Introducción

En el dinámico mundo de las finanzas, la estabilidad del mercado a menudo se ve desafiada por grandes inversores institucionales que ejecutan operaciones que en la mayoría de los casos perturban el mercado debido a su gran volumen. Para abordar esto, las órdenes Iceberg surgen como una técnica comercial estratégica que oculta al mercado el tamaño real de la orden. Al dividir una orden grande en porciones ocultas más pequeñas, la estrategia Iceberg minimiza el impacto en el mercado y facilita la ejecución comercial eficiente.

Este artículo profundiza en las complejidades de la estrategia comercial Iceberg y su importancia para navegar en los mercados financieros. Además, analiza más de cerca cómo realizar un pedido de iceberg utilizando el intercambio de cifrado Gate.io.

¿Qué es una estrategia Iceberg?

La estrategia Iceberg, también conocida como órdenes iceberg u órdenes inversas, es una estrategia comercial popular entre los grandes inversores institucionales. Describe el proceso automatizado de ejecutar una orden para comprar o vender una gran cantidad de una operación en lugar de ejecutarla como una única orden grande pero dividida en varias órdenes más pequeñas. Este es un método popular empleado por los grandes inversores institucionales para comprar o vender criptomonedas u otros activos, ya que cada pedido pequeño representa una fracción del tamaño total del pedido o "la punta del iceberg".

Las órdenes Iceberg ocultan el tamaño de la orden original a través de múltiples divisiones de una sola orden grande, lo que a menudo indica que después de las órdenes actuales viene una mayor cantidad de órdenes más pequeñas listas para ser ejecutadas, siendo la primera orden solo una punta de mayores operaciones potenciales. Esta orden límite en espera de ejecución puede denominarse "orden inversa".

Además, las órdenes iceberg también se conocen como órdenes ocultas y se ejecutan después de completar las órdenes visibles; sin embargo, se requieren cargos de corretaje o tarifas de transacción separados para ejecutar cada orden. Además, estas órdenes se ejecutan de forma estructurada mediante un corredor o un algoritmo de intercambio. Además, esta estrategia comercial ha demostrado ser una verdadera herramienta en manos de grandes inversores institucionales y operadores de opciones que negocian con múltiples lotes. No se recomienda que los comerciantes promedio o minoristas que manejan solo unos pocos lotes utilicen esta estrategia.

¿Por qué es importante?

Las órdenes Iceberg desempeñan un papel clave a la hora de prevenir la perturbación del mercado financiero por parte de inversores institucionales y ofrecen a los comerciantes minoristas la oportunidad de obtener buenos rendimientos al poder detectar y capitalizar esta estrategia comercial inteligente: pueden comprar una criptomoneda en particular justo por encima del precio. niveles sostenidos por un orden iceberg. Además de mitigar la perturbación del mercado, la estrategia del iceberg busca ejecutar órdenes al precio deseado por los inversores sin necesariamente llamar la atención, lo que podría conducir a un aumento o disminución del precio de mercado.

¿Cómo funciona la estrategia comercial Iceberg?

Como se indicó anteriormente, la estrategia iceberg es un tipo de orden que reduce las órdenes de gran tamaño o valor a órdenes límite más pequeñas, generalmente mediante el uso de programas o algoritmos automatizados y con el fin de ocultar el tamaño real de la orden.

Por ejemplo, supongamos que un fondo de inversión quiere adquirir BTC por valor de 50 millones de dólares en el mercado al contado. La noticia de la inversión podría provocar un aumento masivo en el precio de BTC en un corto período. O imaginemos que se vende en corto el precio de bitcoin a $41,000 y surge la noticia de que BlackRock invertirá $10 mil millones en la adquisición de BTC en su aplicación Bitcoin Spot ETF luego de la aprobación de la SEC. La noticia hará subir el precio de bitcoin, ya que habrá más compradores que vendedores aprovechando el movimiento de BlackRock para adquirir más bitcoin, liquidando así las posiciones existentes en el mercado.

Para evitar tal perturbación y mitigar fluctuaciones significativas en los precios de mercado, el fondo de inversión emplea una orden iceberg que divide la cantidad de su orden original en una serie de órdenes de compra limitadas, más pequeñas y distribuidas de $500 millones o $1 mil millones cada una, por lo tanto, evitando la consiguiente presión de compra. Del mismo modo, si el inversor institucional tiene la intención de comprar el activo al precio más bajo posible o al precio actual de mercado (CMP), es posible que desee evitar realizar una única orden de compra grande que los comerciantes puedan detectar y ofertar.

Generalmente, estos son los pasos para realizar un pedido de iceberg:

• Pedido inicial: Realice un pequeño pedido inicial por una pequeña cantidad. Esto pondrá a prueba el mercado y le dará una idea del nivel de precios actual.
• Órdenes ocultas: realice una serie de órdenes ocultas para los activos o criptomonedas restantes. Estas órdenes estarán ocultas del mercado y sólo se ejecutarán si el precio es favorable.
• Precio de activación: establezca un precio de activación para cada orden oculta. El precio de activación es el precio al que la orden será visible para el mercado y comenzará a ejecutarse.
• Algoritmo de ejecución: utilice un algoritmo de ejecución que liberará gradualmente las órdenes ocultas con el tiempo. Esto ayudará a suavizar el impacto del gran pedido en el mercado.

Exploremos cómo utilizar esta estrategia comercial para realizar una orden iceberg en el intercambio de criptomonedas Gate.io.

Cómo utilizar la estrategia del iceberg

La estrategia Iceberg puede ser una herramienta importante en manos de operadores expertos que pueden emplear indicadores técnicos para analizar los movimientos de precios e identificar posibles puntos de entrada o salida. Indicadores como promedios móviles, bandas de Bollinger y el índice de fuerza relativa (RSI) pueden proporcionar señales comerciales.

Cómo establecer una orden Iceberg en Gate.io

Aquí hay una guía paso a paso sobre cómo realizar un pedido de Iceberg en el intercambio de cifrado Gate.io:

Paso 1: inicie sesión en su cuenta Gate.io y haga clic en [Negociar] en la parte superior izquierda de la interfaz web.

Paso 2: Active [Negociar] para seleccionar [Spot] o [Margen], según su preferencia.

Paso 3: A continuación, haga clic en la función de búsqueda en la parte superior derecha de la pantalla e ingrese el par comercial que desee en el cuadro de búsqueda (por ejemplo, BTC/USDT).

Paso 4: A continuación, navegue hasta "Opciones avanzadas" en la parte inferior derecha de la pantalla y seleccione "Iceberg Pro".

Paso 5: En esta sección, el tipo de orden predeterminado es [Límite]. Al alternar la opción, puede elegir [Bots avanzados] entre las opciones. Puede cambiar a la opción para seleccionar [Iceberg Pro].

Paso 6: Ingrese la variación del precio de su pedido, el precio de activación, los activos totales (BTC) y el monto por pedido.

Paso 7: Una vez que haya completado correctamente los detalles, puede confirmar su pedido de iceberg haciendo clic en [Comprar]. Su orden se ejecutará automáticamente cuando alcance el precio de activación.

Además, si desea cancelar un pedido de iceberg existente, simplemente siga los pasos:

Paso 1: haga clic en [Abrir pedidos] en la parte inferior izquierda de la interfaz web.

Paso 2: busque y seleccione el pedido de Iceberg Pro Strategy que desea cancelar.

Paso 3: haga clic en [Cancelar pedido].

Ejemplos prácticos del uso de la estrategia Iceberg Pro en Gate.io

Para realizar un pedido de iceberg utilizando Gate.io En la “Estrategia Iceberg Pro”, habría que dividir la orden en órdenes ocultas más pequeñas que se liberan gradualmente con el tiempo. Esto ayuda a minimizar el impacto de un pedido grande en el mercado y aumenta la probabilidad de obtener un precio favorable.

Aquí hay un extracto de la estrategia Iceberg Pro de Gate.io sobre cómo ejecutar una orden iceberg tanto para órdenes de compra como de venta en el intercambio.

Ejemplo de compra

• Lado: Comprar
• Precio actual: $20,000
• Precio de activación: $18,000
• Variación del precio del pedido: 0,2%
• Monto total: 10 BTC
• Cantidad por pedido: 1 BTC
• Precio del pedido: Comprar 1 precio x (1 - 0,2%)
• Cantidad por pedido: 1 BTC multiplicado por un factor aleatorio. Si el factor aleatorio es 0,8, entonces el monto del pedido es 0,8 BTC.

Una vez que el precio de mercado cae a 18.000 dólares, se activa la estrategia Iceberg Pro.

Primera orden: si el precio de compra es de $18 000, la orden de compra se establece en $17 964 por 0,8 BTC.

Segunda orden: después de que la orden de 0,8 BTC se ejecute por completo, se establece la siguiente orden. Se calcula como 1 BTC multiplicado por un factor aleatorio (entre 0,5 y 1). El precio del pedido es el precio de compra más reciente multiplicado por (1 - 0,2%).

Ejemplo de venta

• Lado: Vender
• Precio actual: $20,000
• Precio de activación: $21,000
• Variación del precio del pedido: 5 USDT
• Monto total: 10 BTC
• Cantidad por pedido: 1 BTC
• Precio del pedido: Vender 1 precio + 5 USDT
• Cantidad por pedido: 1 BTC multiplicado por un factor aleatorio. Si el factor aleatorio es 0,8, entonces la cantidad por pedido es 0,8 BTC.

Una vez que el precio de mercado sube a 21.000 dólares, se activa la estrategia Iceberg Pro.

Primera orden: si el precio de venta es de $21 000, la orden de venta se establece en $21 005 por 0,8 BTC.

Segunda orden: después de que la orden de 0,8 BTC se ejecute por completo, se establece la siguiente orden. Se calcula como 1 BTC multiplicado por un factor aleatorio (entre 0,5 y 1). El precio del pedido es el precio de venta más reciente + 5 USDT. Este proceso continúa hasta que se hayan ejecutado todas las órdenes, finalizando la estrategia.

Consulte este enlace para comprender en profundidad Gate.io Iceberg Pro y cómo realizar un pedido de iceberg en el intercambio.

¿Cómo obtener beneficios de la estrategia Iceberg?

Beneficiarse de las órdenes iceberg implica comprender la mecánica de la estrategia y reconocer oportunidades para capitalizar su ejecución. A continuación se presentan estrategias para beneficiarse potencialmente de los pedidos de iceberg:

• Comprenda la dinámica de las órdenes Iceberg: familiarícese con el concepto de órdenes Iceberg, su propósito y cómo se ejecutan. Esto incluye comprender la división de pedidos grandes en pedidos más pequeños, visibles y ocultos.
• Identifique oportunidades de mercado: supervise las condiciones del mercado e identifique posibles escenarios de órdenes iceberg. Busque situaciones en las que grandes inversores institucionales puedan estar entrando o saliendo de una posición en una criptomoneda en particular.
• Observe los libros de pedidos de nivel 2: utilice los libros de pedidos de nivel 2 para observar la actividad de los pedidos e identificar posibles pedidos de iceberg. Busque pedidos grandes con una cantidad significativa de montos ocultos.
• Analice los movimientos de precios: analice los movimientos de precios e identifique tendencias que podrían indicar la ejecución de órdenes iceberg. Las fluctuaciones repentinas de precios sin los correspondientes cambios en el volumen de pedidos pueden sugerir una actividad de pedidos tipo iceberg.
• Anticipar la ejecución de órdenes: Anticipar la ejecución de órdenes ocultas analizando los niveles de precios y las tendencias del mercado. Identifique posibles puntos de entrada o salida basándose en su comprensión de la dinámica del orden del iceberg.
• Ejecute operaciones estratégicamente: realice operaciones estratégicamente en función de su anticipación de la ejecución de órdenes y el análisis técnico. Considere comprar o vender a niveles de precios ligeramente superiores o inferiores a los precios de orden del iceberg visibles.
• Administre el riesgo y el momento: administre cuidadosamente el riesgo y el momento cuando opere con órdenes de iceberg. Las condiciones del mercado pueden cambiar y es posible que las ejecuciones de órdenes previstas no se materialicen como se esperaba.
• Busque orientación profesional: considere buscar orientación de operadores experimentados o profesionales financieros que se especialicen en estrategias de órdenes iceberg. Su experiencia puede ayudarle a perfeccionar su enfoque y mejorar su potencial de ganancias.
• Práctica y refinamiento: practique y perfeccione continuamente sus estrategias de negociación de órdenes iceberg. Pruebe sus estrategias utilizando datos históricos y analice su desempeño para identificar áreas de mejora.

Recuerde, el comercio basado en órdenes iceberg implica riesgos inherentes y no hay garantía de ganancias. Las condiciones del mercado pueden cambiar rápidamente y es posible que las ejecuciones de órdenes previstas no se materialicen como se esperaba. Tenga siempre precaución, realice investigaciones exhaustivas y administre su tolerancia al riesgo de manera adecuada.

Reflejos

Gate.io Spot Iceberg Orden de API V4

Antes del 20 de diciembre de 2022, Gate.io habilitaba órdenes ocultas totales en API V4, lo que permitía a los comerciantes o inversores institucionales ocultar completamente sus órdenes de Iceberg. Sin embargo, con el ajuste de la "Orden Spot Iceberg de API V4", la plataforma de negociación ahora permite órdenes parcialmente ocultas. En otras palabras, ya no se permitirá ocultar el importe total o el tamaño real del pedido.

Gate.io lanza Iceberg Pro

Fuente: Gate.io

En un desarrollo reciente, Gate.io lanzó "Iceberg Pro ", que ofrece métodos comerciales más flexibles, centrados en la privacidad y efectivos que minimizan el impacto en el mercado. Exclusivo para los usuarios de Gate.io, Iceberg Pro se utiliza particularmente durante transacciones grandes para ocultar las intenciones de los comerciantes o el tamaño real de la orden.

Los operadores que deseen ejecutar grandes operaciones, como grandes cantidades de órdenes de compra y venta, pueden dividirlas en varias órdenes más pequeñas. Cada pequeña cantidad de orden se multiplica por un número aleatorio (entre 0,5 y 1), lo que dificulta que otros operadores la detecten con solo echar un vistazo a la profundidad del mercado y al libro de órdenes comerciales. En consecuencia, Iceberg Pro ayuda a controlar el impacto de las grandes transacciones en el mercado de criptomonedas, oculta las intenciones comerciales y mitiga las fluctuaciones sustanciales en los precios del mercado.

Conclusión

La estrategia Iceberg es una técnica comercial sofisticada adecuada principalmente para grandes inversores institucionales que ejecutan grandes operaciones con regularidad. Su capacidad para ocultar el tamaño real de la orden y minimizar el impacto en el mercado lo convierte en una herramienta valiosa para navegar las complejidades de los mercados financieros. Sin embargo, se recomienda a los comerciantes minoristas con pedidos más pequeños que se abstengan de utilizar esta estrategia, ya que puede tener como resultado un impacto insignificante en el mercado y la posibilidad de aumentar los cargos de corretaje o cambio.

Antes de intentar utilizar la estrategia del Iceberg, es fundamental realizar una investigación exhaustiva y realizar pruebas exhaustivas para comprender plenamente su mecánica y los riesgos inherentes que implica. Al considerar cuidadosamente estos factores, los operadores pueden tomar decisiones informadas y utilizar esta estrategia comercial para navegar por las complejidades de los mercados financieros.