Oportunidades encriptação na semana 48 do calendário econômico de 2024: está chegando um corte de juros do Fed?

Para os traders de criptomoedas, as decisões políticas do Fed são tanto riscos como oportunidades.

Os mercados globais estão de olho nos dados econômicos fundamentais que serão divulgados esta semana, os quais podem pavimentar o caminho para cortes nas taxas de juros pelo Fed. Para o mercado de criptografia, esses dados não são apenas um indicador de liquidez e mudanças na aversão ao risco, mas também um sinal importante que afeta o sentimento do mercado em um ambiente macroeconômico em rápida mudança.

A ata da última reunião do Federal Reserve mostrou que, apesar da desaceleração da inflação, os decisores mantêm uma atitude cautelosamente otimista em relação ao futuro, ao mesmo tempo que destacam o desafio de equilibrar o crescimento econômico e a estabilidade de preços. Com a desaceleração da inflação e a desaceleração do mercado de trabalho, a possibilidade de uma política monetária mais flexível está a aumentar, mas ainda existem muitas incertezas no mercado. Esta semana, uma série de dados importantes, incluindo o PMI do setor de manufatura do ISM e o relatório de empregos não agrícolas, fornecerão pistas cruciais sobre a direção futura da política e poderão ajustar as expectativas do mercado.

Neste artigo, iremos explorar em profundidade:

• Como os dados econômicos desta semana afetarão as expectativas do mercado em relação ao corte de juros;
• O impacto potencial da comparação de dados em Bitcoin, Ethereum e outros ativos de encriptação;
• Como desenvolver estratégias de resposta nesse ambiente de oportunidades e desafios coexistentes.

Por que os dados desta semana são tão importantes?

De acordo com as minutas da reunião de novembro do Fed, apesar da desaceleração gradual da inflação, os decisores ainda precisam de apoio de dados para fazer ajustes de política. Os dados econômicos desta semana desempenharão um papel decisivo na determinação de se o Fed adotará um corte de juros ou continuará a adotar uma postura de espera.

Embora a fraqueza no setor manufatureiro e a desaceleração dos dados de emprego possam apoiar uma política monetária mais frouxa, o desempenho sólido do setor de serviços e a taxa de desemprego estável tornam a situação mais complexa. Esses dados não apenas afetarão a liquidez e a preferência pelo risco nos mercados tradicionais, mas também terão um impacto profundo no mercado de criptomoedas, que está cada vez mais interligado com a economia macro.

Publicação de Dados-Chave e seu Impacto

1. Índice de Gerentes de Compras (PMI) do Setor Manufatureiro do ISM (2 de dezembro de 2024)

Porque é importante? O PMI do setor manufatureiro do ISM é um indicador importante para medir a saúde da indústria manufatureira dos Estados Unidos. Um valor abaixo de 50 indica contração na indústria manufatureira, geralmente um sinal antecipado de mudanças no emprego e nas atividades de investimento.

Fonte da imagem: Trading Economics

Previsão: O mercado prevê que o PMI de novembro subirá ligeiramente de 46,5 em outubro para 47,5. No entanto, se os dados ficarem aquém das expectativas, pode refletir problemas na cadeia de fornecimento e uma fraca procura de consumo; se os dados superarem as expectativas, pode sugerir que a atividade manufatureira está a estabilizar.

Ponto de vista do Fed: A contração contínua nos últimos cinco meses apoiará ainda mais a redução das taxas de juros para estimular a demanda. No entanto, para evitar impactos excessivos em outras áreas da economia, o Fed pode permanecer cauteloso.

mercado de criptomoedas影响：

• BTC: A fraqueza na indústria manufatureira pode aumentar o apelo do BTC como refúgio.
• AltCoin: O sentimento de mercado baixo pode suprimir o desempenho de ativos de alto risco.
• Finanças Descentralizadas：如果联储转向宽松政策，Liquidez改善可能Informação favorávelvolume高和收益导向的 Finanças Descentralizadas protocolo。

Perspectiva geral: A contínua fraqueza na indústria manufatureira reflete os desafios comerciais globais e a diminuição da demanda do consumidor. Para o mercado de criptomoedas, o Bitcoin pode se beneficiar da demanda por refúgio, enquanto as AltCoins relacionadas a aplicações industriais (como soluções de Cadeia de fornecimento) podem enfrentar maior pressão.

2. Dados de vagas de emprego JOLTS (3 de dezembro de 2024)

Por que é importante? Os dados JOLTS fornecem uma visão geral da demanda do mercado de trabalho. Uma redução nas vagas geralmente significa uma desaceleração da atividade econômica, o que pode ter um impacto negativo na confiança do consumidor e nos gastos.

Fonte da imagem: Trading Economics

Previsão: Espera-se que as vagas de emprego em outubro aumentem ligeiramente, de 7,443 milhões em setembro para 7,490 milhões. Se os dados continuarem a cair, isso indicará um resfriamento adicional do mercado de trabalho.

Visão do Fed: a fraqueza da demanda de mão de obra apoia a política de flexibilização; se os dados se mantiverem estáveis ou melhorarem, o Fed pode optar por adiar a ação.

mercado de criptomoedas影响：

• Bitcoin e Ethereum: Se os dados do mercado de trabalho estiverem fracos, as expectativas de flexibilização do Fed podem impulsionar a demanda de Ascensão.
• AltCoin: O mercado pode ter atitudes divergentes em relação aos tokens de alta volatilidade devido aos dados.
• Moeda Estável：durante o período de publicação de dados e quando a Flutuação do mercado se intensifica, a demanda por Moeda Estável pode Ascensão.

Visão geral: Um mercado de trabalho mais frio pode prejudicar os gastos do consumidor e destacar um sinal de desaceleração econômica. Para o mercado de criptomoedas, dados fracos podem aumentar a liquidez do Bitcoin e do Ethereum, mas uma fraqueza excessiva pode suprimir o desempenho de tokens especulativos.

3. Taxa de crescimento do PIB da Austrália (4 de dezembro de 2024)

Por que é importante? Os dados do PIB da Austrália refletem a saúde econômica da região da Ásia-Pacífico e têm um impacto significativo no comércio global e nos mercados de commodities. A desaceleração do aumento pode afetar os mercados globais por meio da cadeia de fornecimento e do sentimento de flutuação de risco.

Fonte da imagem: Trading Economics

Expectations: It is expected that the GDP will increase by 0.5% quarter-on-quarter in the third quarter, higher than the 0.2% in the second quarter. Export growth will provide support, but weak household spending and inadequate fixed investment may limit economic performance.

Opinião do Fed: Embora os dados econômicos da Austrália não afetem diretamente a política do Fed, a desaceleração do subir reflete a fragilidade da economia global e pode afetar a avaliação do Fed sobre os riscos externos.

mercado de criptomoedas影响：

• BTC: A incerteza global pode aumentar a demanda por BTC como um ativo de Cobertura macro.
• Ethereum: O comércio ativo nos mercados asiáticos pode apoiar a sua Liquidez e preço.
• AltCoin: Tokens relacionados a commodities ou pagamentos transfronteiriços podem atrair investidores de risco diversificado.

Visão Geral: O equilíbrio entre a resiliência das exportações da Austrália e a demanda interna fraca reflete os desafios econômicos globais. No mercado de criptomoedas, a desaceleração do subir pode aumentar ainda mais o papel do BTC como um ativo de refúgio, ao mesmo tempo em que aumenta a atratividade das soluções transfronteiriças das Finanças Descentralizadas.

4. Índice dos Gestores de Compras do Setor de Serviços (PMI) do ISM (4 de dezembro de 2024)

Porquê é importante? O setor de serviços representa a maior parcela do PIB dos Estados Unidos, e seu desempenho é um importante indicador da saúde econômica. Um setor de serviços forte indica resiliência econômica, enquanto uma fraqueza pode indicar uma desaceleração mais ampla na demanda.

Fonte da imagem: Trading Economics

Previsão: O PMI do setor de serviços de novembro é esperado em 55,5, ligeiramente abaixo dos 56 de outubro. O aumento do emprego e a melhoria na entrega de fornecedores podem compensar o impacto da desaceleração das atividades empresariais.

Opinião do Fed: O desempenho forte do setor de serviços pode levar o Fed a ser mais cauteloso, retardando o ritmo de redução das taxas de juros para evitar a liberação precoce de sinais de flexibilização da política.

mercado de criptomoedas影响：

• BTC: Os dados fortes do setor de serviços podem enfraquecer sua atratividade como refúgio.
• AltCoin: Tokens de crescimento relacionados a pagamentos e Finanças Descentralizadas podem se beneficiar.
• Moeda Estável: Com a antecipação dos participantes do mercado em relação à política, o volume pode aumentar.

Perspectiva geral: A resiliência do setor de serviços contrasta fortemente com a fraqueza do setor de fabricação. Para o mercado de criptomoedas, o desempenho robusto dos dados do setor de serviços pode enfraquecer o atrativo do BTC como um ativo de refúgio, ao mesmo tempo em que impulsiona o valor de moedas alternativas inovadoras.

5. Dados de emprego não agrícola e taxa de desemprego (6 de dezembro de 2024)

Por que é importante? Os dados do emprego não agrícola (NFP) e a taxa de desemprego são indicadores-chave para avaliar a saúde do mercado de trabalho, afetando diretamente os gastos do consumidor, a política do Fed e o sentimento do mercado.

Fonte da imagem: Trading Economics

Fonte da imagem: Trading Economics

Expectativa: prevê-se um acréscimo de 183.000 postos de trabalho no relatório de emprego não-agrícola de novembro, em comparação com os 12.000 em outubro; a taxa de desemprego é esperada para se manter em 4,1%. Qualquer mudança inesperada pode alterar as expectativas do mercado em relação à política do Fed.

Ponto de vista do Fed: o enfraquecimento do emprego subirá ainda mais o apoio ao corte de juros, enquanto a taxa de desemprego estável pode manter o Fed em uma postura de observação.

mercado de criptomoedas影响：

• BTC与ETH坊：若联储释放鸽派信号，价格可能Aumento。
• AltCoin：Em um mercado impulsionado pela Liquidez, Tokens especulativos podem ganhar mais seguir.
• Moeda Estável: A volatilidade pode aumentar após a divulgação dos dados, o que pode aumentar a demanda por Moeda Estável como um refúgio seguro.

Visão geral: A desaceleração do crescimento do emprego indica desafios econômicos, mesmo com baixas taxas de desemprego. Para o mercado de criptomoedas, isso fortalece ainda mais o papel do BTC como ativo de refúgio e apoia projetos de alts e Finanças Descentralizadas impulsionados pela Liquidez.

6. Índice de Confiança do Consumidor da Universidade de Michigan (6 de dezembro de 2024)

Porque é importante? A confiança do consumidor é o indicador do estado da economia familiar, que influencia diretamente o comportamento de gastos e a preferência de risco do mercado.

Fonte da imagem: Trading Economics

Previsão: Índice de confiança do consumidor de dezembro esperado para subir ligeiramente de 71,8 em novembro para 72,9. Um resultado acima do esperado indica resiliência econômica; um resultado abaixo do esperado pode agravar as preocupações do mercado com desaceleração do consumo.

Ponto de vista do Fed: A estabilização do índice de confiança pode reduzir a necessidade de cortes de emergência do Fed e permitir mais tempo para observar dados subsequentes.

mercado de criptomoedas影响：

• BTC: o impacto imediato é limitado, mas o apelo como ativo de refúgio ainda existe.
• AltCoin: Melhorias na confiança podem impulsionar a demanda especulativa por alts.
• Token de Finanças Descentralizadas: O sentimento positivo pode reacender o interesse nas plataformas impulsionadas por lucros.

Visão geral: A confiança do consumidor é a medida chave da saúde econômica. Para o mercado de criptomoedas, um aumento na confiança estimulará a preferência por risco, apoiando projetos de AltCoin e Finanças Descentralizadas; enquanto a falta de confiança fortalecerá ainda mais o papel de refúgio do Bitcoin.

Sugestão de estratégia: O caminho da encriptação para os traders

Os dados econômicos desta semana podem ter um impacto significativo na política monetária e nos mercados financeiros. Dado que o mercado de criptomoedas é altamente sensível às mudanças macroeconômicas, os traders precisam desenvolver estratégias para lidar com esse ambiente dinâmico, adaptadas a diferentes horizontes de investimento.

Estratégia de curto prazo (de alguns dias a algumas semanas)

1. Agarre a oportunidade de flutuação do mercado

（1）应对措施：在非农就业数据和 ISM 指数等高影响力事件期间，使用parar a perda和retirar lucro等交易工具Gota风险。

(2) Ativos chave: Ativos com alta Liquidez, como Bitcoin (BTC) e Ethereum (ETH), para possibilitar a entrada e saída rápida do mercado.

2. Use moeda estável para se proteger

（1）Medidas de proteção: Durante períodos de alta volatilidade, manter fundos em USDT, USDC ou outras Moedas Estáveis e voltar a entrar no mercado quando a tendência estiver estável.

3. Oportunidades de ganhos de curto prazo

（1）Medidas de resposta: stake ou emprestar ativos em plataformas de Finanças Descentralizadas de boa reputação para obter retornos a curto prazo. Priorize projetos com Liquidação diária ou semanal para manter a flexibilidade de Liquidez.

Estratégia de médio prazo (algumas semanas a alguns meses)

1. Diversificação da carteira

（1）应对措施：将资金分散配置到BTC、ETH坊，以及具有高subir潜力的 Finanças Descentralizadas 项目和 Layer-2 解决方案中。

2. Seguir o fluxo de fundos institucionais

( 1) Medidas de resposta: Utilizar ferramentas de análise na cadeia para monitorar grandes fluxos de transações de BTC e Ethereum, antecipando-se às tendências de mercado.

3. Prepare-se para as tendências macroeconômicas

( 1) Medidas de resposta: aumentar gradualmente as posições de ativos durante o mercado em queda, preparando-se para a Recuperação impulsionada pela Liquidez possivelmente desencadeada por cortes nas taxas de juros do Fed.

( 2) Áreas principais: foco em Tokens relacionados à infraestrutura Web3 ou soluções de pagamento transfronteiriço.

Estratégia de longo prazo (meses a anos)

1. Concentrar-se em ativos com potencial de aplicação a longo prazo

( 1) Medidas de resposta: manter posições principais em BTC e Ethereum, enquanto explorar o ecossistema Layer-2 e projetos de alto potencial com casos de uso práticos.

2. Maximizar a renda passiva

(1) Medidas de resposta: apostar ativos em uma plataforma confiável para obter lucros e ajustar o prazo de aposta de acordo com a capacidade de tolerância ao risco pessoal.

( 2) Objetivo: obter retornos de juros compostos através da posse a longo prazo em um ambiente de política monetária flexível.

3. seguir as tendências regulatórias

(1) Medidas de resposta: Investir em projetos com maior conformidade, pois estes projetos têm mais probabilidade de sobreviver e subir num ambiente regulatório mais rigoroso.

(2) Seleção de região: visando os mercados com suporte político para tecnologia de encriptação, para diversificar ainda mais os riscos de investimento.

Pontos estratégicos em diferentes quadros temporais

• 短期：利用稳定币Cobertura风险，抓住市场Flutuação机会，并专注于Liquidez高的资产。
• Médio prazo: implementar uma alocação diversificada de ativos, monitorizar de perto a atividade institucional e estar preparado para uma Recuperação do mercado impulsionada pela Liquidez.
• Long Term: Invest in assets with strong potential for practical applications, earn passive income through stake, and closely follow regulatory dynamics to ensure investment security.

Resumo: O papel das criptomoedas na economia em mudança

Esta semana, o calendário econômico traz tanto oportunidades quanto desafios, com a publicação de vários dados importantes que terão um impacto significativo nas expectativas do mercado em relação à direção da política do Fed. Um possível corte nas taxas de juros não só pode aumentar consideravelmente a Liquidez do mercado e a preferência por risco, mas também pode impulsionar ainda mais o desenvolvimento do mercado de criptomoedas. Portanto, os traders precisam permanecer flexíveis e ajustar suas estratégias de acordo com a dinâmica macroeconômica.

O desafio do equilíbrio do Fed

O Fed enfrenta desafios multifacetados e precisa encontrar um equilíbrio entre a inflação em desaceleração, desaceleração do mercado de trabalho, e a contínua força do setor de serviços e da confiança do consumidor. Aqui estão possíveis caminhos de política:

• Direção da política dovish: se a redução das taxas de juro for implementada, a Liquidez do mercado será aumentada ainda mais, o que favorecerá o desempenho dos ativos especulativos como Bitcoin, Ethereum, etc., ao mesmo tempo estimulando a atividade das Finanças Descentralizadas e do ecossistema Layer-2.
• Desempenho econômico acima do esperado: Se os dados mostrarem que a economia é mais resistente do que o esperado, o Fed pode adiar medidas de flexibilização agressivas, o que pode resultar em Flutuação de curto prazo no mercado, mas a longo prazo, essa estabilidade pode estabelecer uma base sólida para o aumento contínuo de ativos digitais.

Para os traders de Ativos de criptografia, as decisões políticas do Federal Reserve são tanto um risco quanto uma oportunidade. Compreender profundamente a interação entre a economia macroeconômica e o mercado de criptomoedas é fundamental para desenvolver estratégias de negociação bem-sucedidas.

O papel duplo da criptomoeda: Cobertura e catalisador para subir

No atual ambiente macroeconômico, o papel duplo das criptomoedas está se tornando cada vez mais evidente:

• BTC como ouro digital: O BTC continua a consolidar a sua posição como um ativo de refúgio, atraindo investidores institucionais como uma ferramenta de reserva de valor em meio à incerteza econômica. Independentemente da direção das políticas do banco central, o atrativo de longo prazo do BTC permanece estável.
• Oportunidades de subir para AltCoins e Finanças Descentralizadas: Se o corte nas taxas de juro levar a um ambiente de Liquidez mais frouxo, o interesse em AltCoins de alta subir e protocolos de Finanças Descentralizadas pode ressurgir. Especialmente os Tokens relacionados à infraestrutura Web3 ou soluções de pagamento transfronteiriço podem tornar-se o foco de seguir do mercado.
• Moeda Estável como uma ferramenta estratégica: durante períodos de flutuação de mercado, Moeda Estável não só atua como uma ferramenta de hedge, mas também fornece suporte de liquidez para atividades de Finanças Descentralizadas, sendo uma parte indispensável da carteira de investimentos.

Planejando a direção futura

Com a divulgação contínua dos dados econômicos, os negociadores precisam seguir estes pontos:

• Manter-se flexível: ajustar estratégias de acordo com as mudanças do mercado impulsionadas por dados, garantindo planos correspondentes tanto a curto quanto a longo prazo.
• Usar uma plataforma profissional: Aproveitar plataformas de negociação como XT.COM para obter análises de mercado em tempo real, ferramentas de negociação diversificadas e insights macroeconômicos, apoiando decisões mais precisas.
• Focar nos fundamentos: No mercado de Flutuação, escolher ativos com casos de uso real e forte potencial ajudará a aumentar a resiliência e o potencial de subir da carteira de investimentos.