واحدة من أكبر التحديات التي تواجه موفري السيولة في مجال الـ DeFi هي عدم الكفاءة وتشتت السيولة عبر مختلف البروتوكولات. تواجه بورصات العملات المشفرة المركزية (DEXs) ومنصات DeFi الأخرى صعوبة في الحفاظ على سيولة كافية، مما يؤدي إلى زيادة الانزلاق وتجارب تداول سيئة للمستخدمين. هذه العدم الكفاءة في النهاية تقيد إمكانات البيئات المالية المركزية.

يظهر توكيماك كحل لهذه المشكلة الملحة. من خلال إدخال بروتوكول سيولة مفرطة يستفيد من آليات مبتكرة مثل Autopool ، يهدف توكيماك إلى تبسيط توفير السيولة وتحسين كفاءة تخصيص رأس المال عبر مناظر الديفي. يمنح هذا البروتوكول مقدمي السيولة القدرة على توجيه سيولتهم إلى عدة بورصات مشفرة في وقت واحد ، مما يضمن توفر الموارد اللازمة لتشغيل كل منصة بفعالية.

ما هو توكيماك؟

المصدر: موقع توكيماك

توكيماك هو بروتوكول سيولة لامركزي مبتكر مصمم لمعالجة الفجوات والتشظيات في نظام التمويل اللامركزي (DeFi). يسمح توكيماك لمقدمي السيولة (LPs) بنشر أصولهم عبر مجموعة من البورصات اللامركزية (DEXs) من خلال واجهة واحدة من خلال تسهيل نهج مبسط لتوفير السيولة. يعتمد البروتوكول نموذجًا فريدًا يعرف باسم الأوتوبول (Autopool)، الذي يمكن مقدمي السيولة من توجيه السيولة إلى عدة بورصات لامركزية بشكل متزامن، لضمان تخصيص رأس المال الأمثل وتقليل الانزلاق للمتداولين.

رؤية ومهمة توكيماك

تتطلع رؤية توكيماك لبناء منظومة Defi قوية ومترابطة حيث يتدفق السيولة بسلاسة عبر المنصات، مع القضاء على العوائق الفعالة التي تعاني منها السوق. يطمح البروتوكول إلى إنشاء نظام مالي أكثر إمكانية الوصول وسهولة استخدام يمكن الأفراد من استخدامه ويعزز اعتماد تمويل لامركزي.

مهمة توكيماك هي ثورة في إدارة السيولة من خلال توفير حل مركزي يعزز كفاءة رأس المال ويدعم مختلف بروتوكولات ديفاي.

حالات الاستخدام لـ توكيماك

• توفير السيولة: يعمل توكيماك كمنصة قوية لتوفير السيولة. يمكن للمستخدمين إيداع أصولهم في حمامات السيولة وكسب العوائد مع المساهمة في السيولة العامة للنظام البيئي لـ DeFi. يستفيد هذا الاستخدام من أولئك الذين يسعون لتوليد دخل س passiv من أصولهم الرمزية دون التداول بنشاط.
• التداول المحسن على منصات DEX: من خلال استخدام ميزتي السيولة الذاتية والمفاعل من توكيماك، يمكن للمتداولين الاستفادة من تقليل الانزلاق وتحسين ظروف التداول على منصات DEX. حيث يتم نشر السيولة تلقائيًا على أكثر أماكن التداول كفاءة، يمكن للمستخدمين تنفيذ الصفقات بشكل أكثر فعالية مما يؤدي إلى أسعار أفضل وتأثير أقل على السوق.
• دعم المشاريع الجديدة: يمكن لمشاريع DeFi الجديدة الاستفادة من مفاعلات Tokemak لضمان السيولة الكافية لرموزها. يمكن للمشاريع جذب مزودي السيولة عن طريق إنشاء مفاعل مخصص، مما يعزز وجود سوق رمزها وحجم التداول. هذا الدعم أساسي لنجاح المشاريع الناشئة في منافسة شرسة.
• المشاركة في الحكم اللامركزي: يمكن لحاملي الرموز المشاركة في الحكم اللامركزي للتأثير على تطوير المنصة. من خلال التصويت على الاقتراحات وتقديم الأفكار، يمكن للمستخدمين تشكيل مستقبل توكيماك ومواءمة تطور المنصة مع احتياجات مجتمعها.
• وصول السيولة عبر السلاسل المتقاطعة: بمجرد تطوير قدرات توكيماك على السلاسل المتقاطعة ، يمكن للمستخدمين الوصول إلى السيولة عبر شبكات سلسلة الكتل المتعددة. يفتح هذا الحالة الاستخدام فرص تداول جديدة ويعزز كفاءة النظام البيئي لـ DeFi بشكل عام عن طريق السماح للمستخدمين بالاستفادة من السيولة في أسواق مختلفة.

تكنولوجيا وراء توكيماك

بروتوكول السيولة المركزية

في صميم النهج المبتكر لـ Tokemak يكمن بروتوكول السيولة اللامركزي الخاص به، الذي يستفيد من العديد من التقنيات المتقدمة لتحسين توفير السيولة عبر النظام البيئي لـ DeFi. أحد المكونات الأساسية لـ Tokemak هو آلية الحوض التلقائي. تتيح هذه الميزة لمزودي السيولة (LPs) إيداع أصولهم في حوض مشترك يمكن استخدامه بشكل متزامن عبر العديد من البورصات اللامركزية (DEXs). من خلال تجميع السيولة بهذه الطريقة، يعزز Tokemak كفاءة رأس المال بشكل كبير ويقلل من الانزلاق الذي غالبًا ما يحدث عند التداول على حمامات سيولة متجزأة.

العقود الذكية للتشغيل التلقائي

بالإضافة إلى ذلك، يقوم توكيماك بتنفيذ عقود ذكية لتسهيل توجيه السيولة وإدارتها تلقائيًا. تلك العقود التنفيذية الذاتية تقضي على الحاجة إلى وسطاء، مما يضمن بيئة شفافة ولا تحتاج إلى ثقة لجميع المشاركين. من خلال استخدام تقنية سلسلة الكتل المتطورة، يوفر توكيماك منصة آمنة وفعالة لتوفير السيولة للمستخدمين.

تكامل السلسلة المشتركة

آخر جانب حرج في تكنولوجيا Tokemak هو تكاملها مع شبكات البلوكشين المختلفة، مما يسمح لها بالاستفادة من السيولة عبر الشبكات المتقاطعة. تعزز هذه التوافقية نطاق البروتوكول ووظائفه، مما يتيح لمزودي السيولة الوصول إلى السيولة من بيئات مختلفة دون مواجهة تحديات التجزؤ.

الميزات الرئيسية لتوكيماك

حمامات السيولة

تعمل توكماك مع حمامات السيولة التي تسمح للمستخدمين بإيداع أصولهم وكسب العوائد. تعمل هذه الحمامات كعمود فقري للمنصة ، حيث تجمع السيولة من عدة مستخدمين ، ويمكن نشرها عبر مجموعة متنوعة من البورصات المركزية اللامركزية (DEXs). يعزز هذا النهج التعاوني عمق السيولة ويسهل التداول الفعال.

القيادة الآلية

أحد أبرز ميزات Tokemak هو Autopilot، الذي يقوم بتوظيف السيولة تلقائياً عبر منصات تبادل العملات اللامركزية. تقوم هذه الميزة بتحليل ظروف السوق في الوقت الحقيقي لتحسين تخصيص الأصول، مما يضمن أن مزودي السيولة يحصلون على أفضل عوائد ممكنة مع بذل جهد أدنى. من خلال إدارة السيولة بشكل ديناميكي، يقوم Autopilot بتقليل مخاطر مثل الخسارة الزائلة.

مفاعلات

تقدم Tokemak مفهوم المفاعلات ، وهي مجمعات سيولة محددة مخصصة للرموز أو المشاريع الفردية. تم تصميم كل مفاعل لتوفير سيولة مصممة خصيصا لاحتياجات أصل معين ، مما يعزز كفاءة التداول ويقلل من الانزلاق. يعزز هذا التخصص علاقات أقوى بين المشاريع ومزودي السيولة.

منتجات توكيماك

مع إطلاق منصتها v2، قامت Tokemak بتحقيق تغيير كبير عن القيود التي كانت موجودة في النسخة السابقة. لقد تطورت إلى بيئة متقدمة مصممة لتحسين توفير السيولة لمقدمي السيولة (LPs) والمنظمات اللامركزية المستقلة (DAOs). في قلب هذا الترقية توجد منتجاتان: Autopilot، وهو جهاز توجيه السيولة الذكي، وسوق السيولة DAO.

الطيار الآلي توكيماك

توكيماك هي بنية تحتية للسيولة اللامركزية تحسن توفير السيولة من خلال نظامها الآلي، المصمم لتعزيز كفاءة رأس المال وتحقيق أقصى عوائد لمزودي السيولة (LPs). من خلال استخدام الأوتوبولز، تبسط توكيماك عملية إدارة السيولة مع استغلال ديناميات السوق في الوقت الحقيقي لضمان أن يكسب المستخدمون عوائد مثلى دون تدخل يدوي.

تعد حمامات السباحة الآلية ميزة مركزية في نظام توكيماك البيئي. يقوم المستخدمون بإيداع الأصول في هذه البرك، حيث يدير نظام الطيار التلقائي وإعادة التوازن للسيولة استنادًا إلى الظروف السوقية في الوقت الحقيقي. يضمن هذا العملية التلقائية أن يكسب المستخدمون العائد الأعلى الممكن مع تقليل الحاجة إلى إدارة الأصول النشطة.

حاليًا، يقدم توكيماك ثلاثة أنظمة رئيسية للسيولة الآلية:

• autoETH: متخصصة في سيولة Ethereum ، وتقدم عوائد عالية بناءً على طلب أزواج تداول ETH.
• balETH: يستخدم ميزات السيولة الفريدة لـ Balancer لتحقيق عوائد تنافسية وكفاءة رأس المال المحسنة.
• autoLRT: تستهدف الأصول النيشية، وتوفر فرص التنويع في الأسواق الأقل شيوعًا.

الميزات الأساسية للطيار الآلي

• إعادة التوازن الذاتي: يقوم الطيار التلقائي باستمرار بمعالجة بيانات السوق وضبط مواقع السيولة لضمان تخصيص الأصول بشكل مثالي للمستخدمين، مما يزيد من العوائد مع مرور الوقت.
• كفاءة الغاز والوقت: يقوم القيادة التلقائية بتقليل تكاليف الغاز عن طريق تجميع الإجراءات مثل الإيداعات والسحب وإعادة التوازن في معاملة واحدة، مما يوفر حتى 20 مرة في رسوم الغاز.
• إعادة الاستثمار التلقائي: يتم إعادة الأرباح من توفير السيولة تلقائيًا إلى Autopool ، مما يعزز الأداء على المدى الطويل.
• قابلية الإرتباط: يحصل المستخدمون على رمز إيصال (على سبيل المثال، autoETH) يمكن دمجه في نظام البنية التحتية المالية المفتوحة، مما يتيح مرونة في استخدام أو استغلال الأصول

يعمل نظام القيادة التلقائية على تخصيص الأصول بشكل مستمر في حمامات السيولة إلى الوجهات ذات ملامح العائد على المخاطر الأفضل. يضمن هذا العملية نشر السيولة المحسنة وإعادة التوازن التلقائي.

كيفية استخدام توكيماك أوتوبايلوت

1. الوديعة: يقوم المستخدمون بإيداع الأصول في حوض السيولة ويتلقون رمز إيصال مقابل.
2. Rebalance: يراقب النظام السوق ويقترح استراتيجيات إعادة التوازن الأمثل بناءً على تقلبات العائد.
3. التكاثر التلقائي: يتم مطالبة المكافآت بانتظام وإعادة استثمارها في الأصل الأساسي لحمام السيارات.
4. تقارير الديون: يقوم النظام بإعادة تقييم قيمة رموز LP ويدمج المكافآت المتاحة كأموال خاملة.
5. إعادة التشغيل: تحدث إعادات التوازن الجديدة عند تراكم الأصول الخاملة ، مما يضمن تحسين السيولة بشكل مستمر.

الرموز السيولية التلقائية (LATs) وحمامات السيولة غير المشروطة

الرموز المميزة للسيارات السائلة (LATs) هي رموز إيصالات تحمل عائدا تمثل المشاركة في Autopools. عند تقديم Autopools بدون إذن ، يمكن للمستخدمين إنشاء Autopools مخصصة مع ملفات تعريف مخاطر فريدة وإصدار LATs المقابلة. تسمح هذه المجمعات غير المصرح بها للعديد من المشاركين ، بما في ذلك DAOs ومديري المخاطر ، بتخصيص استراتيجيات السيولة المصممة خصيصا لاحتياجاتهم.

سوق سيولة داو: إدارة السيولة في الوقت الحقيقي

يوفر سوق سيولة الـ DAO حلاً مبتكرًا للـ DAOs الباحثة عن السيولة. يقوم هذا السوق بثورة في اكتساب السيولة من خلال تمكين استئجار السيولة في الوقت الحقيقي من LMPs بسعر سوق شفاف. يمكن للـ DAOs أن تقدم عروض للحصول على السيولة مباشرة، متجاوزة التحفيزات غير المباشرة التقليدية التي غالباً ما تؤدي إلى عدم اليقين بشأن عمق السيولة.

الأسعار في السوق حساسة لديناميات العرض والطلب، مما يضمن أن تدفع DAOs فقط للسيولة التي يحتاجون إليها بأسعار سوق عادلة. هذه المرونة ضرورية للبروتوكولات التي تعزز السيولة خلال ظروف السوق المتقلبة.

توكيماك توكينوميكس

تستخدم توكيماك رمزي LAT و TOKE الرئيسيين - والذين يلعبون أدوارًا متميزة في النظام البيئي. فهم تفاعلهما أمر ضروري لتعظيم عوائدك:

• LAT: الرمز الأصلي المستخدم للحصول على الفائدة والمشاركة في حمامات السيولة الآلية.
• TOKE: يعمل كرمز حوكمة وخدمة، مكافأة المستخدمين عن المشاركة.

توكيماك ف2 توكينوميكس ($TOKE)

المصدر: متوسط ​​توكيماك

$TOKE ، رمز الحوكمة والمرافق لمنصة Tokemak ، يبلغ إجمالي المعروض 100,000,000 $TOKE. يتم توزيع هذا على النحو التالي ؛

• 30,000,000 TOKE (30٪): انبعاثات المكافأة
• 5,000,000 TOKE (5%): حدث DeGenesis لدورة صفر وحدث CoRE (حدث تحويل المفاعلات إلى رهن)، أول توزيع للعملة TOKE
• 9,000,000 TOKE (9%): الاحتياطي DAO
• 16,500,000 TOKE (16.5%): المساهمون (مدة 12 شهراً + تخفيف خطي لمدة 12 شهراً)
• 14,000,000 TOKE (14٪): الفريق (مدة 12 شهرًا بدون حق للتصرف + مدة 12 شهرًا تخفيف خطي)
• 17,000,000 TOKE (17٪): المستثمرون (جرف لمدة 12 شهرا + سترة خطية لمدة 12 شهرا)
• 8,500,000 TOKE (8.5%): DAOs & Market Makers (12 month cliff + 12 month linear vest)

$Toke الأداء

• Staking TOKE لـ LMPs: يمكن للمستخدمين أن يقوموا برهن TOKE كضمان لـ Liquidity Mining Pools (LMPs) ، متوافقين مع تفضيلاتهم في المخاطر.
• الرسوم الأداء: يحصل حاملو الرهان على رسوم أداء محددة لـ LMPs ، مما يعزز سلامة حمام السباحة ويجعلها أكثر جاذبية لمزودي السيولة (LPs).
• حماية القطع: في حالة الخسائر الكبيرة في LMP، يتم نقل الأصول إلى عقد التحصين، مما يعزز معدل العائد السنوي لمقامري العملات ويستقر السوق.

مطالبة مكافآت الحوض التلقائي

يمكن للمشاركين في حمامات سيارات توكيماك كسب مكافآت TOKE كل أسبوعين. يتم توزيع هذه المكافآت استنادًا إلى مبالغ الرهان LAT:

• 50٪ إلى autoETH
• 30٪ إلى باليث
• 20% لـ autoLRT

للمطالبة بهذه المكافآت، انتقل إلى علامة "المكافآت" في قسم المحفظة واختر بين خيارين:

• مطالبة Compound: قفل TOKE الخاص بك لمدة أربعة أسابيع لكسب رموز إيصال autoETH.
• المطالبة الأساسية: سحب TOKE السائلة مباشرة إلى محفظتك للاستخدام في حمامات السيولة مثل SushiSwap أو Curve.

قفل وإلغاء قفل TOKE

• قفل TOKE: يسمح للمستخدمين بكسب autoETH عن طريق قفل TOKE الخاص بهم لمدة أربعة أسابيع. تبدأ المكافآت فورًا بعد القفل، ويتم تجديد القفل تلقائيًا ما لم يتم طلب سحب.
• فتح TOKE: يمكن القيام به خلال الأسبوع النهائي من فترة القفل. بعد فتحه ، يمكن للمستخدمين سحب رصيدهم وإيقاف كسب المكافآت.

دليل تطبيق توكيماك

• لاستكشاف توكيماك أوتوبولز ، انتقل إلى قسم "أوتوبولز" على tokemak.xyz. هنا ، يمكنك مراجعة حمامات السيولة المتاحة والأداء التاريخي والأصول الأساسية.

• للإيداع ، حدد Autopool ، وقم بتوصيل محفظتك ، واختر أصلا ومبلغا ، وسيقوم البروتوكول تلقائيا بتبديله إلى الأصل الأساسي للتجمع (على سبيل المثال ، ETH). يمكنك تعيين تحمل الانزلاق الخاص بك ، وسيؤدي تمكين "التخزين التلقائي" إلى تخزين رموز إيصال LAT الخاصة بك جنبا إلى جنب مع إيداعك.
• سحب الأصول بسيط، دون قفل أو تبريد؛ فقط تأكد من عدم ربط الرموز LAT، حدد مبلغ السحب، وأكمل العملية.
• للرهان أو عدم الرهان على رموز LAT ، انتقل إلى قسم "المحفظة" ، وحدد "إدارة" ، واتبع العملية لإما الرهان أو عدم الرهان على الرموز حسب الحاجة.

توفير السيولة على توكيماك

أحد المكونات الرئيسية لنظام توكيماك هو القدرة على توفير السيولة لحوض TOKE/ETH. من خلال إيداع TOKE و ETH في هذا الحوض، يسهل المستخدمون التداول على البورصات اللامركزية مع كسب حصة من رسوم التداول.

الفوائد المترتبة على توفير السيولة

• رسوم الكسب: بصفتك مزود سيولة، تكسب جزءًا من رسوم التداول التي تُولد من المعاملات داخل التجمع.
• حوافز إضافية: غالبًا ما يوفر توكيماك حوافز إضافية لموفري السيولة، مما يعزز العائد الإجمالي للمشاركين.

كيفية توفير السيولة

يمكن للمستخدمين العثور على روابط إلى حمامات TOKE/ETH على SushiSwap و Curve v2 لتوفير السيولة. يتضمن العملية عادة الخطوات التالية:

1. قم بربط محفظتك بصرف غير مركزي المختار.
2. حدد بركة TOKE/ETH واختر كمية كل رمز ترغب في إيداعه.
3. قم بتأكيد العملية وسيتم إضافة سيولتك إلى المجمع

استنتاج

يغير Autopilot من Tokemak كيفية تفاعل المستخدمين مع التمويل اللامركزي من خلال تبسيط توفير السيولة وتعظيم العائد من خلال ميزاته. من خلال فهم آليات Autopools والمطالبة بالحوافز وتوفير السيولة ، يمكن للمستخدمين استكشاف الإمكانات الكاملة لاستثماراتهم داخل نظام Tokemak.