Introducción

Hay mucha confusión en torno al comercio de criptomonedas porque hay muchos tipos diferentes de órdenes comerciales. Básicamente, hay órdenes de mercado que se ejecutan inmediatamente al precio de mercado actual y órdenes limitadas que ejecutan una orden específica después de que el precio alcanza las condiciones establecidas. Otros tipos de órdenes son derivados con diferentes formas y funciones. En realidad, cada orden comercial se define de acuerdo con los métodos de transacción.

Si desea completar pedidos por voluntad propia, debe comprender esos diferentes tipos de pedidos. Al hacerlo, sabrá cómo el mercado procesará sus órdenes. Este artículo le presentará algunos tipos de órdenes financieras comunes, incluidas las órdenes de mercado, las órdenes de límite, las órdenes de stop-loss y los tipos de órdenes que se derivan de las órdenes básicas.

Órdenes de mercado

Definición y cómo funciona

Una orden de mercado se refiere a una operación en tiempo real al precio actual en el mercado. Es un tipo de orden que se ejecuta inmediatamente sin un precio especificado. Las personas que colocan una orden de mercado se denominan "tomadores". En comparación con una orden de límite, la orden de mercado se puede completar pero no se completará a un precio específico. Si desea que su orden se ejecute de inmediato, puede elegir una orden de mercado.

Por ejemplo, desea comprar dos Bitcoins cuyo precio de transacción es de $ 20,000 y el precio aumenta rápidamente. Si cree que el precio actual es razonable y desea aprovechar la oportunidad, puede pagar $ 40,000.

Eres el comprador. El vendedor, en términos relativos, coloca una orden pendiente en el libro de órdenes. En este ejemplo, la orden de mercado de 2 BTC que compró a $40 000 es una orden de venta de 2 BTC al precio de $40 000 que se publica por adelantado. En la práctica, la plataforma comercial aplana la orden de mercado colocada con la orden límite registrada en el libro de órdenes.

Esto significa que usted no es un Maker sino un Taker, es decir, usted no es la parte que realiza la orden por adelantado, sino la parte que acepta la orden que se emite por adelantado, llena la orden existente y la elimina del libro de órdenes pendientes. . Compras en el mercado y desaparece de la lista de órdenes pendientes en el libro de órdenes. El tomador digiere la liquidez de la plataforma de negociación; por el contrario, el Maker realiza un pedido por adelantado para agregar liquidez a la plataforma. Es posible que el fabricante reduzca la tarifa de manejo como recompensa.

Notas sobre órdenes de mercado

Las órdenes de mercado se dividen en órdenes de compra y órdenes de venta. Cuando el usuario realiza un pedido en la plataforma de negociación, el pedido se realizará al mejor precio. El mejor precio no es exactamente el precio de mercado actual que se muestra en tiempo real, sino que se basa en el precio igualado por el libro de pedidos en ese momento. Por lo tanto, el precio de la transacción podría ser diferente del precio de mercado cuando se realiza el pedido.

En resumen, el precio de negociación más reciente en ese momento no es necesariamente el precio actual porque las órdenes de mercado se ejecutarán cuando haya un cierto grado de liquidez y se negociarán de acuerdo con las órdenes limitadas en el libro de órdenes publicado. Podemos decir que el número de órdenes limitadas afectará la profundidad del mercado.

Ahora podemos entender que una orden de mercado es adecuada para los usuarios que desean realizar transacciones en tiempo real al precio de mercado actual. Si desea comprar Bitcoin cuando el precio sube rápidamente, se sugiere que realice una orden de mercado, compre lo antes posible y la complete al precio de mercado.

Órdenes límite

Definición y cómo funciona

Una orden de límite se coloca con un precio de compra o de venta establecido de antemano y se completa cuando el precio de mercado alcanza el precio preestablecido. Sin embargo, si el precio de mercado no ha alcanzado el precio establecido, la orden límite permanecerá en el libro de órdenes y esperará la transacción. La orden límite está diseñada para permitir a los usuarios enumerar claramente el rango de precios aceptable. Limita el precio de oferta más alto y el precio de venta más bajo, lo que se denomina precio límite. Es el creador de la orden pendiente.

Se coloca una orden límite al precio de apertura establecido. Cuando el mercado alcance el precio de apertura preestablecido, la posición se abrirá automáticamente. Es adecuado para usuarios que no quieren estar atentos a la tendencia del precio del mercado durante mucho tiempo, pero predicen que habrá un precio ideal. Entonces, el usuario puede usar una orden de límite. Las órdenes limitadas solo se pueden completar al precio límite, pero es posible que no se ejecuten con éxito. Podemos entenderlo de esta manera: una parte de las órdenes de límite se pueden completar, mientras que la parte restante se presentará en el libro de órdenes, que parece una cotización que se muestra en el mercado.

Registro de orden

El libro de órdenes es el mercado que muestra el movimiento del precio. Los precios en el libro de órdenes están ordenados de mayor a menor, lo que representa las órdenes limitadas de compra y venta realizadas por los inversores por adelantado. El pedido se ajusta en tiempo real. La orden agregada para cada punto de precio se denomina profundidad del mercado.

Además, algunos intercambios reducirán la tarifa de manejo para colocar órdenes de límite para alentar a los usuarios a colocar órdenes de límite porque más órdenes de límite aumentarán la profundidad del mercado. ¿Quiere saber más sobre las órdenes limitadas? Haga clic aquí

Órdenes pendientes

Las órdenes pendientes incluyen órdenes pendientes de stop-loss y órdenes pendientes de take-profit. El primero es vender a un precio inferior al precio de mercado actual o comprar a un precio superior al precio de mercado actual. En otras palabras, permite a los usuarios establecer un punto de stop loss por adelantado para proteger a los usuarios de mayores pérdidas. Por el contrario, esto último es vender a un precio superior al precio de mercado actual o comprar a un precio inferior al precio de mercado actual. Está diseñado para evaluar la posibilidad de ganancias por adelantado. Por lo tanto, los usuarios pueden establecer la toma de ganancias para evitar perder todas las ganancias cuando el precio rebote, para obtener el máximo beneficio.

Tipos de órdenes comerciales al contado

Además de las órdenes de mercado más básicas mencionadas anteriormente, las órdenes comerciales al contado incluyen precio límite, negociación en cuadrícula, orden de tiempo y órdenes de seguimiento.

Orden de mercado

Para colocar una orden de mercado comercial al contado, puede hacer clic en el precio de la orden a la derecha. La orden de arriba es la orden de venta y la de abajo es la orden de compra. Después de hacer clic y seleccionar, el pedido se realizará al mejor precio en ese momento.

Límite de orden

La orden límite de la sección de comercio al contado tiene tres funciones adicionales. Es decir, puede marcar "Iceberg" para reducir la cantidad del pedido, marcar "IOC" para cancelar automáticamente los pedidos sin completar y hacer clic en "Stop-limit" para establecer el precio de compra y venta usted mismo.

Oculto

El botón "Iceberg" le permite reducir la cantidad real del pedido, y solo la cantidad ingresada se mostrará en la lista de pedidos públicos.

Cabe señalar que la parte oculta de la orden del iceberg se completará primero y se le cobrará una tarifa de manejo del 0.2%; la parte exhibida se cobrará a una tasa de tarifa de manejo general. Si el número de ofertas supera las secciones ocultas y mostradas, se cobrará una tarifa del 0,2%.

IOC (Inmediato o Cancelar)

Cuando coloca una orden en el sistema de negociación, si la orden no se puede ejecutar por completo de inmediato, es decir, solo se completó una parte de la orden o no se completó la totalidad en ese momento, lo que da como resultado órdenes sin completar, el sistema de negociación cancelará automáticamente la orden. cantidad sin completar si ha marcado "IOC".

Detener orden

Haga clic en "Stop-limit" y se encontrará en la sección donde puede establecer su propio precio de compra o venta. Al hacerlo, la transacción solo se completará cuando el precio de mercado alcance el precio establecido. Si el precio de mercado no alcanza el precio establecido, la orden límite seguirá esperando la transacción.

Por ejemplo, cuando el precio de la orden pendiente de compra sea superior al precio de mercado actual, la operación se completará al mejor precio del mercado; cuando el precio de la orden pendiente de venta sea inferior al precio de mercado actual, la operación también se ejecutará al mejor precio de mercado.

comercio de red

El comercio de red bajo calificación al contado es una estrategia comercial adecuada para mercados volátiles. Permite a los usuarios establecer el rango de precios y el número de cuadrículas, dividiendo así los fondos en varias partes iguales de forma planificada. En consecuencia, el sistema comprará por tramos cuando baje y venderá por tramos cuando suba. De esta forma, los usuarios pueden seguir vendiendo caro y comprando en la bajada para obtener beneficios de la red.

En el comercio de red, la red inteligente de la cantidad de red y la diferencia de precio se establece correctamente de acuerdo con el mercado de intervalos. Los usuarios pueden establecer el precio stop-loss y el precio take-profit por sí mismos. Además, los usuarios pueden configurar la red manualmente estableciendo los precios límite superior e inferior y el número de redes, así como seleccionando la diferencia común y la relación común. En definitiva, es flexible y fácil de usar.

Cuando el precio fluctúa en un rango que es casi lateral, es adecuado que utilice el comercio de cuadrícula al contado para vender alto y comprar bajo dentro del rango volátil, y así obtener ganancias del diferencial. Para obtener más información, lea el artículo Guía para operar con Spot Grid .

Orden cíclico

Una orden cíclica es una orden compuesta para automatizar su estrategia de sincronización del mercado en un mercado volátil comprando bajo y vendiendo alto, o vendiendo alto y comprando bajo.

Un ciclo contiene una orden (de compra/venta) (límite o mercado, orden de límite solo en este momento), una orden de obtención de beneficios (orden de límite) y una orden de límite de pérdida (condicional).

Cómo funciona una orden cíclica: primero, coloque una orden de compra o venta a un precio específico; Después de completar todos los pedidos realizados, realice un pedido de obtención de ganancias (a un porcentaje predefinido de ganancias) para vender (comprar) la moneda de la misma cantidad; Mientras tanto, coloque una orden de stop loss (condicional) en un porcentaje de pérdida predefinido. Si la orden de obtención de beneficios se completa por completo, la orden de limitación de pérdidas (condicional) no se activará. Este ciclo termina y comienza un nuevo ciclo hasta que se activa el precio de stop loss. Si se activa la orden stop loss (condicional), se cancela la orden take profit. Se colocará una orden de stop loss en el porcentaje de pérdida predefinido. Si esta orden de detención se completa por completo, se suspenderá por un tiempo (un intervalo preestablecido) antes de comenzar un nuevo ciclo nuevamente. Cuando tanto una orden de compra como una orden de venta se completan por completo, se completa un ciclo. Se tarda al menos un día y como máximo 7 días para completar un círculo. A partir del momento en que se realiza el pedido, se cancelará automáticamente después de que caduque. Lea el artículo Orden cíclico para obtener más información.

La orden stop-loss mencionada anteriormente significa el caso de que si se coloca una orden de take-profit inversa después de que se completaron todas las órdenes de compra (venta), ya no se puede colocar una orden stop-loss debido a un volumen o cantidad insuficiente, y el La orden de stop-loss solo se puede colocar cuando se activa la orden de precio de mercado y se cancela la orden de toma de ganancias. Las condiciones para que se active una orden de stop-loss son las siguientes:

Si coloca una orden de compra, la orden de limitación de pérdidas (condicional) se activará cuando:

• El último precio de mercado es ≤ el precio promedio de una orden de compra X (1- porcentaje de stop loss)
• Si coloca una orden de venta, la orden de limitación de pérdidas (condicional) se activará cuando:
• El último precio de mercado ≥ el precio promedio de una orden de venta X (1+ porcentaje de stop loss)

Orden de condición de tiempo

La orden de condición de tiempo es una orden de condición basada en el tiempo, que se activa en un intervalo de tiempo preestablecido (intervalo de activación) durante el período válido. Cuando se activa, comprobará si se cumplen otros criterios. En caso de cumplirse, se realizará una orden de compra/venta al precio e importe límite.

Se puede configurar una orden de condición de tiempo para que tenga un período de validez de 1 a 7 días. Durante el período de validez, el sistema realizará automáticamente un pedido de acuerdo con el intervalo de activación. Cuando expire el período de validez, la orden se cancelará y la orden limitada activada por la orden también se eliminará. ¿Querer aprender más? Consulte el artículo Orden de condiciones de tiempo .

Cabe señalar que solo se permite que existan órdenes de condición de cinco tiempos sin completar al mismo tiempo. En teoría, los tiempos de activación se pueden calcular de acuerdo con la siguiente fórmula (el período de validez se calcula en días):

Tiempos de activación = período de validez x24x3600/(intervalo de activación x60)

Orden de reversión final

Una orden de reversión dinámica se refiere a una orden de estrategia que se ejecuta automáticamente cuando el precio de mercado retrocede de acuerdo con el rango de fluctuación preestablecido, en el que puede establecer la tasa de recuperación y el precio de activación. Cuando el precio de mercado cumpla con las condiciones establecidas, se activará la orden para realizar una orden de acuerdo con el precio y la cantidad de la orden preestablecidos. Puede ir a nuestro centro de ayuda y leer Orden de reversión móvil para obtener más información. A continuación, introduciremos algunos ajustes.

Cómo calcular la Tasa de Reversión:

Para una orden de compra, una orden de reversión final sigue al precio más bajo.

Tasa de recuperación = (Último precio-precio más bajo)/precio más bajo *100%;

Para una orden de venta, una orden de reversión posterior sigue al precio más alto.

Tasa de recuperación = (precio más alto-último precio)/precio más alto *100%

Una orden de reversión posterior también puede tener un período de validez de 1 a 7 días. Durante el período de validez, el sistema controlará automáticamente las fluctuaciones de precios y activará una orden cuando se cumplan las condiciones. Cuando expire el período de validez, las órdenes de reversión pendientes que no se hayan activado se cancelarán automáticamente.

Tipos de órdenes de contrato

Los tipos de órdenes de contrato se dividen en Good-Till-Canceled (GTC), Market Order, Immediate-or-Cancel (IOC), Post-Only Order, Fill-or-Kill (FOK), Reduce-Only Order, Close Order, Iceberg Orden y Orden de Estrategia (incluyendo SL/TP y Orden de Activación).

órdenes de mercado

Las órdenes de mercado solo reciben órdenes y se ejecutan inmediatamente al precio de mercado óptimo. Es decir, se completa al precio casado con el precio existente en el libro de pedidos. Después de ingresar a la página de pedidos de contrato, haga clic en "Orden de mercado" para configurar su pedido. La tarifa de manejo cobrada por las órdenes de mercado es más alta que la de las órdenes limitadas. Si desea ahorrar tiempo y operar al mejor precio del momento, puede utilizar una orden de mercado.

Válido hasta la cancelación (GTC)

Las órdenes GTC se colocan al precio especificado, que es una orden límite. En la página de pedido de contrato, puede marcar "precio límite" - "Válido hasta que se cancele" para usar este pedido. Si hace clic en el precio de mercado para negociar, la orden se registrará en el libro de órdenes si no se ejecuta por completo. Esto aumentará la profundidad del mercado y seguirá esperando la transacción.

Inmediato o Cancelar (IOC)

IOC es un tipo de orden que se ejecutará al precio límite o al mejor precio del mercado. Cuando parte de la orden se completa y parte no se completa por completo, la parte sin completar debe cancelarse. Este tipo de orden ayuda a los usuarios a recuperar la liquidez de las órdenes pendientes pendientes restantes, lo que les permite utilizar sus fondos de manera más flexible.

Por ejemplo, si realiza un pedido para comprar 2 BTC por $ 40,000, pero solo puede comprar 1 BTC al precio de transacción actual, se cancelará el pedido por el 1 BTC restante.

Solo puesto

Una orden de contrato de solo publicación es una orden de límite, que se completará inmediatamente después de que se realice. De lo contrario, se cancelará y no se cobrará ninguna tarifa de manejo por esta parte. Para usar este pedido, debe marcar "solo publicación" en la página del pedido del contrato. Si desea ahorrarse las tarifas de recepción de órdenes y evitar operaciones erróneas, puede elegir una orden de solo publicación para operar.

Llenar o matar (FOK)

FOK se refiere a un tipo de orden que se ejecutará o cancelará inmediatamente al precio de la orden o a un mejor precio. A diferencia de la orden de publicación anterior, todo el FOK se ejecutará con la misma orden, es decir, la orden completa se cancelará si no hay forma de ejecutarla. Para utilizar esta orden, debe marcar "Fill-or-Kill" en la parte inferior del precio límite en la página de la orden de contrato.

Por ejemplo, si realiza un pedido para comprar 2 BTC por $ 40,000, pero solo puede comprar 1 BTC al precio de transacción actual, el pedido completo no se ejecutará parcialmente, sino que se cancelará.

Orden solo reducida

La orden de solo reducción es un derivado de la orden de límite. Está diseñado para ejecutar la orden con el fin de cerrar la posición, es decir, no aumentará el número de posiciones sino que solo reducirá la posición. Cabe señalar que el sistema puede cancelar automáticamente o completar parcialmente la orden para garantizar que la posición no aumente. Es decir, si la posición se sobredimensiona, se cancelará, evitando así que aumente la posición o invierta la posición pero los usuarios no sepan nada al respecto.

Además, puede marcar "pedido de solo reducción" al realizar un pedido de mercado/límite/desencadenante.

Orden cerrada

Para una orden de contrato, solo hay una orden de cierre. Una orden de cierre solo reduce la posición y no aumenta el número de posiciones. Sin embargo, debe tenerse en cuenta que la orden de cierre solo se mostrará en el modo de posición bidireccional.

Orden del iceberg

Los usuarios pueden reducir la cantidad de pedidos que se muestran en el OrderBook en el mercado. Sin embargo, se cobrará una cierta cantidad de tarifa de transacción (función de tomador) como penalización cuando el pedido se completa entre el número real y el número mostrado y no se puede aplicar ningún descuento VIP.

Puede marcar "orden iceberg" al realizar una orden de mercado/límite/activación.

Orden de estrategia

La orden de estrategia incluye orden de activación y SL/TP. El pedido de estrategia se refiere a que el pedido se colocará automáticamente con el precio de pedido preestablecido una vez que el precio de mercado alcance el precio de activación predefinido.

Las órdenes Take-Profit y Stop-Loss existen junto con la posición. Es decir, si la posición no existe, las órdenes Take-Profit y Stop-Loss también se cancelarán. Sí, también solo reducen la posición. Sin embargo, una orden de activación existe de forma independiente. Es decir, seguirá existiendo una orden de activación incluso si la posición desaparece.

orden de activación
Como una especie de orden de estrategia, una orden de activación se completará al precio marcado o al último precio, y la cantidad establecida por adelantado por el usuario cuando el precio de mercado alcance el precio de activación. El pedido creado se ingresará en la lista de pedidos en el libro de pedidos, esperando la transacción.

Orden SL/TP
Las órdenes Take-Profit y Stop-Loss también son un tipo de órdenes estratégicas. Están diseñados para ejecutarse después de que la orden pendiente alcance el precio preestablecido. Cabe señalar que el precio establecido se divide en el precio marcado y el último precio. Son diferentes porque tienen diferentes rangos de mercado comercial.

Take-Profit y Stop-Loss existen junto con la posición. Si la posición no está allí, los pedidos también serán cancelados. Tienen una naturaleza de solo reducción. Una orden de activación no sigue a la posición. Si la posición no está allí, la orden seguirá existiendo.

Conclusión

Hay cientos de órdenes comerciales y estrategias en el mercado. Podrá elegir uno o más tipos de órdenes y estrategias comerciales de acuerdo con sus necesidades solo después de comprender los diferentes tipos de órdenes.

Las órdenes de stop-loss se pueden utilizar para reducir el riesgo de pérdidas potenciales, o puede seleccionar órdenes alternativas para comprar o vender para obtener ganancias. Además, también es una forma efectiva de controlar las ganancias y los costos al tener en cuenta el tiempo efectivo al procesar pedidos sin completar.

Recuerde que el uso de la orden de mercado puede resultar en un deslizamiento causado por la diferencia de precio y la liquidez, y la tarifa de manejo es más alta. Por lo tanto, se recomienda que los inversores tomen la siguiente medida con la premisa de que esperan llegar a un acuerdo lo antes posible. Por el contrario, la orden de límite también puede fallar porque el precio de la transacción no coincide con el precio establecido. Por lo tanto, los usuarios pueden perder un buen momento para ingresar al mercado.

Además, los usuarios deben prestar atención a si la configuración es exitosa. Aquí puede comprobar de antemano si el saldo de la cuenta es suficiente, si el contrato supera el límite de riesgo, si es una posición unidireccional o bidireccional con la dirección establecida y si hay un conflicto con la orden de cierre.

Finalmente, es importante que los usuarios comprendan los mecanismos y escenarios de uso de los diferentes tipos de órdenes antes de ingresar al mercado, para operar de manera más eficiente.