Что вы знаете о кривой доходности? Как предвидеть будущий доход стратегии с одного взгляда!

2023-01-09, 10:40


Многие пользователи смотрят только на ROI или сумму дохода при выборе подходящей стратегии или ведущего трейдера. На самом деле это очень одностороннее. Более разумно сочетать больше показателей для комплексной оценки, такие как Коэффициент Шарпа, процент выигрышей, максимальное падение и кривая доходности.

Прежде всего, коэффициент Шарпа можно просто понять как технический параметр, и у него есть расчетная формула: средний ROI/стандартное отклонение ROI, которое представляет собой доход, соответствующий единичному риску. Чем больше коэффициент Шарпа, тем выше доход, соответствующий единичному риску, и более подходящее соотношение между риском и доходом для ведущего трейдера, что означает, что у него/неё относительно более сильная прибыльность. Поэтому коэффициент Шарпа можно использовать для измерения отношения между доходом и риском ведущего трейдера.

Что касается максимальной просадки. Это означает диапазон чистой стоимости продукта, падающей с самой высокой точки до самой низкой за определенный период времени. Чем больше максимальная просадка, тем сильнее упадут средства ведущего трейдера, и вероятнее всего потерять деньги при покупке на пике. Обычно максимальная просадка прямо пропорциональна риску. Чем меньше максимальная просадка, тем сильнее способность контролировать риск, и чем больше просадка, тем сложнее окупиться.

Что касается коэффициента выигрыша, который относится к количеству прибыльных сделок/общему количеству сделок за период времени. Процент выигрыша ведущего трейдера в определенной степени влияет на его прибыль и убыток, но он не является абсолютным. Например, если у ведущего трейдера в общей сложности 200 сделок, с 150-кратной прибылью и 50-кратным убытком, то его коэффициент выигрыша = 150/200x100% = 75%, что относительно высоко. Но если 150 прибыльных сделок принесли суммарную прибыль в размере 15 000 долларов, а 50-кратные убытки привели к общему убытку в размере 50 000 долларов, то ведущий трейдер в целом в убытке. Поэтому в это время необходимо выносить суждение, основываясь на других показателях.

Для правильного использования указанных выше показателей инвесторам может потребоваться определенные базовые знания. По сравнению с ними, кривая доходности является наиболее интуитивным и всесторонним показателем, показывающим прибыльность стратегии или ведущего трейдера, а также самым простым показателем для понимания пользователями, даже новички легко могут освоить его.

Кривая доходности использует временной интервал трейдера как горизонтальную ось и двумерную координатную кривую стратегии или доходности трейдера как вертикальную ось. Как показано на рисунке ниже, кривая доходности отображается в форме времени и кривой доходности, чтобы копирайтеры могли более наглядно наблюдать общий тренд ведущей доходности трейдеров.

Будь то инвестиции, покупка акций или покупка фондов, все труд, все риски, все стратегии, все мысли, все удачи и все затраты инвесторов в конечном итоге отражаются в кривой доходности. Поэтому важность кривой доходности нельзя недооценивать, она является микроскопом торгового уровня инвесторов и полностью отражает их торговые способности. Ниже приведено краткое описание четырех наиболее распространенных и наиболее представительных типов кривой доходности. Надеется, что вы примете более всестороннее и систематическое решение при выборе стратегии или ведущего трейдера.

Четыре общих кривых доходности: вверх или вниз?

Прежде всего, хорошая кривая доходности должна быть тенденцией стабильного роста без крупных колебаний и с низким максимальным падением. Мы должны понимать, что падения неизбежны при инвестировании в криптовалюты. Поэтому идеалисты не подходят для инвестирования, потому что инвестирование - это практическое искусство, а не искусство стремления к совершенству, как математика. Прямо говоря, падение означает, что рыночная ситуация временно вас побеждает. Это факт, и мы должны признать его. Независимо от того, насколько идеальным является ваш макет, невозможно заработать на каждой сделке, потому что рынок всегда будет использовать возможность, чтобы вас победить. Люди, которые инвестировали много раз, понимают, что количество раз, когда вас поражает рынок, на самом деле больше, чем количество раз, когда вы зарабатываете. Так что хороший инвестор должен минимизировать падение.

Кривая 1: Большие восходы и маленькие спады

Такая кривая доходности является оптимальной, с общим стабильным и восходящим трендом и низким уровнем просадок. Кроме того, нет явных колебаний. С частыми сделками, но отличной способностью контролировать позиции, оптимальная кривая доходности показывает баланс между рисками и доходами. Ниже приведена кривая доходности определенной стратегии Gate.io Strategy Bot. Преимущество Gate.io Strategy Bot заключается в том, что он не только сравнивает тренд доходности стратегии за последние 7 дней с доходностью BTC, но и сравнивает ее текущую доходность с текущей доходностью BTC. Это может помочь пользователям более полно понять прибыльность стратегии.

В целом, хотя кривая доходности этой стратегии колебалась, в целом она показывает тенденцию к росту. И нет явного падения, указывающего на то, что он не понес серьезных убытков, а это означает, что вероятность потерь снижается каждый раз, когда вы копируете. А когда BTC проигрывает, он также получает прибыль, ROI которой всегда был выше, чем у BTC, все еще с многообещающим трендом в будущем. Таким образом, пользователи могут рассмотреть возможность его копирования. В целом, когда пользователи выбирают стратегию, они могут сделать всестороннее суждение, основанное на ее прошлых, текущих и будущих тенденциях доходности.

Кривая 2: Большие взлеты и средние падения

В целом, его доходность не хуже, чем у кривой 1, но имеет большие флуктуации, с высоким максимальным откатом, не потеряв основной капитал. Пользователям необходимо очень хорошо знать и доверять характеристикам позиционного портфеля, чтобы терпеливо удерживать позиции в периоды больших флуктуаций. Такая кривая представляет отличную способность контролировать позиции, но среднюю способность контролировать риски. В целом, это проверка на прочность.

Это кривая доходности определенного ведущего трейдера копирования Gate.io. В целом ведущий трейдер относительно стабилен и надежен в своем ведении, чей ROI в целом растет. Также есть периодическое небольшое падение ROI, но он хорошо контролирует стоп-лосс, и убытки по депозиту не произошли, что указывает на то, что у ведущего трейдера достаточно средств для работы с волатильной рыночной ситуацией. Вы можете рассмотреть возможность последовать за ним.

Кривая 3: Большие взлеты и падения

Такая кривая доходности имеет большой рост, но также большое падение, что не позволяет эффективно балансировать доходность и риски, и даже приводит к потере основной суммы. Большинство новичков имеют такую кривую доходности из-за плохого контроля над позициями и рисками. Основная сумма была размыта в процессе больших потерь, что является серьезным испытанием для психологической устойчивости. В таком случае инвесторы будут чрезвычайно тревожными. Это типичный пример того, как заработать на удаче. Потребуется много времени, чтобы отточить навыки, прежде чем кривая доходности может подняться до уровня 1 и уровня 2. Такая кривая означает, что инвестор обладает некоторым пониманием контроля позиций, но слабыми навыками и осознанием контроля рисков.

Кривая 4: Маленькие подъемы и большие падения

По кривой доходности видно, что менталитет инвестора был хорошим в начале, и была краткосрочная прибыль, а затем пережил непрерывное падение. После того, как убыток достиг дна, инвестор боролся и спасался, который, в конце концов, отказался от сделки напрямую, когда обнаружил, что его усилия не сработали. При хаотичном положении инвесторам не хватает терпения в удержании позиций. Он находится в длительном периоде приостановки после того, как он часто менял позиции, что говорит о том, что инвестору необходимо заново изучить рынок, чтобы выяснить собственные недостатки, и исправить дефект шаг за шагом. Но у большинства людей может не быть такой целеустремленности и настойчивости, поэтому они уходят в спешке. В этом случае инвесторы могут рассмотреть возможность использования торговых вспомогательных средств - Strategy Bot & Copy Trading - чтобы помочь себе управлять своими позициями и восстановить доверие к рынку. С помощью торговых вспомогательных инструментов пользователям не нужно следить за рынком, чтобы изучать и судить о сложных рыночных условиях, и они могут выигрывать без особых усилий.

Заключение

Кривая доходности является сводкой условий победы и поражения инвесторов в рыночной игре. Бизнес похож на поле битвы, как и инвестиции. Ваша энергия, исследования и суждения, уровень инвестиций, способность контролировать риск и доход, а также адаптивность на месте будут отражены только на кривой доходности. Поэтому кривая доходности часто может раскрыть общее качество и способности инвестора. Если вы хотите получить лучшую кривую доходности, подобную кривой 1, вам нужно провести глубокое исследование в нескольких основных направлениях, таких как контроль риска, контроль позиции и контроль менталитета. Через тщательное мышление и анализ, вы можете выявить свои собственные недостатки и постоянно их исправлять.


Автор: Gate.io Copy Trading, исследователь Gate.io
Эта статья представляет только точку зрения исследователя и не является инвестиционными рекомендациями.
Gate.io оставляет за собой все права на данный статью. Перепост статьи будет разрешен при условии ссылки на Gate.io. Во всех случаях будут предприняты юридические меры в связи с нарушением авторских прав.


Поделиться
Contenido
gate logo
Credit Ranking
Complete Gate Post tasks to upgrade your rank