Khám phá sự đa chiều đổi mới của Tranchess

Thị trường mã hóa không bao giờ ngừng dao động, trong khi lĩnh vực Tài chính phi tập trung cũng đang không ngừng tiến lên trong sự dao động này. Sự mong đợi giảm lãi suất toàn cầu đang âm thầm thay đổi sở thích rủi ro và yêu cầu lợi nhuận của các nhà đầu tư.

Trong bối cảnh thị trường đang dần trở nên khô khan về cách kể chuyện, tiếng nói về Tài chính phi tập trung lại trở nên sôi nổi hơn, sau một chu kỳ đầy đủ của thị trường tăng giảm, các dự án Tài chính phi tập trung không còn hài lòng với việc đơn giản sao chép mô hình TradFi nữa, mà bắt đầu suy nghĩ sâu hơn về cách thức để đáp ứng nhu cầu thị trường một cách tốt hơn.

Từ việc tái cấu trúc thương hiệu của MakerDAO đến sự xuất hiện của các chiến lược thu nhập mới lạ, toàn bộ hệ sinh thái đang trải qua một quá trình chuyển đổi sâu sắc. Đồng thời, như một ông lớn của ngành, Binance cũng đang tích cực thay đổi. Điều này bao gồm cơn sốt Meme trên chuỗi BNB và các hoạt động tần suất cao của các dự án trong sinh thái. ... Tất cả những hành động này đang truyền tải tín hiệu tích cực đến thị trường.

Trong cuộc cách mạng đầy mờ ám của đám mây, giao thức Tài chính phi tập trung OG trong hệ sinh thái BSC nổi bật với kiến trúc quỹ có cấu trúc độc đáo của mình, kết hợp khéo léo khái niệm quỹ có cấu trúc với sự đổi mới Tài chính phi tập trung, mang đến trải nghiệm Tài chính phi tập trung độc đáo cho các nhà đầu tư. Theo sự thay đổi của môi trường yêu cầu thị trường, Tranchess liên tục cải tiến sản phẩm, kết hợp với nhiều dự án để đáp ứng nhu cầu thị trường.

Trong bài viết này, chúng tôi sẽ đi sâu vào nhiều đổi mới của Tranchess và phân tích cách Tranchess đã tạo ra một con đường độc đáo cho các nhà đầu tư kiếm lợi nhuận trong môi trường thị trường hiện tại bằng cách kết hợp những lợi thế vốn có của nó với đổi mới thể chế. Cho dù bạn là một Tài chính phi tập trung Nhà giao dịch dày dặn kinh nghiệm, hay bạn chỉ mới bắt đầu trong lĩnh vực này, tôi chắc chắn bài viết này sẽ cung cấp cho bạn một số hiểu biết mới.

Why Tài chính phi tập trung？

Đối mặt với hệ sinh thái mã hóa đa dạng, không chỉ là người dùng bên ngoài, ngay cả những người chơi cũ của mã hóa cũng sẽ có một số suy nghĩ: Tại sao Tài chính phi tập trung vẫn đáng để theo dõi khi có nhiều ý tưởng mới liên tục nảy sinh?

Trong bài viết gần đây của Andre Cronje có tiêu đề "Tại sao Tài chính phi tập trung là yếu tố quan trọng trong tương lai?", ông đã đưa ra một số quan điểm liên quan.

Trong bài viết được chỉ ra rằng Tài chính phi tập trung về bản chất là một trung tâm thanh khoản và nơi chứa nhu cầu giao dịch, trong mỗi hệ sinh thái on-chain, Tài chính phi tập trung đóng vai trò không thể thiếu, cung cấp hỗ trợ thanh khoản cần thiết cho thị trường và đáp ứng đa dạng nhu cầu tài chính từ việc trao đổi Token đơn giản đến giao dịch phái sinh phức tạp.

AC đã đề cập: "Bất kỳ ai muốn thử sức cũng có thể tham gia, đó là một trong những nền tảng quan trọng để tăng lên kinh tế." Tính mở và khả năng kết hợp của Tài chính phi tập trung làm cho nó trở thành một sân chơi thử nghiệm lý tưởng cho sự đổi mới tài chính, cho dù là thị trường tăng giá hay thị trường giảm giá, Tài chính phi tập trung đều là động cơ cốt lõi để duy trì sự sống của sinh thái.

Tranchess，穿越牛熊的 Tài chính phi tập trung 好棋

Tranchess ra đời từ làn sóng Tài chính phi tập trung vào năm 2021, trùng với đỉnh điểm của Thị trường Bull trên thị trường mã hóa. Tuy nhiên, Tranchess không chỉ cho thấy sức sống mạnh mẽ trong chu kỳ dài, mà còn truyền sức sống mới vào chính nó thông qua sự lặp đi lặp lại và đổi mới liên tục của cơ học, thể hiện đầy đủ sức mạnh sâu sắc của nó như một "OG cũ".

The TVL of Tranchess on the BNB Chain reached $183 million as of September 2024, an increase of nearly 500% during the year, according to the latest data from DeFiLlama.

Đội ngũ chuyên nghiệp

Tranchess có thể vượt qua thị trường giảm mạnh và vẫn duy trì sức sống, điều này liên quan mật thiết đến sức mạnh chuyên môn của đội ngũ. Tranchess được hình thành từ một nhóm có kinh nghiệm vững trong lĩnh vực blockchain và tài chính. Các thành viên cốt lõi của nhóm có kinh nghiệm phong phú trong lĩnh vực TradFi, bao gồm ngân hàng đầu tư, quản lý tài sản và quỹ Đảm bảo rủi ro.

Co-Founder Danny Chong tốt nghiệp tại Đại học Nanyang Technological với hơn 10 năm kinh nghiệm trong ngành ngân hàng, bao gồm giao dịch, bán hàng và quản lý tại khu vực châu Á - Thái Bình Dương.

Đội ngũ kỹ thuật có kinh nghiệm đáng kể trong lĩnh vực an ninh mạng của các sàn giao dịch tập trung và giao thức Tài chính phi tập trung, thành viên trong đội đến từ các công ty công nghệ lớn như Google, Meta và Microsoft.

Giao thức Tài chính phi tập trung được sinh ra dựa trên khái niệm 'Tranches'

Sự ra đời của Tranchess được truyền cảm hứng từ khái niệm "Tranches" (các cấp độ) trong TradFi, và đưa ra các giải pháp đầu tư tài sản được phân cấp và đa cấu trúc cho các nhà đầu tư có độ ưa thích rủi ro khác nhau thông qua giao thức đổi mới.

Tranchess cung cấp hai dịch vụ cốt lõi:

• Dịch vụ Thanh khoảnthế chấp: Dịch vụ Thanh khoảnthế chấp của Tranchess chủ yếu dựa trên thế chấpToken nQUNEE trên chuỗi BNB và thế chấpToken qETH của Ethereum. Ví dụ với qETH, người dùng có thể thế chấp ETH trên mạng chính Ethereum để nhận được qETH. Đồng thời, qETH cũng có thể được sử dụng làm Tài sản thế chấp cho giao thức Tài chính phi tập trung bên ngoài, từ đó nâng cao hiệu suất vốn.
• Sản phẩm sinh lợi cấp: Tranchess cung cấp các giải pháp đa dạng về rủi ro-lợi ích dựa trên quỹ chính QUEEN, chia QUEEN thành hai loại Token phái sinh là BISHOP và ROOK dựa trên rủi ro-lợi ích khác nhau, nhằm đáp ứng nhu cầu của các nhà đầu tư có sở thích rủi ro khác nhau. Hiện nay, Tranchess đã tối ưu hóa cấu trúc sản phẩm, nâng cấp nó thành kiến trúc Turbo&Stable linh hoạt hơn.

Không có chiến thuật cụ thể, từ quỹ cấu trúc đến Turbo & Stable

Từ chế độ cấp bậc đến Turbo & Stable, việc tiến hóa của Tranchess chính xác như một trận cờ vua hấp dẫn, mỗi nước đi đều là phản ứng chính xác đối với sự thay đổi của thị trường.

Chiến lược khởi đầu, quỹ cấu trúc hóa đa cấp

Thiết kế cấu trúc là sáng tạo cốt lõi của triết lý thiết kế của Tranchess. Đó là việc phân chia tài sản đơn lẻ thành các sản phẩm phái sinh có mức độ rủi ro khác nhau. Cấu trúc này cho phép nhà đầu tư lựa chọn chiến lược đầu tư phù hợp dựa trên sở thích rủi ro của họ. Cụ thể, Tranchess chia tài sản thành ba cấp độ:

Token QUEEN của Quỹ chính

QUEEN là tài sản cơ bản, liên kết với tài sản mã hóa cơ bản với tỷ lệ 1:1. Trong cấu trúc tổng thể, QUEEN được sử dụng như một đơn vị quỹ chính, người dùng có thể nắm giữ trực tiếp QUEEN để có được sự tiếp cận đầy đủ với tài sản cơ bản. QUEEN có thể được đúc, đổi trả và tách thành BISHOP và ROOK. Thu nhập từ QUEEN bao gồm biến động giá tài sản cơ bản, phần thưởng thế chấp (nếu tài sản cơ bản hỗ trợ thế chấp) và phân phối thu nhập từ giao thức.

Ví dụ về BTC, chủ sở hữu QUEEN không chỉ có thể nhận được lợi nhuận từ biến động giá của BTC, mà còn có thể kiếm được phần thưởng mã thông báo quản trị CHESS bổ sung thông qua thế chấp. Nhà đầu tư có thể trực tiếp đổi BTC thành QUEEN hoặc mua bằng USDC trên Tranchess Swap.

Token phái sinh: BISHOP và ROOK

Hai loại Token phái sinh BISHOP và ROOK được tách từ QUEEN, đại diện cho các đặc điểm rủi ro và lợi nhuận khác nhau.

BISHOP là Token thu nhập cố định, có rủi ro thấp, cung cấp lợi nhuận ổn định, tương tự như sản phẩm thu nhập cố định. Nguồn lợi nhuận của nó là tỷ lệ lợi nhuận cố định của QUEEN, được điều chỉnh định kỳ bởi giao thức dựa trên tình hình thị trường. BISHOP cung cấp lợi nhuận tương đối ổn định khi thị trường Biến động, phù hợp với nhà đầu tư sợ rủi ro.

ROOK là Token đòn bẩy, có mức rủi ro cao, mang lại lợi nhuận đòn bẩy và nhạy cảm với biến động giá tài sản cơ bản. Lợi nhuận của ROOK đến từ toàn bộ lợi nhuận còn lại của QUEEN (tức là tổng lợi nhuận trừ bớt phần trả cho BISHOP). Khi thị trường pump, ROOK có thể đạt được lợi nhuận vượt trội, nhưng cũng đối mặt với rủi ro giảm giá lớn hơn.

Cấu trúc thiết kế quỹ cho phép nhà đầu tư điều chỉnh Nắm giữ một cách linh hoạt theo sở thích rủi ro cá nhân. Nhà đầu tư có thể chuyển đổi giữa QUEEN, BISHOP và ROOK bất cứ lúc nào để thực hiện chiến lược Quản lý rủi ro cá nhân hóa. Ví dụ, khi thị trường dự kiến sẽ pump, có thể tăng cường ROOK để đạt được lợi nhuận cao hơn; khi dự kiến thị trường sẽ giảm, có thể tăng cường BISHOP để đạt được lợi nhuận ổn định.

Kiến trúc cấp độ linh hoạt cho phép Tranchess mở rộng sang các tài sản mã hóa khác trong tương lai, cung cấp cơ hội tham gia thị trường rộng hơn cho nhà đầu tư. Cho dù là BTC, ETH hay BNB, Tranchess đều tiềm năng để tạo ra các sản phẩm có cấu trúc tương ứng, đáp ứng nhu cầu của các nhà đầu tư khác nhau.

Turbo&Stable ，棋局上的战术创新

Với sự ra mắt của Tranchess trên Mạng chính ETH với sản phẩm thế chấp qETH, khái niệm "Turbo & Stable" cũng được giới thiệu vào bản đồ sinh thái sản phẩm của Tranchess.

Turbo & Stable modeessentially a subdivision upgrade of structured funds, the concepts of Turbo and Stable can also be understood as enhanced products of ROOK and BISHOP.

Turbo (ROOK nâng cao): Vũ khí tấn công với đòn bẩy cao và lợi nhuận cao

Như chiếc xe tăng không ngừng tiến lên trong trò chơi cờ, sản phẩm Turbo cung cấp đòn bẩy và tiềm năng lợi nhuận cao hơn, phù hợp với những nhà đầu tư sẵn lòng chịu đựng rủi ro cao hơn. Nó giống như một cuộc tấn công táo bạo trong trò chơi cờ, có thể mang lại lợi nhuận đáng kể, nhưng cũng đối diện với rủi ro lớn hơn.

Stable（Enhanced BISHOP）: Thành trì phòng thủ của lợi nhuận ổn định

Tương tự như Bishop linh hoạt, sản phẩm Stable cung cấp lợi nhuận ổn định hơn, trở thành trụ cột phòng thủ trong danh mục đầu tư. Nó cung cấp sự lựa chọn lý tưởng cho nhà đầu tư tìm kiếm lợi nhuận ổn định và có sự ưu tiên rủi ro thấp, giống như xây dựng một đường phòng ngự vững chắc trong trò chơi cờ.

Giải thích chi tiết về Turbo&Stable, dựa trên quỹ STONE của StakeStone

Khái niệm về đàm thoại ánh sáng đôi khi hơi trừu tượng, chúng tôi sẽ lấy quỹ STONE của Turbo&Stable, sản phẩm hợp tác giữa Tranchess và StakeStone, làm ví dụ để giải thích cách mà kiến trúc này hoạt động.

Đơn giản hóa phức tạp, phân chia linh hoạt hai loại Token

Hạt nhân của quỹ STONE nằm trong cơ chế chia nhỏ Token dựa trên kiến trúc Turbo & Stable. Người dùng có thể đổi STONE thành stoneQUEEN theo tỷ lệ 1:1, và mỗi stoneQUEEN có thể chia thành 0.1 turPSTONE (Turbo Point STONE) và 0.9 staYSTONE (Stable Yield STONE). Đồng thời, quá trình này có thể đảo ngược, người dùng có thể gộp 0.1 turPSTONE và 0.9 staYSTONE thành 1 stoneQUEEN.

staYSTONE-STONE LP Đa dạng thu nhập

Tranchess cũng giới thiệu Token LP staYSTONE-STONE, mang đến cơ hội thu nhập bổ sung cho người dùng hệ sinh thái.

Những người nắm giữ LP Token này không chỉ nhận được Token CHESS và phần thưởng phí giao dịch 0.05%, mà còn được hưởng lợi từ lãi suất của staYSTONE và bội số điểm StakeStone gấp đôi (dành cho phần STONE trong LP). Ngoài ra, Tranchess cũng cung cấp phần thưởng bổ sung là 150.000 token CHESS hàng tuần cho LP của quỹ STONE.

Cấu trúc phần thưởng và lợi nhuận khác nhau

Quỹ Tranchess STONE có chu kỳ đặt cược tổng cộng là 6 tháng và sẽ kết thúc vào ngày 8 tháng 10 năm 2024. Khi đó, mọi loại Token khác nhau đều có thể đổi lại STONE dựa trên giá trị công bằng của chúng, đồng thời Tranchess cũng cho phép người giữ STONE trên Scroll có thể kiếm được điểm StakeStone và điểm Scroll Marks.

stoneQUEEN có thể đổi 1:1 với STONE, nắm giữ stoneQUEEN có thể nhận được số điểm StakeStone tương tự như số STONE tương ứng. Tuy nhiên, chia stoneQUEEN thành staYSTONE và turPSTONE và nắm giữ cả hai đồng thời, có thể nhận được một bội số điểm 2 lần mà không mất điểm, đồng thời nhận được điểm Scroll Marks dựa trên giá trị nắm giữ.

turPSTONE không chỉ có tỷ lệ đòn bẩy cố định lên tới 10 lần, mà còn nhận được một số lần tích điểm gấp đôi từ StakeStone, tức là cuối cùng có thể nhận được 20 lần điểm tích lũy StakeStone. Sau khi trừ đi chi phí trả lãi cố định cho staYSTONE cuối cùng, khi quỹ đáo hạn, turPSTONE: STONE ＜ 1

staYSTONE cung cấp lợi suất cố định 6% hàng năm cho nhà đầu tư muốn đạt được lợi nhuận ổn định, nhưng không có phần thưởng điểm StakeStone, điểm Scroll Marks được tích lũy dựa trên giá trị sở hữu. Khi quỹ đáo hạn, staYSTONE: STONE＞1

Ngoài ra, Tranchess sẽ thu phí 3% từ điểm thưởng nhận được từ các sản phẩm quỹ Turbo & Stable và phân phối 100% lợi nhuận bổ sung cho người nắm giữ veCHESS, tăng tỷ suất lợi nhuận của người nắm giữ veCHESS.

PS: Tỷ lệ trao đổi giữa turPSTONE, staYSTONE và STONE được nêu trong văn bản chỉ là ước tính đơn giản, tỷ lệ chính xác sẽ được công bố dựa trên giá trị công bằng cụ thể và gần cuối quỹ.

Nhanh và tốt, kiến trúc chính xác có thể sao chép nhanh chóng

Không chỉ giới hạn ở quỹ đầu tư STONE, sản phẩm Turbo&Stable hiện tại còn bao gồm quỹ đầu tư weETH phối hợp với eth.fi, quỹ đầu tư Staked ETH phối hợp với LIDO, quỹ đầu tư SolvBTC phối hợp với SOLV và quỹ đầu tư slisBNB phối hợp với Lista DAO, cùng với quỹ đầu tư SolvBTC. BBN mới được niêm yết gần đây.

Không chỉ có thể cung cấp lối chơi thu nhập đa dạng, Turbo &Stable hỗ trợ khởi chạy nhanh chóng bất kỳ chuỗi tường thuật LST nào, mà còn có thể thích ứng linh hoạt với sự thay đổi thu nhập của các tài sản tương ứng, chẳng hạn như SolvBTC.BBN mới ra mắt gần đây, là dự án có nhiều thế chấp BTC nhất trong giai đoạn đầu của hệ sinh thái Babylon và hiện là LRT có thu nhập điểm Babylon nhiều nhất. Là một phần khác của lợi ích người dùng, lợi thế này cũng sẽ được giữ lại trong cấu trúc của Turbo&Stable, phản ánh đầy đủ tính chất linh hoạt của kiến trúc chính xác bẫy và nhanh.

Các nước đi chính của Tranchess: CHESS &veCHESS

Gần đây, CHESS đã được đưa lên Binance hợp đồng lại một lần nữa thu hút sự chú ý. Là đồng quản trị của Tranchess, CHESS và veCHESS không chỉ là mắt xích quan trọng kết nối toàn bộ hệ thống Tranchess, mà giá trị của chúng cũng phát triển cùng với dự án.

mã thông báo quản trị Token CHESS

Tổng cung cấp của CHESS là 300 triệu đồng. Ngoài việc mua trực tiếp, người dùng cũng có thể đạt được CHESS thông qua nhiều cách khác nhau, chủ yếu bao gồm tham gia khai thác thanh khoản hoặc thế chấp QUEEN, BISHOP, ROOK Token để đạt được CHESS.

Sau khi Vị thế bị khóa được chuyển đổi thành veCHESS, CHESS đã được mở khóa cho nhiều trường hợp sử dụng trong hệ sinh thái: veCHESS có quyền biểu quyết, Cổ tức giao thức hàng tuần, thu nhập điểm Turbo & Stable 3% và các quyền lợi quản trị khác.

Ngoài chức năng Thanh khoản và Quản trị, CHESS hiện tại cũng hỗ trợ tương tác chuỗi chéo BNB Chain, Ethereum và Scroll ba chuỗi.

Vị thế bị khóa biến thành, veCHESS khởi động!

Khóa CHESS Đổi

Người dùng có thể chọn khóa CHESS trong thời gian từ 1 tuần đến 4 năm, tỷ lệ quy đổi cũng tăng lên tuyến tính theo thời gian khóa, cách tính số lượng veCHESS cụ thể là số lượng CHESS nhân với thời gian khóa (tính bằng năm) chia cho 4.

Ví dụ, khóa 100 CHESS trong 4 năm sẽ nhận được 100 veCHESS, trong khi khóa 100 CHESS trong 2 năm sẽ nhận được 50 veCHESS. Đồng thời, số lượng veCHESS sẽ giảm tuyến tính theo thời gian, nhưng người dùng có thể tăng số dư veCHESS bằng cách tăng thời gian hoặc số lượng khóa.

Tranchess vẫn hỗ trợ việc khóa CHESS theo từng đợt, mỗi lần khóa sẽ tạo ra một vị trí khóa mới. Để dễ quản lý, người dùng có thể gộp nhiều vị trí khóa thành một.

Lợi nhuận bổ sung từng tầng

Ngoài việc nhận được 3% thu nhập tích lũy điểm từ sản phẩm quỹ Turbo&Stable đã được đề cập ở trên, những người nắm giữ veCHESS cũng sẽ nhận được 50% lợi nhuận hàng tuần từ nền tảng Tranchess như một phần thưởng thế chấp bổ sung và 50% lợi nhuận còn lại sẽ được chuyển vào Quỹ.

Quyền lợi quản trị ngày càng phong phú

Người dùng nắm giữ veCHESS có thể tham gia vào các quyết định quan trọng trên nền tảng Tranchess, quyền biểu quyết tỷ lệ thuận với số lượng veCHESS nắm giữ, đảm bảo người dùng cam kết dài hạn đối với nền tảng có thể có quyền lợi phát biểu lớn hơn trong quá trình quyết định.

Gần đây, đề xuất quản trị 9 của cộng đồng Tranchess đã đề cập đến việc quyền quản trị phiếu bầu cho veCHESS trong tương lai có thể được mở rộng đến tầng quyết định của tất cả các dự án Turbo&Stable mới. Đề xuất này mở rộng thêm các trường hợp sử dụng khác cho veCHESS và đồng thời thể hiện tiềm năng tương lai của kiến trúc Turbo&Stable có thể được sao chép nhanh chóng.

Khu vực giá trị dưới điểm nóng?

Với sự khám phá sâu hơn về hệ sinh thái Tranchess, có thể thấy rằng CHESS không chỉ là một Token quản trị đơn giản, mà còn là trọng tâm giá trị cốt lõi trong hệ sinh thái Tranchess.

veCHESS khóa nhận được không chỉ mang lại lợi nhuận chia sẻ hậu hĩnh mà còn trao quyền tham gia vào quyết định quan trọng của nền tảng cho holder. Sự kết hợp của hai thuộc tính làm cho CHESS trở thành một công cụ lưu trữ giá trị và tăng giá vô cùng hấp dẫn.

Với sự tăng lên của TVL của nền tảng, việc ra mắt Hợp đồng tương lai vĩnh cửu cùng với sự sắp đến hạn của nhiều sản phẩm quỹ Turbo & Stable, CHESS có thể đang ở một điểm giá trị, tiềm năng sinh lời của veCHESS có thể đủ để đánh bại nhận thức hiện tại của thị trường về giá của CHESS. Giá trị tiềm năng thực sự của CHESS không chỉ giới hạn trong kỳ vọng đầu cơ của thị trường đối với Tài chính phi tập trung và các khu vực tăng trưởng ngắn hạn như đối với một số loại mã thông báo, mà là sự sinh lời của sản phẩm trong thời gian dài, mang lại giá trị hỗ trợ.

Đẩy lùi những thay đổi, chỉ có thể chiến thắng nửa bầu trời

Từ quỹ cấu trúc đến cấu trúc Turbo&Stable, người chơi cũ Tranchess luôn duy trì sự xuất sắc và linh hoạt trên đường đua Tài chính phi tập trung cạnh tranh gay gắt, đồng thời đảm bảo nhiều lợi ích cho người dùng và cung cấp nhiều giải pháp hơn cho mọi hệ sinh thái, thể hiện phong cách đích thực của Tài chính phi tập trung Native.

Quá trình phát triển của Tranchess chứng tỏ, chỉ có thể tồn tại và không bị đánh bại trong trò chơi mã hóa này nếu luôn duy trì lợi thế nửa quân chính yếu quan trọng.

Tuyên bố:

2. Tuyên bố từ chối trách nhiệm: Quan điểm và ý kiến được thể hiện trong bài viết chỉ là quan điểm cá nhân của tác giả, không đại diện cho bất kỳ lời khuyên đầu tư nào.

3. Các phiên bản bằng ngôn ngữ khác của bài viết được dịch bởi Nhóm Gate Learn, không được sao chép, phát tán hoặc đạo văn bản dịch khi không đề cập đến [Gate.io](​http://Gate.io).