Prefácio

O preço do BTC caiu abaixo de US$ 16.000 em 2022 e logo se recuperou para mais de US$ 16.000. As frequentes mudanças de preços fizeram com que os investidores tivessem atitudes cautelosas em relação a todo o mercado. Seu preço de cerca de US$ 15.000 é relativamente o mais baixo dos últimos anos, superado por um recorde acima de US$ 70.000 em 2021. Os investidores do BTC, juntamente com muitos mineradores e fazendas de mineração, são seriamente afetados.

Resultados fracos do desempenho do mercado de BTC na sombria indústria de mineração

Este é obviamente um inverno frio para toda a indústria de criptomoedas. Revendo o desenvolvimento e as mudanças na indústria de mineração de criptografia, podemos descobrir que a história sempre se repete.

Muitos de nós estamos familiarizados com incidentes ocorridos na indústria criptográfica nestes anos, como o colapso dos preços das criptomoedas, migração industrial, etc. O BTC foi a primeira e mais representativa criptomoeda, cujo preço está intimamente associado à prosperidade de toda a criptomoeda. mercado desde a sua criação. Tem sido verdade nos últimos dez anos.

Nessas circunstâncias, poderíamos revisar a história e o desenvolvimento da mineração de BTC e as mudanças dramáticas que ela experimentou nos últimos anos, encontrando assim algumas regras para prever as tendências de preços do BTC. Esperamos que este artigo forneça informações úteis para você.

O que é Mineração BTC?

Para entender o que é a mineração BTC, devemos primeiro entender que o BTC, uma criptomoeda, foi criado em 2008. Agora, todo um conjunto de sistemas algorítmicos em torno de seu modelo econômico geral foi estabelecido. O algoritmo estipula que o BTC é obtido por meio de cálculos matemáticos, ou “mineração”, como chamamos de forma mais vívida.

Mineração: um comportamento de obtenção de recompensas de tokens ao contribuir com recursos de equipamentos

Muito mais criptomoedas, não apenas BTC, podem ser obtidas por meio da mineração, mas o BTC é a primeira aplicação de mineração a obter criptomoedas em todo o mundo. As máquinas usadas para mineração geralmente são baseadas em computadores. Por meio de computadores de mineração especiais, os mineradores obtêm respostas precisas o mais rápido possível para obter recompensas em criptomoedas, que podem ser usadas para obter renda adicional por meio de negociação e circulação no mercado.

BTC adota mecanismo de prova de trabalho

O BTC adotou o mecanismo de consenso PoW (prova de trabalho) para garantir a consistência e as características invioláveis do blockchain. O mecanismo PoW trouxe o problema de cálculo matemático na mineração BTC, ou seja, o poder de computação. O PoW fornece questões para os nós resolverem por meio do poder de computação gerado pelo equipamento de computador. Este processo é chamado de “mineração”.

Isso significa que a chamada “mineração” não envolve realmente a mineração com ferramentas reais nos campos. A mineração pode gerar receita, que se refere ao processo de execução de nós BTC, atualização de livros contábeis e registro das últimas transações no livro razão, obtendo assim recompensas de blocos BTC.

Este processo de mineração é suportado pelo mecanismo PoW. Devido à influência do BTC em todo o mercado criptográfico, o mecanismo PoW tornou-se um dos mecanismos de consenso adotados por várias criptomoedas tradicionais.

Mineiros contribuem com equipamentos para recompensas BTC

Os mineradores BTC geram tokens BTC por meio da mineração para atender à demanda do mercado enquanto obtêm recompensas BTC.

No mecanismo de mineração BTC, as plataformas de mineração são como cérebros humanos, e a velocidade da mineração depende da velocidade do processo de cálculo ou, em outras palavras, do poder de computação da plataforma de mineração. Para minerar, os mineradores precisam pagar taxas de transação e o custo de eletricidade para operar a plataforma de mineração. O custo da transação depende do número de bytes no mercado e do uso da transação. Quanto maior o poder de computação, maior o custo e mais rápida a geração de BTC.

Como ocorreu a mineração de criptomoedas?

Além do BTC, muitas outras criptomoedas também adotaram o mecanismo de mineração baseado em PoW. Este mecanismo foi originalmente aplicado a criptomoedas por Satoshi Nakamoto, o pai do BTC.

Então, qual é a razão por trás de tal mecanismo de mineração? Satoshi Nakamoto criou esse mecanismo para resolver a questão de segurança que desafia o sistema financeiro tradicional. Como a maioria das moedas fiduciárias é emitida por governos com base no endosso de crédito nacional, elas são, portanto, acompanhadas por emissões adicionais e desvalorização. Além disso, as políticas relativas às moedas são profundamente influenciadas por outros fatores além do próprio mercado, como governos e instituições.

Mecanismos de Incentivo Necessários para Incentivar a Participação Conjunta na Manutenção da Segurança da Rede em Sistemas Descentralizados

O BTC foi criado para estabelecer uma rede de pagamento ponto a ponto descentralizada sem autoridade. O mecanismo de mineração BTC envolve a utilização de tecnologia de descentralização para garantir a liberação de BTC e entrada de valor. Em um sistema que elimina a intervenção de organizações centralizadas de terceiros, como governos, bancos e instituições, a circulação e a utilização de moedas realizaram a rede descentralizada ponto a ponto por meio do comércio.

Devido ao mecanismo PoW, todas as transações serão registradas em todos os nós em toda a rede. O primeiro nó que resolver a questão ganha o direito de atualizar blocos e pode obter recompensas de bloco BTC. O mecanismo de incentivo para os mineradores que participam da rede pode ser considerado simplesmente como um sistema de recompensa ao descobrir um problema matemático.

Devido ao recurso descentralizado da rede, as recompensas que um nó obtém serão sincronizadas com todos os outros nós da rede. Esse mecanismo torna o BTC muito superior ao sistema financeiro tradicional em termos de segurança. Além disso, o consenso dos usuários sobre o mecanismo PoW também ajuda a garantir a eficiência do mecanismo de mineração.

Cada nó corresponde a um minerador com poder de computação centralizado. Os mineradores não são apenas garimpeiros, mas também mantenedores das regras do sistema de mineração BTC. Mais nós significa que cada transação BTC será registrada por mais nós, tornando todo o sistema mais estável.

Como funciona a mineração BTC? O que é o Mecanismo de Halving?

No mecanismo PoW, o poder de computação em cada nó é utilizado para calcular um quebra-cabeça matemático. Portanto, o comportamento da mineração BTC pode ser resumido em quatro processos em sequência: estabelecer plataformas de mineração, configurar nós, contribuir com poder de computação e estabelecer recompensas.

Comparado com o complicado mecanismo PoW e o modelo de nó, o processo de mineração BTC é relativamente mais simples.

As recompensas são mais fáceis de obter no início

Muitas vezes ouvimos anedotas sobre o BTC na Internet. Por exemplo, a primeira transação de BTC no mundo ocorreu quando um desenvolvedor comprou duas pizzas com 10.000 BTC, um programador britânico perdeu um disco rígido contendo 50.000 BTC, etc.

Por trás dessas anedotas, podemos ver que, nos primeiros dias do BTC, as pessoas podiam participar da mineração simplesmente com computadores pessoais e obter recompensas BTC muito mais generosas do que hoje.

Com a rápida expansão do mercado de criptomoedas nos últimos dez anos, a mineração de várias outras criptomoedas tradicionais tornou-se uma corrida global pelo poder de computação.

Plataformas de mineração: dispositivos de nó que fornecem poder de computação

O equipamento usado para mineração geralmente é chamado de plataforma de mineração, que fornece o poder de computação necessário para os nós.

A velocidade da mineração depende da velocidade do processo de cálculo ou do poder de computação da plataforma de mineração. Para minerar, os mineradores precisam pagar taxas de transação e o custo de eletricidade para operar a plataforma de mineração. O custo da transação depende do número de bytes no mercado e do uso da transação. Quanto maior o poder de computação, maior o custo e mais rápida a geração de BTC.

Com base no mecanismo PoW, é impossível que o BTC seja extraído. Mas aumentando o poder de computação, por mais caro que seja, o BTC em circulação inevitavelmente ficará em excesso, sem considerar a demanda do mercado externo. No entanto, um modelo científico de moeda deve definitivamente considerar inflação, deflação e outros fatores relevantes, caso contrário, o impacto da mineração no valor da própria moeda será difícil de controlar.

Mecanismo de redução pela metade: um modelo econômico para corrigir a oferta e combater a inflação

No projeto inicial do BTC, Satoshi Nakamoto adicionou um mecanismo de restrição - o mecanismo de halving, a fim de resolver os problemas de oferta excessiva e inflação.

Com base no mecanismo BTC, um bloco de transação é gerado a cada 10 minutos. Inicialmente, toda vez que um bloco de transação é gerado, ele recompensa 50 BTC. Portanto, havia 7.200 BTC gerados todos os dias no início, mas cai pela metade a cada 4 anos até que todas as recompensas sejam liberadas e o suprimento máximo chegue a 21 milhões.

Isso não significa que o mecanismo de redução pela metade seja benéfico para os mineradores. Por outro lado, tem um grande impacto negativo nos mineradores e no mercado. Desde o início do BTC, seu halving ocorreu três vezes, especificamente em novembro de 2012, julho de 2016 e maio de 2020.

Toda vez que o halving do BTC acontecia, o preço do BTC caía devido à influência de vários contratos alavancados, resultando em um sentimento deprimido do mercado. No entanto, após cada halving, capital adicional e poder de computação se juntarão, fazendo com que o preço suba e atinja um recorde.

A única exceção aconteceu após o terceiro halving em 2020. Como 87,5% do total de BTC foi extraído e colocado em circulação e a taxa de inflação anual foi reduzida de 4% para 2% (uma taxa inferior à taxa de inflação anual de muitas moedas fiduciárias pela primeira vez), o halving não teve um impacto significativo no preço do BTC.

As quedas de preço subsequentes em 2022 aconteceram devido ao efeito cascata do colapso de muitas outras criptomoedas. Esta é uma boa demonstração de que, além do BTC, existem muitos outros criptoativos para os investidores investirem. Na jornada de seu desenvolvimento, o mercado criptográfico inevitavelmente enfrentará várias, mas temporárias, complicações. Isso é o que podemos extrair do halving anterior do BTC.

De mineradoras de varejo a grandes fazendas de mineração: a “corrida armamentista” das plataformas de mineração BTC

Ao longo de mais dez anos de desenvolvimento, a mineração BTC requer um poder de computação muito mais poderoso, o que torna quase impossível a participação de mineradores comuns.

A mineração criptográfica se torna um negócio quente, levantando a barreira de entrada para mineradores de varejo

Quando a mineração BTC se torna uma indústria popular, ela não é mais facilmente acessível para usuários individuais. Isso também é verdade para a mineração de muitas outras criptomoedas convencionais. A indústria é basicamente centralizada por empresas de mineração. A maioria dos usuários individuais dispostos a minerar optam por configurar nós e contribuir com o poder de computação, obtendo assim renda proporcionalmente. Como alternativa, eles optam por alugar o poder de computação de empresas de mineração. No entanto, esses métodos nunca são amigáveis para usuários individuais, pois o custo é bastante alto.

Isso se deve, por um lado, à escassez do próprio BTC e ao mecanismo de redução de recompensa. Por outro lado, é porque o BTC atua como um equivalente universal, levando a um preço cada vez mais alto do BTC.

É muito mais fácil minerar o BTC nos primeiros dias, pois apenas algumas pessoas participam dele. No entanto, devido ao baixo limite que permite a participação de todos, uma mania de mineração começou logo depois.

Com o desenvolvimento do BTC e de toda a indústria criptográfica, mais e mais pessoas se juntam à mineração, e a competição por plataformas de mineração também se intensificou. Como resultado, a mineração BTC se torna mais difícil. Este é o resultado do mecanismo PoW.

O progresso tecnológico e a corrida pelo poder de computação levam a especificações de equipamentos de mineração cada vez mais sofisticadas

Computadores pessoais comuns não podem mais atender às demandas de mineração mais altas. Com o desenvolvimento da indústria de semicondutores, o poder de computação das plataformas de mineração melhora, e plataformas de mineração dedicadas surgem uma após a outra. Houve um tempo em que usuários comuns de PC achavam difícil comprar uma CPU no mercado, e o preço das placas gráficas permanecia alto, e ainda mais difícil de conseguir uma. Nos últimos anos, a competição tornou-se cada vez mais acirrada à medida que a tecnologia se desenvolve aos trancos e barrancos e as criptomoedas são reconhecidas por mais pessoas. O poder da computação em nuvem foi aplicado em plataformas de mineração. O avanço da tecnologia tornou a mineração mais popular. Mas, por outro lado, a renda da mineração caiu muito em comparação com antes. O melhor período de bônus já passou, especialmente para usuários de varejo.

Em geral, a corrida de mineração do BTC se expandiu para escala global, com volume e escala massivos, o que obviamente impulsionou a melhoria dos equipamentos de hardware. O boom da mineração de BTC e várias criptomoedas convencionais promove o desenvolvimento de todo o mercado de criptomoedas. Agora, a indústria de mineração formou uma estrutura típica de mineradores, bolsas e partes do projeto que atendem a uma variedade de investidores.

De investidores de varejo a grandes fazendas de mineração, pode-se dizer que a corrida armamentista em torno da mineração BTC é outra explosão na capacidade de produção desde o início da era da informação.

A migração do poder de computação e seu impacto

Durante o processo, quando o preço do BTC sobe e o mercado global de criptomoedas se expande, mineradores e fazendas de mineração em todo o mundo participam dessa corrida do ouro. A partir de 2016, os mineradores da China começaram a desempenhar um papel dominante na contribuição do poder de computação. Em 2019, o poder de computação que eles contribuíram representava 70% de toda a indústria de mineração BTC no mundo, tornando a China a maior fonte de poder de computação na época. Da mesma forma, muitas empresas implantaram seus negócios na China.

Se esta indústria continuar a se desenvolver dessa maneira, ela oferecerá mais oportunidades de carreira para os profissionais chineses. Mas as coisas mudaram nos últimos dois anos.

Proibição de mineração de cripto da China leva a uma queda em seu poder de computação fornecido

As opiniões de alguns funcionários do governo chinês foram usadas como políticas que orientam a indústria de mineração doméstica. Em 2020, o governo chinês proibiu a mineração de criptomoedas em seu território, tomando medidas proibitivas estritas em grandes fazendas de mineração e mineradoras de varejo. Ele monitora de perto o fornecimento de eletricidade e os endereços da Internet, representando um golpe devastador para toda a indústria de mineração na China.

Como resultado, ocorreu um “desastre de mineração” provocado pelo homem, liderado pelo governo. Muitos mineradores e fazendas de mineração chinesas migraram seus equipamentos e pessoal para o exterior. Esse desastre durou cerca de um ano, durante o qual notícias sobre interrupções de energia e rede em fazendas de mineração ocorreram ocasionalmente. Foi assim que aconteceu a sensacional migração do poder de computação que afetou o mercado global de criptomoedas. Muitos de nós podem ter experimentado isso pessoalmente.

O impacto da migração do poder de computação é definitivamente grande. Atualmente, ainda existem algumas fazendas de mineração na China que não migraram para o exterior. O poder de computação que a indústria de mineração da China contribuiu para a mineração global caiu de cerca de 70% em seu pico em 2019 para cerca de 20% em 2022. Muitas fazendas de mineração chinesas migraram para países da Ásia Central, como o Cazaquistão, que atualmente responde por quase a mesma proporção de poder de computação que a China.

A migração do poder de computação nos últimos dois anos é considerada a maior mudança industrial dos últimos anos. Sofrendo com essa mudança, o preço das criptomoedas experimentou mais ou menos flutuações em escala global. Mas, felizmente, mineradores e fazendas de mineração de fora da China rapidamente preencheram as vagas da indústria e maximizaram o impacto do desastre da mineração.

Status Quo dos mineradores BTC

Exceto pela migração do poder de computação, os mineradores de BTC foram os que mais sofreram com o mercado de baixa em 2022. Devido à queda dramática no preço do BTC, o custo operacional das instalações de mineração é ainda maior do que o preço de mercado do BTC, dificilmente pagando as despesas dos mineradores e fazendas de mineração. As coisas ficaram ainda piores para os praticantes do mercado baixista.

Até agora, o BTC passou pela metade três vezes, tornando a mineração ainda mais difícil. Apesar disso, os mineradores ainda podem lucrar se beneficiando do alto preço do BTC em um mercado em alta. No entanto, o colapso do preço do BTC agravou o “desastre da mineração”. O período de retorno do mais recente equipamento de mineração S19 XP Hyd é de até 20 anos, e a receita que a maioria dos outros equipamentos de mineração convencionais geram mal poderia suportar seu custo de operação.

Conclusão

O mecanismo de mineração BTC foi uma grande inovação desde a sua criação, tornando possível a rede de pagamento ponto a ponto. Após 14 anos de desenvolvimento, o BTC foi reconhecido pelo público, e a visão de uma moeda descentralizada sem autoridade central atraiu um grupo de seguidores leais. No entanto, a rede geral do BTC e o mecanismo PoW realmente adotaram ideias no século passado.

Por exemplo, o conceito de PoW foi proposto na década de 1990. A indústria de mineração BTC sempre foi criticada por sua ineficiência e alto consumo de energia. A barreira de entrada para os nós participarem torna-se cada vez maior, de acessível a todos no início para acessível apenas para aqueles com plataformas de mineração exclusivas agora. O que é pior, não traz lucros sólidos.

Além disso, a migração do poder de computação e os riscos da mineração no mercado baixista também tornam a mineração BTC inacessível a qualquer pessoa.