MicroStrategyは、$2.6ビリオンの転換社債のオファリングを価格設定しました

MicroStrategyは、$1.75Bから増額された$2.6Bの可換社債を通じて資金調達を行いました。

収益は主にビットコインの取得および企業目的に資金提供されます。

現金または株に転換可能なノートで、現在の株価に対して55%のプレミアムが付いています。

MicroStrategy Incorporated（Nasdaq: MSTR）は、2029年に満期を迎える0%の転換社債26億ドルの発行価格を発表しました。最初は17.5億ドルの発行として発表されましたが、強力な需要により拡大され、2024年11月21日に終了する予定です。同社は、主に一般企業目的で追加のビットコインを取得するために、収益を使用する予定です。

コンバーチブル優先社債は担保付きではなく、マイクロストラテジーの優先債務であり、定期利子は付きません。これらの社債は、2029年12月1日に満期となりますが、指定された条件の下で早期に買い戻されたり、償還されたり、換金される場合があります。

2026年12月4日以降、MicroStrategyは、企業の株価に関連する一定の価格条件が満たされた場合、ノートを現金で償還することができます。

ノートは、1933年の証券法の規定に従って、144A条に基づく資格のある機関投資家に対して非公開で販売され、米国外で実施される取引において、特定の非米国の人々に対して販売されます。

また、初期購入者が追加で4億ドル相当のノートを取得するための3日間のオプションも提供されています。

ノートの保有者は、企業の選択に応じて、それらを現金、MicroStrategyの普通株式クラスAの株式、またはその両方の組み合わせに換金することができます。変換は、2029年6月1日までの特定の条件の下でのみ利用可能であり、その後、満期の2番目の予定取引日までいつでも可能になります。

初期換算レートは、ノート1,000ドルの元本金額に対して1.4872株のクラスA普通株式を設定しました。これにより、換算価格は約672.40ドル/株となります。

これは2024年11月19日のMicroStrategyの終値433.80ドルに対する55%プレミアムを表しています。特定のイベントに基づいて、換算レートの調整が発生する可能性があります。

MicroStrategyは、この公開株式の純利益が約25億8000万ドル、追加のノートの購入オプションが全額行使される場合は29億7000万ドルになると見積もっています。

これらの資金は主に追加のビットコインを取得するために使用され、残りの資金は一般的な企業目的に向けられます。