CFTC вынесло приказ о прекращении торговых операций с производными финансовыми инструментами для OPYN, ZeroEX и Deridex.
Три проекта DeFi, OPYN, ZeroEX и Deridex, соблюдали приказ CFTC.
Между CFTC и тремя фирмами DeFi, OPYN, ZeroEX и Deridex, сотрудничество было установлено.
Ключевые слова: рынок DeFi, протоколы DeFi, проблемы CFTC, сообщество DeFi, CFTC против DeFi, Комиссия по торговле товарными фьючерсами США, торговля производными цифровых активов, федеральные законы, криптопроизводные, производные DeFi
Соединенные Штаты являются одной страной с различными органами регулирования криптовалют, в том числе Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC), Налоговое управление США ( IRS), Министерство юстиции (DOJ), Финансовая сеть по борьбе с финансовыми преступлениями Министерства финансов (FinCEN) и Комиссия по торговле товарными фьючерсами (CTFC).
В этой статье мы обсуждаем роль Комиссии по торговле товарными фьючерсами США (CFTC) в надзоре за криптовалютными операциями в Соединенных Штатах. Мы также проанализируем решение CFTC по трем протоколам DeFi, а именно OPYN, ZeroEX и Deridex.
Читайте также: Новый криптовалютный законопроект: сотрудничество CFTC & SEC
Недавно Комиссия по торговле товарными фьючерсами (CTFC) вынесла приказы против трех DeFi-протоколов, OPYN, ZeroEX и Deridex, за предоставление нелицензированной торговли деривативами. CTFC говорит, что эти три компании работают на основе блокчейн-протоколов в качестве торговых платформ, предлагающих деривативы.
Поскольку эти торговые платформы не лицензированы, CFTC приказала трем протоколам DeFi прекратить свою деятельность. Кроме того, три DeFi-проекта, OPYN, ZeroEX и Deridex заплатят штрафы в размере $250,000, $200,000 и $100,000 соответственно.
Ян МакГинли, директор CFTC по правоприменению, сделал резкий комментарий о поведении различных протоколов DeFi, включая OPYN, ZeroEX и Deridex, об их нежелании соблюдать национальные законы, что делает их подверженными судебным искам и огромным финансовым штрафам.
Он сказал: «Где-то по пути операторы DeFi пришли к выводу, что незаконные транзакции становятся законными при участии смарт-контрактов. Это не так».
Тем не менее, приказы против OPYN, ZeroEX и Deridex не означают, что три фирмы присвоили средства клиентов. В связи с этим комиссионер Саммер Мерсингер сказал: «Приказы Комиссии в этих случаях не указывают на то, что средства клиентов были присвоены или что какие-либо участники рынка стали жертвами протоколов DeFi, на которые Комиссия выпустила свои контрольно-надзорные полномочия».
Чтобы добавить больше конкретики к обвинениям, OPYN было предъявлено обвинение в том, что она не зарегистрировала свою платформу в качестве средства исполнения свопов, а также не зарегистрировалась в качестве продавца Комиссии по фьючерсам. Он также не соблюдал положения программы соблюдения Закона о банковской тайне, которые требуют от торговых платформ внедрять программы идентификации клиентов.
Калифорнийская компания OPYN предлагает производный финансовый инструмент, названный oSQTH, цена которого зависит от индекса, отслеживающего значение «квадрата эфира относительно стейблкоина USDC».
Таким образом, регулятор заявил: «Приказ устанавливает, что токены oSQTH являются свопами и торговыми операциями с использованием кредитного плеча или маржи на розничном рынке товаров, и поэтому могут предлагаться розничным пользователям только на зарегистрированной бирже в соответствии с требованиями Закона о товарных биржах и правилами CFTC».
CFTC обвинила ZeroEX в предоставлении «двукратного плеча для цифровых активов, таких как эфир и Биткойн.” Это Matcha, фронт-энд приложение, позволяющее пользователям торговать различными цифровыми активами на основе различных блокчейнов. Согласно регулятивным нормам CEA и CFTC, такие продукты могут быть торгованы только на зарегистрированных биржах.
Точно так же Deridex, компания, базирующаяся в Северной Каролине, чья торговая платформа существует на Algorand блокчейн, предлагает различные деривативы DeFi.
Читайте также: Что такое DeFi 2.0 и почему это важно?
По сути, три протокола DeFi признали, что они совершили указанное нарушение, а именно предоставление услуг торговли производными цифровыми активами без регистрации у соответствующих органов. CFTC выразила признательность трём компаниям за их сотрудничество и готовность решать проблемы.
ZeroEx через свой аккаунт Matcha X признала, что сотрудничала с CFTC. В нем говорилось, “
0x, разработчик агрегатора DEX Matcha, недавно сотрудничал с CFTC для разрешения запроса, касающегося токенов, составляющих менее 0,1% торгового объема Matcha с момента создания.”
Он добавил: “В 0x стратегические решения принимаются с учетом мнения внешнего юридического советника. В данном случае мы внедряем дополнительные процессы после конструктивного диалога с регулирующим органом.”
Читайте также: Дикий запад крипто-мира? Причины за исками SEC в США
Нет сомнений в том, что CFTC, федеральное регулирующее орган, которое регулирует товарные и производные рынки в Соединенных Штатах, предприняло сильные инициативы, чтобы подтвердить свою власть и влияние на DeFi.
Например, в марте 2021 года она объяснила, что в ее юрисдикцию входят криптовалюты, которые она считает сырьевыми товарами. Его недавние действия против OPYN, ZeroEX и Deridex указывают на его готовность следить за рынком DeFi. Это достигается за счет использования существующих федеральных законов и законов о судах, о чем сообщество DeFi должно знать.
Теперь ясно, что у CFTC есть юрисдикция в DeFi, поскольку децентрализованные протоколы предлагают цифровые активы и услуги, которые классифицируются как товары или деривативы. Например, CFTC открыто заявила, что биткоин и Ether (ETH) являются товарами. Следовательно, у нее будет контроль над всеми цифровыми продуктами, особенно деривативами и фьючерсами, связанными с этими блокчейнами.
Утверждение CFTC было оправдано решением федерального суда Нью-Йорка от 6 марта 2018 года, которое заявило, что CFTC может регулировать виртуальные активы, попадающие под категорию товаров. Поэтому, Комиссия по торговле фьючерсами и опционами против Макдоннелла (E.D.N.Y. 6 марта 2018 г.) одобрил CFTC в качестве регулирующего органа для определенных цифровых активов.
Читайте также: 10 лучших протоколов DeFi для инвестиций во время медвежьего рынка
До сих пор многие физические лица и организации выразили озабоченность текущей жесткой борьбой с криптовалютой в Соединенных Штатах. Они считают, что такие действия могут подавить инновации.
Безусловно, регулирование и надзор за криптовалютами являются необходимыми для развития рынка DeFi. Однако слишком много жестких ограничений может привести к низкому росту сектора DeFi в Соединенных Штатах.
Поэтому слишком большая зависимость от регулятивных мер вроде тех, которые предпринимают CFTC и SEC, может заставить разработчиков DeFi переехать в другие страны, чтобы избежать регулятивной неопределенности и трудностей в США. Если это произойдет, это может привести к потере экспертизы и инноваций в секторе блокчейна и криптовалют в Соединенных Штатах.
Устойчивый рост в секторе DeFi может существовать, если регулирующие органы сотрудничают, ведут открытые разговоры и ведут переговоры с различными участниками сектора блокчейн, а не принимают жесткий подход по отношению к ним.
Читайте также о других протоколах DeFi, таких как Venus, PENDLE, StaFi.
Недавно Комиссия по торговле фьючерсами (CTFC) вынесла предписание о прекращении деятельности компаний OPYN, ZeroEX и Deridex, так как они не зарегистрировали свои деривативы DeFi у соответствующих регулирующих органов. Тем не менее, три протокола DeFi соблюдали предписание CFTC и обещали уплатить установленные штрафы.
Существует более 17 000 протоколов DeFi. Эти протоколы DeFi состоят из кодов, стандартов и процедур, которые контролируют финансовые приложения. Кроме того, они существуют на разных блокчейнах, включая Ethereum и Алгоранд.
Существует более 17 000 протоколов DeFi, которые выполняют различные функции. Примерами основных децентрализованных протоколов являются Соединение, Aave, Uniswap, Sushiswap, Kyber Network, yEarn, MakerDAO, Synthetix, CurveDAO, Ren Protocol и Balancer.
Комиссия по торговле товарными фьючерсами - американское регулирующее агентство, которое контролирует и надзирает за товарами и производными продуктами и рынками, состоящими из фьючерсных контрактов, опционов и свопов. Она состоит из панели комиссаров, которые контролируют деятельность различных организаций, предлагающих производные финансовые инструменты и товары.