TL;DR

• На цьому тижні спостерігали значні коливання на ринку. BTC не вдалося переламати рівень у $70 тис. та в подальшому відступив. Він подальше впав нижче позначки у $64 000 через такі фактори, як урядові онлайн-перекази в США та міжнародні політичні ситуації.
• ETH та альткоіни також зазнали помітних спадів, з сектором Rune, який побачив значні падіння.
• Загалом, ринок ETF відставав на минулому тижні. ETF на Ethereum спостерігав залишковий витік в розмірі 341 мільйона доларів, тоді як Bitcoin ETF мав лише 106 мільйонів доларів припливу.
• Compound Finance стикнувся з атакою на управління, що підкреслює поточні проблеми з децентралізованим управлінням.
• Wormhole (W) розблокує $174 мільйони вартості токенів на цьому тижні, що становить 33,33% від загального обсягу.
• Цього тижня фінансування отримали 15 проектів, які охоплюють такі галузі, як платежі, штучний інтелект, геймінг та будівництво спільноти.

Аналіз ринку

Огляд та висновки

• Ринок BTC — BTC відчув збільшену волатильність на цьому тижні. Після стабільного підйому протягом вихідних, BTC коротко перевищив 70 000 доларів у понеділок, перш ніж швидко повернутися, зазнавши падіння на 4 000 доларів до рівня близько 65 000 доларів. У четвер ескалація конфлікту між Ізраїлем і Палестиною подальшо підкреслила негативний тренд у BTC. На 12 годину дня 1 серпня BTC впав до 63 945 доларів, не виявивши ознак відновлення.
• ETH Ринок — 1 серпня рух ціни ETH відобразив рух BTC, різко впавши нижче $3,140. В даний час 50-денний та 100-денний ЕМА ETH майже збігаються, вказуючи на потенційний ведмежий тренд. Якщо 50 ЕМА впаде нижче 200 ЕМА, утворивши смертельний перехрестя, це може створити додатковий тиск на ціну Ethereum. На позитивній ноті, недавно попит на Ethereum ETF зросло, що свідчить про зростання попиту на ETH.
• Альткоїни - Загальна ринкова капіталізація альткоїнов віддзеркалювала загальну тенденцію BTC на цьому тижні. Хоча відступи в BTC та ETH спричинили загальний спад альткоїнов, більшість альткоїнов побачили відносно обмежені падіння, просто слідуючи за спадною тенденцією основних криптовалют. Сектор з найбільшими падіннями був сектор рун, представлений Рунами, деякі провідні проекти впали на понад 10%.
• Макроекономічні дані — 1 серпня Федеральний резерв восьмий раз оголосив, що він збереже базову процентну ставку на рівні 5,25%-5,50%, відповідно до очікувань ринку. Голова Пауелл також згадав про можливість зниження ставок, заявивши, що якщо цільові показники інфляції будуть досягнуті, Федеральний резерв може знизити ставки вже у вересні. Це вперше з 2024 року, коли він висловив готовність знизити ставки. Ймовірність зниження ставок у вересні велика. Якщо ставки будуть знижені, на ринок криптовалют може надійти більше "гарячих грошей", подальше збільшення ринкової ліквідності.

Тижневий Фокус

Атака на управління Compound Finance підкреслює невирішені проблеми у децентралізованому управлінні
Нещодавно пропозицію, що пройшла спільнотою Compound Finance, звинувачують у нападі на управління. Невелика група під керівництвом «Humpy» придбала велику кількість токенів на ринку, дозволяючи їм вузько пройти пропозицію, незважаючи на опозицію багатьох членів спільноти. Крім того, пропозиція передбачала виділення приблизно 24 мільйонів доларів США вартості 499 000 токенів COMP високодохідному протоколу, що контролюється так званими «Золотими хлопцями».

«Golden Boys» — це, по суті, адреса, контрольована групою на чолі з Хампі, яка раніше проводила атаки на управління протоколами DeFi, такими як Balancer і SushiSwap. У цій атаці Хампі мав намір використати своє право голосу, щоб перевести токени на суму 25 мільйонів доларів безпосередньо зі скарбниці Compound на адресу, яка перебуває під його контролем. Незважаючи на те, що пропозиція стверджувала, що шукає високоприбуткові можливості для казначейських фондів, їй не вистачало детальної інформації та не розкривалося, як будуть використані кошти. Пропозиція також не проходила попереднього обговорення на форумі. Ця ситуація є прикладом типової атаки на управління, коли фізичні або юридичні особи зі значними активами токенів можуть маніпулювати результатами голосування. Після обговорень між учасниками ядра Compound і головним китом, який стоїть за пропозицією, вона була в кінцевому підсумку скасована. Спільнота вирішила запустити новий продукт стейкінгу Stake COMP (stCOMP), контрольований Compound DAO. Цей інцидент висвітлив недоліки децентралізованого управління.

Перший тиждень Ethereum ETF показав чистий вивід $1,5 млрд для Grayscale ETHE
Trust Grayscale Ethereum (ETHE) минулого тижня зазнав значних виведення капіталу. Незважаючи на позитивні впливи вісьми інших Ethereum ETF, загальний ринок Ethereum ETF зафіксував чисті виведення протягом чотирьох послідовних днів. До 30 липня загальна сума виведення з Ethereum ETF становила 98 мільйонів доларів.

Значні витоки з ETHE можна пояснити двома основними факторами:

1. Високі комісії: ETHE стягує відносно високу комісію в розмірі 2,5%, тоді як більшість інших ETF мають комісію від 0,19% до 0,25%. Grayscale також запустив продукт із більш низькою комісією, Grayscale Mini Trust Ethereum ETF (ETH). Значна різниця в комісіях помітно зменшила привабливість ETHE для інвесторів.

2. Ексцесивне початкове розподілення капіталу: Перед переходом до ETF, довірчий фонд Grayscale Ethereum керував активами на суму приблизно 10 мільярдів доларів (близько 2,9 мільйона ETH), з 9,2 мільярдами доларів, виділених на ETHE.[2]

З 1 серпня активи ETHE, управліні досягли близько 7,5 мільярда доларів (близько 2,28 мільйонів ETH). Згідно з останніми торговими даними, ETHE переживає середньоденний чистий відтік приблизно 378 мільйонів доларів. З таким темпом очікується, що продажний тиск розірветься в наступні тижні.

Біткойн 2024: Криптотехнологія Здобуває Широку Увагу, Політики Протистояння Продовжують Olive Гілки
28 липня завершилася триденна конференція Bitcoin 2024 у Нешвіллі. На заході відбулися широкі дискусії щодо розширення рішень Bitcoin Layer 2 та екосистеми DeFi. Під час конференції кандидат у президенти та колишній президент Дональд Трамп оголосив, що Міністерство юстиції не продаватиме більше біткоїнів під час його перебування на посаді, якщо його переоберуть. Хоча це позитивна подія, очікується, що вона не матиме значного впливу на ціну біткойна до кінця року. Якщо Трамп буде обраний і виконає цей план, це може спонукати інші країни вжити аналогічних заходів. Таким чином, хоча це оголошення може принести користь ціні біткойна в довгостроковій перспективі, воно навряд чи спричинить будь-які негайні значні зміни ціни, якщо не будуть зроблені подальші урядові оголошення.

Під час події Bitcoin 2024 ціна Bitcoin наблизилася до 70 000 доларів, що є драматичним зростанням з приблизно 120 доларів під час відкриття конференції Bitcoin у 2013 році. На одному етапі ринкова капіталізація Bitcoin навіть перевищила срібло, зміцнивши свій статус як значущий актив на глобальних фінансових ринках.[3]

JD.com (JINGDONG) входить на ринок стейблкоїнів, починається пісочниця стейблкоїнів Гонконгу
18 липня Гонконгський валютний орган (HKMA) оголосив першу партію з трьох установ, які беруть участь у своєму програмі “sandbox”. Серед обраних учасників є дочірня компанія JD.com, Coinlink Technology, що особливо помітна. За даними веб-сайту компанії, JINGDONG Coinlink спрямована на системи цифрових валютних платежів та інфраструктуру блокчейну і планує випустити стейблкоїн, прив'язаний в співвідношенні 1:1 до гонконгського долара (HKD) в Гонконгу. Стейблкоїн JINGDONG буде випущений на публічному блокчейні і призначений бути стейблкоїном, безпосередньо пов'язаним з HKD.[4]

Однак схвалення стейблкоїна JINGDONG на даному етапі не означає, що він був повністю визнаний HKMA або видачею ліцензії на стейблкоїн. Перед офіційним запуском потрібні подальші погодження. Очікується, що після етапу тестування «пісочниці» Гонконг розробить більш комплексне законодавство про стейблкоїни та чіткіші регуляторні процеси. Забігаючи наперед, Гонконг може побачити співіснування кількох стейблкоїнів на основі існуючого законодавства та тестування пісочниці. Наприклад, банки та біржі можуть випускати власні незалежні стейблкоїни. Якщо банкам вдасться запустити свої стейблкоїни, Гонконг може стати першим регіоном у світі, де з'являться стейблкоїни, випущені банками, що створить прецедент для регуляторної політики стейблкоїнів та ринкових структур у всьому світі.

Щотижневий Прожектор

SOL Екосистема — Нові розробки в рідкому стейкінгу та гри з мемами
Протягом цього місяця значні коливання на ринку криптовалют, очолювані BTC, варто відзначити як ціну SOL, так і розвиток екосистеми Solana. За даними DeFiLlama, конкурентна ситуація на ринку ліквідного стейкінгу на Solana пройшла значні зміни. Спочатку домінували mSOL від Marinade, stSOL від Lido та scnSOL від Sanctum, але зараз сектор налічує понад 20 пов'язаних протоколів.

Наразі три протоколи — Jito, Marinade та Jupiter — домінують на 72,3% ринкової частки. Загальна заблокована вартість (TVL) Jito перевищує 2,17 мільярда доларів, зростаючи на 36,2% за останні 30 днів і заробляючи 12,92 мільйона доларів в доході від операцій. TVL Marinade становить 1,45 мільярда доларів, зростаючи на 25,9% за останній місяць. TVL Jupiter досягла 500 мільйонів доларів, позначивши зростання на 40,4% за останній місяць. Стабільний ріст TVL Solana відображає успішний розвиток її проєктів DeFi, привертаючи більше розробників та інвесторів, і подальше збільшуючи використання та вартість SOL.[5]

Тим часом запуск dumpy.fun ввів нову гру в мем-просторі екосистеми Solana. dumpy.fun дозволяє користувачам короткі криптовалютні меми на Solana. Схоже на традиційні механізми короткого продажу, користувачі повинні внести заставу, якою може бути USDC чи SOL, щоб позичити та продати мем-монети. Потім вони можуть викупити мем-монети за нижчою ціною, щоб повернути їх на платформу, схоже на торгівлю опціонами та фьючерсами в традиційній фінансовій сфері.

Тенденції категорій

Згідно з даними Coingecko, три найкращі категорії цього тижня - це Layer 1 (L1), Proof of Work та платформи для смарт-контрактів. Підйом на початку тижня біткоїна значно підвищив позитивний настрій на ринку криптовалют, але подальший спад також призвів до загального зниження альткоїнів. Деякі категорії зазнали менших спадів, але все ще зберегли позитивний прибуток.

Рівень 1 (L1)— Цього тижня категорія Layer 1 зазнала волатильності, завершивши зниженням на 2,1%. Layer 1 відноситься до фундаментального рівня в технології блокчейн, відповідального за обробку та реєстрацію транзакцій. Крім того, Layer 1 захищає мережу від атак за допомогою механізмів консенсусу, таких як PoW і PoS. Незважаючи на виклики масштабованості, блокчейни Layer 1 постійно вдосконалюються для обробки більше транзакцій. Основна роль Layer 1 полягає в забезпеченні міцного фундаменту для інших рівнів, таких як Layer 2, тим самим підтримуючи більш складні та ефективні додатки.

Доказ роботи (PoW)— Цього тижня PoW зазнав незначного зниження лише на 1,2%, незважаючи на загальний спад у всіх категоріях. PoW є механізмом консенсусу, що використовується в мережах блокчейн для забезпечення безпеки та децентралізації транзакцій. Основний принцип PoW передбачає, що мережеві вузли (майнери) вирішують складні математичні задачі для перевірки та додавання нових блоків транзакцій до блокчейну. Основні переваги PoW - це його безпека та стійкість до цензури. Через значні обчислювальні ресурси, які потрібні, важко для атакувальників контролювати мережу і втручатися в записи транзакцій.

Платформи для розумних контрактів— Платформи розумних контрактів, як правило, є блокчейнами, що хостять розумні контракти або децентралізовані додатки. Користувачі можуть взаємодіяти з різними розумними контрактами на цих платформах для виконання різних операцій, таких як позичання коштів, стейкінг активів або створення NFT. Розумні контракти - це програми, що зберігаються на блокчейні і автоматично виконуються, коли виконуються попередньо визначені умови.

Топ-виконавці

Згідно з CoinGecko, топ-3 виконавців за останні 7 днів:

CYDX— CyberDEX - децентралізована платформа торгів безстроковими контрактами на основі Optimism. За підтримки Synthetix біржа дозволяє трейдерам використовувати великий пул ліквідності та торгувати з мінімальним зносом та впливом на ринок. Токени CYDX можна торгувати на децентралізованих біржах. [6]

AIT — Протокол AIT - це інфраструктура AI-даних, яка надає рішення Web3 AI. Децентралізований ринок AIT пропонує мільйонам користувачів криптовалют можливість брати участь у програмі «навчання-заробіток», допомагаючи активно сприяти розвитку та прогресу моделей штучного інтелекту. Крім того, AIT відповідає за підмережу Ейнштейн-AIT на Bittensor, спеціалізується на математиці, логіці та аналізі даних.[7]

CSWAP — ChainSwap - це рішення, спрямоване на досягнення міжблокчейн взаємодії. Використовуючи архітектуру CCIP (протокол взаємодії між ланцюжками) від ChainLink та CCTP (протокол переказу між ланцюжками) від Circle, воно розробило п'ятий рівень безпечних протоколів обміну між ланцюжками. ChainSwap надає значну увагу проблемам конфіденційності в просторі блокчейну та розробляє передові технології обміну та змішування конфіденційності.[8]

Дані виділення

Макрофонди

На 25 липня щотижневий чистий приплив BTC ETF склав 105 мільйонів доларів, загальний кумулятивний чистий приплив становив 17,6 мільярда доларів. Щотижневий торговий обсяг склав 4,05 мільярда доларів, при цьому чисті активи ETF становили 4,48% від загальної ринкової капіталізації BTC. Загальний чистий приплив Bitcoin spot ETF продовжує досягати нових висот. Хоча чистий приплив BTC ETF залишався стабільним на цьому тижні, ринкова капіталізація стейблкоїнів зменшилась на 0,33%. Незважаючи на гострі коливання цін на BTC, зовнішні фонди все ще проявляють значний ентузіазм до BTC.[9]

ETF на Ethereum побачив щотижневий чистий вивід коштів у розмірі 64 мільйонів доларів, принісши загальний кумулятивний чистий вивід коштів до 450 мільйонів доларів, з щотижневим торговим обсягом 1,34 мільярда доларів. Інтенсивний продаж ETH spot ETFs в основному пов'язаний з продажами від Grayscale's ETHE. Але хорошою новиною є те, що останній продаж зменшився, поточний чистий вивід коштів становить лише чверть від першого дня лістингу, і продано понад 20% фондових участей. Темп виводу здається знижуватися.

Ethereum Газові комісії

Середня плата за газ Ethereum залишалася в однозначному діапазоні цього тижня, при цьому активність на ланцюжку показувала невеликий приріст.[10] Серед п'яти найбільших споживачів газу торгових ботів Telegram Banana Gun і Maestro перевершили численні протоколи DeFi. Одна з основних функцій Banana Gun - захист від атак з великою або масовою транзакцією, що дозволяє ботам Sniper та Sell нормально працювати в умовах перенасиченого блокчейну. Протокол Maestro пропонує інструменти, такі як боти Sniper з підтримкою декількох ланцюжків (BSC і ETH), відстежування гаманців і боти великого кита.[11]

Топ-3 найшвидше зростаючих активів TVL

Збільшення загальної заблокованої вартості (TVL) вказує на активну участь капіталу та більшу ліквідність у протоколі. За даними DeFiLlama, серед проєктів з TVL понад $10 млн, трійка найбільш швидкозростаючих протоколів включає:

Портфелі для яхтSailing - це компанія, яка вирішує ключові обмеження на фондовому ринку США, переносячи акції на ланцюжок. Розробники також можуть включити ці токенізовані акції у свої додатки, використовуючи їхню платформу. Побудований на блокчейні KAVA, Sailing наразі має TVL приблизно $10,95 мільйона, з щотижневим зростанням на 131%.

HiveSwap: HiveSwap - децентралізована біржа (DEX) в екосистемі Біткойн. Використовуючи протокол MAP, вона надає послуги ліквідності для активів в екосистемі Біткойн, включаючи активи на рівні 1 Біткойну, протокол взаємодії MAP та різноманітні рівні 2 Біткойну. Побудований на протоколі Map, проект в даний момент має TVL у розмірі 18,26 мільйона доларів з щотижневим зростанням на 104%.

Динарі:Dinari - це платформа Web3 для торгівлі акціями компаній. Dinari запускає торговельну платформу під назвою dShare, яка буде відповідати токенам 1:1 з базовими цінними паперами, щоб дозволити користувачам отримувати акції компаній. Побудований на Arbitrum, Kinto, ETH та Blast, протокол наразі має TVL у розмірі 10,94 мільйона доларів з щотижневим зростанням на 87%.

Маркетингові можливості

Проект Аірдропи

Проект Airdrop, на який варто звернути увагу на цьому тижні: Covalent

Вступ

AI модульна інфраструктура даних Covalent оголосила, що запустить екосистемний аірдроп 1 серпня, розподіляючи $100,000 вартістю токенів TAIKO серед учасників CXT. Токени будуть автоматично розподілені на відповідні гаманці учасників.

Ця програма роздачі екосистеми має на меті винагородити вірних власників токенів CXT, що дозволяє їм отримувати різноманітні стимули від партнерської мережі екосистеми Covalent. Як інфраструктура, що інтегрується з понад 230 блокчейнами, Covalent планує продовжувати надавати можливості та винагороди своєй спільноті. Співпрацюючи з довгостроковими партнерами, такими як Taiko, Covalent має на меті підвищити ринкову динаміку та зміцнити взаємодію зі спільнотою. План в основному спрямований на довгострокових прихильників, які пережили перенесення стейкінгу від Moonbeam до Ethereum та міграції токенів від CQT до CXT.

Як прийняти участь: Відвідайте офіційний веб-сайт та перейдіть в розділ [Airdrops], щоб перевірити відповідність.

Щотижневий звіт про збір коштів

Кілька проектів у різних секторах, включаючи платежі, штучний інтелект, геймінг та розвиток спільноти, успішно завершили важливі раунди фінансування на цьому тижні. За даними RootData, між 26 липня та 1 серпня загалом 15 проектів оголосили про здобуття фінансування, один проект залучив понад $10 мільйонів. Раунди залучення початкового капіталу склали 6 з 10 найбільших угод з фінансування. Ось топ-3 раунди фінансування:

Фінансовий Layer2- Зібрано 10,7 мільйонів доларів на серії A фінансування. Layer2 Financial - це сервісна платформа, що пропонує функціональність оплати та банківських послуг. Платформа має на меті надати компаніям фінтеху та їх клієнтам повністю відповідні багатовалютні платежі, банківські послуги та гаманці для цифрових активів. Користувачі можуть отримати доступ до всіх сервісів платформи через API.

Денне світло- Захищений 9 мільйонами доларів фінансування Серії А. Daylight будує децентралізований протокол, який дозволяє користувачам підключати свої енергетичні пристрої (такі як термостати, батареї, електромобілі та сонячні інвертори) до свого додатка й отримувати винагороди. Користувачі можуть отримати доступ до покращень домашнього або будівельного енергоблоку, таких як сонячні панелі, зарядні станції для електромобілів, теплові помпи та водонагрівачі, приєднавшись до ринку Daylight.

Mezo - Залучено $7,5 мільйона у своєму останньому раунді фінансування. Mezo - це мережа рівня 2 Bitcoin, яка дозволяє користувачам отримувати доступ до додатків, які полегшують використання біткойн-токенів, підтримуючи циркуляцію біткойну як форми “технології збереження”. Mezo використовує бездіяльні біткоїни власників валюти через програму балів “HODL Proof”. Чим довший час зберігання, тим більший “множник балів HODL” учасника.

Що дивитися наступного тижня

Розблокування токену

Згідно з даними про розблокування токенів, кілька значущих подій з розблокування токенів заплановані на наступний тиждень (2-8 серпня 2024 року). Серед них Wormhole (W) має помітний великий реліз. 3 серпня Wormhole (W) розблокує приблизно 600 мільйонів токенів, що становить 33,33% поточної обігової кількості, що оцінюється приблизно в $ 174 мільйони. Galxe (GAL) розблокує близько 4,17 мільйонів токенів, що становить 3,52% поточної обігової кількості, що оцінюється приблизно в $ 13,6 мільйони.

Крипто Календар

Майбутній тиждень має стати ключовим для індустрії блокчейну та криптовалют, оскільки кілька важливих подій охоплюють рівень 2, блокчейн-ігри та аірдропи. Крім того, заплановано кілька конференцій та особистих заходів. Примітно, що довгоочікувана ініціатива Gitcoin GG21 триватиме з 7 по 21 серпня, і за нею варто стежити. На макрорівні слід звернути увагу на дані «Рівень безробіття в США за липень» та «Дані про заробітну плату в несільськогосподарському секторі США за липень (у тисячах)», які будуть оприлюднені 2 серпня. Ці цифри є важливими орієнтирами для Федеральної резервної системи (ФРС) при прийнятті рішень щодо грошово-кредитної політики. Якщо дані не виправдають очікувань, таких як зростання рівня безробіття або зниження фонду оплати праці в несільськогосподарському секторі, ринок може очікувати більш стимулюючої грошово-кредитної політики з боку ФРС.

Довідкові матеріали:

1. Coumound，https://compound.finance/governance/proposals/289
2. SosoValue，https://sosovalue.xyz/assets/etf/us-eth-spot
3. Gate.io,https://www.gate.io/trade/BTC_USDT
4. JdHK，https://www.jdcoinlink.com
5. Dune,https://dune.com/summit/solana-defi
6. RootData,https://www.rootdata.com/zh/Projects/detail/CyberDEX?k=MTI3MDk=
7. Gate.io,https://www.gate.io/zh/price/ait-protocol-ait
8. Gate.io,https://www.gate.io/zh/price/chainswap-cswap
9. Defillama，https://defillama.com/stablecoins
10. Etherscan，https://etherscan.io/gastracker
11. Ультразвук,https://ultrasound.money

Дослідження Gate
Gate Research - це комплексна платформа досліджень блокчейну та криптовалюти, яка надає глибокий зміст. Це включає технічний аналіз, інсайти в гарячих темах, огляди ринку, дослідження галузі, прогнози тенденцій та аналіз макроекономічної політики.

Клацніть тутвідвідати

Відмова від відповідальності
Інвестування на ринку криптовалют пов'язане з високим ризиком, і рекомендується користувачам проводити незалежне дослідження та повністю розуміти характер активів та продуктів, які вони придбають перед прийняттям будь-яких інвестиційних рішень.Gate.ioне несе відповідальності за будь-які втрати або шкоди, спричинені такими інвестиційними рішеннями.