Что такое DAI?

DAI - это децентрализованная криптовалюта и стейблкоин, созданный с помощью смарт-контракта на блокчейне Ethereum. Он был создан как токен ERC, что делает его совместимым со многими вариантами использования в сети Ethereum, включая создание смарт-контрактов.
Истоки DAI восходят к MakerDAO, проекту с открытым исходным кодом, запущенному Руне Кристенсеном в 2014 году. Maker DAO превратился в Протокол в 2015 году, когда Кристенсен собрал группу разработчиков для разработки решения, которое создало бы кредитную систему для получения займов с использованием криптовалюты в качестве залога. Эта идея дала начало DAI, которая была запущена на Maker Protocol в 2017 году. DAI стремится стать стабильной монетой, которая будет служить не только для хеджирования от волатильности, но и для получения кредитов, используя криптовалюты в качестве обеспечения и резервной копии.

После запуска DAI Кристенсен передал полномочия по управлению проектом компании Maker DAO, которая является децентрализованной автономной организацией. Maker DAO управляется держателями его собственного токена Maker (MKR). Децентрализованная организация отвечает за обеспечение стабильности цен и регулирование стоимости ДАИ, которая привязана к доллару США (то есть, I ДАИ равен I доллару США). Держатели этого управляющего токена, Maker (MKR), пользуются правом голоса при принятии решений, которые будут способствовать дальнейшему развитию смарт-контрактов Maker DAO, а также DAI.

Основные характеристики DAI

Существуют определенные уникальные особенности, которые отличают DAI от других стабильных монет. Эти функции включают:

1. Децентрализация:

   Помимо DAI существует множество других стабильных монет, которые также стремятся снизить волатильность криптовалютного рынка. DAI, однако, имеет беспрецедентную степень децентрализации по сравнению с другими.
   Например, Tether (USDT), который также является стейблкоином, обеспечен резервом фиатной валюты, управляемой центральной организацией. DAI, с другой стороны, не имеет одного центрального органа, который контролирует эмиссию. Вместо этого пользователи, желающие владеть DAI, вносят активы на базе Ethereum в смарт-контракт. Смарт-контракт использует предоставленные активы в качестве залога при поддержании стоимости DAI к доллару США.

2. Крипто-обеспеченный стейблкоин:

   Стабильные монеты используют различные виды активов, к которым они привязаны в качестве залога. Некоторые, такие как Tether, USD Coin (USDC), используют фиат, и это наиболее распространенный вариант. Некоторые другие, такие как Kowala и Eternal Fragment, основаны на алгоритме, экономической модели на основе программного обеспечения. Существуют также такие стейблкоины, как Reserve и Saga, которые используют смесь подходов. Конкретно DAI - это криптовалюта-стаблкоин с обеспечением. Хотя она использует традиционную финансовую инфраструктуру, она использует криптовалюты в качестве залога. Другие криптовалюты, обеспеченные стабильными монетами, включают Synthetix (Synth), ранее известный как Havven & USD, и Bitshares (BTS) BitUSD.

3. Мультиколлатеральная система:

   DAI, в отличие от большинства стабильных монет, может использовать в качестве залога несколько криптовалют, включая эфир (ETH), токен базового внимания (BAT), монету nUSD (USDC), обернутый биткоин (wBTC), компаунд (COMP) и многие другие. Сначала Maker Protocol принимал в качестве залога только эфир. Однако в ноябре 2019 года технология была обновлена и теперь включает BAT и USDC, что привело к созданию сегодняшней мультиколлатеральной системы DAI. Увеличение количества валют, подлежащих обеспечению, снижает риск пользователя и повышает ценовую стабильность DAI. Голосование сообщества MakerDAO продолжает добавлять новые варианты обеспечения.

4. Стимулы против разрушения системы:

   Держатели токенов DAI получают пассивный доход в виде процентов на свои DAI. Те, кто владеет MKR, родным токеном управления Maker Dao, определяют ставку накопления DAI (DSR) и выступают в качестве гарантов DAI, что означает, что их токены MKR могут быть ликвидированы в случае сбоя системы. Такая структура стимулирует гарантов обеспечивать надлежащее функционирование системы DAI и ее токенов, обеспеченных залогом.

Как работает DAI? Обеспеченная задолженность и Maker Collateral Vault

DAI мягко привязан к доллару США, что означает, что он не обеспечен долларом США, но поддерживает свою стоимость за счет использования обеспеченного долга, деноминированного в Эфире (ETH). Пользователи, желающие генерировать и заимствовать DAI, могут использовать хранилище залога Maker через панель Oasis Borrow на MakerDAO и вносить активы на базе Ethereum в качестве залога.

Maker Collateral Vault, ранее известный как Collateralized Debt Positions (CPD), служит в качестве эскроу, в котором хранится залог до возврата заимствованных DAI.
При получении займа DAI Вы должны предоставить обеспечение в размере не менее 150 процентов от суммы займа. В результате, Вы раскрываете в залоге больше денег, чем стоимость кредита. Если уровень обеспеченности падает ниже 150 процентов, депонированная ценная бумага продается (ликвидируется), а с заемщика взимается небольшая комиссия. Поскольку волатильность криптовалюты высока, существует риск быть ликвидированным, если не использовать такой большой запас прочности.

Допустим, г-н А хочет получить 100 DAI, что эквивалентно стоимости 100 долларов США; он должен внести Ethereum стоимостью не менее 150 долларов США в смарт-контракт Maker Protocol. Если стоимость $ 150 в Ethereum упадет, скажем, до $ 149 в Ethereum, смарт-контракты протокола Maker Protocol автоматически продадут Ethereum, который использовался в качестве залога.
Протокол гарантирует, что стоимость залога, который вносит г-н А, никогда не будет меньше суммы, которую он берет в долг. Поэтому разумно оставить некоторую возможность для ошибки.

Почему люди берут кредиты DAI, несмотря на требуемый залог более высокой стоимости

Есть причины, по которым люди берут DAI, несмотря на то, что им приходится вносить в залог больше, чем они берут. Одна из этих основных причин - иметь ликвидность и доступные деньги без необходимости продавать свою криптовалюту. DAI позволяет людям спекулировать на новых криптовалютах без необходимости продавать уже существующие. Кроме того, Вы можете заблокировать криптовалюты и брать кредиты DAI, поскольку DAI поддерживается рядом процентных фондов. На практике это означает, что инвестирование заемных DAI в процентный фонд может приносить годовой процент. В результате, проценты, которые Вы платите по кредиту, ниже, чем проценты, которые Вы могли бы заработать, инвестируя DAI в различные другие процентные услуги. Если полученные Вами проценты превысят затраты на получение кредита DAI, Вы сможете заработать на займе DAI.

Преимущества DAI

• Отсутствие минимального счета: DAI не требует минимальной суммы баланса, что делает его подходящим для всех категорий пользователей.

• Децентрализованная свобода: Децентрализованная природа DAI делает ее прозрачной. Пользователи имеют более высокую степень контроля над своими активами, в отличие от многих ограничений, характерных для традиционных финансовых систем.

• Пассивный доход: DAI также имеет единственную в своем роде программу, генерирующую проценты, известную как DAI Savings Rate (DSR). Она позволяет пользователям использовать простаивающие токены DAI в работе, получая переменный процентный доход в течение определенного периода времени. Другой вариант пассивного дохода заключается в том, что владелец DAI может внести токены непосредственно в смарт-контракт MakerDAO. Смарт-контракт настроен на автоматическое внесение процентов на счет. Инвестиции и доходы могут быть сняты в любое время, а минимальный депозит отсутствует.

• Стабильная стоимость: DAI - альтернативная стабильная валюта и один из крупнейших стейблкоинов по рыночной капитализации. Стабильная стоимость делает ее идеальной для крипто-кредитования, учитывая сложности, связанные с выдачей кредитов между двумя волатильными криптовалютами. DAI стремится минимизировать волатильность и может быть очень полезен во время экономической нестабильности.

• Безопасность: В экосистеме DAI уделяется большое внимание безопасности посредством регулярных аудитов, защищенных интегрированных кошельков, двухфакторной аутентификации и других мер. Более того, разработчики в сообществе MakerDAO проверяют все смарт-контракты, чтобы гарантировать жизнеспособность сети.

Недостатки DAI

• Тот факт, что DAI обеспечен криптовалютой, делает его подверженным колебаниям.

• Количество торговых пар - это фактор, который влияет на ликвидность DAI.

Является ли DAI хорошей инвестицией?

DAI - это токен ERC, который служит для ряда случаев использования. Основная цель DAI - обеспечить возможность крипто-кредитования с меньшими проблемами, связанными с волатильностью. DAI мягко привязан к доллару США для поддержания стабильной цены. Dai обладает большей стабильностью и ликвидностью, чем большинство других криптовалют, но это не лучший выбор для инвесторов, ищущих быстрой прибыли от своих вложений.
Dai также предоставляет инвесторам большую прозрачность, чем другие стабильные монеты. В отличие от большинства других монет, она была исследована независимыми фирмами по безопасности и компаниями, занимающимися анализом программного обеспечения. Однако существует определенный уровень риска при владении DAI, который обусловлен вероятной потерей привязки к доллару, что, в свою очередь, может быть вызвано множеством факторов, как технических, так и рыночных.

Как стать владельцем DAI?

Один из способов владения FTM - через криптовалютную централизованную биржу, поэтому первый шаг - создать аккаунт Gate.io и завершить процесс KYC. После того, как Вы пополнили свой счет, ознакомьтесь с шагами по покупке FTM на спотовом или срочном рынке.

Новости о Дай

Согласно новостям, распространенным в октябре 2022 года, регулирующий орган Maker Protocol, MakerDAO, начал процесс конвертации $500 млн. залоговых резервов своего стейблкоина Dai в краткосрочные казначейские обязательства США и корпоративные облигации. Держатели МКР выбрали распределение активов, при этом 68 250 МКР составили 57,67% от общего пула голосов. MakerDAO приняла эту стратегию как способ диверсифицировать авуары, которые в настоящее время используются в качестве залога для DAI, а также дать возможность DAO использовать неизрасходованный капитал и обеспечить протоколу больший доход, не подвергая платежеспособность MakerDAO или привязку DAI чрезмерной опасности.

Полезные ссылки

Для получения последних новостей о Dai и MakerDao, Вы можете посетить сайт:

• Официальный сайт
• Twitter
• Telegram
• Reddit
• Discord
• GitHub

Примите меры в отношении DAI

Проверьте цену DAI сегодня и начните торговать своими любимыми валютными парами.

DAI/USD
DAI/USDT