什么是 Bella Protocol?

Bella Protocol 是一个去中心化金融（DeFi）平台，旨在简化加密货币参与者的流动性和流动性挖矿操作。该协议通过创建利用 zkSync 等二层项目的一键产品来增加 DeFi 的采用。

Bella Protocol 提供了一系列产品，例如作为智能流动性池运行的灵活储蓄功能。另外还有 LP 流动性挖矿，它利用了高效的多链二层项目。该协议还为开发者、交易者和流动性提供者打造了 Bella Tuner 工具。

该项目的主要目标之一是简化用户在进行财富管理活动时的体验。

Bella协议的历史

Bella协议项目于2020年由Arpa团队创立。联合创始人包括Felix Xu和Yemu Xu。Felix Xu是Bella协议的首席执行官，毕业于纽约大学，拥有金融和信息系统学位。Yemu Xu是一位连续创业者，拥有多年的分析师和各行业顾问经验。

Bella协议的初始理念于2019年萌生，并进行了详细的DeFi产品研究。团队于2020年初组建，成员在区块链、金融和产品开发方面拥有丰富经验。

到2020年底，原型和全球社区调查与BEL原生代币一起发布。该平台允许用户在ARPA生态系统中进行流动性挖矿和空投活动。

为了扩大Bella用户群，Bella Flex储蓄、One-click V1、Bella借贷V1和Bella应用相继推出。DeFi Robo-advisor V1也上线，以协助用户进行资产管理。不久，该项目计划推出Bella稳定币。

核心组件

一键自动化

一键概念的创建是为了让 Bella Protocol 流畅简化 DeFi 体验，适用于各个水平的用户。传统上，参与 DeFi 活动需要导航众多协议和界面、管理 gas 费用以及执行众多策略。一键自动化消除了这些复杂性，将 Bella 体验简化为单一操作。这是通过浓缩信息和自动化任务来实现的，用户一旦将资金存入平台，系统便会自动执行这些任务。

这个概念借鉴了 Web2 时代的一键订购系统。它支持 Bella Protocol 的初衷，即通过将用户熟悉的 Web2 体验复制到 Web3 中来促进 DeFi 的普及。这确保了 Bella 平台能够自动化部署和再投资用户资金于高收益策略中。

多链基础设施

Bella Protocol 旨在与其他 Layer 2 协议（如 zkSync）互动并集成，以扩展其流动性访问。与 iZiswap 的初步整合是实现其多链预测的第一步。随后，项目与 ZK Rollup 的 Manta Network 合作。此次合作使 Bella 能够以更低的交易费用获得可扩展性，并扩展了两个生态系统的流动性提供。

随后，项目整合了 Mantle Network 和 AlphaNet 项目。这使 Bella 能够提供 AI 驱动的交易功能，通过先进的交易策略和奖励增强用户体验。多链整合使 Bella Protocol 的用户能够灵活选择并访问最适合其需求的网络。

Uniswap V3

Bella 项目使用 Uniswap V3 作为强大的模拟器，允许 DeFi 策略师测试和优化他们的策略。模拟器在安全环境中使用模拟资金再现 Uniswap 的 V3 池。与传统的回测方法不同，V3 模拟器可以在几秒钟内模拟数千个历史事件。这使用户能够快速迭代和优化策略，并在 Bella 工具（如 Bella Tuner）中创建实例。

模拟器允许测试不同的价格范围、费率层级和市场条件。

Bella Protocol 的功能：灵活储蓄、流动性提供者和 Bella Tuner

Bella 灵活储蓄

来源: Bella Protocol Website

Bella 生态系统的灵活储蓄功能是一个用户资产池，代表用户进行投资。其功能还允许自动再投资来自流动性挖矿等活动的奖励和回报。使用此功能，用户将其资产存入池中，池内资产会产生利息并回到池中，从而随着时间的推移复利增长。平台提供诸如 gas 费用优化、被动收入生成和低费用等福利。这是寻求无忧收益优化的用户的理想选择。

Bella 流动性提供者 - LP 流动性挖矿

来源: Bella Protocol Website

Bella 的流动性提供者 (LP) 流动性挖矿利用 zkSync 等 Layer 2 技术提供优质的流动性挖矿机会。用户将其代币质押在 Bella 的流动性池中，以利用这些流动性挖矿并获得 LP 代币。这些 LP 代币代表用户在池中的份额，决定了从池中获得的奖励份额。

LP 流动性挖矿功能设计支持多链，这为用户提供了更好的费用和奖励选择。用户可能会收到与 Bella 项目合作的多个项目的代币。

Bella Tuner

来源: Bella Protocol Website

Bella Tuner 是一个为开发者、交易者和用户设计的 Uniswap V3 模拟器。它允许对策略进行日常的数据驱动回测。模拟器在独立环境中运行，同时保留了 Uniswap V3 主网的必要智能合约特性。

Tuner 由两个抽象层组成。第一个是顶层，侧重于 SimulatorClient。这一层面向经验较少的用户，封装了底层逻辑、数据和处理部分，提供了用户友好的界面。

第二层是底层，为更有经验的用户提供更大的灵活性。它允许用户与底层组件进行交互，以便对模拟场景进行更精细的控制。

什么是 BEL 代币？

BEL 代币是 Bella Protocol 的原生代币，用于在协议上进行质押和收集奖励。其总供应量为 1 亿 BEL，流通供应量为 6500 万。

代币经济模型（Tokenomics）

• 用户增长：40%（4000 万），其中 5% 在代币生成事件（TGE）时解锁，解锁周期为 49 个月。
• 生态系统发展：18%（1800 万），其中 44% 在 TGE 时解锁，解锁周期为 12 个月。
• 团队：15%（1500 万），有 2 个月的悬崖期和 24 个月的解锁周期。
• BEL 质押者奖励：10%（1000 万），有 2 个月的悬崖期和 36 个月的解锁周期。
• 私募基金：6%（600 万），有 1 个月的悬崖期和 9 个月的解锁周期。
• Bella 国库：4%（400 万），解锁周期为 12 个月。
• 币安 Launchpool：5%（500 万），分两批发送，50% 在 TGE 时解锁。
• 社区空投奖励：2%（200 万），全部在 TGE 时解锁。

BEL 代币通过这些分配和解锁机制，旨在促进 Bella Protocol 的长期发展和用户参与。

BEL 代币是否是一个好的投资？

BEL 代币是 Bella Protocol 的原生代币。持有者可以通过质押和参与协议来赚取奖励，还可以获得与 Bella 生态系统集成的项目代币。

此外，持有者可以参与治理，通过投票和决策来影响项目的长期发展。

风险分析

优势

改进流动性：Bella Protocol 通过提供池和工具与多个链和协议互动，提升流动性，使用户能够优化收益，并改善合作项目的生态系统。

策略优化工具：用户、开发者和交易者可以使用高效的 Uniswap V3 工具来微调策略，简化用户体验，使 DeFi 更加易用和用户友好。

降低交易费用：通过引入智能池等功能，Bella Protocol 解决了高交易费用的问题，使用户能够享受近乎零 gas 费用的好处。

劣势

新项目风险：Bella Protocol 是一个新项目，在处理损失、风险和安全漏洞方面的记录不佳。这降低了保守用户和投资者的信任度，限制了平台上 DeFi 产品和功能的范围。

挑战

作为一个新开发的项目，Bella 面临在 DeFi 平台上平衡效率与风险的挑战。为了在提高易用性的同时高效处理日益增长的用户群，项目必须确保用户资金的安全。Bella 还受到加密货币市场价格波动和监管问题的影响，这可能使其对保守用户不具吸引力。

竞争分析

与 Bella Protocol 类似，Yearn Finance 是一个通过自动化提高用户收益的 DeFi 平台。两者都利用智能合约自动化流程，但它们针对的用户不同。

Yearn Finance 专注于有经验的用户，这些用户熟悉高风险的收益生成策略，可以在其活动中获得更高回报。Bella Protocol 则专注于引导新用户进入 DeFi 领域。它采用低风险策略，更适合那些希望在安全与收益之间找到平衡的用户。Bella 还主要关注少数稳定币，以降低价格波动风险，提供稳定回报。

Yearn Finance 支持更广泛的加密货币，使用户可以拥有更广泛的投资组合，尽管风险更高。Bella Protocol 提供了安全实验策略的工具，允许用户在无风险环境中调整策略。Yearn Finance 使非技术用户可以比经验丰富的交易者更轻松地参与 DeFi。

如何拥有 BEL 代币？

用户可以通过简单的流程来拥有 BEL 代币，成为 Bella Protocol 生态系统的一部分。

设置钱包

拥有 BEL 代币的一种方式是通过交易所购买。为此，用户需要创建一个 Gate.io 账户，完成 KYC 过程，并向账户添加资金以购买代币。

使用 BEL 代币

一旦用户获得 BEL 代币，他们可以通过参与流动性挖矿和质押活动来探索 Bella Protocol 生态系统。

购买 BEL

用户可以在这里交易 BEL 代币。