الكشف عن الابتكارات المتعددة الجوانب لترانتشيس
لا يتوقف الاضطراب في سوق العملات الرقمية، ويستمر مجال ال DeFi في المضي قدمًا في وسط هذا الاضطراب. تتغير توقعات خفض أسعار الفائدة التي تواجهها الاقتصادات العالمية تدريجياً تفضيلات المستثمرين للمخاطرة ومطالب العائد.
في بيئة حيث تتلاشى السرد السوقي، تعود مناقشات حول ديفاي إلى الارتفاع مرة أخرى. لم تعد مشاريع ديفاي التي مرت بدورة كاملة من الفترة الصاعدة والنازلة راضية ببساطة عن نسخ النماذج المالية التقليدية. بدلاً من ذلك، بدأوا في التفكير بعمق في كيفية تلبية مطالب السوق بشكل أفضل.
من تغيير العلامة التجارية ل MakerDAO إلى ظهور العديد من استراتيجيات الإيرادات الجديدة ، يمر النظام البيئي بأكمله بتحول عميق. في الوقت نفسه ، تسعى Binance ، كعملاق صناعي ، بنشاط إلى إجراء تغييرات. طفرة الميم على سلسلة BNB ، بالإضافة إلى القائمة عالية التردد للمشاريع داخل النظام البيئي ... ترسل هذه السلسلة من الإجراءات إشارات إيجابية إلى السوق.
في ظل موجات التغيير غير المتوقعة، تبرز Tranchess كبروتوكول DeFi OG في نظام BSC بين المنتجات على نفس المسار بفضل هيكل صندوقها المنظم الفريد. من خلال الجمع بين مفهوم الصناديق المنظمة والابتكارات DeFi بذكاء، يوفر للمستثمرين تجربة فريدة لـ DeFi. مع تطور الطلبات السوقية، يستمر Tranchess في تقديم إصدارات المنتجات المتقدمة، بالتعاون مع مشاريع متعددة لتلبية احتياجات السوق.
سيغوص هذا المقال في الابتكارات المتعددة لـ Tranchess، محللاً كيف تستفيد Tranchess من مزاياها الكامنة والابتكارات الآلية لنحت مسار فريد من نوعه للعوائد للمستثمرين في البيئة السوقية الحالية. سواء كنت محترفًا في مجال الديفي أو مبتدئًا في هذا المجال، نحن نعتقد أن هذا المقال سيوفر لك بعض الرؤى الجديدة.
لماذا DeFi؟
مواجهة نظام العملات المشفرة المتنوع، ليس فقط المستخدمون الخارجيون ولكن حتى الخبراء في مجال العملات المشفرة لديهم بعض الأفكار: مع ظهور العديد من الأفكار الجديدة باستمرار، لماذا لا تزال تكنولوجيا البلوكشين المالي اللامركزي تستحق التركيز؟
أندري كرونجي نشر مؤخرًا مقالًا “لماذا DeFi هو مفتاح المستقبل؟” يقدم بعض الرؤى ذات الصلة.
يشير المقال إلى أن DeFi هو في الأساس مركز سيولة ومكان لاحتياجات التداول. في كل نظام بيئي على السلسلة ، تلعب DeFi دورا لا غنى عنه ، حيث توفر دعم السيولة اللازم للسوق مع تلبية الاحتياجات المالية المتنوعة التي تتراوح من بورصات الرموز البسيطة إلى تداول المشتقات المعقدة.
ذكرت AC: "يمكن لأي شخص يرغب في المحاولة المشاركة ، وهو حجر زاوية مهم للنمو الاقتصادي". إن انفتاح DeFi وقابليته للتركيب يجعله ساحة اختبار مثالية للابتكار المالي ، سواء كان سوقا صاعدا أو سوقا هابطا ، يظل DeFi المحرك الأساسي الذي يحافظ على حيوية النظام البيئي.
ترانشيس، قوة ديفي خلال الأسواق الصاعدة والهابطة
ظهرت Tranchess خلال موجة DeFi لعام 2021 ، بالتزامن مع ذروة السوق الصاعدة للعملات المشفرة. ومع ذلك ، لم تظهر Tranchess مرونة ملحوظة طوال دورة السوق الطويلة فحسب ، بل ضخت أيضا حيوية جديدة في نفسها من خلال الابتكارات التكرارية المستمرة ، مما أظهر قوتها العميقة بالكامل باعتبارها "OG القديمة" في الفضاء.
وفقا لأحدث البيانات من DeFiLlama ، اعتبارا من سبتمبر 2024 ، وصل TVL الخاص ب Tranchess على سلسلة BNB إلى 183 مليون دولار ، مع نمو سنوي بنسبة 500٪ تقريبا.
فريق محترف
قدرة ترانشيس على الحفاظ على الحيوية خلال الأسواق الدبية العميقة لا تنفصل عن قوة فريقها المحترف. تتكون ترانشيس من فريق لديه خلفيات غنية في مجالي بلوكتشين والتمويل. يمتلك أعضاء الفريق الأساسي خبرة واسعة في التمويل التقليدي، بما في ذلك الخدمات المصرفية الاستثمارية وإدارة الأصول وصناديق الهيدج.
مؤسس البوابة داني تشونغ، خريج جامعة نانيانغ للتكنولوجيا، لديه أكثر من عشر سنوات من الخبرة في مجال البنوك، بما في ذلك التداول والمبيعات والإدارة في منطقة آسيا والمحيط الهادئ.
يفتخر الفريق التقني أيضًا بتجربة مثيرة في أمان الشبكة للبورصات المركزية وبروتوكولات ديفي، حيث ينتمي أعضاء الفريق إلى عمالقة التكنولوجيا مثل Google وMeta وMicrosoft.
بروتوكول ديفي مستوحى من مفهوم الشرائح
كان تأسيس ترانشس مستوحى من مفهوم "ترانشيس" في التمويل التقليدي. يقدم البروتوكول حلول استثمارية متدرجة ومتعددة الهياكل بشكل مبتكر للمستثمرين الذين لديهم رغبات مختلفة في المخاطرة.
توفر ترانشيسس فئتين من الخدمات الأساسية:
- خدمات التخزين السائل: يتم تمثيل خدمات التخزين السائل من Tranchess بشكل أساسي بواسطة nQUNEE ، رمز التخزين لسلسلة BNB ، و qETH ، رمز التخزين لشبكة Ethereum الرئيسية. بأخذ qETH كمثال ، يمكن للمستخدمين مشاركة ETH على شبكة Ethereum الرئيسية للحصول على qETH. أثناء الاستمتاع بمكافآت Staking داخل البروتوكول ، يمكن أيضا استخدام qETH كضمان في بروتوكولات DeFi الخارجية ، مما يحسن كفاءة رأس المال.
- منتجات العائد المتدرج: تقدم Tranchess أيضا حلولا متنوعة للمخاطر والعائد بناء على الصندوق الرئيسي QUEEN ، حيث تقسم QUEEN إلى رمزين مشتقين ، BISHOP و ROOK ، وفقا لملفات تعريف المخاطر والعائد المختلفة ، بهدف تلبية احتياجات المستثمرين ذوي الرغبة في المخاطرة المتفاوتة. اليوم ، قامت Tranchess بتحسين هيكل منتجاتها بشكل أكبر ، وترقيتها إلى بنية Turbo &Stable الأكثر مرونة.
شطرنج بدون حركات ثابتة: من الصناديق المنظمة إلى توربو وستابل
من النموذج المتدرج إلى تيربو وستابل، فإن ترانشيس لديها تطورات مثل لعبة شطرنج رائعة، حيث يكون كل حركة استجابة دقيقة لتغيرات السوق.
بداية الحركة: صناديق مهيكلة مع استجابات متدرجة
التصميم المنظم هو الابتكار الأساسي لفلسفة تصميم Tranchess. يتضمن تقسيم أصل واحد إلى مشتقات مختلفة من مستويات المخاطر المختلفة. يسمح هذا التصميم للمستثمرين باختيار استراتيجية استثمارية مناسبة استنادًا إلى مستوى الخطر الذي يرغبون فيه. بالتحديد، يقسم Tranchess الأصول إلى ثلاثة مستويات:
رمز الصندوق الرئيسي QUEEN
QUEEN هو الأصل الأساسي ، المرتبط بنسبة 1: 1 بأصول التشفير الأساسية. باعتبارها وحدة الصندوق الرئيسية في الهيكل العام ، يمكن للمستخدمين الاحتفاظ ب QUEEN مباشرة للحصول على التعرض الكامل للأصول الأساسية. يمكن سك QUEEN واستردادها وتقسيمها إلى BISHOP و ROOK. تشمل مصادر إيرادات كوين تغيرات أسعار الأصول الأساسية ، ومكافآت التخزين (إذا كانت الأصول الأساسية تدعم التخزين) ، وتوزيع إيرادات البروتوكول.
على سبيل المثال ، مع BTC ، يستمتع حاملو QUEEN ليس فقط بالعوائد من حركات أسعار Bitcoin ولكنهم أيضًا يمكنهم كسب مكافآت إضافية من رمز حوكمة CHESS من خلال الرهان. يمكن للمستثمرين تبادل BTC مباشرة مقابل QUEEN أو شرائه بواسطة USDC على Tranchess Swap.
الرموز المشتقة: BISHOP و ROOK
يمثل الرمزان المشتقان BISHOP و ROOK المقسومان إلى QUEEN خصائص مختلفة للمخاطر والعائدات.
BISHOP هو عملة ثابتة الدخل ذات مخاطر منخفضة ويوفر دخلًا مستقرًا، مشابهة للمنتجات ذات الدخل الثابت. مصدر دخل BISHOP هو معدل عائد QUEEN الثابت، والذي يتم تعديله بانتظام من قبل البروتوكول بناءً على ظروف السوق. يوفر BISHOP عوائد مستقرة نسبيًا خلال تقلبات السوق وهو مناسب للمستثمرين الذين يتجنبون المخاطر.
ROOK هو رمز رافع مالي يتميز بمخاطر أعلى، ويوفر عوائد رافعة مالية وأكثر حساسية لتغييرات أسعار الأصول الأساسية. تعود إيرادات ROOK إلى الدخل الصافي الكامل لـ QUEEN (أي الدخل الإجمالي ناقص الجزء المدفوع لـ BISHOP). عندما يرتفع السوق، يمكن لـ ROOK الحصول على عوائد فائضة، لكنه يواجه أيضًا مخاطر هبوط أكبر.
يسمح تصميم الصندوق المهيكل للمستثمرين بتعديل مراكزهم بمرونة بناء على تفضيلات المخاطر الخاصة بهم. يمكن للمستثمرين التبديل بين QUEEN و BISHOP و ROOK في أي وقت ، وتنفيذ استراتيجيات إدارة المخاطر الشخصية. على سبيل المثال ، عند توقع اتجاهات صعودية في السوق ، يمكن للمرء زيادة حيازات ROOK لتحقيق عوائد أعلى. عند توقع تراجع السوق ، يمكن للمرء زيادة حيازات BISHOP لتحقيق عوائد مستقرة.
يسمح الهيكل المتدرج المرن ل Tranchess بالتوسع إلى المزيد من الأصول المشفرة في المستقبل ، مما يوفر للمستثمرين فرصا أوسع للمشاركة في السوق. سواء كانت BTC أو ETH أو BNB ، فإن Tranchess لديها القدرة على إنشاء منتجات مهيكلة مقابلة لتلبية احتياجات المستثمرين المختلفين.
Turbo&Stable: الابتكار التكتيكي على لوح الشطرنج
مع إطلاق منتج التحصين السائل qETH على شبكة ETH الرئيسية ، قدمت Tranchess مفهوم "Turbo&Stable" إلى نظام منتجاتها.
نموذج Turbo & Stable هو في الأساس ترقية تقسيمية للصناديق المنظمة. يمكن أيضًا فهم مفاهيم Turbo و Stable على أنها منتجات محسنة لـ ROOK و BISHOP.
توربو (روك المحسن): أداة هجومية عالية الرافعة المالية وعائدة عالية
مثل الرخ الذي لا يقهر في لعبة الشطرنج ، تقدم منتجات Turbo رافعة مالية أعلى وعوائد محتملة ، وهي مناسبة للمستثمرين الذين يرغبون في تحمل مخاطر أعلى. إنها مثل خطوة جريئة في لعبة الشطرنج ، مع إمكانية تحقيق مكاسب كبيرة ولكن أيضا مخاطر أكبر.
مستقر (بيشوب محسن): حصن دفاعي للعوائد المستقرة
مماثل للمطران المرن (المطران) ، يوفر المنتج الثابت عوائد أكثر استقرارًا ويصبح نواة دفاعية في محفظة الاستثمار. إنه يوفر خيارًا مثاليًا للمستثمرين الذين يبحثون عن عوائد مستقرة مع شهية منخفضة للمخاطر ، مثل بناء دفاع قوي في لعبة الشطرنج.
شرح مفصل ل Turbo & Stable: أخذ صندوق STONE الخاص ب StakeStone كمثال
لجعل المفهوم أقل تجريديًا، دعنا نستخدم منتج Turbo&Stable STONE Fund، الذي يعد تعاونًا بين Tranchess و StakeStone، كمثال لشرح كيفية عمل هذه الهيكلية.
تبسيط التعقيد: تقسيم مرن لنوعين من الرموز
يكمن جوهر صندوق STONE في آلية تقسيم رمزه استنادًا إلى تحسين البنية التحتية Turbo&Stable. يمكن للمستخدمين تبادل STONE بمعدل 1:1 مقابل stoneQUEEN، ويمكن تقسيم كل stoneQUEEN إلى 0.1 turPSTONE (Turbo Point STONE) و 0.9 staYSTONE (Stable Yield STONE). يمكن عكس هذه العملية، مما يسمح للمستخدمين بدمج 0.1 turPSTONE و 0.9 staYSTONE مرة أخرى في stoneQUEEN واحد.
عوائد متنوعة من staYSTONE-STONE LP
قدمت ترانشيس أيضًا رمز LP staYSTONE-STONE لتوفير فرص إضافية للإيرادات لمستخدمي النظام البيئي.
لا يتلقى حاملو رموز LP المميزة رموز CHESS ومكافآت رسوم المعاملات بنسبة 0.05٪ فحسب ، بل يتمتعون أيضا بجزء من فائدة staYSTONE ومضاعف نقاط StakeStone 2x (لجزء STONE من LP). بالإضافة إلى ذلك ، توفر Tranchess مكافأة أسبوعية إضافية قدرها 150,000 CHESS إلى STONE fund LPs.
هياكل مكافآت نقاط مختلفة وهياكل عوائد مختلفة
يبلغ إجمالي فترة تخزين صندوق Tranchess STONE 6 أشهر ، تنتهي في 8 أكتوبر 2024. في ذلك الوقت ، يمكن استبدال أنواع مختلفة من الرموز المميزة مرة أخرى إلى STONE بناء على قيمتها العادلة. تسمح Tranchess أيضا لحاملي STONE على Scroll بكسب كل من نقاط StakeStone ونقاط Scroll Marks في وقت واحد.
يمكن تبادل stoneQUEEN بنسبة 1: 1 مع STONE، ويكسب حمل stoneQUEEN نفس مضاعفة نقاط StakeStone كحمل متساوي من STONE. ومع ذلك، يمكن لتقسيم stoneQUEEN إلى staYSTONE و turPSTONE وحمل كلاهما أن يكسب مضاعفة نقاط 2x بدون خسارة، وفي الوقت نفسه كسب نقاط Scroll Marks بناءً على قيمة الاحتفاظ.
توربستون ليس لديه معدل رافعة ثابت 10 مرات فحسب، بل يكسب أيضًا مضاعف نقاط ستيكستون 2 مرات، مما يؤدي إلى مضاعف نقاط ستيكستون 20 مرة. بعد خصم تكلفة دفع معدل ثابت لستايستون في النهاية، سيكون نسبة توربستون إلى ستون أقل من 1 عندما ينضج الصندوق.
تقدم staYSTONE للمستثمرين الذين يبحثون عن عوائد مستقرة معدل فائدة سنوي ثابت قدره 6٪ ، ولكن بدون مكافآت نقاط StakeStone. يكسب نقاط علامات التمرير بناء على قيمة الاحتفاظ. عند انتهاء صلاحية الصندوق ، staYSTONE:STONE>1
بالإضافة إلى ذلك، سيتم فرض رسوم بقيمة 3% من النقاط التي يتم الحصول عليها من منتجات صناديق Turbo & Stable على Tranchess كدخل إضافي، والتي سيتم توزيعها بالكامل على حاملي veCHESS لزيادة عائداتهم.
PS: تقديرات نسب الصرف لكل من turPSTONE، staYSTONE، وSTONE المذكورة في النص تقديرات تقريبية. سيتم تحديد النسب الدقيقة بناءً على القيمة العادلة المحددة والإعلان عنها عندما يقترب الصندوق من نهايته.
سريع وفعال: هندسة دقيقة للتكرار السريع
منتجات Turbo&Stable ليست مقتصرة على صندوق STONE. منتجات Turbo&Stable المطلقة حاليًا تشمل أيضًا صندوق weETH بالتعاون مع eth.fi ، وصندوق Staked ETH مع LIDO ، و SolvBTC بالشراكة مع SOLV ، و slisBNB بالتعاون مع Lista DAO ، وصندوق SolvBTC.BBN الذي تم إطلاقه حديثًا.
لا يقدم Turbo&Stable استراتيجيات عائد متنوعة فحسب ، بل يدعم أيضًا النشر السريع على أي سلسلة مع سردية LST. يمكنه التكيف بمرونة مع تغييرات العائد على الأصول المقابلة ، كما هو موضح في SolvBTC.BBN التي تم إطلاقها مؤخرًا. بما أنه المشروع الذي يعتمد على أكبر عدد من BTC المرهون في مراحله المبكرة في نظام بابل ، فإنه يقدم حاليًا أعلى عوائد نقاط بابل بين LRTs. كمكون آخر من عوائد المستخدم ، يتم الحفاظ على هذا الميزة داخل هيكل Turbo&Stable ، مما يدل تمامًا على الخصائص المرنة لهذه الهندسة الدقيقة التي تكون فعالة وقابلة للتكيف.
خطوة ترانتشيس الرئيسية: CHESS & veCHESS
مؤخرًا ، لفتت قائمة CHESS على Binance futures مرة أخرى الانتباه. كرمز حوكمة Tranchess ، فإن CHESS و veCHESS ليستا فقط الوصلات الحاسمة التي تربط نظام Tranchess بأكمله ، بل تنمو قيمتهما الجوهرية أيضًا جنبًا إلى جنب مع المشروع نفسه.
رمز حكم CHESS
يبلغ إجمالي المعروض من CHESS 300 مليون رمز. بصرف النظر عن الشراء المباشر ، يمكن للمستخدمين الحصول على CHESS من خلال وسائل مختلفة ، بما في ذلك بشكل أساسي المشاركة في تعدين السيولة أو تخزين رموز QUEEN و BISHOP و ROOK.
بعد قفل CHESS لتحويله إلى veCHESS ، يمكن للمستخدمين فتح حالات استخدام متنوعة داخل النظام البيئي: يمنح veCHESS حقوق التصويت والأرباح الأسبوعية من البروتوكول و 3٪ من دخل نقاط Turbo & Stable ، بالإضافة إلى فوائد الحوكمة الأخرى.
بالإضافة إلى وظائف السيولة والحوكمة، تدعم CHESS حاليا الوظائف عبر السلسلة عبر سلسلة BNB وEthereum وScroll.
قفل التحول: تفعيل veCHESS!
قفل CHESS للتحويل
يمكن للمستخدمين اختيار قفل CHESS لفترات تتراوح من 1 أسبوع إلى 4 سنوات. تزداد نسبة التحويل خطيا مع وقت القفل. الحساب المحدد لكمية veCHESS هو: مبلغ CHESS مضروبا في وقت القفل (بالسنوات) مقسوما على 4.
على سبيل المثال، إذا تم قفل 100 CHESS لمدة 4 سنوات، فسيؤدي ذلك إلى 100 veCHESS، بينما إذا تم قفل 100 CHESS لمدة 2 سنوات، فسيؤدي ذلك إلى 50 veCHESS. تنخفض كمية veCHESS بشكل خطي مع مرور الوقت، ولكن يمكن للمستخدمين زيادة رصيد veCHESS الخاص بهم عن طريق تمديد وقت القفل أو زيادة كمية القفل.
تدعم Tranchess أيضًا قفل CHESS بالدفعات، حيث ينشئ كل قفل موضع قفل جديد. لسهولة الإدارة، يمكن للمستخدمين دمج مواقع القفل المتعددة في موقع واحد.
طبقات على طبقات من الفوائد الإضافية
بالإضافة إلى عائد الدخل بنسبة 3٪ لمنتجات صندوق Turbo &Stable المذكورة أعلاه ، سيحصل حاملو veCHESS أيضا على 50٪ من الدخل الأسبوعي لمنصة Tranchess كمكافأة تخزين إضافية ، وستذهب نسبة 50٪ الأخرى من الدخل إلى الخزانة.
إثراء حقوق الحوكمة باستمرار
يمكن للمستخدمين الذين يحملون veCHESS المشاركة في العديد من القرارات المهمة على منصة Tranchess. يتناسب وزن التصويت مع مقدار veCHESS المحتفظ به ، مما يضمن أن المستخدمين الذين لديهم التزام طويل الأجل بالمنصة يكون لهم رأي أكبر في عملية صنع القرار.
في الآونة الأخيرة ، أقر مجتمع Tranchess اقتراح الحوكمة 9 ، والذي يقترح توسيع حقوق حوكمة التصويت في veCHESS إلى مستوى صنع القرار لجميع عمليات إطلاق مشاريع Turbo & Stable الجديدة. يوسع هذا الاقتراح المزيد من حالات الاستخدام ل veCHESS مع عرض الإمكانات المستقبلية للتكرار السريع لبنية Turbo & Stable.
الفرص المقدرة دون الضجة؟
بينما نستكشف بعمق في بيئة Tranchess، يصبح واضحًا أن CHESS ليس مجرد رمز حكم بسيط، بل هو بدليل القيمة الأساسي داخل بيئة Tranchess.
لا يمكن ل veCHESS التي تم الحصول عليها عن طريق قفل CHESS أن تجلب مشاركة سخية في الإيرادات فحسب ، بل تمنح حامليها أيضا القدرة على المشاركة في القرارات الرئيسية للمنصة. نعمة السمات المزدوجة تجعل CHESS أداة تخزين قيمة جذابة للغاية وأداة ذات قيمة مضافة.
مع نمو مستمر للرصيد التلفزيوني للمنصة، وإطلاق العقود الدائمة بشكل رسمي، واقتراب عدة منتجات من صناديق Turbo&Stable من الانتهاء، من المرجح أن يكون لدى CHESS نقطة قيمة. يمكن أن يكون الإمكانات الربحية لـ veCHESS كافية لتغطية تصور السوق الحالي لأسعار CHESS. القيمة الحقيقية المحتملة لـ CHESS ليست محدودة بتوقعات تكهنات السوق لقطاع DeFi أو "مفهوم اليانصيب" للمدى القصير لعملة واحدة فقط تتم إدراجها في التبادلات، بل عوائد المنتج المدعومة بالقيمة على المدى الطويل.
الابتكار هو المفتاح للحصول على اليد العليا
من الصناديق المنظمة إلى البنية التحتية Turbo&Stable، فقد حافظ اللاعب القديم Tranchess بشكل مستمر على التفوق والمرونة في المسار المنافس لل DeFi. بينما يضمن عوائد متنوعة للمستخدمين، يوفر حلولًا أكثر للبيئات المختلفة، وينفذ نمطًا حقًا DeFi Native.
تثبت مسار تطور Tranchess أنه يمكن فقط من خلال الابتكار والحفاظ بشكل مستمر على ميزة نصف الحركة الحاسمة أن يحافظ المرء على موقع لا يمكن derrotar في لعبة الشطرنج الكبرى للعملات المشفرة.
بيان:
يتم استنساخ هذا المقال من [ 深潮TechFlow], حقوق النسخ تنتمي إلى المؤلف الأصلي [深潮TechFlow], إذا كان لديك أي اعتراضات على إعادة الطبع، يرجى الاتصال بالGate Learnفريق ، وسيتولى الفريق التعامل معه في أقرب وقت ممكن وفقًا للإجراءات ذات الصلة.
إخلاء المسؤولية: الآراء ووجهات النظر الواردة في هذه المقالة تمثل فقط وجهات نظر المؤلف الشخصية ولا تشكل أي نصيحة استثمارية.
تمت ترجمة الإصدارات اللغوية الأخرى للمقال من قبل فريق Gate Learn ولم يتم الإشارة إليها.Gate.io، قد لا يتم استنساخ المقالة المترجمة أو توزيعها أو انتحالها.
مقالات ذات صلة
كل ما تريد معرفته عن Blockchain
ما هو XRP؟
ما هو DYDx؟ كل ما تريد معرفته عن DYDX
الكشف عن الابتكارات المتعددة الجوانب لترانتشيس
لماذا DeFi؟
Tranchess, قوة ديفي في الأسواق الصاعدة والهابطة
شطرنج بدون حركات ثابتة: من الصناديق المهيكلة إلى تيربو وستابل
الخطوة الرئيسية لـ Tranchess: CHESS & veCHESS
الابتكار هو المفتاح للحصول على اليد العليا
لا يتوقف الاضطراب في سوق العملات الرقمية، ويستمر مجال ال DeFi في المضي قدمًا في وسط هذا الاضطراب. تتغير توقعات خفض أسعار الفائدة التي تواجهها الاقتصادات العالمية تدريجياً تفضيلات المستثمرين للمخاطرة ومطالب العائد.
في بيئة حيث تتلاشى السرد السوقي، تعود مناقشات حول ديفاي إلى الارتفاع مرة أخرى. لم تعد مشاريع ديفاي التي مرت بدورة كاملة من الفترة الصاعدة والنازلة راضية ببساطة عن نسخ النماذج المالية التقليدية. بدلاً من ذلك، بدأوا في التفكير بعمق في كيفية تلبية مطالب السوق بشكل أفضل.
من تغيير العلامة التجارية ل MakerDAO إلى ظهور العديد من استراتيجيات الإيرادات الجديدة ، يمر النظام البيئي بأكمله بتحول عميق. في الوقت نفسه ، تسعى Binance ، كعملاق صناعي ، بنشاط إلى إجراء تغييرات. طفرة الميم على سلسلة BNB ، بالإضافة إلى القائمة عالية التردد للمشاريع داخل النظام البيئي ... ترسل هذه السلسلة من الإجراءات إشارات إيجابية إلى السوق.
في ظل موجات التغيير غير المتوقعة، تبرز Tranchess كبروتوكول DeFi OG في نظام BSC بين المنتجات على نفس المسار بفضل هيكل صندوقها المنظم الفريد. من خلال الجمع بين مفهوم الصناديق المنظمة والابتكارات DeFi بذكاء، يوفر للمستثمرين تجربة فريدة لـ DeFi. مع تطور الطلبات السوقية، يستمر Tranchess في تقديم إصدارات المنتجات المتقدمة، بالتعاون مع مشاريع متعددة لتلبية احتياجات السوق.
سيغوص هذا المقال في الابتكارات المتعددة لـ Tranchess، محللاً كيف تستفيد Tranchess من مزاياها الكامنة والابتكارات الآلية لنحت مسار فريد من نوعه للعوائد للمستثمرين في البيئة السوقية الحالية. سواء كنت محترفًا في مجال الديفي أو مبتدئًا في هذا المجال، نحن نعتقد أن هذا المقال سيوفر لك بعض الرؤى الجديدة.
لماذا DeFi؟
مواجهة نظام العملات المشفرة المتنوع، ليس فقط المستخدمون الخارجيون ولكن حتى الخبراء في مجال العملات المشفرة لديهم بعض الأفكار: مع ظهور العديد من الأفكار الجديدة باستمرار، لماذا لا تزال تكنولوجيا البلوكشين المالي اللامركزي تستحق التركيز؟
أندري كرونجي نشر مؤخرًا مقالًا “لماذا DeFi هو مفتاح المستقبل؟” يقدم بعض الرؤى ذات الصلة.
يشير المقال إلى أن DeFi هو في الأساس مركز سيولة ومكان لاحتياجات التداول. في كل نظام بيئي على السلسلة ، تلعب DeFi دورا لا غنى عنه ، حيث توفر دعم السيولة اللازم للسوق مع تلبية الاحتياجات المالية المتنوعة التي تتراوح من بورصات الرموز البسيطة إلى تداول المشتقات المعقدة.
ذكرت AC: "يمكن لأي شخص يرغب في المحاولة المشاركة ، وهو حجر زاوية مهم للنمو الاقتصادي". إن انفتاح DeFi وقابليته للتركيب يجعله ساحة اختبار مثالية للابتكار المالي ، سواء كان سوقا صاعدا أو سوقا هابطا ، يظل DeFi المحرك الأساسي الذي يحافظ على حيوية النظام البيئي.
ترانشيس، قوة ديفي خلال الأسواق الصاعدة والهابطة
ظهرت Tranchess خلال موجة DeFi لعام 2021 ، بالتزامن مع ذروة السوق الصاعدة للعملات المشفرة. ومع ذلك ، لم تظهر Tranchess مرونة ملحوظة طوال دورة السوق الطويلة فحسب ، بل ضخت أيضا حيوية جديدة في نفسها من خلال الابتكارات التكرارية المستمرة ، مما أظهر قوتها العميقة بالكامل باعتبارها "OG القديمة" في الفضاء.
وفقا لأحدث البيانات من DeFiLlama ، اعتبارا من سبتمبر 2024 ، وصل TVL الخاص ب Tranchess على سلسلة BNB إلى 183 مليون دولار ، مع نمو سنوي بنسبة 500٪ تقريبا.
فريق محترف
قدرة ترانشيس على الحفاظ على الحيوية خلال الأسواق الدبية العميقة لا تنفصل عن قوة فريقها المحترف. تتكون ترانشيس من فريق لديه خلفيات غنية في مجالي بلوكتشين والتمويل. يمتلك أعضاء الفريق الأساسي خبرة واسعة في التمويل التقليدي، بما في ذلك الخدمات المصرفية الاستثمارية وإدارة الأصول وصناديق الهيدج.
مؤسس البوابة داني تشونغ، خريج جامعة نانيانغ للتكنولوجيا، لديه أكثر من عشر سنوات من الخبرة في مجال البنوك، بما في ذلك التداول والمبيعات والإدارة في منطقة آسيا والمحيط الهادئ.
يفتخر الفريق التقني أيضًا بتجربة مثيرة في أمان الشبكة للبورصات المركزية وبروتوكولات ديفي، حيث ينتمي أعضاء الفريق إلى عمالقة التكنولوجيا مثل Google وMeta وMicrosoft.
بروتوكول ديفي مستوحى من مفهوم الشرائح
كان تأسيس ترانشس مستوحى من مفهوم "ترانشيس" في التمويل التقليدي. يقدم البروتوكول حلول استثمارية متدرجة ومتعددة الهياكل بشكل مبتكر للمستثمرين الذين لديهم رغبات مختلفة في المخاطرة.
توفر ترانشيسس فئتين من الخدمات الأساسية:
- خدمات التخزين السائل: يتم تمثيل خدمات التخزين السائل من Tranchess بشكل أساسي بواسطة nQUNEE ، رمز التخزين لسلسلة BNB ، و qETH ، رمز التخزين لشبكة Ethereum الرئيسية. بأخذ qETH كمثال ، يمكن للمستخدمين مشاركة ETH على شبكة Ethereum الرئيسية للحصول على qETH. أثناء الاستمتاع بمكافآت Staking داخل البروتوكول ، يمكن أيضا استخدام qETH كضمان في بروتوكولات DeFi الخارجية ، مما يحسن كفاءة رأس المال.
- منتجات العائد المتدرج: تقدم Tranchess أيضا حلولا متنوعة للمخاطر والعائد بناء على الصندوق الرئيسي QUEEN ، حيث تقسم QUEEN إلى رمزين مشتقين ، BISHOP و ROOK ، وفقا لملفات تعريف المخاطر والعائد المختلفة ، بهدف تلبية احتياجات المستثمرين ذوي الرغبة في المخاطرة المتفاوتة. اليوم ، قامت Tranchess بتحسين هيكل منتجاتها بشكل أكبر ، وترقيتها إلى بنية Turbo &Stable الأكثر مرونة.
شطرنج بدون حركات ثابتة: من الصناديق المنظمة إلى توربو وستابل
من النموذج المتدرج إلى تيربو وستابل، فإن ترانشيس لديها تطورات مثل لعبة شطرنج رائعة، حيث يكون كل حركة استجابة دقيقة لتغيرات السوق.
بداية الحركة: صناديق مهيكلة مع استجابات متدرجة
التصميم المنظم هو الابتكار الأساسي لفلسفة تصميم Tranchess. يتضمن تقسيم أصل واحد إلى مشتقات مختلفة من مستويات المخاطر المختلفة. يسمح هذا التصميم للمستثمرين باختيار استراتيجية استثمارية مناسبة استنادًا إلى مستوى الخطر الذي يرغبون فيه. بالتحديد، يقسم Tranchess الأصول إلى ثلاثة مستويات:
رمز الصندوق الرئيسي QUEEN
QUEEN هو الأصل الأساسي ، المرتبط بنسبة 1: 1 بأصول التشفير الأساسية. باعتبارها وحدة الصندوق الرئيسية في الهيكل العام ، يمكن للمستخدمين الاحتفاظ ب QUEEN مباشرة للحصول على التعرض الكامل للأصول الأساسية. يمكن سك QUEEN واستردادها وتقسيمها إلى BISHOP و ROOK. تشمل مصادر إيرادات كوين تغيرات أسعار الأصول الأساسية ، ومكافآت التخزين (إذا كانت الأصول الأساسية تدعم التخزين) ، وتوزيع إيرادات البروتوكول.
على سبيل المثال ، مع BTC ، يستمتع حاملو QUEEN ليس فقط بالعوائد من حركات أسعار Bitcoin ولكنهم أيضًا يمكنهم كسب مكافآت إضافية من رمز حوكمة CHESS من خلال الرهان. يمكن للمستثمرين تبادل BTC مباشرة مقابل QUEEN أو شرائه بواسطة USDC على Tranchess Swap.
الرموز المشتقة: BISHOP و ROOK
يمثل الرمزان المشتقان BISHOP و ROOK المقسومان إلى QUEEN خصائص مختلفة للمخاطر والعائدات.
BISHOP هو عملة ثابتة الدخل ذات مخاطر منخفضة ويوفر دخلًا مستقرًا، مشابهة للمنتجات ذات الدخل الثابت. مصدر دخل BISHOP هو معدل عائد QUEEN الثابت، والذي يتم تعديله بانتظام من قبل البروتوكول بناءً على ظروف السوق. يوفر BISHOP عوائد مستقرة نسبيًا خلال تقلبات السوق وهو مناسب للمستثمرين الذين يتجنبون المخاطر.
ROOK هو رمز رافع مالي يتميز بمخاطر أعلى، ويوفر عوائد رافعة مالية وأكثر حساسية لتغييرات أسعار الأصول الأساسية. تعود إيرادات ROOK إلى الدخل الصافي الكامل لـ QUEEN (أي الدخل الإجمالي ناقص الجزء المدفوع لـ BISHOP). عندما يرتفع السوق، يمكن لـ ROOK الحصول على عوائد فائضة، لكنه يواجه أيضًا مخاطر هبوط أكبر.
يسمح تصميم الصندوق المهيكل للمستثمرين بتعديل مراكزهم بمرونة بناء على تفضيلات المخاطر الخاصة بهم. يمكن للمستثمرين التبديل بين QUEEN و BISHOP و ROOK في أي وقت ، وتنفيذ استراتيجيات إدارة المخاطر الشخصية. على سبيل المثال ، عند توقع اتجاهات صعودية في السوق ، يمكن للمرء زيادة حيازات ROOK لتحقيق عوائد أعلى. عند توقع تراجع السوق ، يمكن للمرء زيادة حيازات BISHOP لتحقيق عوائد مستقرة.
يسمح الهيكل المتدرج المرن ل Tranchess بالتوسع إلى المزيد من الأصول المشفرة في المستقبل ، مما يوفر للمستثمرين فرصا أوسع للمشاركة في السوق. سواء كانت BTC أو ETH أو BNB ، فإن Tranchess لديها القدرة على إنشاء منتجات مهيكلة مقابلة لتلبية احتياجات المستثمرين المختلفين.
Turbo&Stable: الابتكار التكتيكي على لوح الشطرنج
مع إطلاق منتج التحصين السائل qETH على شبكة ETH الرئيسية ، قدمت Tranchess مفهوم "Turbo&Stable" إلى نظام منتجاتها.
نموذج Turbo & Stable هو في الأساس ترقية تقسيمية للصناديق المنظمة. يمكن أيضًا فهم مفاهيم Turbo و Stable على أنها منتجات محسنة لـ ROOK و BISHOP.
توربو (روك المحسن): أداة هجومية عالية الرافعة المالية وعائدة عالية
مثل الرخ الذي لا يقهر في لعبة الشطرنج ، تقدم منتجات Turbo رافعة مالية أعلى وعوائد محتملة ، وهي مناسبة للمستثمرين الذين يرغبون في تحمل مخاطر أعلى. إنها مثل خطوة جريئة في لعبة الشطرنج ، مع إمكانية تحقيق مكاسب كبيرة ولكن أيضا مخاطر أكبر.
مستقر (بيشوب محسن): حصن دفاعي للعوائد المستقرة
مماثل للمطران المرن (المطران) ، يوفر المنتج الثابت عوائد أكثر استقرارًا ويصبح نواة دفاعية في محفظة الاستثمار. إنه يوفر خيارًا مثاليًا للمستثمرين الذين يبحثون عن عوائد مستقرة مع شهية منخفضة للمخاطر ، مثل بناء دفاع قوي في لعبة الشطرنج.
شرح مفصل ل Turbo & Stable: أخذ صندوق STONE الخاص ب StakeStone كمثال
لجعل المفهوم أقل تجريديًا، دعنا نستخدم منتج Turbo&Stable STONE Fund، الذي يعد تعاونًا بين Tranchess و StakeStone، كمثال لشرح كيفية عمل هذه الهيكلية.
تبسيط التعقيد: تقسيم مرن لنوعين من الرموز
يكمن جوهر صندوق STONE في آلية تقسيم رمزه استنادًا إلى تحسين البنية التحتية Turbo&Stable. يمكن للمستخدمين تبادل STONE بمعدل 1:1 مقابل stoneQUEEN، ويمكن تقسيم كل stoneQUEEN إلى 0.1 turPSTONE (Turbo Point STONE) و 0.9 staYSTONE (Stable Yield STONE). يمكن عكس هذه العملية، مما يسمح للمستخدمين بدمج 0.1 turPSTONE و 0.9 staYSTONE مرة أخرى في stoneQUEEN واحد.
عوائد متنوعة من staYSTONE-STONE LP
قدمت ترانشيس أيضًا رمز LP staYSTONE-STONE لتوفير فرص إضافية للإيرادات لمستخدمي النظام البيئي.
لا يتلقى حاملو رموز LP المميزة رموز CHESS ومكافآت رسوم المعاملات بنسبة 0.05٪ فحسب ، بل يتمتعون أيضا بجزء من فائدة staYSTONE ومضاعف نقاط StakeStone 2x (لجزء STONE من LP). بالإضافة إلى ذلك ، توفر Tranchess مكافأة أسبوعية إضافية قدرها 150,000 CHESS إلى STONE fund LPs.
هياكل مكافآت نقاط مختلفة وهياكل عوائد مختلفة
يبلغ إجمالي فترة تخزين صندوق Tranchess STONE 6 أشهر ، تنتهي في 8 أكتوبر 2024. في ذلك الوقت ، يمكن استبدال أنواع مختلفة من الرموز المميزة مرة أخرى إلى STONE بناء على قيمتها العادلة. تسمح Tranchess أيضا لحاملي STONE على Scroll بكسب كل من نقاط StakeStone ونقاط Scroll Marks في وقت واحد.
يمكن تبادل stoneQUEEN بنسبة 1: 1 مع STONE، ويكسب حمل stoneQUEEN نفس مضاعفة نقاط StakeStone كحمل متساوي من STONE. ومع ذلك، يمكن لتقسيم stoneQUEEN إلى staYSTONE و turPSTONE وحمل كلاهما أن يكسب مضاعفة نقاط 2x بدون خسارة، وفي الوقت نفسه كسب نقاط Scroll Marks بناءً على قيمة الاحتفاظ.
توربستون ليس لديه معدل رافعة ثابت 10 مرات فحسب، بل يكسب أيضًا مضاعف نقاط ستيكستون 2 مرات، مما يؤدي إلى مضاعف نقاط ستيكستون 20 مرة. بعد خصم تكلفة دفع معدل ثابت لستايستون في النهاية، سيكون نسبة توربستون إلى ستون أقل من 1 عندما ينضج الصندوق.
تقدم staYSTONE للمستثمرين الذين يبحثون عن عوائد مستقرة معدل فائدة سنوي ثابت قدره 6٪ ، ولكن بدون مكافآت نقاط StakeStone. يكسب نقاط علامات التمرير بناء على قيمة الاحتفاظ. عند انتهاء صلاحية الصندوق ، staYSTONE:STONE>1
بالإضافة إلى ذلك، سيتم فرض رسوم بقيمة 3% من النقاط التي يتم الحصول عليها من منتجات صناديق Turbo & Stable على Tranchess كدخل إضافي، والتي سيتم توزيعها بالكامل على حاملي veCHESS لزيادة عائداتهم.
PS: تقديرات نسب الصرف لكل من turPSTONE، staYSTONE، وSTONE المذكورة في النص تقديرات تقريبية. سيتم تحديد النسب الدقيقة بناءً على القيمة العادلة المحددة والإعلان عنها عندما يقترب الصندوق من نهايته.
سريع وفعال: هندسة دقيقة للتكرار السريع
منتجات Turbo&Stable ليست مقتصرة على صندوق STONE. منتجات Turbo&Stable المطلقة حاليًا تشمل أيضًا صندوق weETH بالتعاون مع eth.fi ، وصندوق Staked ETH مع LIDO ، و SolvBTC بالشراكة مع SOLV ، و slisBNB بالتعاون مع Lista DAO ، وصندوق SolvBTC.BBN الذي تم إطلاقه حديثًا.
لا يقدم Turbo&Stable استراتيجيات عائد متنوعة فحسب ، بل يدعم أيضًا النشر السريع على أي سلسلة مع سردية LST. يمكنه التكيف بمرونة مع تغييرات العائد على الأصول المقابلة ، كما هو موضح في SolvBTC.BBN التي تم إطلاقها مؤخرًا. بما أنه المشروع الذي يعتمد على أكبر عدد من BTC المرهون في مراحله المبكرة في نظام بابل ، فإنه يقدم حاليًا أعلى عوائد نقاط بابل بين LRTs. كمكون آخر من عوائد المستخدم ، يتم الحفاظ على هذا الميزة داخل هيكل Turbo&Stable ، مما يدل تمامًا على الخصائص المرنة لهذه الهندسة الدقيقة التي تكون فعالة وقابلة للتكيف.
خطوة ترانتشيس الرئيسية: CHESS & veCHESS
مؤخرًا ، لفتت قائمة CHESS على Binance futures مرة أخرى الانتباه. كرمز حوكمة Tranchess ، فإن CHESS و veCHESS ليستا فقط الوصلات الحاسمة التي تربط نظام Tranchess بأكمله ، بل تنمو قيمتهما الجوهرية أيضًا جنبًا إلى جنب مع المشروع نفسه.
رمز حكم CHESS
يبلغ إجمالي المعروض من CHESS 300 مليون رمز. بصرف النظر عن الشراء المباشر ، يمكن للمستخدمين الحصول على CHESS من خلال وسائل مختلفة ، بما في ذلك بشكل أساسي المشاركة في تعدين السيولة أو تخزين رموز QUEEN و BISHOP و ROOK.
بعد قفل CHESS لتحويله إلى veCHESS ، يمكن للمستخدمين فتح حالات استخدام متنوعة داخل النظام البيئي: يمنح veCHESS حقوق التصويت والأرباح الأسبوعية من البروتوكول و 3٪ من دخل نقاط Turbo & Stable ، بالإضافة إلى فوائد الحوكمة الأخرى.
بالإضافة إلى وظائف السيولة والحوكمة، تدعم CHESS حاليا الوظائف عبر السلسلة عبر سلسلة BNB وEthereum وScroll.
قفل التحول: تفعيل veCHESS!
قفل CHESS للتحويل
يمكن للمستخدمين اختيار قفل CHESS لفترات تتراوح من 1 أسبوع إلى 4 سنوات. تزداد نسبة التحويل خطيا مع وقت القفل. الحساب المحدد لكمية veCHESS هو: مبلغ CHESS مضروبا في وقت القفل (بالسنوات) مقسوما على 4.
على سبيل المثال، إذا تم قفل 100 CHESS لمدة 4 سنوات، فسيؤدي ذلك إلى 100 veCHESS، بينما إذا تم قفل 100 CHESS لمدة 2 سنوات، فسيؤدي ذلك إلى 50 veCHESS. تنخفض كمية veCHESS بشكل خطي مع مرور الوقت، ولكن يمكن للمستخدمين زيادة رصيد veCHESS الخاص بهم عن طريق تمديد وقت القفل أو زيادة كمية القفل.
تدعم Tranchess أيضًا قفل CHESS بالدفعات، حيث ينشئ كل قفل موضع قفل جديد. لسهولة الإدارة، يمكن للمستخدمين دمج مواقع القفل المتعددة في موقع واحد.
طبقات على طبقات من الفوائد الإضافية
بالإضافة إلى عائد الدخل بنسبة 3٪ لمنتجات صندوق Turbo &Stable المذكورة أعلاه ، سيحصل حاملو veCHESS أيضا على 50٪ من الدخل الأسبوعي لمنصة Tranchess كمكافأة تخزين إضافية ، وستذهب نسبة 50٪ الأخرى من الدخل إلى الخزانة.
إثراء حقوق الحوكمة باستمرار
يمكن للمستخدمين الذين يحملون veCHESS المشاركة في العديد من القرارات المهمة على منصة Tranchess. يتناسب وزن التصويت مع مقدار veCHESS المحتفظ به ، مما يضمن أن المستخدمين الذين لديهم التزام طويل الأجل بالمنصة يكون لهم رأي أكبر في عملية صنع القرار.
في الآونة الأخيرة ، أقر مجتمع Tranchess اقتراح الحوكمة 9 ، والذي يقترح توسيع حقوق حوكمة التصويت في veCHESS إلى مستوى صنع القرار لجميع عمليات إطلاق مشاريع Turbo & Stable الجديدة. يوسع هذا الاقتراح المزيد من حالات الاستخدام ل veCHESS مع عرض الإمكانات المستقبلية للتكرار السريع لبنية Turbo & Stable.
الفرص المقدرة دون الضجة؟
بينما نستكشف بعمق في بيئة Tranchess، يصبح واضحًا أن CHESS ليس مجرد رمز حكم بسيط، بل هو بدليل القيمة الأساسي داخل بيئة Tranchess.
لا يمكن ل veCHESS التي تم الحصول عليها عن طريق قفل CHESS أن تجلب مشاركة سخية في الإيرادات فحسب ، بل تمنح حامليها أيضا القدرة على المشاركة في القرارات الرئيسية للمنصة. نعمة السمات المزدوجة تجعل CHESS أداة تخزين قيمة جذابة للغاية وأداة ذات قيمة مضافة.
مع نمو مستمر للرصيد التلفزيوني للمنصة، وإطلاق العقود الدائمة بشكل رسمي، واقتراب عدة منتجات من صناديق Turbo&Stable من الانتهاء، من المرجح أن يكون لدى CHESS نقطة قيمة. يمكن أن يكون الإمكانات الربحية لـ veCHESS كافية لتغطية تصور السوق الحالي لأسعار CHESS. القيمة الحقيقية المحتملة لـ CHESS ليست محدودة بتوقعات تكهنات السوق لقطاع DeFi أو "مفهوم اليانصيب" للمدى القصير لعملة واحدة فقط تتم إدراجها في التبادلات، بل عوائد المنتج المدعومة بالقيمة على المدى الطويل.
الابتكار هو المفتاح للحصول على اليد العليا
من الصناديق المنظمة إلى البنية التحتية Turbo&Stable، فقد حافظ اللاعب القديم Tranchess بشكل مستمر على التفوق والمرونة في المسار المنافس لل DeFi. بينما يضمن عوائد متنوعة للمستخدمين، يوفر حلولًا أكثر للبيئات المختلفة، وينفذ نمطًا حقًا DeFi Native.
تثبت مسار تطور Tranchess أنه يمكن فقط من خلال الابتكار والحفاظ بشكل مستمر على ميزة نصف الحركة الحاسمة أن يحافظ المرء على موقع لا يمكن derrotar في لعبة الشطرنج الكبرى للعملات المشفرة.
بيان:
يتم استنساخ هذا المقال من [ 深潮TechFlow], حقوق النسخ تنتمي إلى المؤلف الأصلي [深潮TechFlow], إذا كان لديك أي اعتراضات على إعادة الطبع، يرجى الاتصال بالGate Learnفريق ، وسيتولى الفريق التعامل معه في أقرب وقت ممكن وفقًا للإجراءات ذات الصلة.
إخلاء المسؤولية: الآراء ووجهات النظر الواردة في هذه المقالة تمثل فقط وجهات نظر المؤلف الشخصية ولا تشكل أي نصيحة استثمارية.
تمت ترجمة الإصدارات اللغوية الأخرى للمقال من قبل فريق Gate Learn ولم يتم الإشارة إليها.Gate.io، قد لا يتم استنساخ المقالة المترجمة أو توزيعها أو انتحالها.
مقالات ذات صلة
كل ما تريد معرفته عن Blockchain
ما هو XRP؟