Swarm Markets là một nền tảng DeFi được quy định để giao dịch tiền điện tử và tài sản trong thế giới thực, cung cấp các dịch vụ tài chính an toàn, minh bạch và tuân thủ.

Một loại nền tảng DeFi được quy định mới mở ra cơ hội cho các nhà đầu tư bán lẻ và những người tham gia thị trường tổ chức, chẳng hạn như ngân hàng, quỹ phòng hộ, đại lý môi giới, quản lý tài sản và các ngành đầu tư thay thế như bất động sản, thứ cấp công nghệ và tín dụng carbon. Nền tảng này cho phép giao dịch an toàn và tuân thủ các tài sản khác nhau, cung cấp cầu giữa tài chính truyền thống và phi tập trung. Nó tăng cường khả năng tiếp cận và tính minh bạch trong các dịch vụ tài chính, giúp nhiều nhà đầu tư tham gia vào bối cảnh tài chính đang phát triển dễ dàng hơn. Đây là sự đổi mới được giới thiệu bởi Swarm Markets.

Swarm Markets (SMT) là gì?

Swarm Markets, do Philipp Pieper và Timo Lehes đồng sáng lập, ra mắt vào năm 2021. Cả hai người sáng lập đều có nhiều kinh nghiệm về tài chính và công nghệ truyền thống, đã mạo hiểm vào không gian blockchain vào năm 2016 bằng cách tạo ra một cơ sở hạ tầng mở để mã hóa chứng khoán. Điều này đã phát triển thành Swarm Markets, một nền tảng cung cấp các giải pháp thanh khoản cho các tài sản được mã hóa. Swarm Markets được quản lý bởi Cơ quan Giám sát Tài chính Liên bang Đức (BaFin), đảm bảo quản trị và trách nhiệm giải trình ngang bằng với các tổ chức tài chính truyền thống.

Vào tháng 11 năm 2017, Swarm Network đã tổ chức cuộc bỏ phiếu DAO đầu tiên về lịch phát hành mã thông báo SWM. Đến tháng 1 năm 2018, Swarm Network đã cung cấp cơ sở hạ tầng nguồn mở để mã hóa chứng khoán. Việc sửa đổi Đạo luật Ngân hàng Đức vào tháng 1 năm 2020 đã điều chỉnh tài sản tiền điện tử với các quy định chứng khoán hiện hành, tạo tiền đề cho sự phát triển hơn nữa. Vào tháng 7 năm 2021, Swarm đã ra mắt phiên bản beta của nền tảng thanh khoản của mình trên Ethereum, tiếp theo là mở sàn giao dịch phi tập trung (DEX) cho tài sản tiền điện tử và chứng khoán vào tháng 10 năm 2021.

Vào tháng 1 năm 2022, Swarm đã triển khai DEX của mình trên Mạng đa giác . Đến tháng 5/2022, Swarm ra mắt thế chấp thanh khoản cấp tổ chức và vào tháng 2/2023, họ đã giới thiệu các cổ phiếu token hóa được hỗ trợ 100% bởi cổ phiếu thực. Swarm Markets đã liên tục phát triển, hợp nhất công nghệ, tài chính và tuân thủ quy định để giải quyết các rào cản trong cả hệ sinh thái tài chính blockchain và truyền thống.

Đội ngũ điều hành bao gồm Philipp Pieper, Timo Lehes, Peter Schott Ghyssaert Aceves, Tiến sĩ Wolfgang Richter và Katie Evans, mỗi người đều đóng góp chuyên môn của họ cho sự phát triển và thành công của nền tảng. Swarm Markets tiếp tục đổi mới, cung cấp các giải pháp giao dịch an toàn và tuân thủ cho các tài sản đa dạng.

Thị trường bầy đàn hoạt động như thế nào? Giao thức và người tham gia

thị trường Swarm Markets hoạt động trên giao thức tuân thủ được xếp lớp bởi một nhà tạo lập thị trường tự động (AMM). Điều này cho phép người dùng đủ điều kiện truy cập thanh khoản cho các tài sản kỹ thuật số đủ điều kiện mà không cần một thực thể tập trung để tạo điều kiện thuận lợi cho các giao dịch. Các hợp đồng thông minh cho chức năng AMM của Swarm là một fork của Balancer Protocol, kết hợp một lớp quyền tương thích với Swarm Passports và các tài sản trong danh sách trắng.

Balancer là một AMM giao thức phi tập trung trên Ethereum, phục vụ như một khối xây dựng linh hoạt cho tính thanh khoản có thể lập trình. Bộ cân bằng có thể chứa các đường cong hoán đổi và các loại nhóm khác nhau bằng cách tách logic đường cong AMM khỏi chức năng hoán đổi lõi. Chúng bao gồm các nhóm có trọng số 50/50 truyền thống, trọng lượng tùy chỉnh để tiếp xúc có kiểm soát, đường cong hoán đổi ổn định, các nhóm lồng nhau như Nhóm tăng cường, v.v. Balancer Vault tối ưu hóa logic theo lô và đường dẫn, đảm bảo chi phí gas thấp và yêu cầu vốn, hưởng lợi từ tính thanh khoản sâu cho tài sản cơ sở và mở ra nhiều đường dẫn hoán đổi.

AMM có những ưu điểm chính: chúng đơn giản để triển khai, hoàn toàn minh bạch, an toàn hơn và giúp việc cung cấp thanh khoản trở nên dễ dàng. Cung cấp thanh khoản cho AMM bao gồm một quy trình đơn giản, trái ngược với sự phức tạp của các nhà tạo lập thị trường truyền thống trên các sàn giao dịch dựa trên sách lệnh. AMM cũng tạo ra tính thanh khoản hiệu quả hơn với ít người tham gia vào chuỗi giá trị hơn, dẫn đầu phí thấp hơn và hiệu quả thanh khoản cao hơn.

Swarm tăng cường mô hình này bằng cách bổ sung tuân thủ quy định, tăng sự tự tin và tương tác. Nó giới thiệu sự chắc chắn về quy định đối với các quy trình AMM, bảo tồn quyền tự lưu ký của người dùng và giảm bớt lo ngại về việc chiếm đoạt tập trung. Các giao thức tương thích tuân thủ có thể được mở rộng ra ngoài chức năng AMM, cho phép các nhà phát triển xây dựng các giải pháp tổng hợp trên giao thức và các tài sản chứa đựng.

Swarm cũng cung cấp các giải pháp cho các tổ chức không có nhà cung cấp dịch vụ biết khách hàng (KYC) và chống rửa tiền (AML), cho phép họ cung cấp chứng khoán và giao dịch mã hóa tuân thủ quy định. API giới thiệu của Swarm cho phép các đối tác tích hợp cơ sở hạ tầng giao dịch chứng khoán kỹ thuật số tuân thủ, tận dụng sự tuân thủ của Swarm. API này dành cho các đối tác không có nhà cung cấp KYC của riêng họ, hướng dẫn người dùng thông qua xác minh danh tính và cho phép họ tương tác với tài sản kỹ thuật số của Swarm trên mạng Polygon.

Việc giới thiệu một người dùng mới để giao dịch tài sản trong thế giới thực thông qua Swarm yêu cầu phải có hai quyền, được cấp dưới dạng NFT không thể chuyển nhượng đến địa chỉ của người dùng: KYC và Nguồn tiền. Quá trình này đảm bảo rằng người dùng được xác minh đúng cách và có thể tham gia vào hệ sinh thái giao dịch tuân thủ của Swarm.

Nguồn: app.swarm.com

Tiếp theo, chúng ta sẽ khám phá vai trò của những người tham gia thị trường trong Swarm Markets, nêu chi tiết cách họ tương tác với giao thức và đóng góp cho hệ sinh thái.

người tham gia thị trường

Những người tham gia thị trường trong hệ sinh thái Swarm bao gồm các nhà cung cấp thanh khoản (LP), nhà giao dịch và nhà phát triển, mỗi người đóng một vai trò quan trọng trong chức năng và thành công của nền tảng.

Thanh khoản nhà cung cấp (LP) đóng góp mã thông báo ERC-20 vào các nhóm thanh khoản trên Swarm, nhận được một phần phí nhóm theo tỷ lệ từ hoán đổi mã thông báo làm ưu đãi. Bất cứ ai đủ điều kiện thông qua hộ chiếu đều có thể trở thành LP. Chúng bao gồm từ các LP thụ động, những người tích lũy phí dưới dạng thu nhập, đến các LP chuyên nghiệp tham gia vào việc tạo lập thị trường và chênh lệch giá tích cực, và các nhà phát hành mã thông báo tạo thanh khoản thị trường cho các dự án của họ. LP có thể tạo nhóm mới cho bất kỳ mã thông báo đủ điều kiện nào và cho phép các LP khác tham gia nhóm, cung cấp sự linh hoạt và kiểm soát các khoản đầu tư của họ.

Các nhà giao dịch trong Swarm có thể hoán đổi mã thông báo của họ cho các mã thông báo khác trong một nhóm, trả một khoản phí cụ thể cho nhóm đó. Nhà giao dịch bao gồm các cá nhân, tổ chức hoặc bot phần mềm. Họ chọn từ các nhóm khác nhau với các điều kiện giao dịch duy nhất được xác định bởi cấu hình của mã thông báo, trọng số và phí. Hồ sơ của các nhà giao dịch bao gồm từ các chuyên gia tìm kiếm tỷ lệ sàn giao dịch thuận lợi và sự tự tin tuân thủ, đến các trọng tài viên thu lợi từ sự thiếu hiệu quả giữa các sàn giao dịch phi tập trung (DEX) hoặc sàn giao dịch tập trung (CEX), đến Ethereum hợp đồng thông minh tìm kiếm thanh khoản có lập trình để thanh lý các vị trí hoặc tự động hóa giao dịch.

Các nhà phát triển tích hợp trực tiếp với hợp đồng thông minh của Swarm để tạo ra các tương tác mới với mã thông báo, giao diện giao dịch, trải nghiệm bán lẻ và hơn thế nữa. Họ tận dụng công nghệ của Swarm để xây dựng các giải pháp sáng tạo, nâng cao tiện ích và phạm vi tiếp cận của nền tảng.

Sự tương tác giữa cài đặt nhóm, khối lượng mỏ và giá bên ngoài tạo ra các lực lượng thị trường khuyến khích các nhà giao dịch và LP duy trì tỷ lệ mã thông báo ổn định, bảo toàn giá trị cho LP. Các nhà giao dịch trả phí cho LP để hoán đổi tài sản và người tạo nhóm đặt phí hoán đổi của riêng họ. Một phần của các khoản phí này hoặc một tỷ lệ phần trăm tài sản được hoán đổi có thể được Swarm yêu cầu, đảm bảo doanh thu của nền tảng.

Mã thông báo Swarm được hỗ trợ bởi các tài sản trong thế giới thực, chẳng hạn như cổ phiếu và ETF trái phiếu, được mua trên thị trường tài chính truyền thống. Những tài sản này được nắm giữ bởi những người giám sát tổ chức và được xác minh bởi người được ủy thác mã thông báo, đảm bảo tính minh bạch và bảo mật. Mã thông báo có thể được đổi lấy giá trị của tài sản cơ bản bất cứ lúc nào, với tiết lộ tài sản hàng tháng được công bố công khai. Swarm đang nỗ lực hướng tới xác minh tài sản theo thời gian thực để tăng thêm sự tin tưởng.

Tài khoản doanh nghiệp trên Swarm cũng có sẵn, cho phép các doanh nghiệp giao dịch không giới hạn. Các tài khoản này trải qua quá trình kiểm tra tuân thủ cấp tổ chức, bao gồm xác minh người biết doanh nghiệp của bạn (KYB), đảm bảo việc thẩm định khách hàng hiệu quả. Swarm Ví tiền cho phép người dùng xem tài sản của họ trong các địa chỉ Ethereum được kết nối và giám sát việc nắm giữ của họ trong các nhóm thanh khoản Swarm, cung cấp các tính năng quản lý tài sản toàn diện.

Những người tham gia thị trường đóng góp vào hệ sinh thái của nền tảng bằng cách thiết lập các điều khoản giao dịch, cung cấp thanh khoản, tìm kiếm các điều kiện giao dịch tối ưu, thúc đẩy nền tảng và hình thành các mối quan hệ kinh doanh chiến lược. Môi trường các bên liên quan đa dạng này thúc đẩy một thị trường DeFi mạnh mẽ và năng động, thúc đẩy sự tăng trưởng và đổi mới của Swarm.

Nguồn: docs.swarm.com

xTokens

xTokens trên Swarm Markets là các mã thông báo tuân thủ ERC-20 đại diện cho số dư được cung cấp cho giao thức, đóng vai trò là lớp cấp phép cho các giao dịch. xTokens đảm bảo rằng người dùng được giới thiệu và có quyền giao dịch chính xác. Người dùng phải có hộ chiếu Swarm, yêu cầu kiểm tra KYC và AML, để tương tác với tài sản xToken. Các mã thông báo này không thể chuyển nhượng và chỉ được sử dụng trong nền tảng Swarm, cho phép giao dịch hiệu quả và tuân thủ thông qua ví proxy, giúp tiết kiệm phí và quản lý việc cung cấp thanh khoản, đảm bảo tính bảo mật và ẩn danh cho dữ liệu người dùng.

Swarm Markets Trường hợp sử dụng

Swarm Markets cung cấp một nền tảng DeFi được quy định để thu hẹp khoảng cách giữa tài chính truyền thống và tài chính phi tập trung, cung cấp một loạt các trường hợp sử dụng cho những người tham gia thị trường khác nhau.

• Cung cấp và giao dịch Thanh khoản: Swarm Markets cho phép các nhà cung cấp thanh khoản (LP) đóng góp mã thông báo ERC-20 vào các nhóm thanh khoản, kiếm được một phần phí nhóm từ hoán đổi mã thông báo. Các nhà giao dịch có thể hoán đổi mã thông báo trong các nhóm này, được hưởng lợi từ môi trường giao dịch an toàn và tuân thủ. Điều này tạo ra một thị trường năng động, nơi người dùng có thể quản lý và phát triển hiệu quả tài sản kỹ thuật số của họ.
• Token hóa tài sản trong thế giới thực: Swarm Markets cho phép mã hóa kỹ thuật số tài sản trong thế giới thực, chẳng hạn như cổ phiếu và ETF trái phiếu. Các tài sản được mã hóa này được hỗ trợ bởi cổ phiếu thực do người giám sát tổ chức nắm giữ, được xác minh bởi người được ủy thác mã thông báo. Tính năng này cung cấp cho các nhà đầu tư một cách minh bạch và an toàn để tiếp cận các tài sản tài chính truyền thống thông qua nền tảng DeFi, tăng cường tính thanh khoản và mở rộng cơ hội đầu tư.
• Bảo mật và Sự tuân thủ cấp tổ chức: Swarm Markets sử dụng các giao thức tuân thủ mạnh mẽ, bao gồm xác minh biết khách hàng của bạn (KYC) và biết doanh nghiệp của bạn (KYB), để đảm bảo tuân thủ quy định. Điều này làm cho nền tảng phù hợp với các nhà đầu tư tổ chức, chẳng hạn như ngân hàng, quỹ phòng hộ và nhà quản lý tài sản, những người yêu cầu mức độ quản trị và bảo mật cao trong hoạt động giao dịch của họ. Việc tích hợp tuân thủ công nghệ DeFi cung cấp một môi trường an toàn và đáng tin cậy cho các hoạt động tài chính quy mô lớn.

Swarm Markets tận dụng lợi ích của tài chính phi tập trung trong khi vẫn đảm bảo tuân thủ quy định, làm cho nó trở thành một nền tảng linh hoạt cho các nhà đầu tư bán lẻ và tổ chức. Sự kết hợp giữa cung cấp thanh khoản, mã hóa kỹ thuật số tài sản trong thế giới thực và các giao thức tuân thủ nghiêm ngặt giúp Swarm Markets trở thành công ty tiên phong trong bối cảnh tài chính đang phát triển.

Đồng SMT là gì?

SMT là mã thông báo gốc của Swarm Markets cho phí quản trị, đặt cược và giao dịch. Tổng nguồn cung của hãng là 250 triệu căn, trong đó 32,7 triệu chiếc đã được lưu hành (tháng 5/2024).

SMT được sử dụng để cung cấp năng lượng cho hệ sinh thái của nền tảng và khuyến khích người tham gia. SMT được thiết kế để cung cấp phần thưởng, chiết khấu phí và khả năng quản trị. Lên đến 50% tổng nguồn cung, hoặc 125 triệu mã thông báo SMT, được phân bổ cho một nhóm phần thưởng, được phân phối hàng tuần trong khoảng thời gian 100 năm với tốc độ giảm dần. Nhóm này khuyến khích các nhà cung cấp thanh khoản, chủ sở hữu tài sản trong thế giới thực và người đặt cọc SMT. Việc phân phối bắt đầu với khoảng 1,4% được phát hành trong 90 ngày đầu tiên sau Sự kiện Thế hệ Token (TGE), tiếp theo là giảm dần.

Nhóm cộng đồng, nắm giữ tới 10% nguồn cung (25 triệu SMT), phân phối 1.25% hàng quý. Ngoài ra, 20% nguồn cung (50 triệu SMT) được dành riêng để sử dụng trong tương lai, với bản phát hành tuyến tính năm năm bắt đầu từ ba năm sau TGE. Điều quan trọng là không có sự phân bổ đội ngũ, đảm bảo công bằng, minh bạch.

Nguồn: medium.com/@SwarmMarkets

Việc giao dịch được thực thi bằng cách gói các mã thông báo SMT, xuất hiện dưới dạng vSMT trong ví của người dùng cho đến khi họ được giao. Sau khi được giao, vSMT có thể được chuyển đổi thành SMT và được sử dụng mà không bị hạn chế. Ngày giao dịch diễn ra hàng quý, cho phép chủ sở hữu mở 20% cổ phần vSMT của họ theo khoảng thời gian.

SMT cũng cung cấp giảm giá giao thức phí. Các nhà giao dịch nắm giữ đủ SMT có thể chọn trả phí giao thức trong SMT, được giảm 50%. Tính năng này khuyến khích sử dụng SMT trong hệ sinh thái Swarm Markets.

Nhật ký phân phối phần thưởng SMT được xuất bản thường xuyên trên kho lưu trữ GitHub của Swarm Markets, đảm bảo tính minh bạch. Việc phát hành có kiểm soát các mã thông báo SMT nhằm mục đích duy trì định giá ổn định và cung cấp phần thưởng đầy đủ khi nền tảng phát triển.

Swarm Markets Các tính năng chính

Swarm Markets cung cấp một loạt các tính năng mạnh mẽ được thiết kế để cung cấp trải nghiệm giao dịch liền mạch và hiệu quả cho người dùng. Dưới đây là tổng quan về các thành phần cốt lõi của nó:

Hoán đổi Hoán đổi

mã thông báo trên Swarm Markets là một quá trình đơn giản. Trước khi thực hiện giao dịch đầu tiên, bạn sẽ cần thiết lập hợp đồng proxy để tiết kiệm phí gas. Khi hợp đồng proxy được kích hoạt, bạn có thể chọn mã thông báo bạn muốn hoán đổi và mã thông báo bạn muốn trao đổi. Phê duyệt việc xử lý mã thông báo cụ thể của Swarm và sau đó xác nhận giao dịch. Điều này đảm bảo rằng việc hoán đổi được thực hiện trên blockchain Ethereum một cách hiệu quả, cung cấp trải nghiệm người dùng mượt mà với chi phí giao dịch thấp hơn theo thời gian.

Nguồn: docs.swarm.com

Pools

Swarm liquidity pools cho phép người dùng cung cấp thanh khoản dễ dàng. Người dùng nhận được Swarm Pool Tokens (SPT) đại diện cho chia sẻ pool của họ khi thêm thanh khoản từ một địa chỉ Ethereum. Các mã thông báo này có thể được đổi thành tài sản trong nhóm bất cứ lúc nào. Phí hoán đổi theo nhóm cụ thể và phí Swarm được khấu trừ từ các giao dịch, làm tăng tài sản của nhóm và giá trị của SPT. Người dùng có thể thêm nhiều tài sản theo tỷ lệ được định cấu hình hoặc một tài sản duy nhất, duy trì số dư thông qua các chức năng hoán đổi và giao dịch của nền tảng, do đó đảm bảo tính linh hoạt và thanh khoản.

docs.swarm.com

dOTC

Dịch vụ giao dịch phi tập trung phi tập trung (dOTC) của Swarm tạo điều kiện cho các giao dịch lớn trên blockchain, giảm trượt giá và loại bỏ rủi ro đối tác. Người dùng đặt lệnh mua hoặc bán bằng hợp đồng dOTC, hoạt động giống như ký quỹ tài khoản. Dịch vụ này đặc biệt có lợi cho các tổ chức, cung cấp các tính năng như đặt hàng một phần, ưu đãi riêng và hết hạn ưu đãi. Để sử dụng dOTC, người dùng phải đủ điều kiện trên Swarm, đảm bảo tuân thủ các quy định KYC và AML. Điều này giúp đơn giản hóa giao dịch khối lượng cao và cung cấp một giải pháp thay thế an toàn, hiệu quả cho giao dịch OTC truyền thống.

Nguồn: app.swarm.com

Swarm Markets tiếp tục đổi mới, cung cấp các tính năng toàn diện phục vụ cho cả người tham gia thị trường cá nhân và tổ chức, nâng cao trải nghiệm giao dịch tổng thể.

Cổ phiếu và trái phiếu được mã hóa

Cổ phiếu và trái phiếu được mã hóa trên Swarm Markets cung cấp một cách độc đáo để đầu tư vào tài sản truyền thống bằng công nghệ blockchain. Cổ phiếu mã hóa cung cấp khả năng tiếp xúc với các cổ phiếu đại chúng có tính thanh khoản cao với giao dịch và quản lý rủi ro 24/7, được hỗ trợ bởi cổ phiếu thực và tuân thủ các quy định. ETF trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ được mã hóa cho phép các nhà đầu tư kiếm được lợi suất 4,5% trong khi được hưởng lợi từ tính bảo mật và minh bạch của blockchain. Cả hai loại tài sản đều được phát hành bởi SwarmX GmbH, đảm bảo cơ hội đầu tư an toàn, được quy định và sáng tạo trong hệ sinh thái blockchain. Đầu tư ngay bây giờ để đa dạng hóa và tối ưu hóa danh mục đầu tư của bạn.

Nguồn: swarm.com

SMT có phải là một khoản đầu tư tốt không?

SMT, mã thông báo gốc của Swarm Markets, thu hút nhiều nhà đầu tư do tính chất quy định của nền tảng, cung cấp sự pha trộn giữa tính linh hoạt của DeFi với tính bảo mật của tài chính truyền thống. Cách tiếp cận quy định này có thể thu hút các nhà đầu tư bán lẻ và tổ chức tìm kiếm sự tuân thủ và an toàn. Tuy nhiên, bối cảnh DeFi có tính cạnh tranh cao và nhiều nền tảng đang nổi lên với các dịch vụ tương tự. Mặc dù SMT cho thấy nhiều hứa hẹn, các nhà đầu tư tiềm năng nên xem xét động lực thị trường đang phát triển và cạnh tranh ngày càng tăng khi đánh giá tiềm năng đầu tư long hạn của nó.

Làm thế nào để sở hữu SMT?

Để sở hữu SMT, bạn có thể sử dụng dịch vụ của một Sàn giao dịch tiền điện tử tập trung. Bắt đầu bằng cách tạo Gate.io tài khoản và xác minh và tài trợ. Sau đó, bạn đã sẵn sàng thực hiện các bước để mua SMT.

Tin tức trên Swarm Markets

Swarm Markets đã thông báo vào tháng 3 năm 2024 trên blog của họ rằng cổ phần SMT đô la đã chứng kiến sự tăng trưởng bùng nổ kể từ khi được giới thiệu vào quý 3 năm 2023. Số lượng người đặt cọc đã tăng 300%, với 10% tổng số SMT đô la hiện đang lưu hành bị khóa trong staking. Stakers kiếm được phần thưởng dựa trên khối lượng giao dịch của các tài sản trong thế giới thực được mã hóa trên nền tảng Swarm. APY năng động, đôi khi đạt ba con số, làm cho việc đặt cọc trở nên hấp dẫn. Swarm Markets tiếp tục cung cấp các nhóm thanh khoản cho cả nhà đầu tư bán lẻ và tổ chức, tăng cường hệ sinh thái DeFi

Take Action on SMT

Kiểm tra giá SMT ngay hôm nay và bắt đầu giao dịch các cặp tiền tệ yêu thích của bạn.

• SMT/USDT