Meme karlı strateji: PVP'yi yenemezseniz, pasif LP'yi artırarak geri dönüşü deneyin

Orijinal başlık: Memecoin LP II: Nasıl Endişelenmeyi Bıraktım ve IL'yi Sevmeyi Öğrendim

Yazar: Cap'n Jack Bearow, Berachain Merkezi Olmayan Finans sorumlusu

Orijinal metin çevirisi: Felix, PANews

8 ay önce LP maliyeti hakkında bir gönderi yazdım, o zaman çok fazla takip etme olmadı, ancak dün bu gönderinin okunma sayısı üç kat arttı, bu nedenle bu yöntemi en son örneklerle yeniden doğrulamak için bu makaleyi kullanıyorum.

Önkoşul: Bu yöntemin daha iyi çalışması için, memecoin'i erken aşamada yerleştirmeniz ve bir memecoin'in orta ve uzun vadede bazı avantajlara sahip olduğunu ve hacminin büyük olduğunu kabul etmeniz gerekmektedir. Bu makalede BUCK Token kullanılmıştır.

Yukarıdaki gönderide belirtildiği gibi, bir v3 aralığı ayarlamanız gerekecek, aralığın alt sınırı, Token'ın mevcut fiyatından biraz düşük olmalıdır (genellikle yaklaşık %25'ten az), üst sınır ise biraz daha yüksek olmalıdır (bu makalede yaklaşık 100 BUCK/SOL veya yaklaşık 2.5 dolar/BUCK seçildi). Bu ayar, LP'ye yatırmanız gereken SOL miktarını en aza indirmenize olanak tanır ve fiyat yükseldikçe, DCA (düzenli tutarlı yatırım) sizi kademeli olarak memecoin'den SOL'a geçirir.

Aşağıda Kalıcı Kayıp（IL） hakkında konuşacağız: Bu, @AbishekFi'nin ifadesinin aktarımıdır:

IL bir araçtır, zarar değil... LP getirisinin ölçülmesi popüler bir konudur, ancak aslında LP olarak tercihlerinize bağlıdır. Varlık A mı istersiniz yoksa varlık B mi? Ya da pozisyon değerinizin daha yüksek olmasını ister misiniz?

Bu durumun gerçekleşmesinin tek yolu, Token çiftinizdeki bir/iki varlığın değer kazanması ve Kalıcı Kayıp ile sonuçlanmasıdır. Ancak, eğer tutmaktan rahatsızlık duymadığınız iki varlığa LP yaparsanız, sadece maliyeti olan on-chain DCA oluşturmuş olursunuz.

@shawmakesmagic'nin de belirttiği gibi, bu, özellikle sürekli maliyeti olan AI ajanlara sahip olan Token geliştiricileri için son derece değerli bir araç olabilir. Bir Token için v3 aralığını sağlamak, geliştiricilerin maliyetleri kazanç sağlamak/ödemek ve aynı zamanda Token pompasına katılmak için kullanmalarına olanak tanır. Uzun vadede değeri doğrudan ayarlayacaktır (aralık nasıl ayarlandığına bağlı olarak).

Bu yöntemin etkili olduğunu kanıtlamak için, aşağıdaki BUCK basit örneğine bakın. Yazar, bunu başlangıç rezervi, Kalıcı Kayıp, oluşan maliyetler ve Yatırım Getirisi olarak ayırır.

Dün bir BUCK/SOL LP oluşturdum, 17 SOL ve 892.000 BUCK sağladım. Bunun nedeni, Gamestop hareketinin geniş çekiciliğe sahip olması, Token döngü hızının hızlı olması, volatilitesinin ve hacminin son derece yüksek olmasıdır.

100 BUCK/SOL (about $2.5) üst sınır ve 8,500 BUCK/SOL (0.029 dolar) alt sınır olarak belirlendi, piyasa fiyatından yaklaşık %20 daha düşük, yaklaşık 6.900 BUCK/SOL, BUCK kısa vadede düşerse, Token aralığın dışına çıkmaz.

Bu, toplam değeri yaklaşık 4000 dolar olan SOL ve 30.000 dolarlık BUCK'ı (daha sonra hesaplanacak Kalıcı Kayıp ile ilgili) temsil ediyor.

LP çekiminden 10 saat sonra, şunlar oluştu:

• 29.3 SOL ve 156,000 BUCK (ücret)
• 25.1 SOL ve 841, 456 BUCK (LP)

3.4 milyon dolarlık bir depozito için 10 saatte oluşan 1.25 milyon dolarlık ücret, günlük ücretin yaklaşık% 88'ine eşdeğerdir. Bu, bileşik faiz olmasa bile, APY'nin %32.120'ye ulaştığı inanılmaz bir rakamdır.

Bu durumda Kalıcı Kayıp, yaklaşık 50, 000 BUCK Token kaybetti, bu Token'lar başka 8 SOL tarafından değiştirildi ve Kalıcı Kayıp açısından bunlar önemsiz.

Daha net bir şekilde açıklamak için:

• Yatırılan (toplam) = 17 SOL ve 892.000 BUCK
• Çekilen (toplam) = 54.4 SOL ve 997,000 BUCK
• LP'nin toplam karı = 37.4 SOL ve 105,000 BUCK

Oldukça açık ki, havuzun ürettiği Kalıcı Kayıp, hacim tarafından üretilen ücreti büyük ölçüde dengelemektedir. Bu, fiyatın son derece yüksek hacimle nispeten tutarlı kalmasını sağlayan Token çiftlerinde optimize edilmiştir.

Daha da çılgın olan şudur: daha da optimize edilebilir.

• LP ücret seviyesini %1'den %2'ye yükseltin, çünkü Likidite daha derin, hacim daha büyük
• İlk Likiditeyi daha da konsantre etmek için başlangıç aralığının üst sınırını sıkılaştırın, fiyat pump olduğunda zamanla aralığı yeniden dengeleyin
• Tokenpump'dan sonra düşüşten kaçınmak istiyorsanız (geri dönüşsüz işlem olmadan), LP'nizi çekin ve aralık alt sınırını yeniden dengeleyin, böylece SOL gelirinizi tekrar mevcut dip fiyatının %20'sine ulaştırarak DCA yaptığınız miktarı cebinize koyun.

Meme pazarında, ticaret hacmi talebi çok yüksektir ve fiyat hassasiyeti çok düşüktür, kendini pasif LP olarak konumlandırmak en yüksek getiriyi sağlayan mükemmel bir stratejidir. Özellikle uzun süreli tutulan ve yüksek hacimli Token çiftleri için ve SOL veya meme tutmayı belirsiz bulan kullanıcılar için düşünülmüştür.

orijinal metin bağlantısı