¹ Примечание: не все эти сборы средств являются общедоступными — более 10 команд предоставили нам конфиденциальную информацию о своих сборах, чтобы они были включены в этот отчет.
Вы можете быть правы в том, куда движется мир через 10 лет, но если вы на пару лет слишком рано, вы можете не дожить до этого времени. Это история о первых двух годах.
Стек роста web3 кажется неизбежным - компании web3 должны понимать своих пользователей, глубоко взаимодействовать с ними и привлекать новых. Сегодня более 160 компаний строят будущее этой развивающейся отрасли цифровых медиа, 101 стартап собрали почти 1 миллиард долларов инвестиций.
Этот отчет освещает быстро развивающуюся отрасль, предлагая всесторонний обзор наиболее перспективных компаний по росту веб3. В нем представлены как публично анонсированные, так и конфиденциальные данные о сборе средств, что позволяет получить детальную картину отрасли сегодня.
Во многих отношениях индустрия роста web3 параллельна взлету и падению цифрового маркетинга в 2010-х годах. Ландшафт MarTech значительно расширился: со 150 компаний в 2011 году до более чем 14 000 в 2024 году.
Ландшафт маркетинговых технологий Chief MarTech на 2024 год ( Источник)
Но по мере начала 2020-х годов законы о конфиденциальности, такие как GDPR и CCPA, нарушили эту тщательно созданную экосистему. Именно в эту эпоху появился web3 с более сообщественной и ориентированной на конфиденциальность маркетинговой средой. Потребители начали общаться в «темных социальных» каналах, таких как Discord, Telegram и Reddit, которые известны своей сложностью отслеживания. Внезапно маркетологи больше не могли полагаться на традиционные методы таргетинга, что привело к появлению новых компаний, нацеленных на воссоздание нашего цифрового медиапространства.
Первые два года этой новой отрасли цифровых медиа были сложными. Большинство компаний испытывали трудности, и более половины из них не выжили. Мы рассмотрим, почему некоторые категории не смогли завоевать популярность и что мы ожидаем в цикле 2024-2025 годов.
Этот отчет основан на уроках из анализ прошлого года, подчеркивая непрерывное развитие стека роста web3 и инновационных компаний, стоящих за ним.
О Safary
Сафариэто дом для лидеров роста web3. Наша платформа позволяет лучшим командам получить глубокие понимание пользователей и построить более прямые отношения с ними; и наше сообщество обеспечивает знания и сеть, необходимые для их успеха.
Мы гордимся тем, что помогли пропагандировать экосистему роста web3, связав лучших лидеров роста в криптосфере и поделившись их идеями со всей отраслью.
Этокарта рынкавключает более 160 команд, создающих платформы web3 для роста и социальных платформ от квестов до аналитики, атрибуции, crm, лояльности, издателей и многого другого. Полная база данных может быть найдена здесь.
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Рекламные сети соединяют издателей и рекламодателей, оптимизируя процесс покупки рекламы. Они собирают рекламное пространство от нескольких издателей, предлагая рекламодателям единую платформу для размещения рекламы.
Есть 19 рекламных сетей, 9 из которых привлекли в общей сложности 51 миллион долларов:
📉 В то время как сети рекламы web3 имеют значительный потенциал, они сталкиваются с серьезными вызовами в борьбе с конкуренцией и привлечении внимания премиальных издателей:
1. Конкуренция для издателей и рекламодателей
Хотя мы все еще находимся в ранней стадии, конкуренция будет жесткой. Новые игроки, такие как Relayer и Spindl, появляются на сцене, сталкиваясь с лидерами категории, такими как Coinzilla и Hypelab.
Новые сети должны решить классическую дилемму рынка - создание спроса (предложение низкозатратных конверсий для рекламодателей) и привлечение предложения (выплата издателям больше за их рекламные запасы).
Чтобы конкурировать, они могут предлагать гарантии издателям и привлекать рекламодателей с помощью моделей оплаты за действие (CPA), где они платят только тогда, когда пользователи завершают желаемое конверсионное событие.
Рекламодатели любят модель CPA за гарантированные результаты, но издатели ее ненавидят, так как им нравится получать оплату за генерируемый трафик, а не за пользователей, проходящих через воронку. Это заставляет новые рекламные сети поглощать все риски, и чем дольше им строить свой рынок, тем быстрее они истощат свой капитал.
И в то время как это сложное положение для новых рекламных сетей, увеличение конкуренции - ОТЛИЧНЫЕ новости для издателей и рекламодателей, которые рано начинают использовать этот канал!
2. Разблокировка премиум-издателей
В web2 издатели полагались на рекламу как на свой основной источник дохода, поэтому обмен стоимостью был простым — доход за просмотры. Однако ведущие издатели веб3 (например, кошельки, Opensea, Uniswap) имеют альтернативные модели доходов и часто относятся к рекламе негативно. Победители в категориях должны предложить им убедительное предложение стоимости, чтобы изменить это мнение.
💡 Эти вызовы представляют собой уникальную возможность — сделать модель CPA работающей для издателей, уникально возможную в web3, даже если это сегодня только теоретически.
Представьте себе свой любимый крипто-медиа сайт, наподобие Blockworks или Messari, который делится новостями и исследованиями о торговых данных. Если бы они требовали вход по кошельку, они могли бы встроить виджет, подобный Frame, для покупки токена, о котором вы читаете, не покидая статью.
Такая настройка может стимулировать издателей делиться риском, поскольку конверсии происходят на их сайте. Это также выгодно рекламодателям, особенно в DeFi, которым может не понадобиться, чтобы пользователи посещали их собственные веб-сайты для генерации дохода.
В этом соглашении издатель предлагает свое рекламное пространство, рекламная сеть обеспечивает встроенную рекламную единицу, DEX обеспечивает сделку, и все три берут свою долю от выручки по объему, сгенерированному.
Этот подход может распространяться не только на медиа-сайты, но и на любые каналы, осведомленные о кошельках, такие как Discord, Telegram или другие dapps с значительной пользовательской базой!
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Издатели и социальные платформы аггрегируют создателей веб3 или информацию, специфичную для ниши.
В эту категорию входят 32 платформы: 20 социальных платформ (11 привлекли $375 млн) и 12 паблишеров (8 привлекли $25 млн), на общую сумму $400 млн финансирования, из которых $180 млн — новое финансирование:
📉 Web3 социальные сети имеют проблему удержания
Новым социальным приложениям предстоит столкнуться с вызовом убедить пользователей в их устойчивости, что делает целесообразным усилия по созданию их присутствия. В то время как токены помогли создать сети, привлекая крипто-энтузиастов, долгосрочная удержание зависит от того, насколько эти платформы предлагают ценность за пределами простой спекуляции.
💡 Эти платформы имеют потенциал стать крупнейшими издателями криптовалют (см. раздел рекламных сетей о выравнивании инцентивов)
Если им удастся создать новые, отличающиеся способы для людей для подключения в Интернете, они могут стать основными центрами для ончейн-сообществ. Это будет сигналом о переходе от платформ, таких как Twitter, к ончейн-жителям, взаимодействующим через игры, потоковые платформы и социальные приложения. Где бы ни собирались пользователи, там есть возможность для роста — не только для крипто-приложений, но и для расширения всей экосистемы.
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Испытания(📉) → Возможности(💡)
🤔 Атрибуция и аналитика агрегируют данные с блокчейна, внутри приложений и социальных сетей, чтобы предоставить подробные сведения о профилях пользователей и поведении потребителей в Интернете.
Есть 14 компаний по атрибуции и аналитике, общим финансированием в $70M, включая $25M в виде нового финансирования:
📉 В то время как аналитика onchain и платформы атрибуции обещают многое, они сталкиваются с вызовами в полной реализации своего потенциала:
1. Аналитика Onchain сама по себе интересна, но не дает практических рекомендаций для лидеров в области роста
Потребность в обобщенной аналитике роста web3 была в значительной степени обесценена в Волне 1 (2022-2023 гг.), о чем свидетельствуют многочисленные развороты. Helika перешла на атрибуцию и сосредоточилась на играх, Persona стала рекламной сетью, Convrt перешла на B2B CRM, Raleon вышла из web3 для ИИ, а другие изо всех сил пытались завоевать долю рынка.
2. Многоканальное привлечение и маркетинг производительности остаются недоразвитыми
Для эффективной атрибуции в крипто-маркетинге компаниям необходимо осуществлять многоканальные стратегии (например, Twitter, блоги, реклама, рефералы и квесты одновременно). Однако большинство компаний не работают таким образом. Вместо этого они переходят с одного канала на другой – один месяц запускают квест, следующий – программу рефералов, затем рекламную кампанию – редко перекрывая эти усилия. Это затрудняет сравнение, ограничивая эффективность атрибуции.
💡 Возможности роста веб3, которые мы давно предвидели, наконец, здесь
Теперь команды могут создавать расширенные профили пользователей, объединяя собственные данные с ончейн-идентификациями, социальными графами и аналитикой кошелька. Лучшие команды устанавливают прямые отношения со своими пользователями. Прошли те времена, когда ничего не отслеживали и надеялись, что пользователи просто продолжат возвращаться. Создание единого слоя данных о клиентах с полным обзором пользователей на 360° становится нормой. Это то, на чем мы сосредоточены Safary Analytics😉
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Партнерские и реферальные платформы упрощают поиск, отслеживание и вознаграждение партнеров B2B и сторонников B2C. В то время как новые продукты web3 часто используют списки ожидания для привлечения рефералов, «рефералы» обычно относятся к активным пользователям, которые активно рекомендуют своим друзьям.
Есть 9 партнерских и реферальных компаний, из которых 5 собрали вместе примерно $7 млн - примерно половину от суммы, собранной год назад:
📉 То, что когда-то было самой быстрорастущей категорией в 2023 году, теперь видит значительную консолидацию. Два из самых крупнофинансируемых участников, Chainvine и Qwestive, прекратили свою деятельность и вернули средства в 2023 году. Мы считаем, что платформы реферальных систем web3 столкнулись с несколькими ключевыми проблемами:
1. Рефералы требуют установленной и растущей базы пользователей, чтобы быть эффективными
Рефералы могут привлечь наивысшее качество пользователей продукта, но они зависят от наличия начальной базы пользователей для дальнейшего роста.
Например, с существующей базой пользователей в 500 реальных пользователей (обычная ситуация для многих даппов):
2. Рефералы Web3 - это не канал «установить и забыть»
Получение 68 новых пользователей (+13%) в результате начальной программы рефералов может оказывать существенное влияние, но возникают трудности в поддержании импульса.
Если вы привлекаете 100 новых пользователей в месяц, рефералы могут добавить всего 13 пользователей, что делает даже скромные расходы на платформу трудно оправданными. Чтобы программа оставалась привлекательной, вам нужно постоянно совершенствоваться, что с платформенной точки зрения означает частую адаптацию программ клиентов и ограничение масштабируемости.
3.Вознаграждения часто недостаточно выгодны, чтобы иметь значение для пользователей web3
Обещание веб3 рефералов заключалось в том, что референты могли зарабатывать больше, делясь доходом с протоколом. Например, референт может заработать 25% от комиссий сделок рефери или плату за объем торговли.
На практике большинство вознаграждений за рефералов оказываются разочаровывающе низкими, зачастую меньше, чем у аналогов web2. Например, Hashflow (DEX) запустил программу рефераловпредлагает 1 ARB ($0.80) за каждые $1,000, торгуемые рефери. Если друг совершает сделку на сумму $10K на Hashflow, вы получите всего $8. Неудивительно, что эвангелисты до сих пор ссылается на успешную программу рефералов GMX от апреля 2022 года.
Это не значит, что платформы по привлечению пользователей web3 не могут преуспеть, но это сложно на текущем уровне криптовалюты. Децентрализованным приложениям нужно привлекать тысячи новых пользователей ежемесячно, чтобы обеспечить необходимый объем для оправдания инвестиций в привлечение пользователей в качестве канала роста.
💡 Как и в случае с любой программой поощрений, успех зависит от нацеливания на правильный сегмент пользователей и предложения наград, достаточно значимых для стимулирования действий. Вместо использования программ привлечения пользователей в качестве стратегии привлечения пользователей с небольшими наградами, они могли бы сосредоточиться на самых качественных пользователях протокола с более существенными стимулами. Эти пользователи более вероятно привлекут таких же ценных пользователей, улучшая общее качество и воздействие программы.
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Платформы поиска заданий выступают в роли рынков вовлеченности, связывая сети пользователей web3 с инцентивными предложениями от компаний за выполнение конкретных действий.
На данный момент существует 12 платформ для квестов (в отличие от 18 в 2023 году), из которых 9 привлекли в общей сложности $103 млн, включая $15 млн нового финансирования, обеспеченного серией A от Layer3:
📉 Квесты раньше эффективно повышали показатели через фермерство воздушной капелью и социальные подписки, но по мере зрелости рынка эти тактики теряют популярность.
Эти стратегии отлично подходили для краткосрочного вовлечения и быстрого привлечения пользователей. Тем не менее, в настоящее время отрасль уделяет больше внимания подлинному вовлечению пользователей и созданию устойчивых сообществ. Этот сдвиг отражает растущий акцент на долгосрочную ценность и подлинное участие, что приводит к ребрендингу и развитию квест-платформ.
Исторически сложилось так, что квестовые платформы были тесно переплетены с метой очков, где пользователи выполняли задания в первую очередь для накопления очков, часто с конечной целью получить право на аирдропы. По мере того, как аирдроп-фарминг теряет свою эффективность, зависимость только от баллов больше не поддерживает интерес пользователей или рост платформы. Теперь задача состоит в том, чтобы выйти за рамки этого поверхностного взаимодействия и предложить что-то действительно ценное — что-то, что заставит пользователей возвращаться, потому что они действительно находят это полезным, а не только из-за обещания баллов или потенциальных аирдропов.
💡 Платформы поиска будут развиваться в платформы экспериментов по стимулированию
Старое снова новое: квесты переходят от простых задач «нажми и забери» к текущим, динамичным взаимодействиям, которые соединяют традиционные программы лояльности с ончейн-действиями. Победителями станут платформы, которые постоянно внедряют инновации в механику поощрения «Сделай X, получи Y». Им нужно будет разработать новые форматы, создать необходимый функционал для их поддержки, развернуть его в командах и сразу же начать работу над следующим. По сути, они станут платформами для экспериментов — web3 слишком динамичен для чего-то меньшего.
Примечание: Каждая категория разделена на: Definition(🤔) → Challenges(📉) → Opportunities(💡)
🤔 Программы лояльности используют вознаграждения, такие как скидки, доступ и впечатления, чтобы повысить удовлетворенность клиентов, побудить повторные покупки и долгосрочное удержание.
Есть 18 платформ лояльности (вниз с более чем 40+ в 2023 году). Из них 12 привлекли в общей сложности 88 млн долларов, с 30 млн долларов нового финансирования, в значительной степени благодаря 24 млн долларов Серии A от Blackbird:
📉 В 2023 году бренды Web2 в значительной степени покинули криптовалюту, забирая с собой рост
Неудивительно, что многие платформы лояльности либо прекратили свою деятельность, либо перешли из сферы криптовалюты, поскольку эта категория сильно ориентировалась на web2. Этим компаниям было легче изменить свои предложения, не меняя своих целевых клиентов. Интересно, что большинство таких изменений произошло в последние 6-9 месяцев, а не в начале медвежьего рынка.
Заметные уходы включают Co:Create (собрано $25M) и Hang ($16M). Эти повороты имеют смысл - вместо того, чтобы гнаться за брендами web2 для создания инновационных опытов, многие компании решили использовать свои собственные технологии для создания потребительских опытов, с потенциалом вернуться к B2B инфраструктуре в будущем.
💡 С увеличением регулирования конфиденциальности данных и ростом потребительских взаимодействий через все каналы (онлайн, офлайн и ончейн), возникает растущая потребность в едином уровне данных, уникально обеспеченном технологией блокчейн
Становится ясно, что все будет сделкой, хотя не обязательно денежной. По мере генерации все большего количества данных нацепом, бренды будут получать безопасный доступ к все более богатым профилям пользователей. Эти профили будут объединять ончейн-социальные действия и транзакции с данными онлайн и офлайн первой руки, создавая идеальную шахту данных для крупных брендов. Эти данные позволят брендам создавать высокотаргетированные аудитории, обеспечивая повторные покупки и долгосрочную лояльность.
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Платформы сообщества предлагают инструменты для управления сообществами, отслеживания вовлеченности и предоставления аналитики для улучшения сотрудничества, удержания участников, создания контента и роста.
Есть 19 компаний инструментов сообщества, из которых 10 привлекли в общей сложности $87 млн:
📉 Проблемы в сообществах, не имеющих бизнес-моделей, и трудности с отслеживанием влияния на доходы
Компании, занимающиеся инструментами для сообществ, столкнулись с серьезными препятствиями из-за двух основных проблем. Во-первых, многим сообществам не хватает устойчивых бизнес-моделей, что затрудняет обоснование инвестиций в специализированные инструменты. Во-вторых, сложно измерить, как сообщества прямо способствуют доходам. Хотя сообщества могут увеличить лояльность к бренду и стать его преданными сторонниками, превращение этих преимуществ в четкие финансовые результаты остаётся сложной задачей. Эти проблемы затрудняют доказательство ценности инструментов для сообществ и их рост на рынке.
💡 Переопределение сообщества: от долгосрочного, полного вовлечения до глубоких, краткосрочных групповых впечатлений
Компании по инструментам сообщества Web3 имеют возможность переопределить то, что может быть сообществом. Вместо фокусировки на традиционных крупномасштабных сообществах они могут использовать технологию блокчейна для создания динамичных групповых чатов и краткосрочных впечатлений с интегрированными финансовыми транзакциями. Такой подход позволяет достигать значимых и измеримых результатов без необходимости полного воронкирования. Приоритетом являются ценностно-ориентированные, интерактивные и финансово связанные сообщества, чтобы компании по инструментам Web3 могли исследовать новые модели вовлеченности и роста, проложив путь для трансформационных изменений в цифровом мире.
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Веб-платформы Web3 - это сети коммуникации на уровне протокола, которые позволяют осуществлять межцепочную передачу сообщений и уведомлений для dapps, кошельков, сервисов и онлайн-сообществ.
На платформе 15 мессенджеров (вниз с 24 в 2023 году), 11 из них привлекли в общей сложности $240 млн., но только $7.5 млн. в виде новых инвестиций от Sending Labs в феврале:
📉 Отправка сообщений в кошельки неэффективна, если сообщение не доходит до места, которое пользователи часто посещают
Платформы обмена сообщениями Web3 испытывают трудности, потому что отправка сообщений на кошельки бесполезна, если пользователи их не видят. В отличие от традиционных приложений для обмена сообщениями, централизующих коммуникацию в удобном интерфейсе, многие протоколы обмена сообщениями Web3 лишены надежного места, где пользователи постоянно проверяют сообщения. Этот разрыв означает, что даже когда сообщения отправляются, их часто не замечают, подрывая усилия по обмену сообщениями. Чтобы добиться успеха, платформы обмена сообщениями Web3 должны создавать или интегрироваться с экосистемами, где пользователи активно взаимодействуют, обеспечивая видимость и реагирование на сообщения.
💡 Веб3-социальные приложения могут стать слоем обмена сообщениями для кошельков
Возможно, ни одна из существующих платформ для обмена сообщениями не будет успешной. Вместо этого веб-приложения социальных сетей web3 с интегрированными слоями обмена сообщениями, такие как Farcaster, Lens и DeBank, могут занять лидирующие позиции. Эти платформы позволяют отправлять сообщения на кошельки там, где пользователи onchain фактически проводят своё время, что делает коммуникацию более эффективной и актуальной.
Примечание: Каждая категория разделена на: Definition(🤔) → Challenges(📉) → Opportunities(💡)
🤔 Веб3 CRM помогают командам управлять и анализировать взаимодействие с клиентами, в основном используя onchain данные для создания персонализированных и целевых кампаний.
В настоящее время существует 6 CRM (вниз с 20 в 2023 году), совокупное финансирование которых составляет 24 млн долларов:
📉 Одни только ончейн-данные не обеспечивали достаточной ценности для процветания B2C CRM
Все web3 CRM изначально были нацелены на B2C-компании (кроме 3RM), стремясь помочь им понять своих ончейн-держателей и членов сообщества. Тем не менее, стало очевидно, что наибольший спрос на эти данные таргетирования приходится на сектор B2B.
💡 Криптоэкосистема в основном населена компаниями B2B, что представляет собой больший и недооцененный рынок для веб-3 CRM
B2B-компаниям необходимо активно использовать данные блокчейна для оценки целевых компаний, а также использовать нетрадиционные каналы с позиции веб2 (например, Twitter и Telegram) для достижения целей. Это изменение предоставляет значительные возможности для веб3 CRM-систем, чтобы обслуживать рынок, который исторически не получал должного внимания.
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Агентства по развитию Web3 предоставляют стратегические консультации и внедряют тактику развития для блокчейн-проектов
Есть 15 маркетинговых агентств (в сравнении с 32 в 2023 году), все они самофинансируются:
📉 Продажа маркетинговых услуг техническим командам, которые не верят в маркетинг, является сложной задачей
Ландшафт агентства стал все более динамичным, появилось много новых игроков. В рынок вошел волна малых агентств, и многие опытные руководители по росту перешли к консультационным ролям после сокращений. Однако многим из этих консультантов было трудно сохранить свои бизнесы более шести месяцев. Если внутренним маркетологам трудно обеспечить свои позиции, то для самостоятельных консультантов еще сложнее убедить внешний мир.
Несмотря на это, существует заметный спрос на поддержку роста среди команд ранней стадии, которым требуется не техническая экспертиза, чтобы выйти вперед в насыщенном рынке. В то время как раздутые бюджеты установленных проектов из прошлого цикла уменьшились, новые команды ищут поддержку, чтобы отличить себя.
Сейчас рынок одаривает крупные агентства, способные предлагать комплексные услуги, включая дизайн, рост и развитие, вместо отдельных операторов. Такой интегрированный подход более привлекателен для клиентов, ищущих надежные маркетинговые решения.
💡 Продолжается консолидация, поскольку крупные агентства доминируют в борьбе за таланты в маркетинге.
Забегая вперед, можно сказать, что ландшафт маркетинговых агентств, вероятно, будет продолжать консолидироваться, и более крупные агентства будут доминировать в конкуренции за лучшие таланты. Эти хорошо обеспеченные ресурсами агентства находятся в лучшем положении, чтобы предлагать междисциплинарные услуги, с которыми часто трудно конкурировать с небольшими, специализированными агентствами и индивидуальными консультантами. Тем не менее, лучшие операторы с четким опытом в нишевых областях, таких как токеномика, стратегия бренда и рассказывание историй основателям, скорее всего, добьются успеха, дифференцировавшись и выдержав вызовы рынка.
Итак, что мы можем ожидать в следующем двухлетнем цикле?
Во-первых, мы предвидим значительные инновации в программы поощрения, включая рефералы, квесты и системы лояльности. Компании будут экспериментировать с новыми форматами и механиками, нацеленными на создание более интересных и вознаграждающих пользовательских впечатлений.
Во-вторых, интеграция социальных элементов в мессенджеры станет необходимой. Веб3 социальные приложения, скорее всего, разовьются в основные слои обмена сообщениями, вытесняя традиционные веб3 платформы обмена сообщениями, чтобы оставаться актуальными.
Наконец, мы ожидаем волны смелых, нестандартных идей, которые будут выталкивать границы того, что возможно в веб3. Хотя некоторые концепции сегодня могут показаться фантастическими, они могут определить следующую фазу этой быстро развивающейся отрасли.
Ландшафт роста web3 находится на грани трансформации, движимой инновациями и готовностью исследовать неизведанную территорию. Те, кто сможет адаптироваться и возглавить в этих областях, будут формировать будущее цифрового взаимодействия и медиа.
¹ Примечание: не все эти сборы средств являются общедоступными — более 10 команд предоставили нам конфиденциальную информацию о своих сборах, чтобы они были включены в этот отчет.
Вы можете быть правы в том, куда движется мир через 10 лет, но если вы на пару лет слишком рано, вы можете не дожить до этого времени. Это история о первых двух годах.
Стек роста web3 кажется неизбежным - компании web3 должны понимать своих пользователей, глубоко взаимодействовать с ними и привлекать новых. Сегодня более 160 компаний строят будущее этой развивающейся отрасли цифровых медиа, 101 стартап собрали почти 1 миллиард долларов инвестиций.
Этот отчет освещает быстро развивающуюся отрасль, предлагая всесторонний обзор наиболее перспективных компаний по росту веб3. В нем представлены как публично анонсированные, так и конфиденциальные данные о сборе средств, что позволяет получить детальную картину отрасли сегодня.
Во многих отношениях индустрия роста web3 параллельна взлету и падению цифрового маркетинга в 2010-х годах. Ландшафт MarTech значительно расширился: со 150 компаний в 2011 году до более чем 14 000 в 2024 году.
Ландшафт маркетинговых технологий Chief MarTech на 2024 год ( Источник)
Но по мере начала 2020-х годов законы о конфиденциальности, такие как GDPR и CCPA, нарушили эту тщательно созданную экосистему. Именно в эту эпоху появился web3 с более сообщественной и ориентированной на конфиденциальность маркетинговой средой. Потребители начали общаться в «темных социальных» каналах, таких как Discord, Telegram и Reddit, которые известны своей сложностью отслеживания. Внезапно маркетологи больше не могли полагаться на традиционные методы таргетинга, что привело к появлению новых компаний, нацеленных на воссоздание нашего цифрового медиапространства.
Первые два года этой новой отрасли цифровых медиа были сложными. Большинство компаний испытывали трудности, и более половины из них не выжили. Мы рассмотрим, почему некоторые категории не смогли завоевать популярность и что мы ожидаем в цикле 2024-2025 годов.
Этот отчет основан на уроках из анализ прошлого года, подчеркивая непрерывное развитие стека роста web3 и инновационных компаний, стоящих за ним.
О Safary
Сафариэто дом для лидеров роста web3. Наша платформа позволяет лучшим командам получить глубокие понимание пользователей и построить более прямые отношения с ними; и наше сообщество обеспечивает знания и сеть, необходимые для их успеха.
Мы гордимся тем, что помогли пропагандировать экосистему роста web3, связав лучших лидеров роста в криптосфере и поделившись их идеями со всей отраслью.
Этокарта рынкавключает более 160 команд, создающих платформы web3 для роста и социальных платформ от квестов до аналитики, атрибуции, crm, лояльности, издателей и многого другого. Полная база данных может быть найдена здесь.
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Рекламные сети соединяют издателей и рекламодателей, оптимизируя процесс покупки рекламы. Они собирают рекламное пространство от нескольких издателей, предлагая рекламодателям единую платформу для размещения рекламы.
Есть 19 рекламных сетей, 9 из которых привлекли в общей сложности 51 миллион долларов:
📉 В то время как сети рекламы web3 имеют значительный потенциал, они сталкиваются с серьезными вызовами в борьбе с конкуренцией и привлечении внимания премиальных издателей:
1. Конкуренция для издателей и рекламодателей
Хотя мы все еще находимся в ранней стадии, конкуренция будет жесткой. Новые игроки, такие как Relayer и Spindl, появляются на сцене, сталкиваясь с лидерами категории, такими как Coinzilla и Hypelab.
Новые сети должны решить классическую дилемму рынка - создание спроса (предложение низкозатратных конверсий для рекламодателей) и привлечение предложения (выплата издателям больше за их рекламные запасы).
Чтобы конкурировать, они могут предлагать гарантии издателям и привлекать рекламодателей с помощью моделей оплаты за действие (CPA), где они платят только тогда, когда пользователи завершают желаемое конверсионное событие.
Рекламодатели любят модель CPA за гарантированные результаты, но издатели ее ненавидят, так как им нравится получать оплату за генерируемый трафик, а не за пользователей, проходящих через воронку. Это заставляет новые рекламные сети поглощать все риски, и чем дольше им строить свой рынок, тем быстрее они истощат свой капитал.
И в то время как это сложное положение для новых рекламных сетей, увеличение конкуренции - ОТЛИЧНЫЕ новости для издателей и рекламодателей, которые рано начинают использовать этот канал!
2. Разблокировка премиум-издателей
В web2 издатели полагались на рекламу как на свой основной источник дохода, поэтому обмен стоимостью был простым — доход за просмотры. Однако ведущие издатели веб3 (например, кошельки, Opensea, Uniswap) имеют альтернативные модели доходов и часто относятся к рекламе негативно. Победители в категориях должны предложить им убедительное предложение стоимости, чтобы изменить это мнение.
💡 Эти вызовы представляют собой уникальную возможность — сделать модель CPA работающей для издателей, уникально возможную в web3, даже если это сегодня только теоретически.
Представьте себе свой любимый крипто-медиа сайт, наподобие Blockworks или Messari, который делится новостями и исследованиями о торговых данных. Если бы они требовали вход по кошельку, они могли бы встроить виджет, подобный Frame, для покупки токена, о котором вы читаете, не покидая статью.
Такая настройка может стимулировать издателей делиться риском, поскольку конверсии происходят на их сайте. Это также выгодно рекламодателям, особенно в DeFi, которым может не понадобиться, чтобы пользователи посещали их собственные веб-сайты для генерации дохода.
В этом соглашении издатель предлагает свое рекламное пространство, рекламная сеть обеспечивает встроенную рекламную единицу, DEX обеспечивает сделку, и все три берут свою долю от выручки по объему, сгенерированному.
Этот подход может распространяться не только на медиа-сайты, но и на любые каналы, осведомленные о кошельках, такие как Discord, Telegram или другие dapps с значительной пользовательской базой!
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Издатели и социальные платформы аггрегируют создателей веб3 или информацию, специфичную для ниши.
В эту категорию входят 32 платформы: 20 социальных платформ (11 привлекли $375 млн) и 12 паблишеров (8 привлекли $25 млн), на общую сумму $400 млн финансирования, из которых $180 млн — новое финансирование:
📉 Web3 социальные сети имеют проблему удержания
Новым социальным приложениям предстоит столкнуться с вызовом убедить пользователей в их устойчивости, что делает целесообразным усилия по созданию их присутствия. В то время как токены помогли создать сети, привлекая крипто-энтузиастов, долгосрочная удержание зависит от того, насколько эти платформы предлагают ценность за пределами простой спекуляции.
💡 Эти платформы имеют потенциал стать крупнейшими издателями криптовалют (см. раздел рекламных сетей о выравнивании инцентивов)
Если им удастся создать новые, отличающиеся способы для людей для подключения в Интернете, они могут стать основными центрами для ончейн-сообществ. Это будет сигналом о переходе от платформ, таких как Twitter, к ончейн-жителям, взаимодействующим через игры, потоковые платформы и социальные приложения. Где бы ни собирались пользователи, там есть возможность для роста — не только для крипто-приложений, но и для расширения всей экосистемы.
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Испытания(📉) → Возможности(💡)
🤔 Атрибуция и аналитика агрегируют данные с блокчейна, внутри приложений и социальных сетей, чтобы предоставить подробные сведения о профилях пользователей и поведении потребителей в Интернете.
Есть 14 компаний по атрибуции и аналитике, общим финансированием в $70M, включая $25M в виде нового финансирования:
📉 В то время как аналитика onchain и платформы атрибуции обещают многое, они сталкиваются с вызовами в полной реализации своего потенциала:
1. Аналитика Onchain сама по себе интересна, но не дает практических рекомендаций для лидеров в области роста
Потребность в обобщенной аналитике роста web3 была в значительной степени обесценена в Волне 1 (2022-2023 гг.), о чем свидетельствуют многочисленные развороты. Helika перешла на атрибуцию и сосредоточилась на играх, Persona стала рекламной сетью, Convrt перешла на B2B CRM, Raleon вышла из web3 для ИИ, а другие изо всех сил пытались завоевать долю рынка.
2. Многоканальное привлечение и маркетинг производительности остаются недоразвитыми
Для эффективной атрибуции в крипто-маркетинге компаниям необходимо осуществлять многоканальные стратегии (например, Twitter, блоги, реклама, рефералы и квесты одновременно). Однако большинство компаний не работают таким образом. Вместо этого они переходят с одного канала на другой – один месяц запускают квест, следующий – программу рефералов, затем рекламную кампанию – редко перекрывая эти усилия. Это затрудняет сравнение, ограничивая эффективность атрибуции.
💡 Возможности роста веб3, которые мы давно предвидели, наконец, здесь
Теперь команды могут создавать расширенные профили пользователей, объединяя собственные данные с ончейн-идентификациями, социальными графами и аналитикой кошелька. Лучшие команды устанавливают прямые отношения со своими пользователями. Прошли те времена, когда ничего не отслеживали и надеялись, что пользователи просто продолжат возвращаться. Создание единого слоя данных о клиентах с полным обзором пользователей на 360° становится нормой. Это то, на чем мы сосредоточены Safary Analytics😉
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Партнерские и реферальные платформы упрощают поиск, отслеживание и вознаграждение партнеров B2B и сторонников B2C. В то время как новые продукты web3 часто используют списки ожидания для привлечения рефералов, «рефералы» обычно относятся к активным пользователям, которые активно рекомендуют своим друзьям.
Есть 9 партнерских и реферальных компаний, из которых 5 собрали вместе примерно $7 млн - примерно половину от суммы, собранной год назад:
📉 То, что когда-то было самой быстрорастущей категорией в 2023 году, теперь видит значительную консолидацию. Два из самых крупнофинансируемых участников, Chainvine и Qwestive, прекратили свою деятельность и вернули средства в 2023 году. Мы считаем, что платформы реферальных систем web3 столкнулись с несколькими ключевыми проблемами:
1. Рефералы требуют установленной и растущей базы пользователей, чтобы быть эффективными
Рефералы могут привлечь наивысшее качество пользователей продукта, но они зависят от наличия начальной базы пользователей для дальнейшего роста.
Например, с существующей базой пользователей в 500 реальных пользователей (обычная ситуация для многих даппов):
2. Рефералы Web3 - это не канал «установить и забыть»
Получение 68 новых пользователей (+13%) в результате начальной программы рефералов может оказывать существенное влияние, но возникают трудности в поддержании импульса.
Если вы привлекаете 100 новых пользователей в месяц, рефералы могут добавить всего 13 пользователей, что делает даже скромные расходы на платформу трудно оправданными. Чтобы программа оставалась привлекательной, вам нужно постоянно совершенствоваться, что с платформенной точки зрения означает частую адаптацию программ клиентов и ограничение масштабируемости.
3.Вознаграждения часто недостаточно выгодны, чтобы иметь значение для пользователей web3
Обещание веб3 рефералов заключалось в том, что референты могли зарабатывать больше, делясь доходом с протоколом. Например, референт может заработать 25% от комиссий сделок рефери или плату за объем торговли.
На практике большинство вознаграждений за рефералов оказываются разочаровывающе низкими, зачастую меньше, чем у аналогов web2. Например, Hashflow (DEX) запустил программу рефераловпредлагает 1 ARB ($0.80) за каждые $1,000, торгуемые рефери. Если друг совершает сделку на сумму $10K на Hashflow, вы получите всего $8. Неудивительно, что эвангелисты до сих пор ссылается на успешную программу рефералов GMX от апреля 2022 года.
Это не значит, что платформы по привлечению пользователей web3 не могут преуспеть, но это сложно на текущем уровне криптовалюты. Децентрализованным приложениям нужно привлекать тысячи новых пользователей ежемесячно, чтобы обеспечить необходимый объем для оправдания инвестиций в привлечение пользователей в качестве канала роста.
💡 Как и в случае с любой программой поощрений, успех зависит от нацеливания на правильный сегмент пользователей и предложения наград, достаточно значимых для стимулирования действий. Вместо использования программ привлечения пользователей в качестве стратегии привлечения пользователей с небольшими наградами, они могли бы сосредоточиться на самых качественных пользователях протокола с более существенными стимулами. Эти пользователи более вероятно привлекут таких же ценных пользователей, улучшая общее качество и воздействие программы.
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Платформы поиска заданий выступают в роли рынков вовлеченности, связывая сети пользователей web3 с инцентивными предложениями от компаний за выполнение конкретных действий.
На данный момент существует 12 платформ для квестов (в отличие от 18 в 2023 году), из которых 9 привлекли в общей сложности $103 млн, включая $15 млн нового финансирования, обеспеченного серией A от Layer3:
📉 Квесты раньше эффективно повышали показатели через фермерство воздушной капелью и социальные подписки, но по мере зрелости рынка эти тактики теряют популярность.
Эти стратегии отлично подходили для краткосрочного вовлечения и быстрого привлечения пользователей. Тем не менее, в настоящее время отрасль уделяет больше внимания подлинному вовлечению пользователей и созданию устойчивых сообществ. Этот сдвиг отражает растущий акцент на долгосрочную ценность и подлинное участие, что приводит к ребрендингу и развитию квест-платформ.
Исторически сложилось так, что квестовые платформы были тесно переплетены с метой очков, где пользователи выполняли задания в первую очередь для накопления очков, часто с конечной целью получить право на аирдропы. По мере того, как аирдроп-фарминг теряет свою эффективность, зависимость только от баллов больше не поддерживает интерес пользователей или рост платформы. Теперь задача состоит в том, чтобы выйти за рамки этого поверхностного взаимодействия и предложить что-то действительно ценное — что-то, что заставит пользователей возвращаться, потому что они действительно находят это полезным, а не только из-за обещания баллов или потенциальных аирдропов.
💡 Платформы поиска будут развиваться в платформы экспериментов по стимулированию
Старое снова новое: квесты переходят от простых задач «нажми и забери» к текущим, динамичным взаимодействиям, которые соединяют традиционные программы лояльности с ончейн-действиями. Победителями станут платформы, которые постоянно внедряют инновации в механику поощрения «Сделай X, получи Y». Им нужно будет разработать новые форматы, создать необходимый функционал для их поддержки, развернуть его в командах и сразу же начать работу над следующим. По сути, они станут платформами для экспериментов — web3 слишком динамичен для чего-то меньшего.
Примечание: Каждая категория разделена на: Definition(🤔) → Challenges(📉) → Opportunities(💡)
🤔 Программы лояльности используют вознаграждения, такие как скидки, доступ и впечатления, чтобы повысить удовлетворенность клиентов, побудить повторные покупки и долгосрочное удержание.
Есть 18 платформ лояльности (вниз с более чем 40+ в 2023 году). Из них 12 привлекли в общей сложности 88 млн долларов, с 30 млн долларов нового финансирования, в значительной степени благодаря 24 млн долларов Серии A от Blackbird:
📉 В 2023 году бренды Web2 в значительной степени покинули криптовалюту, забирая с собой рост
Неудивительно, что многие платформы лояльности либо прекратили свою деятельность, либо перешли из сферы криптовалюты, поскольку эта категория сильно ориентировалась на web2. Этим компаниям было легче изменить свои предложения, не меняя своих целевых клиентов. Интересно, что большинство таких изменений произошло в последние 6-9 месяцев, а не в начале медвежьего рынка.
Заметные уходы включают Co:Create (собрано $25M) и Hang ($16M). Эти повороты имеют смысл - вместо того, чтобы гнаться за брендами web2 для создания инновационных опытов, многие компании решили использовать свои собственные технологии для создания потребительских опытов, с потенциалом вернуться к B2B инфраструктуре в будущем.
💡 С увеличением регулирования конфиденциальности данных и ростом потребительских взаимодействий через все каналы (онлайн, офлайн и ончейн), возникает растущая потребность в едином уровне данных, уникально обеспеченном технологией блокчейн
Становится ясно, что все будет сделкой, хотя не обязательно денежной. По мере генерации все большего количества данных нацепом, бренды будут получать безопасный доступ к все более богатым профилям пользователей. Эти профили будут объединять ончейн-социальные действия и транзакции с данными онлайн и офлайн первой руки, создавая идеальную шахту данных для крупных брендов. Эти данные позволят брендам создавать высокотаргетированные аудитории, обеспечивая повторные покупки и долгосрочную лояльность.
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Платформы сообщества предлагают инструменты для управления сообществами, отслеживания вовлеченности и предоставления аналитики для улучшения сотрудничества, удержания участников, создания контента и роста.
Есть 19 компаний инструментов сообщества, из которых 10 привлекли в общей сложности $87 млн:
📉 Проблемы в сообществах, не имеющих бизнес-моделей, и трудности с отслеживанием влияния на доходы
Компании, занимающиеся инструментами для сообществ, столкнулись с серьезными препятствиями из-за двух основных проблем. Во-первых, многим сообществам не хватает устойчивых бизнес-моделей, что затрудняет обоснование инвестиций в специализированные инструменты. Во-вторых, сложно измерить, как сообщества прямо способствуют доходам. Хотя сообщества могут увеличить лояльность к бренду и стать его преданными сторонниками, превращение этих преимуществ в четкие финансовые результаты остаётся сложной задачей. Эти проблемы затрудняют доказательство ценности инструментов для сообществ и их рост на рынке.
💡 Переопределение сообщества: от долгосрочного, полного вовлечения до глубоких, краткосрочных групповых впечатлений
Компании по инструментам сообщества Web3 имеют возможность переопределить то, что может быть сообществом. Вместо фокусировки на традиционных крупномасштабных сообществах они могут использовать технологию блокчейна для создания динамичных групповых чатов и краткосрочных впечатлений с интегрированными финансовыми транзакциями. Такой подход позволяет достигать значимых и измеримых результатов без необходимости полного воронкирования. Приоритетом являются ценностно-ориентированные, интерактивные и финансово связанные сообщества, чтобы компании по инструментам Web3 могли исследовать новые модели вовлеченности и роста, проложив путь для трансформационных изменений в цифровом мире.
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Веб-платформы Web3 - это сети коммуникации на уровне протокола, которые позволяют осуществлять межцепочную передачу сообщений и уведомлений для dapps, кошельков, сервисов и онлайн-сообществ.
На платформе 15 мессенджеров (вниз с 24 в 2023 году), 11 из них привлекли в общей сложности $240 млн., но только $7.5 млн. в виде новых инвестиций от Sending Labs в феврале:
📉 Отправка сообщений в кошельки неэффективна, если сообщение не доходит до места, которое пользователи часто посещают
Платформы обмена сообщениями Web3 испытывают трудности, потому что отправка сообщений на кошельки бесполезна, если пользователи их не видят. В отличие от традиционных приложений для обмена сообщениями, централизующих коммуникацию в удобном интерфейсе, многие протоколы обмена сообщениями Web3 лишены надежного места, где пользователи постоянно проверяют сообщения. Этот разрыв означает, что даже когда сообщения отправляются, их часто не замечают, подрывая усилия по обмену сообщениями. Чтобы добиться успеха, платформы обмена сообщениями Web3 должны создавать или интегрироваться с экосистемами, где пользователи активно взаимодействуют, обеспечивая видимость и реагирование на сообщения.
💡 Веб3-социальные приложения могут стать слоем обмена сообщениями для кошельков
Возможно, ни одна из существующих платформ для обмена сообщениями не будет успешной. Вместо этого веб-приложения социальных сетей web3 с интегрированными слоями обмена сообщениями, такие как Farcaster, Lens и DeBank, могут занять лидирующие позиции. Эти платформы позволяют отправлять сообщения на кошельки там, где пользователи onchain фактически проводят своё время, что делает коммуникацию более эффективной и актуальной.
Примечание: Каждая категория разделена на: Definition(🤔) → Challenges(📉) → Opportunities(💡)
🤔 Веб3 CRM помогают командам управлять и анализировать взаимодействие с клиентами, в основном используя onchain данные для создания персонализированных и целевых кампаний.
В настоящее время существует 6 CRM (вниз с 20 в 2023 году), совокупное финансирование которых составляет 24 млн долларов:
📉 Одни только ончейн-данные не обеспечивали достаточной ценности для процветания B2C CRM
Все web3 CRM изначально были нацелены на B2C-компании (кроме 3RM), стремясь помочь им понять своих ончейн-держателей и членов сообщества. Тем не менее, стало очевидно, что наибольший спрос на эти данные таргетирования приходится на сектор B2B.
💡 Криптоэкосистема в основном населена компаниями B2B, что представляет собой больший и недооцененный рынок для веб-3 CRM
B2B-компаниям необходимо активно использовать данные блокчейна для оценки целевых компаний, а также использовать нетрадиционные каналы с позиции веб2 (например, Twitter и Telegram) для достижения целей. Это изменение предоставляет значительные возможности для веб3 CRM-систем, чтобы обслуживать рынок, который исторически не получал должного внимания.
Примечание: Каждая категория разделена на: Определение(🤔) → Проблемы(📉) → Возможности(💡)
🤔 Агентства по развитию Web3 предоставляют стратегические консультации и внедряют тактику развития для блокчейн-проектов
Есть 15 маркетинговых агентств (в сравнении с 32 в 2023 году), все они самофинансируются:
📉 Продажа маркетинговых услуг техническим командам, которые не верят в маркетинг, является сложной задачей
Ландшафт агентства стал все более динамичным, появилось много новых игроков. В рынок вошел волна малых агентств, и многие опытные руководители по росту перешли к консультационным ролям после сокращений. Однако многим из этих консультантов было трудно сохранить свои бизнесы более шести месяцев. Если внутренним маркетологам трудно обеспечить свои позиции, то для самостоятельных консультантов еще сложнее убедить внешний мир.
Несмотря на это, существует заметный спрос на поддержку роста среди команд ранней стадии, которым требуется не техническая экспертиза, чтобы выйти вперед в насыщенном рынке. В то время как раздутые бюджеты установленных проектов из прошлого цикла уменьшились, новые команды ищут поддержку, чтобы отличить себя.
Сейчас рынок одаривает крупные агентства, способные предлагать комплексные услуги, включая дизайн, рост и развитие, вместо отдельных операторов. Такой интегрированный подход более привлекателен для клиентов, ищущих надежные маркетинговые решения.
💡 Продолжается консолидация, поскольку крупные агентства доминируют в борьбе за таланты в маркетинге.
Забегая вперед, можно сказать, что ландшафт маркетинговых агентств, вероятно, будет продолжать консолидироваться, и более крупные агентства будут доминировать в конкуренции за лучшие таланты. Эти хорошо обеспеченные ресурсами агентства находятся в лучшем положении, чтобы предлагать междисциплинарные услуги, с которыми часто трудно конкурировать с небольшими, специализированными агентствами и индивидуальными консультантами. Тем не менее, лучшие операторы с четким опытом в нишевых областях, таких как токеномика, стратегия бренда и рассказывание историй основателям, скорее всего, добьются успеха, дифференцировавшись и выдержав вызовы рынка.
Итак, что мы можем ожидать в следующем двухлетнем цикле?
Во-первых, мы предвидим значительные инновации в программы поощрения, включая рефералы, квесты и системы лояльности. Компании будут экспериментировать с новыми форматами и механиками, нацеленными на создание более интересных и вознаграждающих пользовательских впечатлений.
Во-вторых, интеграция социальных элементов в мессенджеры станет необходимой. Веб3 социальные приложения, скорее всего, разовьются в основные слои обмена сообщениями, вытесняя традиционные веб3 платформы обмена сообщениями, чтобы оставаться актуальными.
Наконец, мы ожидаем волны смелых, нестандартных идей, которые будут выталкивать границы того, что возможно в веб3. Хотя некоторые концепции сегодня могут показаться фантастическими, они могут определить следующую фазу этой быстро развивающейся отрасли.
Ландшафт роста web3 находится на грани трансформации, движимой инновациями и готовностью исследовать неизведанную территорию. Те, кто сможет адаптироваться и возглавить в этих областях, будут формировать будущее цифрового взаимодействия и медиа.