Ein Altcoin wird auch als Bitcoin Alternative oder Alternative Cryptocoin bezeichnet, was sich auf alle anderen Kryptowährungen als Bitcoin bezieht. Die meisten Kryptowährungen in der frühen Phase wurden durch Forken (Kopieren von Bitcoin-Codes) erstellt.

Mit der Entwicklung der Blockchain-Technologie und entsprechenden Projekten gibt es viele verschiedene Varianten von Altcoins, zusammen mit vielen aufstrebenden öffentlichen Ketten und Token mit hohem Potenzial, hinter denen technologische Innovationen stehen, die sich von denen von Bitcoin und Ethereum unterscheiden. Aus diesem Grund werden Altcoins heute eher als „Mainstream-Coins“ bezeichnet.

Jedes Mal, wenn wir Altcoin erwähnen, meinen wir „Token“ anstelle von „Coin“. Denn Coins dienen lediglich als Zahlungs- und Handelsmittel oder als Wertaufbewahrungsmittel. Im Gegensatz dazu wird ein Token je nach Smart Contract eines Projekts variieren und somit vielfältigere Funktionen genießen.

Der wichtigste Token-Standard ist ERC-20, dessen Open-Source-Natur es der Öffentlichkeit leicht zugänglich macht, darauf einen eigenen Altcoin zu entwickeln und auszugeben. Als Referenz sind auf CoinMarketCap über 20.000 Altcoins gelistet.

Arten von Altcoins

Stablecoin

Stablecoins sind Kryptowährungen, deren Wert an eine Fiat-Währung gekoppelt ist. Es wird normalerweise als Währung für Zahlungen, Sicherheiten oder Abrechnungen verwendet. Derzeit ist der größte Stablecoin nach Marktkapitalisierung und Handelsvolumen USDT, der mit 1 USDT = 1 USD an den US-Dollar gekoppelt ist.

Neben USDT stehen Anlegern viele vertrauenswürdige Optionen zur Auswahl, darunter Off-Chain-unterstützte Stablecoins wie USDC und BUSD sowie On-Chain-unterstützte Stablecoins und algorithmische Stablecoins, die auf Blockchains laufen.

Memecoin

Memecoins stammen aus der Meme-Kultur. Meistens stellen sie jedoch nur Internet-Meme dar (verbreiten sich im Internet und gewinnen in kurzer Zeit große Popularität). Ein Memecoin unterscheidet sich von anderen Kryptowährungen, da es ihm an Nützlichkeit mangelt.

Da Memecoins eine Art Internet-Humor darstellen, ist ihr Preis anfälliger für Community-Stimmung und soziale Medien, wodurch sie unter einer höheren Preisvolatilität leiden als Mainstream-Coins wie BTC und ETH. Infolgedessen werden sie häufiger gehyped und neigen dazu, eine Angst vor dem Verpassen (FOMO) zu wecken. Im Krypto-Raum wird FOMO häufig gesehen, wenn der Preis einer Währung weiter steigt.

Governance-Token

Governance-Token repräsentieren normalerweise die Stimmrechte der Entscheidungsfindung eines dezentralisierten Protokolls. Token-Inhaber können durch Vorschläge oder Abstimmungen über die Entwicklung des Protokolls entscheiden, einschließlich der Entwicklung neuer Produkte, der Verwendung des Treasury-Budgets, der Integration von Drittprojekten und der Zusammenarbeit mit anderen Protokollen.

Utility-Token

Utility Token sind ein Medium für den Zugriff auf Blockchain-Dienste oder die Abwicklung von Transaktionen auf der Blockchain. Obwohl Utility Token als zugrunde liegende Investitionen in Börsen verwendet werden können, besteht ihre Hauptfunktion darin, den Betrieb des Blockchain-Netzwerks aufrechtzuerhalten.

Gemeinsame Utility-Token: ETH, die zur Zahlung von Transaktionsgebühren in der Ethereum-Blockchain und Ethereum Virtual Machine verwendet werden; SOL, der sogenannte „Ethereum-Killer“, der auf Solana erstellt wurde; und MATIC, das als Alternative zu Polygon – der Ethereum-Sidechain – verwendet wird.

Mehrere Altcoins, die Sie kennen sollten

USDC

USDC, auch bekannt als USD Coin, wird gemeinsam von Circle, einem Blockchain-basierten Finanzunternehmen, und Coinbase, einer Kryptowährungsbörse, herausgegeben. Jeder USDC wird durch einen Dollar als Reserve unterstützt.

USDC ist auf dem aktuellen Kryptowährungsmarkt eine unverzichtbare Existenz. Es wird häufig in Szenarien wie Spothandel, Krediten oder Sofortzahlungen sowohl an zentralen als auch an dezentralen Börsen eingesetzt.

Doge

Dogecoin wurde 2013 gegründet, wobei die zugrunde liegende Technologie von Litecoin abgeleitet wurde. Es ist von den berühmtesten Memen aller Zeiten inspiriert. Seine satirische Natur hat es nie davon abgehalten, sich zu einer beliebten Münze in der Welt der digitalen Währungen zu entwickeln. Das größte Merkmal von Dogecoin ist sein niedriger Preis, der es zu einem Werkzeug für Investoren macht, um andere in den ersten Jahren nach seiner Geburt zu belohnen, und ein unbegrenztes Angebot.

UNI

UNI ist ein Token, das von der führenden dezentralen Börse – Uniswap, ausgegeben wird, die 2020 einen Token-Airdrop für seine frühen Benutzer gestartet hat. Sein einzigartiger Handelsmechanismus – der automatisierte Market Maker (AMM) – ist einer der wichtigen Treiber für die rasante Entwicklung von DeFi. UNI-Token ist ein reines Governance-Token. Seine Inhaber können über Fragen der Uniswap-Governance abstimmen.

ETH

ETH ist ein Utility-Token, das für den Zugriff auf die Ethereum-Blockchain erforderlich ist. Ethereum, bekannt als Blockchain 2.0, hat die erfolgreiche Ära von DeFi eröffnet. Um auf verschiedene DeFi-Protokolle auf Ethereum zugreifen zu können, steigt auch die Nachfrage nach Ethereum und der Preis steigt. Neben der Zahlung von Transaktionsgebühren auf Ethereum wird ETH häufig als Mittel zur Preisgestaltung von NFTs verwendet.

AAVE

Aave ist ein dezentralisiertes Kreditprotokoll. Es ist das größte Kreditprotokoll nach Gesamtwert, das in der DeFi-Welt gesperrt ist. Sein Governance-Token ist AAVE. AAVE-Inhaber können sich an der Governance des Protokolls beteiligen und durch Staking Einnahmen von der Plattform erzielen. Die abgesteckten AAVE-Token sind für die Sicherung des AAVE-Protokolls verantwortlich. Wenn es eine große Anzahl uneinbringlicher Forderungen gibt, werden die gestackten Token zur Rückzahlung der Schulden eingesetzt.

Altjahreszeiten

Im Allgemeinen ist ein Bullenmarkt der führende Aufstieg von Mainstream-Coins wie BTC und ETH, gefolgt von anderen Altcoins mit geringerer Marktkapitalisierung. Eine vernünftigere Erklärung für dieses Phänomen ist, dass der Aufstieg von Mainstream-Coins oft neue zusätzliche Mittel auf den Markt bringen kann. Wenn diese Fonds den Anlegern Gewinne bringen, investieren die Inhaber einen Teil der Gewinne in risikoreichere Ziele.

Alt Seasons ist oft ein Zeitraum, der nur im Rückblick identifiziert werden kann. Während dieser Zeit wurden verschiedene neue Token geboren, das Internet wurde mit Nachrichten über hundertfache Gewinne aus Investitionen überschwemmt, und neue Investoren betraten den Markt, angezogen von vielen Reichtumsmythen. Zu den höchst bemerkenswerten Ereignissen in diesem Zeitraum gehören der ICO im Jahr 2017, der DeFi-Sommer im Jahr 2020 und die Geburt von Memecoins und GameFi-Token im Jahr 2021.

Wenn die Alt Seasons enden, wird der Markt normalerweise einen großen Pullback erleben. Da Altcoins eine geringe Marktkapitalisierung, hohe Volatilität und schnelle Trendwechsel aufweisen, müssen Anleger den Risiken bei einer Trendwende große Aufmerksamkeit schenken.

Risiken einer Investition in Altcoins

Geringe Marktkapitalisierung und hohe Volatilität

Im Vergleich zu Mainstream-Coins wie BTC oder ETH haben die meisten Altcoins eine höhere 24-Stunden-Änderung. Wenn Sie die Bewegungsrichtung eines Altcoins in einem Bullenmarkt richtig vorhersagen, werden Sie unvorstellbare Belohnungen gewinnen. Die Investition in eine große Anzahl von Altcoins im Bärenmarkt kann den Anlegern jedoch erhebliche Verluste bringen.

Unzählige Betrügereien und Rug Pulls

Mit der Entwicklung von DeFi und Dex kann jeder Liquidität für Token auf einem Dex bereitstellen, daher sollten Anleger äußerst vorsichtig sein vor Betrug und Teppichziehen. Scams beziehen sich auf Betrug, um Ihr Vertrauen in ein inaktives Projektteam zu gewinnen; Rug Pulls beziehen sich auf ein Projektteam, das Anleger täuscht, indem es Liquidität entzieht oder mit dem Geld der Anleger davonkommt, um den Währungskurs negativ zu beeinflussen.

Einige Projekte scheinen sicher und vertrauenswürdig zu sein. Wir können jedoch feststellen, dass das Team allmählich inaktiv wird und weniger Updates in der Community-Gruppe bereitstellt, nachdem wir darin investiert haben.

Es gibt auch viele Projektteams, die mit Geld davonkommen, wenn sie genug Investoren angelockt haben. Darunter ist das große Squid-Rug-Pull-Event, das dazu führt, dass der Währungspreis sofort um 99 % von 3.000 auf 0,0033 fällt. Das Team gab bekannt, dass das Projekt ursprünglich gehackt worden war, weigerte sich jedoch, auf die Zweifel der Investoren einzugehen, und schloss später alle Community-Gruppen.

Für diese Altcoins, die keinen Wert mehr haben, werden sie normalerweise mit abfälligen Worten wie Shitcoin bezeichnet, was sich auf Projekte bezieht, denen echte Anwendungsfälle fehlen und die unrealistische Ideale haben.

Fazit

Wir sehen oft, dass Internetnutzer den Bitcoin-Maximalismus befürworten und glauben, dass die aktuellen Altcoins von der Essenz von Bitcoin abweichen. Aber gemessen am Anteil der Altcoins an der gesamten Marktkapitalisierung der Kryptowährung sehen wir ein bemerkenswertes Wachstum von 6 % im Jahr 2014 auf 58 % im Jahr 2022, ein Beweis für die gestiegene Nachfrage der Anleger nach Altcoins. Kryptowährungen, die lediglich als Tauschmittel oder Wertaufbewahrungsmittel dienen, können die Ansprüche der Anleger nicht mehr erfüllen.

Altcoins werden aus Bitcoin entwickelt, was es einfacher macht, auf nützliche Erfahrungen dieses gut entwickelten Projekts zurückzugreifen und mehr Anwendungen zu erstellen, die der sich ständig verändernden Ära gerecht werden.

Stablecoins ermöglichen es uns, vertraute Zahlungsmethoden zu verwenden oder Transaktionen abzuschließen. Governance-Token ermöglichen es Investoren, sich persönlich an der Planung der zukünftigen Entwicklung eines Protokolls zu beteiligen. Während Memecoins, obwohl sie keinen wirklichen Nutzen haben, eine starke Macht haben, die Gemeinschaft zusammenzubringen. Diese innovativen Anwendungen ermöglichen es uns, auf vielfältigere Blockchains zuzugreifen und bessere DeFi-Dienste zu erleben. Zu diesem Zweck haben viele Teams ihr Produkt auch Open Source gemacht, ein Beweis für Selbstvertrauen in ihr Projekt und eine Möglichkeit, es weiter zu verbessern, indem sie Kommentare und Vorschläge von außerhalb ihrer Community annehmen.

Obwohl Altcoins eine solide Perspektive zu haben scheinen, sollten Anleger den Risiken besondere Aufmerksamkeit schenken, da sie jeden Tag hohe Höhen und Tiefen erleben. Selbst wenn wir bei bestimmten Altcoins optimistisch sind, sollten wir die Vermögensallokation an das Risiko anpassen, das wir tragen können.