Біткойн працює без центрального органу, покладаючись на технологію блокчейн для полегшення однорангових транзакцій. Це нововведення привернуло значну увагу інвесторів і спонукало уряди та регулюючі органи по всьому світу боротися з його юридичними наслідками.

Правовий статус біткойна варіюється значно в різних юрисдикціях. Тоді як деякі країни його приймають, інші накладають суворі регуляції або повністю забороняють.

Децентралізована природа біткойну створює унікальні виклики для регуляторів, звиклих контролювати централізовані фінансові установи. Основні побоювання включають:

• Фінансова стабільність: волатильність ціни біткойна може впливати на фінансові ринки.
• Захист споживачів: Відсутність регулювання може викласти користувачів шахрайству та обману.
• Незаконна діяльність: Функції анонімності можуть сприяти відмиванню грошей, ухиленню від оподаткування та фінансуванню незаконних діяльностей.
• Оподаткування: Визначення біткойна для податкових цілей впливає на те, як прибутки звітуються та оподатковуються.

Ця стаття надає загальний огляд регулювання біткойну по регіонах. У ній не охоплюються всі країни кожного регіону, а замість цього стаття зосереджена на основних центрах криптовалют та регуляторних рухах.

Він спрямований на широке охоплення правових тенденцій для різних регіонів з різними підходами.

Розділи такі:

• США
• Великобританія та Співдружність
• Європейський Союз
• Азія
• Латинська Америка
• Близький Схід
• Африка

Сполучені Штати

Сполучені Штати - глобальний фінансовий лідер, а їхні регуляторні рішення мають найширший охоплення як всередині, так і за межами своїх кордонів. З цієї причини вони заслуговують на власне глибоке вивчення, оскільки їхні регуляторні перспективи є найважливішими в поточному та майбутньому правовому ландшафті біткоїна.

Для розуміння правового статусу біткойна в США потрібно дослідити ролі різних федеральних агентств, які регулюють різні аспекти криптовалют. Крім того, ці агентства зазвичай мають паралелі в інших країнах; отже, вивчення того, що робить кожне з них, також допоможе відслідковувати зарубіжні регуляції.

1. Фінансова мережа боротьби зі злочинністю (FinCEN)

Роль
Бюро Міністерства фінансів США, FinCEN забезпечує безпеку фінансової системи від нелегального використання, бореться з відмиванням грошей та сприяє національній безпеці шляхом збору та аналізу фінансової розвідки.

Регулювання
У 2013 році FinCEN видав директиву, класифікуючи адміністраторів та обмінників віртуальних валют як суб'єктів грошових послуг згідно з Законом про банківську таємницю. Ця класифікація підлягає їх реєстрації, звітуванню та веденню обліку.

Наслідки
Біткойн-біржі та певні постачальники гаманців повинні впроваджувати політику протидії відмиванню грошей (AML) та знати своїх клієнтів (KYC). Користувачі можуть бути зобов'язані підтвердити свою особу під час здійснення операцій через регульовані платформи.

2. Державна податкова служба (IRS)

Роль
IRS здійснює адміністрування федеральних податкових законів та збирає податки.

Регулювання
У 2014 році IRS опублікувала повідомлення 2014-21, у якому зазначено, що віртуальні валюти, такі як Біткойн, розглядаються як майно для федеральних податкових цілей. Отже, загальні податкові принципи, що застосовуються до операцій з майном, застосовуються до операцій із криптовалютою. Крім того, в 2024 році набули чинності нові вимоги до звітування, які передбачають звітність про транзакції з криптовалютою понад 10 000 доларів.

Наслідки
Користувачі та інвестори повинні звітувати про транзакції та утримання біткойну у своїх податкових деклараціях. Капітальний прибуток або збитки від продажу або обміну біткойну підлягають оподаткуванню. Шахтарі повинні звітувати про ринкову вартість добутого біткойну як дохід на момент отримання.

3. Комісія з цінних паперів та бірж (SEC)

Роль
Місія SEC полягає в захисті інвесторів, забезпеченні справедливих та ефективних ринків та сприянні формуванню капіталу.

Регулювання
Комісія з цінних паперів та бірж (SEC) уточнила, що, хоча сам біткойн не вважається цінним папером, інші цифрові активи, зокрема ті, які випускаються через ICO (первинні пропозиції монет), можуть бути класифіковані як цінні папери за тестом Хові. SEC контролює пропозиції та продажі цифрових активів, які є цінними паперами, щоб забезпечити дотримання федеральних законів про цінні папери.

Наслідки
Інвесторам слід бути обережними з цифровими активами, які можуть вважатися цінними паперами. Платформам, що пропонують торгівлю такими активами, може знадобитися реєстрація як національних бірж цінних паперів. Недотримання вимог може призвести до примусових заходів, штрафів та втрати інвестицій, навіть якщо користувач тримав на платформі лише біткоїни.

4. Комісія з торгівлі товарними ф'ючерсами (CFTC)

Роль
CFTC регулює ринки деривативів у США, включаючи фьючерси, свопи та певні види опціонів.

Регулювання
CFTC класифікує біткойн та інші віртуальні валюти як товари згідно з Законом про товарну біржу (CEA). Це визначення надає CFTC повноваження щодо ринків похідних криптовалют та юрисдикцію щодо боротьби з шахрайством та маніпуляціями на основних ринках.

Наслідки
Користувачі, які торгують ф'ючерсами, опціонами на біткойн або іншими похідними, підлягають регулюванню Комісії з торгівлі товарними ф'ючерсами (CFTC). CFTC активно контролює ринки на предмет шахрайської або маніпулятивної діяльності, зміцнюючи захист інвесторів, але також вимагаючи дотримання додаткових регуляторних зобов'язань.

Велика Британія та Співдружність

Велика Британія та країни Співдружності в основному мають схожу правову базу з Сполученими Штатами, але мають трохи відмінні регуляції та доступні для користувачів обміни.

Велика Британія

Великобританія виступила глобальним лідером в галузі фінтеху та інновацій блокчейну, маючи комплексні регуляторні положення, які сприяють зростанню та захисту прав споживачів.

• Управління з фінансового регулювання та нагляду (FCA) регулює криптовалютний бізнес, вимагаючи реєстрації та дотримання стандартів AML/KYC.
• У 2024 році нові правила передбачають, що всі рекламні матеріали щодо криптовалютних активів повинні бути схвалені зареєстрованою Фінансовою службою (FCA), щоб уникнути введення в оман роздрібних інвесторів.
• HM Revenue & Customs (HMRC) розглядає криптовалюту як майно, яке підлягає оподаткуванню з прибутку від операцій з майном.

Канада

• Криптовалютні біржі вважаються підприємствами з обробки грошей (MSB) і повинні зареєструватися в Центрі аналізу фінансових транзакцій та звітності Канади (FINTRAC).
• Канадське агентство зі сплати податків (КАСЗ) розглядає біткойн як товар. Транзакції є бартерними операціями, а прибуток підлягає оподаткуванню на дохід або податок на прибуток в залежності від обставин.

Австралія

• Ліцензування бірж: Всі криптовалютні біржі повинні бути зареєстровані в AUSTRAC та відповідати строгим стандартам AML/KYC.
• Австралійське податкове управління (ATO) вважає криптовалюти активами для цілей оподаткування капітальних надходжень.
• Нові правила також вимагають, щоб біржі зберігали записи всіх операцій.

Європейський Союз

ЄС виділяється як глобальний лідер у регулюванні криптовалют, маючи одну з найбільш повних рамок для ринку цифрових активів: Ринки криптовалют (MiCA). Ця єдина система застосовується до криптовалют у всіх країнах-членах.

MiCA охоплює різноманітні типи криптовалютних активів, включаючи біткойн, стейблкоїни та цінність токени. MiCA також включає положення, щоб забезпечити, що роздрібні інвестори мають чітку інформацію про ризики, пов'язані з інвестиціями в криптовалюти. Емітентам необхідно розробляти детальні білі папери для цифрових активів, що описують їх бізнес-моделі, токеноміку та пов'язані ризики.

• Вимоги до ліцензування: постачальники послуг криптовалют повинні отримати ліцензії для здійснення діяльності в ЄС.
• AML та KYC: Вимагає від фірм впровадження суворих засобів звітності для виявлення та запобігання підозрілим діям.
• Захист інвесторів: емітенти повинні дотримуватися вимог щодо прозорості, забезпечуючи захист інвесторів від шахрайської діяльності.

Азія

Азія пропонує широкий спектр регуляторних підходів до біткойну. Від дозвільних рамок у Японії та Сінгапурі до хаотичної неясності в Індії та навіть прямого заборони в Китаї.

Китай

Китай вживає обмежувальний підхід на материку, але дозволяє розвиватися та процвітати галузі блокчейну в Гонконгу.

У 2017 році Китай заборонив ICO та закрив внутрішні біржі криптовалют. У той же час влада посилила зусилля з ліквідації майнінгу біткойну через споглядання щодо споживання енергії та недостатнього контролю.

З іншого боку, у Гонконзі уряд позиціонує місто як центр широкого спектру цифрових інновацій та веб-3, з новими регуляторними актами, спрямованими на сприяння роздрібної торгівлі та приваблення інституційних інвестицій.

Японія

Японія давно є піонером у регулюванні криптовалют, вона була однією з перших країн, яка визнала біткойн законним майном у 2017 році. Фінансова служба (FSA) тепер накладає більш суворі вимоги до роботи обмінників, зокрема в галузях безпеки, капітальних резервів та процедур запобігання відмиванню грошей (AML).

Південна Корея

Південна Корея стала одним із найактивніших криптовалютних ринків у світі. У 2023 році Південна Корея ухвалила нове законодавство, спрямоване на підвищення прозорості торгівлі криптовалютами та посилення правил AML. Південна Корея продовжує вводити більш суворі правила для криптовалютних бірж, вимагаючи детального ведення обліку та звітності про підозрілі транзакції.

Сінгапур

Сінгапур незмінно входить до числа найбільш дружніх до криптовалют юрисдикцій в Азії, залучаючи блокчейн-стартапи та криптовалютні біржі своєю чіткою нормативною базою. Сінгапур запровадив більш комплексний регуляторний режим для подальшого посилення захисту споживачів, одночасно сприяючи відповідальному зростанню криптовалютного сектору.

Індія

З 2024 року Індія ще не прийняла всеосяжний законодавчий акт щодо криптовалют, хоча було запропоновано кілька законопроектів.

Законопроект про криптовалюту та регулювання офіційної цифрової валюти, який спрямований на заборону всіх приватних криптовалют (включаючи біткойн), перебуває в лімбо з 2021 року. Незважаючи на регуляторну погибель, у 2022 році уряд ввів 30% податок на криптовалютні прибутки, узгоджуючи його з оподаткуванням інших спекулятивних інвестицій, таких як газино.

Латинська Америка

По всій Латинській Америці криптовалюти використовуються як інструменти для фінансового виживання, інвестицій та інновацій. Ель-Сальвадор зробив історію, ставши першою країною, яка прийняла біткойн як законне платіжне засіб, і продовжує надихати інші країни Латинської Америки своїм експериментом. Країни, такі як Бразилія та Аргентина, вжили превентивних заходів для регулювання ринку, забезпечуючи захист споживачів та сприяючи технологічній інновації.

Сальвадор

Закон про біткоїн в Ель-Сальвадорі, прийнятий у вересні 2021 року, вимагає, щоб всі підприємства у країні приймали біткоїн як форму оплати, за умови, що вони мають необхідну технологію. Гаманець Chivo, урядовий біткоїн-гаманець, був запущений разом із цим законом для здійснення повсякденних операцій з використанням біткоїну.

У 2024 році уряд Сальвадору лишається відданим у прийнятті біткойну через різноманітні ініціативи, включаючи:

• Розширення мережі біткоїн-банкоматів по всій країні.
• Представлення додаткових освітніх програм, щоб громадяни зрозуміли, як ефективно використовувати біткойн.
• Надання субсидій та стимулів для підприємств, які приймають біткойн.
• Будівництво геотермальної вулканічної електростанції для майнінгу біткойну.

Бразилія

Бразилія вийшла на передній план серед найпрогресивніших країн Південної Америки щодо регулювання криптовалют. У 2023 році країна прийняла всеосяжну законодавчу базу, спрямовану на надання ясності на ринку криптовалют. Запропоновані законопроекти мають на меті регулювання криптовалют і вимагають реєстрації бірж перед органами влади.

Аргентина

У Аргентині криптовалюти здобули значну популярність як захист від шаленої інфляції та економічної нестабільності. Уряд Аргентини ввів регулювання, спрямоване на контроль ростучого ринку криптовалют, при цьому намагаючись запобігти втраті капіталу. Були впроваджені політики оподаткування, включаючи оподаткування прибутків від криптовалют, і біржі повинні повідомляти уряд про діяльність клієнтів.

Близький Схід

Близький Схід виявився динамічним регіоном для інновацій у криптовалюті. Нації, такі як Об'єднані Арабські Емірати (ОАЕ), позиціонують себе як глобальні центри криптовалют, тоді як інші, наприклад, Саудівська Аравія, взяли більш обережну позицію.

Дубаї та Абу-Дабі ведуть війну в криптовалютному просторі Близького Сходу, пропонуючи одне з найбільш комплексних регулятивних середовищ у регіоні.

• Дубай - дом для першого в світі спеціалізованого регулятора криптовалютної галузі, Віртуальної агентства регулювання активів (VARA). VARA контролює регулювання цифрових активів в Дубаї і продовжує розширювати свою ліцензійну базу для постачальників послуг в сфері віртуальних активів (VASP), що дозволяє компаніям з криптовалютами працювати з юридичною впевненістю, дотримуючись строгих вимог Антимонінгу та ознайомлення з клієнтом (AML та KYC).
• Абу-Дабі працює за окремою, але рівноправно прогресивною регуляторною рамкою через Abu Dhabi Global Market (ADGM). ADGM пропонує ліцензування та нагляд за регулювання криптовалютних бірж, кастодіями та компаніями на основі блокчейну.

Саудівська Аравія

Саудівська Аравія взяла більш обережний підхід до криптовалют, відображаючи свою консервативну фінансову політику. Регулюючий орган країни, Саудівський монетарний орган (SAMA), не впровадив повномасштабну заборону на криптовалюти, але багаторазово попереджав щодо їх використання для торгівлі чи інвестування.

Африка

Африка також представляє різноманітний спектр регуляторних підходів до криптовалют, що відображають різноманітні економічні та соціальні контексти континенту.

Нігерія

Нігерія виросла як один з лідерів у прийнятті біткойну, підтриманому поєднанням високої інфляції, обмеженого доступу до традиційних банківських послуг та молодого населення, що прагне прийняти цифрові фінансові рішення. Однак уряд Нігерії зберігає обережну, але гнучку позицію стосовно децентралізованих криптовалют. Хоча Центральний банк Нігерії спочатку заборонив банкам здійснювати операції з криптовалютами в 2021 році, країна згодом пом'якшила свою позицію.

Південна Африка

Південна Африка має одну з найбільш розвинених фінансових систем в Африці і підходить до регулювання криптовалют зі структурованою та прозорою рамкою. Фінансова служба Південної Африки (FSCA) регулює криптовалюти згідно з законодавством про фінансові послуги. Лише у 2022 році Південна Африка офіційно визнала цифрові активи як фінансові продукти, що означає, що біржі та постачальники послуг повинні дотримуватися фінансових законів, схожих на ті, які регулюють традиційні фінансові послуги.

Наростаючий ландшафт

Глобальна правова ландшафт біткойна є динамічною й багатогранною, відображаючи виклики регулювання безкордонної, децентралізованої технології. Тоді як деякі країни приймають потенціал біткойна для інновацій та економічного зростання, інші зосереджуються на його ризиках для фінансової стабільності та безпеки.

Для користувачів та інвесторів дуже важливо бути поінформованими про регуляторні зміни. Дотримання вимог законодавства не тільки зменшує ризики, але й сприяє законності та зрілості ринку криптовалют.

Інвесторам варто пам'ятати:

• Додаткова перевірка: Користувачі повинні розуміти правовий статус біткойну в своїй юрисдикції.
• Ведення обліку: Точне ведення обліку є невід'ємним для податкової звітності та виконання законодавства.
• Професійна порада: Звернення до юристів та фінансових експертів може допомогти орієнтуватися в складних регуляціях.

Ці поради особливо важливі, оскільки біткойн і його регулювання швидко розвиваються на всесвітньому рівні.

Відмова від відповідальності:

1. Ця стаття взята з [середній]. Усі права на авторські права належать оригінальному автору [Протокол Лоренцо]. Якщо є зауваження до цього перевидання, будь ласка, зв'яжіться з Вивчайте Gateкоманда, і вони оперативно займуться цим.
2. Відповідальність за відмову: Погляди та думки, висловлені в цій статті, є виключно поглядами автора і не становлять інвестиційних порад.
3. Команда Gate Learn переклала статтю на інші мови. Копіювання, розповсюдження або плагіат перекладених статей заборонено, якщо не зазначено.