Вступ:

Ця стаття розповідає про те, як pSTAKE Finance інтегрує революційні функції Babylon у своє рішення з ліквідним стейкінгом в еволюціонуючій Bitcoin DeFi екосистемі. Вона також пропонує інвестиційні можливості в цей протокол та підкреслює пов'язані з ним ризики.

Зі своїм невикористаним потенціалом екосистема Bitcoin поступово стає наступною фокусною точкою цього бикового ринку. pSTAKE Finance, як перший проект BTC LSD (похідний з ліквідним стейкінгом) успішно запущений та розблокований, очолює інновації в ліквідності в екосистемі BTC.

Паралельно з останньою конференцією з біткойна, pSTAKE Finance знову став центральною точкою на ринку.

Як саме pSTAKE Finance перейшла до BTCfi? Яка операційна логіка та інноваційні механізми стоять за цим? Ця стаття розгляне механізм ліквідного стейкінгу pSTAKE Finance, досліджуючи його інноваційні особливості в екосистемі Bitcoin та потенційні можливості отримання прибутку.

pSTAKE Finance: Ліквідний стейкінг протокол, що розкриває потенціал BTCFi

Що таке pSTAKE Finance?

Протокол фінансів pSTAKE

pSTAKE Finance, запущений у 2021 році, є багатоланцюговим ліквідним протоколом стейкінгу, спрямованим на підвищення безпеки блокчейнів PoS (Proof of Stake), таких як Ethereum, Binance Chain та Cosmos. Завдяки участі спільноти у управлінні, в яку включені власники токенів pSTAKE Finance, функції та продукти протоколу постійно модифікуються з метою стати провідним протоколом ліквідного стейкінгу на Cosmos та BNB Chain.

Джерело: pSTAKE Finance

Однак з переходом до BTCfi в цьому році шлях розвитку pSTAKE Finance зазнав значних змін, зосереджуючись на доходах від Bitcoin та ліквідному стейкінгу.

Основні моменти проекту

Через відсутність у Bitcoin вбудованої функціональності розумних контрактів та обмеженої взаємодії з іншими блокчейнами, а також через небажання основної спільноти змінювати механізм активів Bitcoin, багато протоколів ліквідного стейкінгу на базі Bitcoin розвиваються повільно.

Однак pSTAKE Finance використовує своє раннє дослідження та інновації в LSD (ліквідні посади похідних) в екосистемі Bitcoin. Запускаючи рішення щодо ліквідного стейкінгу Bitcoin з Babylon, цей підхід не передає BTC на інші ланцюжки. Замість цього він використовує механізм віддаленого стейкінгу для передачі користі від безпеки Bitcoin на інші ланцюжки, що реалізує його економічну корисність.

Джерело: Фінанси pSTAKE

PSTAKE Finance очікується, що допоможе Bitcoin повністю розкрити його консенсусну економічну цінність та ліквідність, ставши драйвером захоплення BTCFi.

Команда розвитку фінансів pSTAKE

pSTAKE Finance був розроблений командою Persistence, яка також створила блокчейн-мережу Layer 1 з такою ж назвою та запустила власний токен $XPRT.

Проект заснував Тушар Аггарвал, випускник Нан'янського технологічного університету в Сінгапурі, який займав ключові посади в різних криптовалютних фондах та Outlier Ventures. Він присвятив себе просуванню ліквідного стейкінгу в екосистемі Cosmos. У 2019 році Тушар співзаснував Persistence разом з Мікхілом Пандеєм, випускником Університету Мумбаї. Вони подальше запустили проект pSTAKE Finance у 2020 році.

Співзасновник і головний технолог, Діпаншу Тріпаті, заснував універсальну платформу AssetMantle з надання послуг з NFT в 2022 році.

Абхітедж Сінгх, керівник екосистеми та маркетингу, та керівник проекту Міхіл Пандей мають великий досвід у своїх галузях. Абхітедж раніше працював в BLOCK42.network та Cosmos India, у той час як Міхіл, старший співробітник Persistence, просунувся з посади асистента з маркетингових досліджень до керівника стратегії та розвитку бізнесу.

Статус фінансування

pSTAKE Finance оголосив про три раунди фінансування до цього часу.

Джерело: rootdata

У листопаді 2021 року pSTAKE Finance завершила раунд збору $10 мільйонів, в якому прийняли участь Galaxy Digital і DeFiance Capital, а також головний представник інституційного бізнесу Aave, Аджит Тріпаті, і засновник Terra, До Квон.

Через місяць pSTAKE Finance провів публічний раунд залучення коштів на CoinList, зібравши $10 мільйонів і досягнувши оцінки в $20 мільйонів.

У травні 2022 року pSTAKE Finance отримала стратегічне фінансування від Binance Labs, хоча сума не була розголошена.

Масштаб бізнесу

За даними DeFiLlama, на дату написання, загальна вартість заблокованих активів (TVL) протоколу перевищує 5 мільйонів доларів, причому 64,83% складають $ATOM, а 16,73% належить BTC.

Зображення 4. Джерело: DeFiLlama

Згідно з офіційними розкриттями, Testnet V1 був запущений 18 червня, а головна мережа для рішення з ліквідним стейкінгом BTC pSTAKE Finance була запущена в кінці липня з більш ніж 32 тисячами користувачів та TVL 14,92 BTC.

Токеноміка $PSTAKE

Токен $PSTAKE має загальний обсяг випуску 500 мільйонів токенів і був внесений до спискуGate.ioу квітні 2022 року. Кількість обігу становить майже 88%, з ринковою капіталізацією $34 мільйони.

Порівняно з поточним TVL (загальна вартість заблокованої вартості) в $5 мільйонів, ринкова капіталізація токена може виглядати не дуже низькою. Однак, беручи до уваги величезний потенціал для розблокування ліквідності Bitcoin, у токена також є потенціал для зростання.

Джерело: Gate.io

Важливо зазначити, що, подібно до $UNI, токен $PSTAKE використовується для голосування за пропозиції щодо покращення протоколу та участі в забезпеченні безпеки протоколу. Однак він ще не захоплює прибуток протоколу, що може вплинути на економічну вартість токена і потребує подальшої уточненості.

Інновації в бізнесі BTCfi від pSTAKE Finance

Практичні аспекти впровадження ліквідного стейкінгу Bitcoin

Багато власників біткоїнів зберігають свої активи в холодних гаманцях, які не приносять жодного доходу. Зі швидким розвитком DeFi зросло попит на способи заробляти додатковий дохід з цих простою активів.

У традиційному контексті стейкінгу власники токенів блокують свої активи на блокчейні для підтвердження транзакцій та отримання винагород, але цей процес пожертвує ліквідність активів. Іншими словами, власники не можуть використовувати або торгувати цими активами протягом періоду стейкінгу, що є великою перепоною для інвесторів, які шукають високу ліквідність.

З іншого боку, розробники виявили, що за допомогою блокчейну Bitcoin можна реалізувати більш інноваційні функції по мірі еволюції кодової бази Bitcoin (наприклад, введення SegWit та Taproot). Зокрема, вони можуть розробляти безпечні рішення, які дозволяють BTC брати участь у Proof of Stake (PoS) механізмах, використовуючи вбудовані атрибути Bitcoin, такі як мітки часу та модель UTXO.

На тлі зростаючого попиту інвесторів та технологічних досягнень pSTAKE Finance та Babylon об'єднали зусилля, щоб розблокувати ліквідність Bitcoin, перетворивши його з простого зберігання вартості в активний актив, що генерує дохід. Ця трансформація підкреслює кілька ключових переваг:

• Генерація доходу: Традиційна стратегія "HODL" Bitcoin обмежує дохід для утримувачів. Ліквідний стейкінг дозволяє утримувачам отримувати дохід під час утримання Bitcoin, збагачуючи пропозицію вартості Bitcoin.
• Залучення нових інвесторів: Введення механізмів доходу Bitcoin надасть більше можливостей для всіх роздрібних інвесторів і відкриє двері для важких інституційних інвесторів. Це може переконати їх продовжувати інвестувати мільярди в Bitcoin через ETF, оскільки вони можуть збільшити ефективність капіталу, генеруючи дохід.
• Підвищення стабільності ринку: Шляхом введення стейкінгу та механізмів доходності волатильність біткоїна може бути ефективно зменшена, що приверне більше інвесторів, які уникають ризику, та сприятиме стабільності та процвітанню ринку.
• Інтеграція в екосистему DeFi: Ліквідний стейкінг дозволяє Біткоіну бути глибоко інтегрованим в екосистему DeFi, підвищуючи його позицію на ринку криптовалют та розблоковуючи більше екологічних використань.

Як працює рішення з ліквідним стейкінгом Bitcoin від pSTAKE Finance на Babylon?

Щоб зрозуміти рішення BTCfi від pSTAKE Finance, спочатку нам потрібно дізнатися про Babylon, революційний протокол стейкінгу Bitcoin. Babylon - це протокол обміну безпекою, який дозволяє користувачам стейкати Bitcoin, щоб забезпечити іншу PoS-блокчейн і отримати винагороду. Його інновація полягає у використанні безпеки перевіреної PoW-мережі Bitcoin і застосуванні її через рішення безпеки другого рівня до мереж PoS. Найважливіше, користувачі не можуть передавати активи та зберігати їх під своїм контролем.

Використовуючи скрипти та криптографію Bitcoin, Babylon забезпечує безпечну можливість стейкінгу Bitcoin на традиційних ланцюгах PoS. Наприклад, він використовує вбудовану функцію відмітки часу Bitcoin для перетворення BTC в активи, які можна знищити через UTXO, що стримує зловживання стейкінгом.

Окрім стейкінгу без довіри, Babylon дотримується принципу «Ваш біткойн, ваші правила», що дозволяє стейкерам легко виводити свої BTC зі стейкінгу в будь-який час і миттєво викуповувати свої BTC за допомогою функції контрольної точки.

Отже, як pSTAKE Finance інтегрує революційні функції Babylon в рішення щодо ліквідного стейкінгу?

• Стейкінг біткоїнів: Користувачі блокують свої біткоїни в протоколі фінансів pSTAKE, щоб ініціювати процес стейкінгу.
• Отримання токенів ліквідного стейкінгу: Після депозиту pSTAKE Finance випускає токен ліквідного стейкінгу (yBTC, очікується у вересні), який представляє заставлені активи.
• Заробіток винагород: pSTAKE Finance вкладає зареєстровані активи в інфраструктуру безпечного спільного використання Babylon Bitcoin, генеруючи винагороди у вигляді токенів PoS для власників BTC шляхом стейкінгу на безпечних спільних ланцюгах PoS Babylon.
• Збереження ліквідності: Власники ліквідно-стейкінгованого BTC можуть продовжувати використовувати його як стандартний актив, вільно торгувати ним та використовувати його в інших протоколах DeFi/BTCfi, які його приймають.

Це означає, що користувачі можуть отримувати пасивний дохід від свого BTC без жертвування його ліквідності, пропонуючи виграшну ситуацію для власників BTC.

У цілому, pSTAKE Finance спрощує стейкінг BTC, зберігаючи потрібну довіру власникам BTC через власну стейкінгову платформу Babylon. Це усуває потребу в мостах або відмові від утримання, забезпечуючи безпечний та надійний спосіб отримання внутрішніх доходів, зберігаючи ліквідність BTC.

Як pSTAKE Finance забезпечує безпеку активів користувачів?

Ліквідний стейкінг біткойну - це процес без утримання, що означає, що користувачам не потрібно довіряти свої активи третій стороні-кюстодіану. Замість цього вони повинні довіряти тільки перевіреному коду та смарт-контрактам.

pSTAKE Finance запровадив надійні заходи безпеки для захисту депозитів користувачів BTC. Авторитетна аудиторська фірма Oak Security провела ретельний аудит рішення pSTAKE Finance Liquid Stakeing. Аналогічним чином, партнерський протокол, Babylon, пройшов вісім аудитів безпеки від відомих охоронних фірм, включаючи Red4Sec, Consensys і Pessimistic. Протокол також співпрацює з Immunefi для запуску постійної програми винагороди за виявлення помилок, пропонуючи до 100 000 доларів США за виявлення будь-яких критичних вразливостей.

Варто відзначити, що на майбутнє заплановані додаткові перевірки безпеки.

Крім того, pSTAKE Finance використовує кастодіальне рішення через Cobo, кастодіального рівня установи, що управляє понад $1.5 мільярда активів.

Нарешті, pSTAKE Finance співпрацює з провідними компаніями з блокчейн-безпеки, такими як Halborn, Hexens, Oak Security, Immunefi та Forta, щоб представити безпечний набір продуктів з ліквідним стейкінгом.

Які конкурентні переваги pSTAKE Finance у сфері BTCfi?

BTCfi все ще знаходиться на ранній стадії, з новими протоколами, такими як Solv, Lorenzo, Lombard та BounceBit, які проявляють конкурентоспроможність.

Хоча реальна інновація безпечного заставного механізму в Вавилоні полягає в створенні високоякісного, безпечного користувацького досвіду та новітніх продуктів механізму, експертиза pSTAKE Finance в цих областях спрощує отримання доходу в Bitcoin для всіх.

Зокрема, pSTAKE Finance має наступні переваги:

• Постійна увага до безпеки;
• Більше 4 років досвіду у створенні доходів від ліквідного стейкінгу для кількох екосистем;
• Унікальний механізм продукту: депозитуйте BTC та отримуйте BTC через автоматичне компаундування токенів yBTC;
• Один клік доступу до різноманітних доходів від Bitcoin;
• $yBTC (біткоїни, що генерують дохід) будуть всюди: Ethereum, L2s, Bitcoin L2s, тощо.

Правила для BTC стейкінгу на платформі pSTAKE Finance

• Ліміти депозитів: Щоб забезпечити безпеку pSTAKE Finance і стабільність протоколу Babylon, мінімальний депозит на pSTAKE Finance наразі встановлено на рівні 0,005 BTC з максимальним обмеженням 50 BTC. Ці обмеження можуть бути скориговані залежно від майбутніх обставин.
• Розклад розблокування: За обмеженнями інфраструктури стейкінгу Бабилону, виведення з ліквідного стейкінгу BTC від pSTAKE Finance спочатку недоступне. Розблокування та виведення очікуються через кілька тижнів після запуску V1 в кінці липня.
• Внесення та вивантаження коштів: Наразі відсутні протокольні комісії, однак застосовуватимуться витрати на газ on-chain, залежно від мережі Bitcoin.
• Нагороди: Щодо нагород, після запуску рішення спільного використання Babylon, pSTAKE Finance буде вкладати якомога більше BTC (аналогічно Ether.fi). Будь-які нагороди, згенеровані через протокол Babylon (прямі стимули/бали), будуть безпосередньо передаватися користувачам pSTAKE Finance. Крім того, pSTAKE Finance активно досліджує кілька шляхів нагород для майбутніх версій, щоб забезпечити різноманітні можливості заробітку.

Як прийняти участь у стейкінгу BTC на фінансах pSTAKE?

Останнім часом Babylon проводить програму винагород за ставки BTC, а pSTAKE Finance наразі єдиний проєкт, що пропонує винагороду у токенах. Зацікавлені користувачі можуть взяти участь у програмі.

Щоб заробити свої BTC на pSTAKE Finance, будь ласка, відвідайте app.btc.pstake.finance. Для детальних інструкцій щодо подальших дій, будь ласка, зверніться до посилання нижче. У цій статті не будуть розглянуті конкретні кроки.

https://blog.pSTAKE Finance.finance/2024/06/18/bitcoin-liquid-staking-testnet-guide/

Джерело: фінанси pSTAKE.finance

Висновок

Bitcoin-рідкий стейкінг-рішення pSTAKE Finance дозволяє користувачам безпечно депонувати BTC і пасивно отримувати доходи від безпечного механізму консенсусу Babylon, зберігаючи ліквідність свого BTC через yBTC (похідну від BTC, яка приносить дохід).

Це рішення дослідило новий шлях для ліквідного стейкінгу на основі Bitcoin, демонструючи великий потенціал. Наступні виклики полягають у розширенні використання випадків використання yBTC, конкуренції за користувачів на ринку BTCfi та вдосконаленні токеноміки.

Як висловився доктор Хан Лін, генеральний директор Gate.io, на ABS 2024, технологія блокчейн постійно трансформується, з новими протоколами та інноваціями, що роблять блокчейни більш ефективними та потужними. Технології блокчейн та Web3 мають величезний потенціал майбутнього. Ми з нетерпінням очікуємо більш ефективних трансформацій і корисних досліджень від інноваційних протоколів, таких як pSTAKE Finance, у майбутньому.

Дійти до висновку щодо PSTAKE

Перевірте ціну токена сьогодні та почніть торгувати своїми улюбленими пари токенів.

• PSTAKE/USDT
• PSTAKE/USDT