Утверждение Ethereum ETF полезно для экологического развития, и четыре основных сектора, включая Уровень 2, перезалог и DeFi, открывают новые возможности. В статье представлен глубокий анализ звездных проектов, таких как Arbitrum, Lido, Uniswap и ENS, интерпретирован рост мем-монет и предоставлены инвесторам всесторонние отраслевые наблюдения и инвестиционные идеи.

Недавнее одобрение восьми спотовых ETF Ethereum Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC) вызвало шок в криптовалютной индустрии. Хотя до фактической торговли этими ETF еще далеко, эта позитивная новость, несомненно, вселяет уверенность в Ethereum и его экосистему.

Как мы все знаем, Ethereum является второй по величине криптовалютой после биткойна и является предпочтительной базовой платформой для смарт-контрактов и децентрализованных приложений (DApps). За последний год, несмотря на слабую динамику цены ETH, его экосистема процветала, и появилось множество высококачественных проектов. Благодаря одобрению ETF эти проекты готовы к новому раунду возможностей роста.

Итак, какие сектора и проекты в экосистеме Ethereum наиболее достойны внимания инвесторов? В этой статье мы углубимся в четыре измерения: Layer2, рестейкинг, DeFi и инновационные приложения.

1. Уровень 2: Пионер в области масштабируемости и широких перспектив

Решения для масштабирования Layer2 или второго уровня являются важной инфраструктурой для экосистемы Ethereum. Разгружая некоторые транзакции для обработки вне блокчейна, они могут эффективно уменьшить перегрузку в основной сети Ethereum и снизить транзакционные издержки для пользователей.

Среди многочисленных проектов Layer2 Arbitrum, несомненно, является топовым игроком. Как представитель оптимистичных роллапов, Arbitrum может похвастаться TVL (Общая заблокированная стоимость) в размере 19 миллиардов долларов, что намного превышает 75,9 миллиарда долларов у его конкурента Optimism. В то время как нативный токен Arbitrum ARB отступил от своих предыдущих максимумов, его рыночная капитализация по-прежнему остается выше 3,3 миллиарда долларов. Стоит отметить, что сообщество Arbitrum в настоящее время рассматривает предложение о «200 миллионах ARB Gaming Catalyst Program», направленной на дальнейшее стимулирование процветания экосистемы.

В дополнение к оптимистичным роллапам, роллапы zk являются еще одним важным направлением развития Layer2. StarkNet является выдающимся разработчиком в этой области, использующим технологию доказательства с нулевым разглашением (ZK) для повышения пропускной способности транзакций Ethereum. Нативный токен StarkNet STRK в настоящее время имеет рыночную капитализацию около 14,7 миллиарда долларов, а команда проекта только что запустила программу стимулирования экосистемы STRK на 5 миллионов.

Конечно, такие проекты, как Metis и Polygon, также имеют свои изюминки и усердно работают над треком Уровень 2. Можно предвидеть, что с продвижением обновления основной сети Ethereum важность уровня 2 будет становиться все более заметной, а связанные с ними проекты также откроют новые возможности для развития.

2. Рестейкинг: искушение высокой доходностью, риски нельзя игнорировать

Стейкинг всегда была важной темой в криптовалютном пространстве, и рестейкинг — это новый рубеж в области стейкинга. Повторный стейкинг означает, что пользователи забирают выручку от своих токенов в стейкинге и снова размещают их для получения более высокой общей прибыли.

В экосистеме Ethereum Lido, несомненно, является лидером в пространстве стейкинга. Этот ликвидный стейкинг Протокол позволяет пользователям участвовать в стейкинге с любым количеством ETH и получать свободно торгуемые токены stETH. Данные показывают, что доля рынка стейкинга Lido в настоящее время составляет 28,54%, а его собственный токен LDO однажды превысил отметку в 4 доллара.

По сравнению с Лидо, Ether.Fi и Ренцо больше сосредоточены на повторном стейкинге. Ether.Fi позволяет пользователям сохранять контроль над своими активами в стейкинге при делегировании стейкинга, а также интегрируется с Протокол Eigenlayer для автоматического повторного стейкинга. Renzo, с другой стороны, представляет собой платформу для рестейкинга ликвидности, построенную непосредственно на Eigenlayer, направленную на предоставление пользователям более высокой доходности от стейкинга. Стоит отметить, что цены токенов Ether.Fi и Renzo достигли новых максимумов в этом году, а рыночная капитализация составила $610 млн и $186 млн соответственно.

Конечно, в пространстве рестейкинга есть и другие игроки, такие как Stakewise и Rocket Pool, каждый из которых имеет свои особенности. Тем не менее, необходимо напомнить инвесторам, что рестейкинг — это все-таки новое явление в криптовалютном пространстве, и потенциальные риски нельзя игнорировать. При наступлении экстремальных рыночных условий или системных рисков протоколы рестейкинга и их токены могут столкнуться со значительным понижательным давлением. Поэтому, пока инвесторы получают высокую доходность, они также должны тщательно оценивать риски и принимать рациональные решения.

3. DeFi: Процветание, возможности остаются

Децентрализованные финансы (DeFi) — это основной сценарий применения экосистемы Ethereum, и ее развитие было полно поворотов. Несмотря на холодную зиму в прошлом году, инновации в пространстве DeFi никогда не прекращались, и партия высококачественных проектов по-прежнему усердно работает.

Типичным представителем среди них является Uniswap. Будучи крупнейшей децентрализованной биржей (DEX) на Ethereum, ежедневный объем транзакций Uniswap когда-то превышал 10 миллиардов долларов. Несмотря на недавний откат своего токена UNI из-за расследования SEC, он по-прежнему сохраняет цену выше 10 долларов и рыночную капитализацию, превышающую 6 миллиардов долларов.

Наряду с Uniswap другими известными игроками являются Aave, децентрализованный протокол кредитования, и Synthetix, платформа для торговли деривативами. Каждый из них доминирует в определенном подсекторе DeFi, а их рыночная капитализация токенов превышает 500 миллионов долларов. Кроме того, в пространстве DEX появляются такие проекты, как Curve и Balancer, предлагающие пользователям более специализированные услуги по торговле активами.

Помимо устоявшихся проектов DeFi, некоторые перспективные проекты также заслуживают внимания. Например, Pendle — это многоцепочечный протокол процентных деривативов, в котором пользователи могут покупать дисконтированные активы и участвовать в различных стратегиях доходности. Благодаря инновационному механизму «снятия купонов» TVL Pendle недавно превысил 6 миллиардов долларов, достигнув исторического максимума.

Можно сказать, что пространство DeFi никогда не испытывает недостатка в возможностях; главное — иметь проницательный глаз. Для инвесторов глубокое понимание операционной логики DeFi и акцент на технических инновациях новых проектов имеют решающее значение для получения преимущества первопроходца на этой конкурентной арене.

4. Инновационные приложения: нетрадиционные пути, многообещающее будущее

Помимо основных секторов, таких как Layer2 и DeFi в экосистеме Ethereum, некоторые нетрадиционные и инновационные приложения также потихоньку появляются, потенциально становясь следующей большой вещью.

ENS (Ethereum Name Service) является ярким примером. Эта децентрализованная система доменных имен на основе Ethereum позволяет пользователям сопоставлять адреса Ethereum с удобочитаемыми доменными именами (например, vitalik.eth), значительно снижая барьер входа пользователя. Данные показывают, что ENS в настоящее время может похвастаться более чем 500 000 зарегистрированных доменных имен, а его токен ENS поддерживает стабильную рыночную капитализацию, превышающую 800 миллионов долларов. По словам основателя Ethereum Виталика Бутерина, ENS стал одним из самых успешных нефинансовых приложений в экосистеме Ethereum.

Еще одним интригующим явлением является рост мем-монет в экосистеме Ethereum. Что такое мем-монеты? Проще говоря, это токены, выпущенные на основе интернет-мемы или культуры сообщества. Хотя эти токены часто не имеют практического применения, их цены могут взлететь до небес из-за пылкой поддержки сообщества.

Недавняя суперзвезда токенов мемов, несомненно, PEPE. Цена этого токена, вдохновленного мемом «Лягушка Пепе», выросла в тысячи раз всего за месяц, достигнув пиковой рыночной капитализации в 7 миллиардов долларов. В прошлом году еще один мем-токен на основе Ethereum, PEOPLE, также получил внезапную известность из-за инцидента «ConstitutionDAO». Несмотря на чрезвычайно высокий инвестиционный риск, связанный с такими проектами, чувство идентичности сообщества и культура, которые они отражают, являются феноменами, которые стоит признать и изучить.

Конечно, инновационные приложения в экосистеме Ethereum выходят далеко за рамки этих примеров. Децентрализованные социальные сети, NFT, рынки предсказаний, конфиденциальные вычисления — каждый домен таит в себе бесчисленные возможности, которые ждут предприимчивые люди. Для инвесторов сохранение широкого взгляда на всю экосистему и сосредоточение внимания на технологическом переднем крае может позволить им воспользоваться следующей большой возможностью.

Заключение: ловите тренд, диверсифицируйте с умом

В заключение, одобрение Ethereum ETF, несомненно, придаст новый импульс росту всей экосистеме Ethereum. Layer2, рестейкинг, DeFi и инновационные приложения предоставляют множество инвестиционных возможностей. Ключевым моментом для инвесторов является понимание общего направления развития экосистемы Ethereum, углубление в исследования по каждому подсектору и одновременное диверсификация своих инвестиций для контроля рисков.

Ведь рынок криптовалют постоянно меняется, а проекты постоянно развиваются. Сегодняшние высокие игроки, такие как Arbitrum и Lido, могут стать завтрашними обычными игроками, в то время как кажущийся незначительным рост ENS и PEPE может сигнализировать о рождении новых тенденций. Только тщательно оценив ситуацию и адаптируясь к меняющимся временам, инвесторы смогут ориентироваться в этой нарастающей волне и оставаться на шаг впереди.

Наконец, предостережение всем инвесторам: независимо от того, какому проекту вы отдаете предпочтение, сохраняйте рациональный взгляд и проявляйте благоразумие. В криптовалютном пространстве нет вечных победителей, есть только участники, которые постоянно учатся и развиваются. Пусть каждый из нас найдет свое место на этом рынке, полном возможностей и вызовов.

Оператор:

1. Эта статья воспроизведена с [changing world], авторские права принадлежат оригинальному автору [stardust123], если у вас есть какие-либо возражения против перепечатки, пожалуйста, свяжитесь с Gate Learn Team, команда рассмотрит это как можно скорее в соответствии с соответствующими процедурами.

2. Дисклеймер: Взгляды и мнения, выраженные в этой статье, представляют собой только личные взгляды автора и не являются какими-либо инвестиционными рекомендациями.

3. Другие языковые версии статьи переведены командой Gate Learn и не упоминаются в Gate.io, переведенная статья не может быть воспроизведена, распространена или использована в плагиате.