Південна Корея налічує 82 чеболі (конгломерати, що належать одній сім'ї, і мають загальні активи 5 трильйонів вон (3,690 мільярда доларів) або більше), причому Samsung є однією з найцінніших, ринкова вартість якої перевищує 375 мільярдів доларів, що більше, ніж економіка Катару. За даними Statista.com, на п'ять найбільших конгломератів (Samsung, SK Group, Hyundai Motor Company, LG і POSCO) станом на травень 2023 року припадало майже 53% загального доходу 82 основних бізнес-груп Південної Кореї.

Рейтинг ВВП Південної Кореї

Економіка Південної Кореї є однією з найбільших і найрозвиненіших у світі, посідаючи 13-те місце за номінальним ВВП і 14-те місце за паритетом купівельної спроможності (ПКС). За даними Світового банку, ВВП Південної Кореї у 2022 році становив $1,67392 трлн, що становить 0,72% світової економіки.

Інфляція Дані про ставку

У квітні 2024 року річний рівень інфляції в Південній Кореї сповільнився до 2,9% порівняно з 3,1% у попередньому місяці та трохи нижче ринкових прогнозів у 3%. Це найнижчий показник із січня, оскільки дешевшими темпами зростали ціни на продукти харчування та безалкогольні напої (5,9% проти 6,7% у березні), а також ресторани та готелі (3% проти 3,4%).

Водночас такими ж темпами зростали витрати на житло, електроенергію, газ та воду (1,8%), тоді як ціни на одяг зростали швидше (2,9% проти 2,8%). У місячному вимірі інфляція залишилася незмінною після 0,1% зростання попереднього місяця, що нижче ринкових очікувань щодо зростання на 0,2%.

законний платіжний засіб Південної Кореї

Південнокорейська вона (KRW) є офіційною валютою Південної Кореї. Код валюти - KRW, а символ - ₩. Коефіцієнт конвертації виграшу становить 6 значущих цифр. Це фіат валюта. Згідно з даними дослідницької компанії Kaiko, у першому кварталі 2024 року вон став основною валютою у світовій торгівлі криптовалютами із сукупною торговою об'єм у розмірі 456 мільярдів доларів, що відображає зростаючий спекулятивний інтерес Південної Кореї до криптоактивів із високим ризиком.

2. Поточний стан та характеристики ринку Крипто

Висока частка користувачів

Згідно з піврічним звітом про бізнес криптоактивів Корейського підрозділу фінансової розвідки (KOFIU), кількість активних користувачів, зареєстрованих на біржах криптоактивів у Південній Кореї, зросла на 390 000 до другої половини 2023 року, при цьому понад 6,4 мільйона (11% населення) активно взаємодіяли у торгівлі криптовалютою.

Високий рівень прийняття

Завдяки технічно підкованому населенню та жвавому інтересу до фінансових інновацій, володіння та прийняття криптовалют у Південній Кореї значно зросли. Більшість інвесторів займаються в основному централізованою діяльністю, орієнтованою на біржа, що робить централізовані біржі дуже впливовими на крипторинку Південної Кореї. Спостерігається помітний зростання в криптовалютних холдингах, особливо серед людей у віці 40-50 років, а також молодих інвесторів у віці 20-30 років.

Великі обсяги торгів Крім

того, з приходом нового ринкового циклу та зростання цін на BTC у Південній Кореї виник новий ажіотаж у торгівлі криптовалютами. У березні 2024 року торгова об'єм на вітчизняних криптобіржах досягла рекордних 11,8 трлн KRW (приблизно $9 млрд), перевищивши торговий об'єм на фондовому ринку Південної Кореї в 11,47 трлн KRW (приблизно $8,7 млрд).

3. Характеристика Крипто користувачів

Останні дані показують значне зростання володіння криптовалютою в Південній Кореї з різноманітним демографічним діапазоном, особливо серед людей у віці 40-50 років, а також молодих інвесторів у віці 20-30 років. Згідно зі звітом Forkast, 31% південнокорейських інвесторів перебувають у віці 30 років, 27% – у віці 40 років, а чверть – у віці 20 років.

Вища частка жінок-користувачів порівняно з іншими регіональними ринками

Згідно з опитуванням Kucoin за 2023 рік:

26% дорослих інтернет-користувачів у Південній Кореї віком від 18 до 60 років інвестували в криптовалюту протягом останніх шести місяців;

Серед усіх криптоінвесторів чоловіки (56%) брали участь більше, ніж жінки (44%);

Рівень інвестицій серед молодих жінок (покоління Z) віком від 18 до 30 років значно зріс, на них припадає 67% жінок-криптоінвесторів;

Ця тенденція вказує на те, що жінки, особливо представники покоління Z, можуть відігравати більш значну роль у майбутніх інвестиціях у криптовалюту.

Покоління Z віддає перевагу швидкому багатству Накопичення

В опитуванні також були проаналізовані різні мотиви для інвестування в криптовалюти:

Старші вікові групи мотивовані лонг-терміновим накопиченням багатства (47%);

Покоління X схильне віддавати перевагу лонг-строковим інвестиціям (55%) та диверсифікації портфеля (38%);

Покоління Z схильне до швидкої прибутковості: 38% прагнуть «швидко розбагатіти», порівняно із загальним середнім показником 30%;

Молоді інвестори в першу чергу керуються FOMO, що відображається в їх більш високій частоті торгів: 64% інвесторів покоління Z торгують більше одного разу на тиждень, порівняно з 48% покоління Y і 42% покоління X.

Крім того, покоління Z виявляє вищий інтерес до розважальної цінності криптоінвестицій (27%), розглядаючи їх як приємне заняття, що виходить за рамки лише фінансової віддачі.

4. Статус CEX в Південній Кореї

Південна Корея є одним з найбільших і найактивніших криптовалютних ринків у світі. За даними CoinGecko, станом на 14 травня 2024 року її п'ять ліцензованих бірж — Upbit, Bithumb, Coinone, Korbit і Gopax — обробили криптотранзакцій на суму понад 2 мільярди доларів.

Upbit

Upbit є найбільшим біржа у Південній Кореї, який домінує на ринку з понад 80% торгової об'єм (1,5 мільярда доларів США станом на 17 травня 2024 року), що робить її однією з п'яти найбільших криптовалютних бірж у світі. Він також працює в Сінгапурі, Таїланді та Індонезії, зосереджуючись на основних криптовалютних ринках Південно-Східної Азії.

Bithumb

Заснована в 2014 році, Bithumb перетворилася на одну з найбільших і найвпливовіших криптобірж зі штаб-квартирою в Сеулі, Південна Корея. За даними CoinGecko, станом на 14 травня 2024 року він посідав друге місце з щоденним об'єм торгів у розмірі $411 млн.

Інші CEX

За даними CoinGecko, станом на 17 травня 2024 року інші CEX мали менші частки ринку порівняно з Upbit і Bithumb, з щоденними обсягами торгів $5 млн (Korbit), $2 млн (Gopax) і $29 млн (Coinone).

5. Web3-проєкти Південної Кореї

ZEAT

img src="https://s3.ap-northeast-1.amazonaws.com/gimg.gateimg.com/learn/f79322900c74f86bc7c080a969de85152705d03f.png" alt="">

ZEAT — це ігрова соціальна платформа, призначена для об'єднання гравців, сприяння пошуку ігрових партнерів, спілкування з друзями та обміну контентом. Він підтримує клани за допомогою таких функцій, як казуальні матчі, турніри та місії. ZEAT прагне інтегрувати елементи Web3, такі як NFT, SocialFi та токени, щоб покращити ігровий досвід. Система рекомендацій штучного інтелекту платформи допомагає гравцям знаходити однодумців і створювати спільноти.

CXT. Tax

CXT. Tax, також відомий як CryptoTax, — це платформа, призначена для ефективного управління криптовалютними активами та податками. Він пропонує такі функції, як агрегація даних про транзакції на різних торгових платформах, моніторинг активів у режимі реального часу, а також останні новини та розкриття інформації. Користувачі можуть переглядати податки та звітувати про них, оцінювати майбутні податкові зобов'язання та отримувати важливі оновлення про свої активи. CryptoTax має на меті спростити управління цифровий актив та дотримання податкового законодавства для інвесторів.

DSRV

img src="https://s3.ap-northeast-1.amazonaws.com/gimg.gateimg.com/learn/147f30fb2f5f73eccc58b38224db3879bfe30d4f.png" alt="">

DSRV — це компанія блокчейн-інфраструктури, що базується в Сеулі, Південна Корея. Він надає широкий спектр послуг, включаючи роботу нод, стейкінг та інструменти розробки блокчейну. DSRV підтримує понад 40 основних блокчейн-мереж і керує понад 4 000 вузлами. Компанія також пропонує такі продукти, як Welldone Studio, інтегрований інструмент розробки для багатоланцюгових середовищ, і All That Нода, комплексний багатоланцюговий пакет розробки. DSRV має на меті спростити інтеграцію блокчейну та сприяти сталому зростанню галузі.

Hyperithm

Hyperithm – це компанія з управління цифровий актив зі штаб-квартирами в Токіо та Сеулі, що спеціалізується на кількісній торгівлі та венчурному капіталі. Вони використовують передові торгові стратегії та інвестиційний досвід для надання послуг інституційного рівня у сфері цифровий актив.

KODA

img src="https://s3.ap-northeast-1.amazonaws.com/gimg.gateimg.com/learn/a4d4036143ac9828cfad30ec4df44a90ae30ca57.png" alt="">

Korea Digital Asset (KODA) — найбільша в Південній Кореї інституційна компанія з обслуговування криптовалют, про яку було оголошено 22 лютого 2023 року, яка фінансується KB Kookmin Bank (найбільший роздрібний банк у Південній Кореї), Haechi Labs і південнокорейським VC-фондом Hashed 2020 року. У другій половині 2023 року вартість криптовалют KODA зросла майже на 248%.

6、Венчурний капітал південнокорейського Крипто

Lecca Ventures

Lecca Ventures — південнокорейська венчурна компанія, орієнтована на сектори Web3 та криптовалюти. Вони спеціалізуються на інвестуванні в стартапи, керовані спільнотою, особливо ті, які очолюють далекоглядні засновники. Lecca Ventures застосовує практичний підхід, надаючи не тільки капітал, але й беручи активну участь у розвитку та розширенні своїх портфельних компаній.

Їхня інвестиційна стратегія наголошує на якості, а не на кількості, прагнучи підтримка стартапи, які пропонують унікальні та інноваційні рішення у просторі Web3. У їхньому портфоліо є такі компанії, як Airstack, Alloyx, Nibiru, Shield, Anima та Mission ate Cash, відомі своїм внеском у криптоіндустрію.

Hashed

Hashed — відома інвестиційна компанія та інкубатор блокчейну, що базується в Сеулі з офісами в Кремнієвій долині. Компанія фокусується на підтримці та інвестуванні в інноваційні блокчейн-проєкти та Web3-стартапи. Заснована Саймоном Кімом, Hashed прагне побудувати децентралізоване майбутнє, підтримуючи підприємців-візіонерів і надаючи комплексну підтримка своїм портфельним компаніям. Hashed відіграє значну роль у глобальній екосистемі блокчейну, проводячи такі заходи, як Korea Блокчейн Week, щоб сприяти спільноті та співпраці в галузі.

7. Регулювання ринку Крипто Південної Кореї

Південна Корея створила всеосяжну нормативно-правову базу для криптовалют, спрямовану на забезпечення захисту інвесторів і цілісності ринку. Ключові компоненти цієї структури включають:

Базовий закон про цифрові активи

Цей майбутній закон має на меті забезпечити структурований підхід до регулювання віртуальних активів. Він включає нормативні вимоги до постачальників послуг віртуальних активів (VASP), стандарти випуску та лістинг криптовалют, а також вимоги до розкриття інформації для запобігання недобросовісній торговій практиці.

Боротьба з відмиванням грошей (AML) і Відповідність

Підрозділ фінансової розвідки (FIU) посилює контроль за криптовалютними біржами. Стратегія FIU включає суворі перевірки та дотримання суворих регуляторних стандартів для стримування незаконної діяльності, такої як відмивання грошей та розкрадання. Біржі повинні отримувати послуги з перевірки справжнього імені та відокремлювати кошти користувачів від коштів компанії.

Заходи захисту інвесторів

Після гучних інцидентів, таких як крах Terra-LUNA, регуляторна увага змістилася в бік посилення захисту інвесторів. Це включає суворіший контроль за випуск токена та лістинг, а також обов'язкове розкриття інформації вищими посадовими особами для запобігання конфлікту інтересів.

Глобальні Відповідність стандарти

Регуляторні зусилля Південної Кореї відповідають світовим стандартам, таким як ті, що встановлені Групою з розробки фінансових заходів боротьби з відмиванням грошей (FATF). Це гарантує, що нормативно-правові акти країни відповідають найкращим міжнародним практикам, підвищуючи надійність та безпеку ринку цифровий актив. Ці заходи спрямовані на створення більш безпечного та прозорого середовища для торгівлі криптовалютами в Південній Кореї, збалансовуючи потребу в інноваціях з необхідністю захисту інвесторів та підтримки стабільності ринку.

8. Податкова політика Південної Кореї

Податкова політика Південної Кореї щодо криптовалют розвивається, відображаючи зусилля уряду збалансувати регулювання та зростання ринку. Спочатку Південна Корея планувала запровадити 20% податок на прибуток від криптовалюти, що перевищує 2,5 мільйона KRW (приблизно USD 2 300), починаючи з 2022 року. Однак це зіткнулося з кількома затримками через спротив галузі та законодавчі зміни. На даний момент введення податку перенесено на січень 2025 року, що застосовується до доходу від торгівлі криптовалютою, вимагаючи від інвесторів звітувати про свої прибутки для оподаткування. Крім того, правляча партія "Сила народу" запропонувала ще одну відстрочку, надавши пріоритет створенню всеосяжної нормативно-правової бази, можливо, перенісши дату набуття чинності на 2027 рік.

Податкове законодавство класифікує прибуток від криптовалюти як «різні доходи», і будь-яка передача криптоактивів, що не продається, таких як подарунки або спадщина, підлягає встановленим законом ставкам податку на дарування та спадщину, які можуть досягати 50%. Уряд Південної Кореї також зосереджується на підвищенні прозорості та боротьбі з незаконною діяльністю на крипторинку, вимагаючи від бірж ділитися записами транзакцій, а високопосадовців розкривати свої криптовалютні активи, починаючи з 2024 року.

У Південній Кореї податок на приріст капіталу залежить від типу активу та від того, чи є продавець резидентом чи нерезидентом.

Нерезиденти повинні сплачувати податок на приріст капіталу з доходів з корейських джерел, при цьому ставки та правила, як правило, аналогічні тим, що діють для резидентів.

9. Висновок

Як член G20 з сильною економікою, яку підтримують такі компанії, як Samsung і Hyundai, Південна Корея відіграє значну роль у світовому економічному ландшафті. Це також культурно однорідний ринок, що ускладнює вихід на ринок командам без місцевої присутності.

З іншого боку, фінансова система Південної Кореї користується високою довірою, що призводить до зниження ентузіазму щодо децентралізованого самостійного зберігання та DeFi серед користувачів. Однак, керуючись FOMO (страхом втратити щось) для інвестицій, збереження вартості та створення багатства, південнокорейський крипторинок залишається стійким і виділяється у світовому криптоландшафті, особливо з широким впровадженням ліцензованих криптовалютних бірж та користувачів.

Станом на 2024 рік ринок криптовалют Південної Кореї характеризується регуляторним середовищем, що швидко розвивається, посиленим державним наглядом і значною ринковою активністю. Завдяки високому рівню участі на ринку та суворим правозастосовним заходам Південна Корея стала ключовим гравцем у світовій криптовалютній сфері. Оскільки індустрія продовжує розвиватися, Південна Корея готова відігравати все більш важливу роль на світовому крипторинку.

Інструкція:

1. Ця стаття відтворена з [Medium],Переслайте оригінальну назву 'MIIX Capital:韩国市场研究报告', авторські права належать оригінальному автору [密客社区 ], якщо у вас є будь-які заперечення проти передруку, будь ласка, зв'яжіться з Gate Learn Team, команда впорається з цим якомога швидше згідно з відповідними процедурами.
2. Відмова від відповідальності: Погляди та думки, висловлені в цій статті, відображають лише особисті погляди автора та не є будь-якою інвестиційною порадою.
3. Інші мовні версії статті перекладені командою Gate Learn і не згадуються в Gate.io), перекладена стаття не може бути відтворена, поширена або плагіатина.