摘要

• BTC 價格下跌 1.63%。近期走勢呈現明顯的下行趨勢，價格在觸及下降趨勢線後回落，期間最高觸及 95,300.0 美元，最低下探至 93,013.7 美元。
• ETH 價格微跌 0.48%，近期價格走勢整體維持在震盪區間內，期間最高觸及 3,413.19 美元，最低下探至 3,326.53 美元。
• 穩定幣總市值突破 2,000 億美元大關，USDT 繼續主導市場。
• 託管代幣池 TVL 突破 11 億美元，生態活躍度持續提升。
• Ethena 聯手 Berachain 推出預存款 Vaults，開啟生態獎勵新模式。
• Sophon 主網開啟挖礦第二階段，優化獎勵機制推動生態發展。

行情點評

根據 Gate.io 行情數據，截止 12 月 30 日 2 時（UTC+0）【1】：

• BTC —— BTC 價格在過去 24 小時內下跌 1.63%。上週最高觸及 99,958.3 美元，最低下探至 92,519.9 美元。近期走勢呈現明顯的下行趨勢，價格在觸及下降趨勢線後回落，未能突破上方壓力區。目前價格暫時於 93,000 美元附近尋得支撐。成交量顯示一定活躍度，尤其是在價格接近支撐位時，反映出多空雙方分歧較大。技術面上，MACD 指標顯示下行動能逐步減弱，但尚未出現明顯反彈信號。值得注意的是，BTC 價格仍持續尋找底部，目前在 93,000 美元附近獲得短暫支撐。【2】

• ETH —— ETH 價格在過去 24 小時內微跌 0.48%，自上週最高觸及 3,546.83 美元，最低下探至 3,269.59 美元。近期價格走勢整體維持在震盪區間內，於約 3,430 美元的壓力區與 3,300 美元的支撐區之間來回波動，形成了箱體結構。成交量顯示在價格接近區間邊界時有所放大，顯示出市場對這些關鍵位置的關注。從技術指標來看，MACD 動能柱由負值逐步縮短，表明下跌動能有所減弱。相較之下，ETH 價格表現明顯強於 BTC，在震盪中展現出較好的穩定性。【3】

• ETF —— 據 SoSoValue 數據顯示，12 月 27 日美國比特幣現貨 ETF 總淨流出 2.97 億美元， 美國以太坊現貨 ETF 總淨流入 4,777 萬美元。【4】
• 山寨幣 —— Virtuals Protocol Ecosystem、AI Agent Launchpad、AI Agents 等板塊分別變動 +4.7%、+3.5%、+1.3%。【5】
• 美股三⼤指數 —— 標普 500 指數下跌 1.11%，道瓊斯指數下跌 0.77%，納斯達克指數下跌 1.36%。【6】
• 現貨黃金 —— 現貨黃金價格至 2,622.81 美元 / 盎司，日內漲幅 0.11%。【7】
• 恐懼與貪婪指數 —— 恐懼與貪婪指數下降至 65 ，顯示市場處於貪婪狀態程度有所下降。【8】

熱門代幣

根據 Gate.io 行情數據【9】，結合近 24 小時交易量和價格表現，熱門山寨幣如下：

INSN（INDUSTRY SONIC）—— 單日漲幅約 47.71%，流通市值為 1.42 億美元。
Industry Sonic 是一個旨在租賃虛擬 GPU 並提供更多 AI 服務的項目。該平臺以即插即用的方式促進了 AI 代理的輕鬆創建和貨幣化，通過增強區塊鏈應用程序中數據的完整性和可用性。【10】

$INSN 近期上漲的主要原因在於上線了 Gate.io 的 Gate Startup 活動，吸引了市場廣泛關注和大量用戶參與，提升了代幣的市場熱度與流動性，進一步強化了投資者的信心。作為一款旨在提升分佈式應用數據流效率的創新項目，Industry Sonic 提供了持續的節點健康監控和定期性能優化更新等功能，凸顯了其實用性和技術前景。

ZEREBRO (Zerebro) —— 單日漲幅約 37.05%，流通市值為 4.10 億美元。
Zerebro 是一個人工智能代理，可以自主運行，在社交媒體上發帖、執行區塊鏈操作、生成藝術品、創作音樂，並不斷適應過去的經驗。【11】

$ZEREBRO 近期上漲的主要原因可以歸結為 AI Agent 的市場敘事和其創始人在 X 上表明項目正在構建，並會在 2025 年初推出，此消息引發市場預期。Zentients 通過直觀的 UI/UX 設計，方便用戶創建和發展代理，同時將價值迴流至 $ZEREBRO，從而推動代幣價格上漲。

AGLD (Adventure Gold) —— 單日漲幅約 34.35%，流通市值為 1.84 億美元。
AGLD 是一個專注於去中心化遊戲領域的代幣，利用 NFT 和社區治理的創新結合，為去中心化遊戲和 Web3 生態系統開闢了新路徑。它既是 Loot 項目的補充，又是 Web3 社區的重要組成部分，具有治理和遊戲內經濟的多重潛力。【12】

AGLD 最近的上漲主要得益於 NFT 和去中心化遊戲市場的熱度提升，特別是其作為 Loot NFT 項目的原生代幣，在社區治理和遊戲內經濟中的價值被重估，而市場對基於 Loot 構建的遊戲項目應用場景的期待也推高了投資者對 AGLD 的興趣。

亮點數據

穩定幣市值創新高，USDT 繼續主導市場
穩定幣總市值突破 2,000 億美元大關，創下歷史新高，過去一週增幅為 0.46%。從全年走勢來看，穩定幣市場呈現出持續穩步增長的趨勢，這表明市場對穩定幣的需求持續攀升。目前 USDT 以 67.73% 的市場份額佔據主導地位，凸顯其作為市場核心穩定幣的地位。【13】

穩定幣作為價值穩定的加密資產，在市場波動中為用戶提供了避險工具，同時也為流動性提供了重要支撐。隨著更多機構和用戶進入加密市場，穩定幣在支付、跨境結算、以及 DeFi 協議中的應用場景有望進一步擴展，推動市場規模繼續增長。

Meme 幣市值跌至 960.8 億美元
Meme 幣總體市值從 12 月 9 日的最高點 1,370.6 億美元跌至目前 987.8 億美元，在 3 周內下降了 38.8%。這一顯著下滑表明市場對 Meme 幣的投資情緒經歷了較大轉變。交易量數據同樣顯示出市場活躍度的下降，12 月 9 日的交易量為 242.7 億美元，而當前交易量僅為 67.2 億美元，下降幅度達到 54.59%，反映出投資者興趣的快速冷卻。尤其是在市場出現較大回調時，Meme 板塊通常會面臨更深幅度的調整。Meme 幣市場波動性較高，其漲跌通常受到情緒和熱點事件的推動。近期的調整可能源於投資者風險偏好的變化、獲利了結以及宏觀市場環境的不確定性。【14】

託管代幣池 TVL 突破 11 億美元，生態活躍度持續提升
託管代幣池（Managed Token Pools）的總鎖倉價值已突破 11.23 億美元。流動性池代幣授予在流動性池中提供流動性的用戶。這些代幣充當收據，讓用戶可以收回質押金額和利息。過去 24 小時內，相關交易手續費達到 74 萬美元，收入則為 8.78 萬美元。託管代幣池的增長反映了 DeFi 市場對去中心化金融工具的需求不斷增加，尤其是在支持多鏈和模塊化生態的情況下吸引了更多用戶和資金。此外，高額手續費和收入的表現，顯示出用戶活躍度提升以及生態應用的價值創造能力增強。【15】

熱點點評

IRS 對 DeFi 徵稅規則引爭議，加密行業面臨監管新挑戰
美國國稅局（IRS）公佈了對去中心化金融平臺的稅務新規，要求某些“DeFi 經紀商”按照傳統證券經紀商的方式報告用戶交易信息，包括提供用戶的姓名和地址，並提交 1099 稅表。這項規則適用於與用戶直接交互的“前端服務提供商”，而非去中心化協議本身。IRS 認為，該規則有助於縮小稅收缺口，並簡化稅務合規流程。然而，加密行業對此強烈反對，認為 DeFi 的去中心化特性使得信息收集和報告機制難以實施，同時可能侵犯用戶隱私。儘管行業專家和遊說團體計劃採取法律行動和立法途徑阻止該規則，該規則計劃於 2027 年生效。【16】

IRS 的新規反映了政府加強加密行業稅務監管的趨勢，但在實施中可能面臨重大障礙。DeFi 的去中心化和無中介特性使得“經紀商”的定義和責任劃分複雜化，同時強制信息收集可能與隱私保護原則相沖突。這項規則不僅可能阻礙創新，還可能將一些項目逼入灰色地帶。此外，行業的強烈反彈及潛在的法律和立法挑戰表明，這項規則的落地之路或許並不平坦。

Ethena 聯手 Berachain 推出預存款 Vaults，開啟生態獎勵新模式
Ethena Labs 推出了 Berachain 預存款 Vaults，支持 USDe、sUSDe、USDC 和 USDT 的存款，Concrete 協助啟動兩款 Vaults。這一計劃允許用戶保留美元敞口的同時，獲取 Berachain 獎勵並參與其生態發展。在 Berachain 主網上線後，這些 Vaults 將向 Berachain 生態內白名單協議部署流動性。此外，USDe 和 sUSDe 存款將有資格獲得多重獎勵，包括 Ethena 獎勵、Concrete 積分、BERA 代幣及其他原生生態獎勵。這種機制為用戶在參與生態增長的同時保持資產穩定性提供了便利。【17】

Ethena 與 Berachain 的合作為用戶帶來了創新的流動性管理和激勵模式。通過支持穩定幣存款並提供多重獎勵，Vaults 吸引了注重穩定資產配置的用戶，同時推動了 Berachain 生態的早期擴展。

Sophon 主網開啟挖礦第二階段，優化獎勵機制推動生態發展
基於 ZKSync 的模塊化區塊鏈 Sophon 宣佈完成從以太坊 L1 到 Sophon 主網的挖礦遷移，挖礦第二階段現已開放。第一階段挖礦中，SP 積分按照固定速率分配，存在收益不均的問題。第二階段改進了獎勵分配機制，SP 發放基於用戶存款的美元價值，確保不同池之間的公平性。此外，流動性提供者可通過 SyncSwap 的 LP 代幣池獲得 2 倍或 3 倍的 SP 獎勵，同時主網初期的挖礦將享受零交易費用，進一步降低用戶參與門檻。未參與第一階段的用戶也可直接加入第二階段的挖礦活動。【18】

Sophon 主網挖礦第二階段通過更公平的獎勵分配和零交易費策略，為用戶提供了更優質的參與體驗，提升了用戶參與的積極性，同時推動了生態系統的早期擴展。多樣化的激勵措施如 LP 池獎勵倍增機制，有助於增強流動性並吸引更多參與者，為未來的發展奠定基礎。

融資訊息

據 RootData 數據，12 月 27 日共有 2 個項目公開宣佈獲得融資，總融資金額 850 萬美元，最高單筆融資額達 700 萬美元，涉及基礎設施、AI 代理等領域，以下是融資具體情況：【19】

Nodepay —— Nodepay 完成 700 萬美元第二輪融資，由 IDG Capital、Mythos 等參投。Nodepay 是一家致力於去中心化 AI 訓練和實時數據基礎設施的公司。它通過利用全球用戶閒置的互聯網帶寬，構建實時數據管道，用於AI模型的訓練和推理。【20】

Sentient AI —— Sentient AI 完成 150 萬美元融資，投資方暫未披露。Sentient AI 是一家專注於開發具備類人思維和情感的高級人工智能代理的公司。其核心產品是一個能夠兼具高 IQ 和高 EQ 的 AI 代理，不僅能夠作為聊天機器人和個人助理提供服務，還通過卓越的批判性思維和共情能力，為用戶生成創造性的生活解決方案，重新定義數字時代的人機交互。【21】

空投機會

Sentient AI —— Sentient AI 是一種具備類人思維與情感的 AI 代理人，能夠為個人和企業提供服務，既是智能聊天助手，也是個人助理。通過卓越的共情能力和批判性思維，它能夠創造性地解決生活中的問題，並以共情與創造力迴應外界的需求。SETAI 獨特之處在於其能夠建立健康的人機關係，診斷用戶問題並提出建議，同時在商業場景中實現高度自動化和接近零錯誤的高效操作，例如在醫療、數學、銷售等領域的應用。【22】

$SETAI 是 SETAI 生態系統內的核心支付工具，可用於支付 SETAI Agents 服務的訂閱費用。此外，$SETAI 支持質押功能，代幣持有者可通過質押賺取獎勵，如額外代幣或平臺特權。同時，$SETAI 代幣賦予持有者參與平臺治理的權利。持有者可以對關鍵提案進行投票，包括功能開發、合作伙伴關係和代幣經濟調整等。Sentient AI 空投通過完成特定任務和參與平臺活動，為早期用戶獎勵 SETAI 代幣。獎勵依據用戶的參與度，包括每日登錄、社交互動以及社區活躍度。用戶通過多種活動積累 SETAI 積分，這些積分在項目正式啟動代幣時有可能轉換為代幣。

參與方式：

1. 啟動 Sentient AI Telegram Bot。
2. 根據活動和電報賬戶年齡領取獎勵。
3. 完成 X 上的任務。
4. 使用推薦鏈接來賺取額外的獎勵。

提示：
空投計劃和參與方式可能會隨時更新，建議用戶關注 Sentiment AI 的官方渠道以獲取最新信息。同時，用戶應該謹慎參與，注意風險，並在參與前做好充分的研究。Gate.io 不保證後續後續空投獎勵發放。


參考資料：

1. Gate.io, https://www.gate.io/zh/price
2. Gate.io, https://www.gate.io/trade/BTC_USDT
3. Gate.io, https://www.gate.io/trade/ETH_USDT
4. SoSoValue, https://sosovalue.xyz/assets/etf/us-eth-spot
5. CoinGecko, https://www.coingecko.com/en/categories
6. Investing, https://investing.com/indices/usa-indices
7. Investing, https://investing.com/currencies/xau-usd
8. Gate.io, https://www.gate.io/bigdata/homeindex
9. Gate.io, https://www.gate.io/price
10. X，https://x.com/gate_io/status/1872658724348707246
11. X，https://x.com/jyu_eth/status/1873462146249752915
12. X，https://x.com/lootproject
13. DeFiLlama，https://defillama.com/stablecoins
14. Coinmarketcap，https://coinmarketcap.com/view/memes/
15. DeFiLlama，https://defillama.com/protocols/managed-token-pools
16. TheBlock，https://www.theblock.co/post/332496/us-irs-finalizes-controversial-tax-rule-requiring-defi-brokers-to-collect-user-trading-information
17. X，https://x.com/ethena_labs/status/1873140405375779000
18. X，https://x.com/sophon/status/1873172127874245060
19. Rootdata, https://www.rootdata.com/Fundraising
20. Chainwire，https://chainwire.org/2024/12/27/nodepay-raises-7m-total-funding-to-power-ai-growth-with-real-time-data-infrastructure/
21. Decrypt，https://decrypt.co/299080/sentient-ai-secures-1-5m-raise-prepares-ai-agent-launchpad-on-sui
22. Sentiment AI，https://aisentient.net/

Gate 研究院
Gate 研究院是一個全面的區塊鏈和加密貨幣研究平臺，為讀者提供深度內容，包括技術分析、熱點洞察、市場回顧、行業研究、趨勢預測和宏觀經濟政策分析。

點擊鏈接立即前往

免責聲明
加密貨幣市場投資涉及高風險，建議用戶在做出任何投資決定之前進行獨立研究並充分了解所購買資產和產品的性質。 Gate.io 不對此類投資決策造成的任何損失或損害承擔責任。