Технічний аналіз bitSmiley: чому ринок BTCFi отримує стільки уваги?

Автор: HAOTIAN

Побачивши, що @bitsmiley_labs знову отримала нове фінансування в розмірі $10M, щоб прискорити свою мету запуску нового стейблкоїну bitUSD на основі BTC. То що саме планує зробити цей проект BTCFi, який всі називають "GRIN"? Яка основна технічна структура? Чому ринок BTCFi настільки популярний на ринку? Далі - мій погляд на це:

1. Екосистема Децентралізованих фінансів ETH походить від стабільної монети DAI компанії MakerDAO, а далі розвивається за допомогою стимулювання управління платформи кредитування Compound, спричиняючи хвилю літа Децентралізованих фінансів. bitSmiley #SMILE, з метою захоплення першими переваг ринку BTCFi, поєднує базову інфраструктуру Децентралізованих фінансів, таку як MakerDAO (DAI) та Compound (позичання), і випускає три основних компонента:

1、bitUSD: надмірне забезпечення стабільної монети протокол, що відповідає DAI, користувачі можуть зберігати BTC в bitSmiley Treasury та мінтити bitUSD; використовується стандарт bitRC20 для збереження високого рівня прозорості, одночасно співпрацює з ZetaChain для нативного кросчейн мосту, щоб забезпечити повне оточення обігу ланцюга;

2、bitLending: оригінальний протокол Ненадійний позики, використовує технологію атомного обміну в режимі точка-точка для вирішення взаєморозрахунків, одночасно впроваджує систему страхування для оптимізації процесу ліквідації в традиційному кредитуванні.

3、Кредитні заборони з дефолту (CDS): інноваційна похідна протоколу, яка поєднує в собі розрізання NFT CDS, одночасно використовуючи методи Торгів, щоб підвищити ефективність та справедливість на ринку CDS.

2）його компоненти продукту конкретно, як можна далі досвідчувати, щоб оцінити. З точки зору, я головним чином говорю про дві ключові технічні точки:

1. Співпраця з @zetablockchain для нативної взаємодії Кросчейн: ZetaChain є POS-блокчейном, побудованим на основі Cosmos SDK та Tendermint PBFT консенсус-двигуна, який вбудовується в загальне середовище ланцюга та надає ряд операцій інтероперабельності. Оскільки BTC не має смарт-контрактів, можна розгорнути легку ноду та здійснювати довгострокові підписові операції на основі алгоритму ECDSA для безпечної Кросчейн взаємодії, що потребує лише відстеження та управління UTXO на BTC.

Крім того, оскільки ZetaChain є смарт-контрактом Ominichain, спрямованим на всю ланцюгу, після вирішення проблеми взаємодії Крос-ланцюга між BTC мережею, в теорії можна використовувати його середовище повного ланцюгу для прозорого управління активами всього ланцюгу.

2. Стандарт bitRC20, схожий на стандарт BRC20, і це правда, bitUSD запозичив цей підхід до парадигми активів, які випускаються на основі BTC. Коли користувач хоче надмірно забезпечити BTC, він може спочатку містити активи на офіційному місті bitSmiley. Після того, як мережа bitSmiley layer2 підтвердить забезпечення активів користувача, вона передасть інформацію про мінтинг bitUSD в мережу Основна мережа BTC після підтвердження консенсусу.

Оскільки традиційний BRC20написмінт потребує попередньо встановленої загальної кількості, то bitRC20 спеціально для сценарію стійблкоїн додав операції Mint та Burn, щоб задовольнити потребу стійблкоїн у динамічному налаштуванні обсягу постачання. Фактично, це має сенс індексатора, цей більш гнучкий спосібнаписвипуску дозволяє легше отримати практичне застосування та надати потужність проекту.

Вищевказане.

В кінцевому рахунку, не важко зрозуміти, чому основні капіталівалютні ринки входять в BTCFi, а постачальники інфраструктури Децентралізованих фінансів, такі як bitSmiley, також поспішають розташуватися.

З одного боку, всі зосереджені на великому просторі зростання активів на ринку BTCFi, зараз розраховуючи загальну блокування BTC в мережі в 1,6 мільярда доларів США, це становить лише 0,14% від загальної ринкової капіталізації BTC, що в 50-100 разів менше, ніж рівень блокування активів в мережах ETH, Solana та інших, існує значний простір для зростання. Джерела коштів для цього не обмежуються лише мережею блокчейн, а також потреби великого фонду BTC+ETH ETF, що перебуває поза блокчейном.

З іншого боку, я вважаю, що після захоплення стратегічної позиції стабільних монет, кредитів, похідних та інших застосувань, які мають в якості основного активу BTC, їх сценарії застосування охоплюватимуть всю ланцюгову екосистему, і вони зможуть активізувати та ініціювати новітні інновації у режимі DeFi та для користувачів всієї ланцюгової екосистеми.