مقدمة

منذ صيف ديفي في عام 2020، سوق العملات الرقمية شهد نموًا سريعًا. بجانب الزيادة المتفجرة في تنوع الأصول على السلسلة، ظهرت صرحات الصرف اللامركزية مثل الفطر بعد المطر. كمستخدم أو تاجر، يواجه الشخص ليس فقط آلاف الأصول الرقمية ولكن أيضًا تحدي العثور على أفضل الأسعار والسيولة عبر عدة صرحات صرف لامركزية. لمواجهة هذا التحدي، ظهرت موحّدات صرف لامركزية.

تكامل مجمعات DEX بيانات الطلبات ومعلومات الأسعار وحمامات السيولة من عدة تبادلات مركزية، مما يساعد المستخدمين على العثور على مسار تداول مثلى في أقصر وقت. سيتناول هذا المقال 8 مجمعات DEX المستخدمة بشكل شائع، مركزاً على ميزاتها الفريدة وخوارزميات التوجيه.

كيف تعمل مجمعات DEX؟

للغوص في عمق هذه المقالة، من الأمور الحاسمة فهم كيفية عمل مجمعات DEX (البورصة اللامركزية). إليك تفصيل للطرق الرئيسية التي تعمل بها مجمعات DEX:

تجميع البيانات: يجمع مجمعو DEX بيانات الأسعار والسيولة في الوقت الفعلي من العديد من البورصات اللامركزية (مثل Uniswap و SushiSwap و Balancer وما إلى ذلك).

توجيه الطلب: عندما يبدأ المستخدم التجارة، يقوم مجمع DEX بمقارنة الأسعار عبر مختلف DEXs في الوقت الحقيقي. يقوم بتقييم أزواج التداول المتاحة والسيولة والاقتباسات على كل DEX، ويختار المسار الذي يوفر أدنى سعر وانزلاق أدنى.

تنفيذ العقد الذكي: بمجرد تحديد المسار التداولي الأمثل، يستخدم مجمع DEX العقود الذكية لتوزيع التداول عبر DEXs المختارة. إذا كان لدى DEX الواحد عدم كفاية السيولة أو ارتفاع الانزلاق، يقوم المجمع بتقسيم أمر التداول عبر عدة DEXs. على سبيل المثال، إذا أراد المستخدم تبادل كمية كبيرة من ETH مقابل USDC، فقد يقوم مجمع DEX بتقسيم الأمر عبر Uniswap و SushiSwap و Balancer لضمان أقل تكلفة إجمالية للمعاملة.

اكتمال الصفقة: بعد تنفيذ الصفقة عبر مجموعة متنوعة من DEXs، يتلقى المستخدم الأصل المستهدف.

تبسيط عملية التداول للمستخدمين تجميعات DEX. يحتاجون فقط إلى إدخال زوج التداول والمبلغ على واجهة التجميع، ويقوم النظام تلقائيًا بتحسين التداول، مما يقلل من حواجز الدخول ويوفر التكاليف.

1inch: مجمع DEX ذو أعلى حجم تداول

موقع الكتروني: 1inch.io

تأسست 1inch خلال مسابقة هاكاثون عام 2019 من قبل شابين روسيين، أنتون بوكوف وسيرج كونز. مدفوعة بصيف 2020 لامتلاكات العملات الرقمية ، ارتفعت بشكل مطرد لتصبح الرائدة في قطاع وسيط DEX ، مع حجم التداولات التي تتجاوز في بعض الأحيان Uniswap لتصبح لاعبًا رئيسيًا بين DEXs.

1. خوارزمية توجيه Pathfinder

يستخدم 1inch بشكل أساسي خوارزمية توجيه Pathfinder، التي تحلل السيولة عبر مختلف البورصات المركزية في الوقت الحقيقي. بعد النظر في السعر والانزلاق والرسوم، يختار Pathfinder منصة DEX التي تقدم أفضل سعر. يمكنه تقسيم أمر واحد عبر عدة بورصات مركزية وحتى تحويل رموز المستخدم من خلال عدة صفقات للوصول إلى الرمز المستهدف.

1. الطلبات بحد أقصى بدون رسوم

ميزة أمر الحد لـ1inch تسمح للمستخدمين بوضع الطلبات بسعر محدد ، والتي تنفذ تلقائيًا عندما يصل سعر السوق إلى المستوى المطلوب. تُخزن هذه الطلبات في قاعدة بيانات 1inch المركزية ويمكن للمستخدمين الآخرين الوصول إليها. عند التنفيذ ، يغطي الشخص الذي يأخذ الطلب تكاليف الغاز ، مما يعني أن المستخدمين لا يحتاجون إلى دفع رسوم الشبكة.

1. وضع التداول المنصهر

يتيح وضع الدمج للمستخدمين وضع أوامر ضمن نطاق سعر ووقت محدد دون دفع رسوم الشبكة. هناك أربعة خيارات لهذا الوضع: تلقائي، سريع، عادل، ومخصص:

• التنفيذ التلقائي - ينفذ تلقائياً الصفقات بأفضل سعر بناءً على ظروف السوق.
• السرعة - تولي الأولوية للسرعة، وتنفيذ الصفقات بسرعة حتى لو كانت الأسعار أقل قليلاً.
• Fair – يمتد وقت التنفيذ لتحقيق سعر أكثر تفضيلاً. يبدأ بسعر أعلى قليلاً من سعر السوق، مع تحسينات محتملة أثناء التنفيذ لصالح المستخدم.
• مخصص - يسمح للمستخدمين بتخصيص الوقت للمزاد بالكامل وتحديد الحد الأدنى والأقصى لتحقيق نطاق سعر معين.

من مزايا استخدام Fusion تنفيذ سريع، وعدم وجود رسوم غاز، حماية MEV (القيمة القابلة لاستخراج المعدن)، تأثير السعر الحد الأدنى، وعدم وجود رسوم على المعاملات الفاشلة.

مؤخرًا، قدم 1inch ميزة جديدة تُدعى Fusion+، مما يتيح للمستخدمين تداول الأصول الرقمية عبر الشبكات مع الاحتفاظ بالوصاية الذاتية. من خلال Fusion+، يحتفظ المستخدمون بالتحكم الكامل في أصولهم، ويضمن الهيكل أن يتم إنهاء التجارات عبر كلتا الشبكتين المعنيتين دون الاعتماد على أطراف ثالثة. يتم حاليًا اختبار هذه الميزة ويمكن تمكينها يدويًا في الإعدادات ليتمكن المستخدمون من استكشافها.

حالياً، يدعم 1inch 12 شبكة بلوكشين، بما في ذلك إيثيريوم، BSC (باينانس سمارت تشين)، بوليجون، أربيتروم، وإيثيريوم التفاؤلي. بتقنية تحسين المسار المبتكرة، ودعم DEX الواسع، وتوافقه مع النظم البيئية متعددة السلاسل، أصبح 1inch المجمع المفضل للعديد من مستخدمي DeFi.

جوبيتر: منصة التداول الموحدة الرئيسية على سولانا

موقع الكتروني: jup.ag

جوبيتر هو منصة تجميع التداول المبنية على شبكة سولانا، تم إطلاقها في مايو 2021 من قبل فريق يقوده ميو وبن تشو. إنها تجمع أكثر من نصف حجم التداول على سولانا، مما يجعلها الخيار المفضل للمستخدمين على هذه البلوكشين.

ميزات

1. بروتوكول توجيه ميتيس

تم تصميم Metis لتوفير أفضل مسار تسعير للمعاملات واسعة النطاق في البيئات الديناميكية. للعثور على السعر الأمثل ، يقوم Metis ببث الرموز المميزة للمستخدم ، وبناء مسارات بشكل تدريجي يمكن تقسيمها ودمجها في أي مرحلة. يسمح هذا النهج التكراري باستخدام نفس DEX عبر تقسيمات مختلفة ، مما يتيح مسارات أسعار أفضل أثناء التداولات المعقدة. لتحسين الكفاءة ، يجمع كوكب المشتري بين إنشاء المسار وحساب الاقتباس في خطوة واحدة ، مما يمنع إنشاء طرق دون المستوى الأمثل ويسمح باستخدام المزيد من الرموز المميزة كوسطاء. تضمن Metis تنفيذ المعاملات بسرعة وكفاءة ، حتى أثناء ارتفاع الطلب على كوكب المشتري.

1. أوامر الحد
   يطابق ميزة أمر الحد في جوبيتر أسعار المستخدم المحددة مع جميع السيولة المتاحة عبر سلسلة سولانا. بعد وضع الطلب ، يراقب الأمناء شروط السيولة وينفذون التجارة عندما يصل سعر السوق إلى المستوى المحدد من قبل المستخدم. عند التنفيذ ، يتلقى المستخدمون المبلغ المعروض عليهم ناقص رسوم المنصة التي تفرضها جوبيتر.

تستفيد أوامر الحد في جوبيتر من السيولة التي تم تجميعها على السلسلة، والتي تشمل أكثر من 20 بورصة لامركزية (DEX) وصانعي سوق آليين (AMM) تغطي بالكامل نظام رمز Solana SPL. عند تنفيذ صفقات، يمكن للمستخدمين تحديد مدة الأمر، سعر التبادل، وكمية التداول. يساعد هذا الميزة المستخدمين على تجنب زيادة التكاليف الناجمة عن تأثير السعر والانزلاق أثناء التداول والتخفيف من المخاطر المرتبطة بـ MEV (القيمة التي يمكن استخراجها من قبل المنقبين).

1. DCA (Dollar-Cost Averaging)
   تكلفة الدولار المتوسطة (DCA) هي استراتيجية استثمارية يقوم فيها المستخدمون بعمل استثمارات منتظمة على مدى فترة محددة، موزعين مشترياتهم لتقليل مخاطر الاستثمار بنقطة سعر واحدة.

مع ميزة DCA في Jupiter ، يمكن للمستخدمين تعيين تردد الشراء ونطاقات الأسعار وفترة الوقت الإجمالية والرمز الهدف. بمجرد تنشيطها ، يتم نقل رموز المستخدم إلى حساب DCA مخصص. يتم تنفيذ الطلب الأول على الفور بعد إنشاء موضع DCA ، في حين يتم تنفيذ الطلبات التالية بفاصل زمني منتظم ، مع اختلاف التوقيت المحتمل من 2 إلى 30 ثانية لتجنب MEV. يتم نقل الرموز الهدف تلقائيًا إلى محفظة المستخدم في نهاية فترة DCA.

منذ إطلاقها في أكتوبر 2021، أصبحت جوبيتر بسرعة أكبر مجمع DEX على سولانا، بفضل تصميمها الموجه نحو المستخدم، والميزات المبتكرة، وتجربة التداول السلسة. وقد أكسب ذلك ثقة المجتمع ووطد موقعها كزعيم في التداول المبني على سولانا.

ParaSwap: بناء حوض السيولة الخاص بها

المصدر: app.paraswap.xyz

تأسست ParaSwap في عام 2020 بواسطة Mounir Benchemled، بدعم من مستثمرين مثل The LAO و CoinGecko و Blockchain Capital و Stani Kulechov. كما يعد ParaSwap مجمعًا للعملات الرقمية، حيث يدمج السيولة من صرافات العملات اللامركزية (DEXs) وبروتوكولات الإقراض في واجهة وAPI شاملة وآمنة. بالإضافة إلى حوض سيولة ParaSwapPool الخاص به، يتصل ببروتوكولات مثل Kyber و Bancor و Uniswap و Oasis و Curve و 0x.

الميزات

1. خوارزمية توجيه متعدد المسار

يستخدم خوارزمية MultiPath البيانات التاريخية لتوصية بالمسار التداول الأكثر كفاءة، مع مراعاة حجم الصفقة. قد يتضمن ذلك تقسيم الصفقات عبر عدة منصات تداول غير مركزية و، عند الضرورة، استخدام مسارات تداول غير مباشرة (تنطوي على نقلتين أو أكثر بين البروتوكولات). بالإضافة إلى المقارنات الفورية للأسعار عبر مختلف منصات التداول غير المركزية، يتفاعل ParaSwap بسلاسة مع بروتوكولات الإقراض مثل Aave و Compound. على سبيل المثال، يمكن لـ ParaSwap إتمام العملية التالية في خطوة واحدة: تحويل ETH إلى DAI ثم إيداع DAI في Aave لاستلام aDAI.

1. بركة السيولة الخاصة: ParaSwapPool
   بشكل عام، لا تحتفظ مجمعات DEX بأي سيولة أو تخزين لها، بل تعتمد بدلاً من ذلك على بروتوكولات DEX التي تتكامل معها. ومع ذلك، قامت ParaSwap بإنشاء بركة سيولتها المسماة ParaSwapPool، وهي مصدر سيولة إضافي. تسمح هذه البركة للمستخدمين بالوصول إلى السيولة من بركة جماعية ممولة في المقام الأول من قبل مزودي سيولة محترفين. يستخدم ParaSwapPool نظام RFQ (طلب السعر)، مستفيداً من سيولة المستثمرين الخاصين.

2. تكامل واجهة برمجة التطبيقات
   يتيح واجهة برمجة تطبيقات ParaSwap المفتوحة للمطورين دمج وظائف التجميع الخاصة بها في تطبيقات أخرى. توفر واجهة البرمجة تشكيلة من الميزات، بما في ذلك استرجاع الأسعار في الوقت الحقيقي، تنفيذ التجارة، استعلامات تاريخ المعاملات، والتوجيه الـ MultiPath.
   بفضل تنفيذ تجارة سريع وفعال وسهولة تكامل واجهة برمجة التطبيقات API، حقق ParaSwap شعبية كبيرة، خاصة بين المستثمرين المؤسسيين ومجتمع المطورين.

CowSwap: التداول الجماعي وحماية MEV

المصدر: swap.cow.fi

تم إنشاء CowSwap في عام 2021 كمجمع DEX (التبادل اللامركزي) الذي طوره فريق Gnosis. يشمل مستثمروها 0x و The LAO و 1kx و Blockchain Capital و Robot Ventures وغيرها. تتمثل الميزات الرئيسية ل CowSwap في توفير المعاملات بدون MEV (القيمة القصوى القابلة للاستخراج ، والمعروفة سابقا باسم القيمة القابلة للاستخراج من Miner) ، وانخفاض رسوم المعاملات ، وتقديم نموذج "مزاد الدفعات" الفريد لتحسين السيولة وتقليل الانزلاق.

المميزات

1. عروض دُفعة واحدة

مستخدمو CowSwap لا يقومون بإنشاء معاملات على السلسلة مباشرة ولكنهم يقدمون طلباتهم عن طريق توقيع نية التجارة. يقوم بروتوكول CoW (Coincidence of Wants) بجمع وتجميع هذه النوايا التجارية خارج السلسلة ، وتجميعها في دفعات للتسوية. ثم يتم طرح هذه الدفعات في المزاد على المُحللين الذين يتنافسون لتوفير أكبر فائض للطلبات في كل دفعة.

العملية تتضمن أربع خطوات رئيسية:

1. يعبر المستخدمون عن نية التداول الخاصة بهم عن طريق توقيع رسالة، وتحديد الأصول التي يرغبون في التداول بها، والمبالغ، والمعلمات الأخرى.
2. يجمع بروتوكول CoW نوايا مستخدمين متعددين في مزاد دفعة واحدة.
3. لدى حل الألغاز وقت محدود لاقتراح حلول لمعاملات الدفعة. يتم إعلان الفائز هو الحل الذي يقدم أعلى فائض للدفعة.
4. المحلل الفائز يقدم العملية الدفعية على السلسلة بدلاً من المستخدمين.

يتلقى المستخدمون عملاتهم المستهدفة بمجرد تنفيذ الحل الفائز للطلب الدفعي على السلسلة الرئيسية. يستفيد المستخدمون الذين يشاركون في مزادات الدفعات من حماية MEV، وتزامن الرغبات، والتنفيذ بسعر أمثل على السلسلة الرئيسية.

2. تطابق الرغبات (CoW)

عندما تشمل الطلبات المتعددة داخل دفعة نفس الأصول، يمكن أن تكون هناك فرص للصرف بين الأقران التي لا تعتمد على السيولة على السلسلة. يمكن لـ CoW أيضًا تقسيم الطلبات - إذا كانت تجارة واحدة داخل دفعة تطابق تمامًا، يجب على الحلال أن يجد سيولة إضافية لتنفيذ الجزء المتبقي من الطلب.

في الأساس، هذا هو تطابق الأوامر، حيث يتم مشاركة السيولة عبر جميع الطلبات، مكونة صفقات دائرية وتسمح بالطلبات الجزئية بدون الحاجة إلى تطابق مثالي.

3. حماية MEV

تمكن مزادات الدُفعة من تمكين سعر تسوية موحد (UCP)، مما يعني أن الأصول في نفس الدُفعة يمكن أن تُسوّى بسعر متسق. يجعل هذا ترتيب المعاملات داخل كتلة غير ذو أهمية، مما يعالج جوهريًا مشكلة MEV.

تحوّل CowSwap بذكاء المعاملات إلى نظام تبادل جماعي ضخم. عندما لا يتمكن التبادل الند للند من تلبية احتياجات التجارة بشكل كامل ، يبحث النظام عن سيولة على السلسلة للجزء المتبقي. بفضل آليات التداول الدفعة وحماية MEV ، جذب CowSwap العديد من المستخدمين الذين يسعون إلى تقليل تكاليف المعاملات.

DODO: وحدة جمعية للعملات الرقمية مدعومة بخوارزمية الصانع النشط للسوق (PMM)

المصدر: app.dodoex.io

تم إطلاق DODO رسميًا في أغسطس 2020، تأسست بواسطة Diane Dai و Radar Bear وفريق تطوير مجهول. بعد وقت قصير من إطلاقها، حصلت DODO على دعم من مستثمرين معروفين في الصناعة، بما في ذلك Pantera و Binance Labs و Coinbase و Framework و Galaxy Digital و IOSG و Folius و SevenX.

الميزات

1. صانع السوق النشط (PMM)

تعتمد خوارزمية PMM على نموذج مشتق يستند إلى نموذج دفتر أوامر مركزي يستخدم عادة في التمويل التقليدي. يقوم بضبط منحنى سعر الأصول لضمان السيولة الكافية عند آخر سعر سوق. على سبيل المثال، إذا انخفضت إمدادات أصل معين. فسوف يرفع خوارزمية PMM تلقائيًا سعر السوق لتوقع شراء المخزون المفقود من السوق.

عندما يقوم المستخدم بتقديم طلب، يراقب DODO مصادر السيولة المختلفة، بما في ذلك السيولة التي تديرها DODO باستخدام خوارزمية PMM والسيولة الأخرى المتاحة عبر الشبكة. ثم يستخدم عدة خوارزميات توجيه ذكية، مثل تلك من 1inch، Matcha، وUniswap، لتحديد السعر الأمثل ومن ثم تقديم عرض أسعار للمستخدم.

2. خوارزمية توجيه التداول الذكية

DODO يعمل كمزود للسيولة وموزع للسيولة. يجمع مصادر السيولة بتمكين التداول بين أي عملتين على نفس الشبكة. هناك استراتيجيتان رئيسيتان للتوجيه: التوجيه الخطي وتوجيه الطلب المقسم.

• التوجيه الخطي: خلال البحث عن أفضل مسار تداول، تمر جميع الرموز المشاركة في التداول عبر بركة واحدة للعثور على مسار السعر الأمثل للرمز الهدف.
• توجيه الطلبات المقسمة: يعتمد هذا النهج على تخصيص أموال المستخدم عبر مجموعات تداول مختلفة بشكل متزامن، مما يحسن مسار التداول من خلال تقسيم الرموز بين هذه المجموعات بنسب محددة لضمان الحصول على أفضل سعر للرموز.

3. DODO X

DODO X هو مجمع فائق ومنصة تداول عبر السلسلة، مع ميزة مميزة لاستخدام السيولة الشاملة. إنه يجذب السيولة من حمامات DODO ومنصات DEX الأخرى مثل Uniswap ويدمج عروض من المجمعين من الطرف الثالث مثل 1inch و 0xAPI.

Matcha: مجمع DEX مبني على واجهة برمجة التطبيقات 0x

المصدر:matcha.xyz/

في عام 2020، قام 0x بإطلاق مجمع DEX Matcha، المبني على بروتوكول 0x API. يستخدم Matcha 0x API وتوجيه الأوامر الذكي لتجميع السيولة وتقديم تنفيذ تداول مثالي. تشمل مستثمروه Greylock Partners، Pantera Capital، Jump Capital، OpenSea، وغيرهم.

الميزات

واجهة الوصول إلى السيولة لـ 0x API

تم إنشاء Matcha على واجهة برمجة تطبيقات 0x ، وهي واجهة للوصول إلى السيولة من النظام البيئي 0x. تم بناء واجهة برمجة تطبيقات 0x على العقد الذكي الآمن والمدقق 0x Settler. يوفر 0x وظيفة السيولة من نظير إلى نظير ، مما يسمح لتداول الأصول القابلة للتركيب بتجزئة السيولة عبر تطبيقات مختلفة. عندما تربط واجهة برمجة تطبيقات 0x متلقي الطلبات بالبورصات اللامركزية (DEXs) ، فإنها تعمل كمجمع سيولة. بالإضافة إلى ربط الطلبات ب DEXs ، تقدم 0x أيضا خدمات صنع السوق الخاصة بها. إذا كانت تكاليف تداول DEX مرتفعة نسبيا ، فيمكن ل 0x توصيل متلقي الطلبات بشبكتها الداخلية من صناع السوق.

كيف يعمل 0x

1. إنشاء الطلب: يقوم صانع السوق بإنشاء طلب 0x، والذي يتم تجزئته ثم توقيعه من قبل صانع السوق.
2. توزيع الطلبات: إذا كان الصانع يعرف الشركة المضادة المرغوبة، فيمكنه إرسال الطلب مباشرة (عبر البريد الإلكتروني، الدردشة، أو منصات OTC). إذا كان الصانع غير متأكد من الشركة المضادة، فيمكنه تقديم الطلب إلى سجل الطلبات.
3. تجميع الطلبات: يجمع واجهة برمجة تطبيقات 0x السيولة من جميع المصادر المتاحة ، وتوفر أفضل سعر للمستلم. يسهل على التجار إنشاء واكتشاف وتنفيذ طلبات 0x من خلال مزيج من الإعادة الخارجية والتسوية على السلسلة. يخزن 0x الطلبات خارج السلسلة ويستخدم البلوكشين فقط لتسوية التجارة.
4. تنفيذ الطلب: يقوم الأخذ بملء أمر 0x عن طريق إرسال الأمر والمبلغ إلى سلسلة الكتل.
5. تنفيذ التجارة: يقوم مُعالج 0x Settler بالتحقق من التوقيع الرقمي للصانع وضمان تلبية جميع شروط التداول. إذا تمت تلبية الشروط، يحدث تبادل ذري للأصول ذات الصلة بين الصانع والمأخذ. إذا لم يتم ذلك، يتم إلغاء التجارة.

في جوهرها، يقوم بروتوكول 0x بمطابقة الطلبات خارج السلسلة ويكمل الصفقات على السلسلة، مما يساعد في تقليل استخدام الشبكة وتقليل تكاليف كل صفقة.

KyberSwap: مجمع DEX سهل الاستخدام

المصدر: kyberswap.com/swap/ethereum

تم إطلاق KyberSwap على شبكة إيثيريوم الرئيسية في فبراير 2018، مما جعلها واحدة من أقدم تبادلات العملات الرقمية (DEXs) في هذا المجال. حصلت على دعم مبكر من مؤسس إيثيريوم فيتاليك بوتيرين الذي شغل منصب مستشار، وجمعت 52 مليون دولار في عام 2017. منذ إنشائها، تم بناء أكثر من 100 مشروع على KyberSwap، مما ساعد في تسهيل أكثر من 20 مليار دولار في عمليات التداول لآلاف التجار. حاليًا، تم نشر KyberSwap على 17 سلسلة كتلية، بما في ذلك إيثيريوم، سلسلة BNB، Polygon، Avalanche، Fantom، Cronos، و Arbitrum.

المميزات

1. توجيه التداول الديناميكي

تُمكن خدمة الوساطة في التبادلات الخاصة بـ KyberSwap من توجيه التجارات بشكل ديناميكي، وتجميع السيولة المتناثرة في أكثر من سوق تبادل لضمان حصول المستخدمين على أفضل سيولة ممكنة. بعد دمجها مع مجموعة واسعة من عقود DEX الذكية، تقوم بتحسين مسارات التجارة عن طريق تقسيم وضبط المعاملات عبر AMMs (أجهزة صنع السوق الآلية) وسوق تبادل الطلبات بوك DEXs. إنها طبقة تحسين بين عقود DEX الذكية وطلبات التجارة الواردة. بالإضافة إلى ذلك، يتكامل KyberSwap مع أوامر الحد التي تُدمج في توجيه التجارة الديناميكي، مما يجعلها واحدة من مصادر السيولة.

1. حماية MEV

لحماية صفقات المستخدمين على شبكة Ethereum من تأثيرات استراتيجيات MEV (Maximal Extractable Value) ، يوفر KyberSwap خيار استخدام خدمات RPC (Remote Procedure Call) المحمية من MEV ، مثل Flashbots و MEVBlocker. يساعد هذا في تقليل مخاطر الهجمات الأمامية وهجمات السندويتش الشائعة في شبكة Ethereum.

1. KyberAI

سابقاً، قامت KyberSwap بإطلاق خدمة KyberAI، والتي تم إيقافها في 28 ديسمبر 2023. قدمت KyberAI للمستخدمين بيانات السوق الموسعة، والتي عادة ما تكون متاحة فقط للتجار المؤسسيين أو الأفراد ذوي الصافي العالي. حيث قامت بتجميع البيانات من مصادر السلسلة وغير السلسلة، مقدمةً إياها في تقارير قابلة للتنفيذ.

كانت إحدى أبرز ملامح KyberAI هي KyberScore ، الذي استخدم آخر التطورات في الذكاء الاصطناعي لتوفير نظرة على أداء الرموز في سوق DeFi. من خلال توصيل مؤشرات التحليل الفني الخارجية والإشارات على السلسلة ، تم تحسين نموذج KyberScore لتحديد الإمكانات الإيجابية أو السلبية للرموز في نافذة 24 ساعة ، مما يساعد المتداولين على اتخاذ قرارات أكثر معرفة.

بالإضافة إلى ذلك، دمج KyberSwap أدوات الرسم البياني الحية من TradingView، مما يوفر للمتداولين قدرات تحليل فني متقدمة. وتهدف الجهود المتواصلة لـ KyberSwap إلى خلق بيئة تداول فعالة وآمنة وسهلة الاستخدام لجميع المستخدمين في سوق العملات الرقمية.

ODOS: أول مجمع DEX مع إمكانية إدخال الرموز المتعددة

المصدر: www.odos.xyz

تأسست شركة ODOS في عام 2021 من قبل فريق Semiotic Labs، بقيادة أحمد أوزكان ومات ديبل. في 30 أغسطس 2024، أكمل المشروع جولة تمويل السلسلة A الخاصة به، باستثمار من شبكة Mantle، PAKA، Orbs، Uniswap Ventures، CE Innovation Capital، و Curved Ventures.

الميزات

1. خوارزمية التوجيه (SOR)

تستخدم ODOS خوارزمية توجيه الطلبات الذكية الممتلكة (SOR) مع تقنية بحث سوق الصانع الآلي (AMM) براءة اختراع. تقوم هذه الخوارزمية بتحسين توجيه الطلبات عبر أكثر من 500 مصدر للسيولة، بما في ذلك البورصات اللامركزية (DEXs) وبروتوكولات الإقراض ومحسنات العائد ومواقف الديون المرتبطة بالضمانات (CDPs).

2. تسعير الرموز

تقدم ODOS أيضًا خدمات تسعير فريدة عن طريق حساب الأسعار الأولية للشراء والبيع لكل بركة عبر مصادر السيولة التي تتتبعها. يساعد ذلك في تحديد إجمالي سعر الشراء، سعر البيع، وسعر الوسيط لأي رمز بسيولة على السلسلة. بالإضافة إلى السعر المجمع الواحد لكل أصل، يمكن لـ ODOS توفير بيانات إضافية شاملة لكل رمز، بما في ذلك:

• سعر الشراء وسعر البيع
• مستويات السيولة
• قوائم أسعار الشراء والبيع والتبديل (تغطي الرمز الأساسي، الرمز المقتبس، سعر الصرف، الوزن، القيم اللوغاريتمية، واسم المصدر/ DEX)

1. القدرة على إدخال الرموز المتعددة

ODOS هو أول وسيط DEX الذي يتيح للمستخدمين استبدال عدة رموز مدخل لعدة رموز مخرج في معاملة واحدة. تتيح هذه الميزة للمستخدمين تبادل سلة من الرموز المدخلة في رمز هدف، مما يجعل من السهل تنظيف الأصول الصغيرة في المحفظة أو تنويع الأصول الفردية في عدة رموز هدف. يساعد هذا العملية المستخدمين على توفير رسوم المعاملات وتقليل تقلبات السوق.

تمتلك المجمعون الكبار لـ DEX الثمانية أعلاه، بما في ذلك ODOS، قوة فريدة في تحسين السيولة وكفاءة تنفيذ التجارة وتجربة المستخدم. من خلال استخدام هذه المجمعات، يمكن لمستخدمي DeFi الاستفادة من أفضل فرص التداول عبر عدة DEXs مع انزلاق أدنى، مما يعزز بشكل كبير كفاءة التداول والعوائد من خلال توجيه الأوامر الذكي وتجميع السيولة. في سوق العملات الرقمية الحالي، أصبحت المجمعات لـ DEX أدوات لا غنى عنها لتداول DeFi.