CoinGecko: تقرير صناعة العملات الرقمية السنوي 2022
أثبت عام 2022 أنه عام مضطرب للمشاريع والمستخدمين على حد سواء في مجال العملات الرقمية. لقد حل الشتاء الرقمي، وقيمة السوق الإجمالية للعملات الرقمية تبلغ حاليًا 829 مليار دولار في 1 يناير 2023 — وهو أقل بنسبة 64% منذ عام. بينما تظل أسعار عملات DeFi وطلب NFTs مكتومة، فقد واصل المنشرون تطوير بروتوكولات جديدة ومبتكرة، مما أدى إلى ظهور اتجاهات وسرد جديدة على مدار العام الماضي.
يغطي تقريرنا الشامل لعام 2022 عن صناعة العملات الرقمية كل شيء من المشهد السوقي للعملات الرقمية إلى تحليل بيتكوين وايثريوم، والغوص العميق في التمويل اللامركزي (DeFi) ونظام العملات الرقمية غير القابلة للاستبدال (NFT) ومراجعة أداء البورصات المركزية (CEX) والبورصات غير المركزية (DEX).
أبرز 8 نقاط من تقرير صناعة العملات الرقمية السنوي لعام 2022 من CoinGecko
إليك ملخص لحالة العملات الرقمية في عام 2022:
سوق العملات الرقمية كان يتداول جانبيا بعد الربع الثاني من عام 2022، في نطاق 1 تريليون دولار وأقل.
- تخلص العملات المستقرة من 27.3 مليار دولار على الرغم من زيادة السيطرة؛ في حين شهدت USDC و BUSD مكاسب في قيمة السوق.
أثر العدوى FTX على أكثر من مليون مقدر للودائع والدائنين والمستثمرين، مع المزيد قادم.
تصرفت الأصول الرئيسية بشكل سيء عبر اللوحة، باستثناء النفط الخام و الدولار الأمريكي. كانت بي تي سي أسوأ أداء للأصول مع انخفاض بنسبة 64.2%.
يشهد تكديس الإثير نموًا ربع سنويًا مستقرًا ليصل إلى 15.8 مليون ETH بحلول نهاية العام، بفضل ترقيات إثيريوم.
تراجعت القيمة السوقية لعملات DeFi، باستثناء العملات المستقرة والعملات الملفوفة، بنسبة 72.9٪ وشهدت الأدوات المشتقة تفوقًا على المجمعات العائدية في حصة السوق.
خلال شتاء NFT ، انخفضت حصة OpenSea في السوق في أفضل 5 أسواق للعملات الرقمية إلى 65.4٪ ، لكنها تهيمن على الإجمالي.
تقلص حجم التداول الفوري بنسبة 67.3% من يناير 2022، مع أكبر انخفاض فصلي بنسبة 21.2% في الربع الرابع.
1. بعد الربع الثاني الوحشي، بقي سوق العملات الرقمية يتداول جانبيًا، في نطاق منخفض يبلغ تريليون دولار وأقل
قيمة سوق العملات الرقمية الإجمالية وحجم التداول الفوري لعام 2022 - تقرير CoinGecko السنوي للعملات الرقمية
وسط ظروف اقتصادية صعبة وعدد من الاستغلالات والإفلاسات والكوارث في صناعة العملات الرقمية، انتهى العام بإجمالي قيمة سوق العملات الرقمية بلغت 829 مليار دولار، وهو أقل بنسبة 64.1% من 2.3 تريليون دولار في بداية العام.
كان الربع الثاني من عام 2022 أكثر الفترات وحشية مع أكبر تراجع. بعد ذلك ، كانت الأسواق تنجرف بشكل جانبي ، حتى انهيار FTX في نوفمبر 2022.
تراجع متوسط حجم التداول اليومي في الربع الأخير بنسبة 32.8٪ من 88.1 مليار دولار في الربع الثالث إلى 59.2 مليار دولار في الربع الرابع. عمومًا ، تراجعت حجوم التداول اليومية بشكل مستقر خلال العام ، مع متوسط قدره 86.0 مليار دولار في عام 2022.
كانت حركات سوق العملات الرقمية مرتبطة بشكل وثيق جدًا بحركات سوق الأسهم الأمريكية، ولا سيما مؤشر S&P500 طوال الربع الأول من عام 2022. ومع ذلك، في الربع الرابع، انقلبت هذه العلاقة إلى السلبية حيث شهدت العملات الرقمية انخفاضًا بسبب FTX، بينما شهدت الأسهم استعادة في نهاية العام.
2. تراجعت العملات المستقرة بمقدار 27.3 مليار دولار على الرغم من زيادة سيطرتها؛ في حين شهدت USDC و BUSD مكاسب في القيمة السوقية
القيمة السوقية للعملات المستقرة حسب أفضل 15 عملة مستقرة 2022 - تقرير CoinGecko السنوي للعملات الرقمية
لجأ المستثمرون في العملات الرقمية إلى الأصول الآمنة العام الماضي، مع أفضل ثلاث عملات مستقرة تيثر(USDT) وعملة الدولار الأمريكي (USDC) وبينانس USD (BUSD) زيادة سيطرتها في سوق العملات الرقمية. ومع ذلك، لم تسلم سوق العملات المستقرة من التدفقات النقدية، حيث فقدت ما مجموعه 27.3 مليار دولار أو 16.6% بحلول نهاية العام. تم تسجيل معظم هذا الخسارة خلال انهيار TerraUSD (UST) في مايو 2022. تمكنت القطاعات من الأداء بشكل نسبي جيد منذ ذلك الحين، على الرغم من الًّبيود الفترية (الخوف والشك وعدم التأكيد) من حدوث حدث آخر للفصل.
شهدت أكبر عملة مستقرة USDT انخفاضًا في قيمة السوق بنسبة 15.5٪ أو 12.2 مليار دولار بشكل مطلق. على النقيض من ذلك، شهد كل من USDC وBUSD نموًا مماثلاً بقيمة 2.3 مليار دولار (+5.5٪) و 2.1 مليار دولار (+14.7٪) على التوالي.
انخفضت العملات المستقرة اللامركزية الرئيسية داي (DAI) (-43.4٪) وفراكس (FRAX) (-43.9٪) بنسبة مماثلة، على الرغم من أن خسارة داي بقيمة 4 مليارات دولار كانت أكبر بما يقرب من 5 أضعاف بالأرقام المطلقة.
خارج الخمسة الأوائل، سقطت Neutrino USD (USDN) من الخمسة عشر الأوائل بعد الانفصال في نوفمبر، حيث استلمت MAI (MIMATIC) مكانها. تحتل USDD (USDD)، عملة مستقرة أطلقت في مايو، الآن المرتبة #8، وشهدت قيمة سوقها تحوم حول 700 مليون دولار منذ منتصف العام.
3. انتقال الوباء الخاص بـ FTX أثر على أكثر من مليون مقدر للودائع والدائنين والمستثمرين؛ من المرجح أن تسقط المزيد من الدومينو في الأشهر القادمة
قائمة غير شاملة للمؤسسات المتأثرة بانتشار FTX 2022 - تقرير CoinGecko السنوي للعملات المشفرة
زعم مقال CoinDesk أن معظم أصول Alameda كانت في عملات FTT التي أصدرتها FTX. وبعد وقت قصير من ذلك، أعلن Changpeng Zhao ‘CZ’، الرئيس التنفيذي لشركة Binance، عن نيته إسقاط حصته في عملة FTT التابعة لـ Binance. وهذا أدى إلى إدارة البنك، مما أدى إلى توقف FTX عن السحب، وبعد ذلك تقديمها لحماية الإفلاس. ومنذ ذلك الحين، تبين أن Alameda كانت مفلسة بعد تحطم Terra/Luna، وتم استخدام أموال المستخدمين من FTX لدعم الشركة التجارية الفاشلة. ومن بين الكيانات المتأثرة بشدة: …
كان لدى منصة الإقراض BlockFi 355 مليون دولار على FTX، وقرضت 671 مليون دولار إضافي لألاميدا.
كان لدى Genesis Global Trading 175 مليون دولار قيمة إيداعات غير قابلة للوصول على FTX ، وحاليًا غير قادرة على تقديم استردادات من منتج الإقراض الخاص بها.
$8 مليارات من البنك سيلفرجيت تم سحبها من قبل المودعين في أعقاب انهيار FTX. وقد قام البنك منذ ذلك الحين بتسريح 40٪ من قوته العاملة.
في حين أن العديد من الشركات والمؤسسات قد سقطت بالفعل ، فمن المحتمل أن العديد منها من المتوقع أن تتبع السيرة الذاتية على مدار عام 2023.
4. كان أداء الأصول الرئيسية ضعيفا في جميع المجالات، باستثناء النفط الخام والدولار الأمريكي. كانت BTC هي الأصول الأسوأ أداء مع انخفاض بنسبة 64.2٪.
بيتكوين مقابل الأصول الرئيسية 2022 - تقرير CoinGecko السنوي للعملات الرقمية
أغلقت غالبية الأصول ، مثل الذهب و TLT ، العام باللون الأحمر. من الأصول، بيتكوين(BTC) كانت أداء أسوأ في عام 2022، حيث انهى العام بانخفاض بنسبة 64.2%.
بيتكوين جدول عوائد أسعار الأصول الرئيسية مقابل 2022 - تقرير CoinGecko السنوي للعملات الرقمية
تفوق جميع الأصول هو دولار أمريكي فهرس (DXY)، المرتبط برفع معدلات الفائدة من قبل الاحتياطي الفدرالي حتى عام 2022. ومع ذلك، فقد فقدت معظم مكاسبه في الربع الرابع حيث تباطأت رفع معدلات الفائدة؛ انخفض مؤشر DXY بنسبة -7.4٪ ربعًا على ربع (QoQ)، وشهد عائد سعري بنسبة 8.0٪ فقط منذ بداية العام.
شهدت أسعار النفط الخام مكاسب كبيرة تصل إلى 63.4٪ نحو نهاية الربع الأول بسبب الطلب المتزايد - تزامن رفع إجراءات الإغلاق بسبب فيروس كوفيد-19 في جميع أنحاء العالم مع نقص كبير في المعروض نتيجة للحرب بين روسيا وأوكرانيا. ومع ذلك، ومشابهة للدولار الأمريكي، فقد استعادت معظم مكاسبها وانتهت السنة بزيادة تبلغ 6.4٪ فقط.
تشهد تكديس الايثر نموًا مستقرًا ليصل إلى 15.8 مليون دولار بحلول نهاية العام، بفضل ترقيات إثيريوم.
إجمالي الإثير المكدس في المدققين 2022-تقرير CoinGecko السنوي عن العملات الرقمية
على الرغم من تراجع سوق العملات الرقمية، شهدت إيثر (ETH) المتكديس بالكامل نموًا مستمرًا ربعاً بربع، حيث ارتفع بنسبة 25% في الربع الأول، و 17.8% في الربع الثاني، و 8.2% في الربع الثالث، و 12.5% في الربع الرابع من عام 2022. وقد بلغ مجموع ETH المتكديس 15.8 مليون وحدة عند نهاية العام، مقابل 8.8 مليون في البداية.
يمكن أن يُرجع نمو إجمالي الإثريوم المراهن في المدققين في النصف الأول من عام 2022 إلى مشاعر إيجابية تجاه إثيريوم. بعد الدمج الناجح في منتصف سبتمبر ، بدأت المجتمع العملة الرقمية في التوقع والترقب للترقية القادمة في شانغهاي - مما ساهم في نموها الملحوظ في الربع الأخير.
يستمر ليدو (LDO) في الهيمنة، حيث يحتفظ بنسبة 29.4٪ من جميع ETH المرصودة عبر 29 مشغلًا للعقد. منافسه الأقرب، كوينبيس، يحتفظ فقط بنسبة 12.8٪ من السوق.
من المتوقع أن يتم تنفيذ ترقية شنغهاي لإيثيريوم في مارس 2023، وستسمح للمراهنين بسحب أموالهم في ETH - وقد يؤدي ذلك إلى إعادة تنظيم لوائح المراهنة.
6. انخفضت قيمة سوق عملات DeFi بنسبة 72.9٪ ورأينا تجاوز المشتقات للحصة السوقية لجامعات العائد
القيمة السوقية لعملات DeFi 2022 - تقرير CoinGecko السنوي للعملات الرقمية
بالمقارنة مع عام 2021، انخفضت قيمة سوق التمويل اللامركزي (DeFi) بنسبة 72.9%، حيث فقدت مختلف عملات الحوكمة والأدوات أكثر من 48.4 مليار دولار في القيمة. فئة التكديس السائل شهدت أقل انخفاض بنسبة 25.9% على أساس سنوي، وذلك على الأرجح بسبب السرد الزمني لدمج إثيريوم الذي جرى في الربع الثالث من عام 2022.
تأثرت بروتوكولات DeFi بشكل أكبر مقارنة ببقية السوق ، بسبب التقديرات المضخمة سابقًا وسحب رؤوس المال. كانت بروتوكولات الإقراض والمجمعات العائدية أسوأ القطاعات أداءً في العام ، حيث شهدت انخفاضًا يصل إلى 80.5٪ و 85.3٪ على التوالي. تعرضت بروتوكولات مثل Convex Finance (CVX) و Alchemix (ALCX) لتراجعات في الأسعار تصل إلى 95.0٪.
على الرغم من تراجع بنسبة 65.0٪ على أساس سنوي ، إلا أن الأدوات المشتقة تمتلك حصتها في السوق بنسبة 7.9٪ ، مما يسمح لها بتجاوز مجمعات العائد - ويرجع ذلك إلى زيادة شعبية منصات العقود المستمرة اللامركزية مثل GMX (GMX) و Gains Network (GNS)
7. وسط شتاء NFT الأول ، انخفضت حصة OpenSea في السوق إلى 65.4٪ ، لكنها لا تزال تهيمن
أفضل 5 سوق للعملات غير القابلة للتمويل حجم التداول 2022-تقرير عملات العمل السنوي لـ CoinGecko
سوق ال NFT في دورة هابطة أولى - حجم التداول لل NFT عبر أهم 8 سلاسل قد انخفض بنسبة 93.1% من 13.3 مليار دولار في الربع الأول إلى 1.5 مليار دولار في الربع الرابع من عام 2022. بالمقابل، انخفضت عائدات مبتكري ال NFT بنسبة 95% على نحو مماثل، منذ بداية العام.
في ظل شتاء NFT ، لا تزال OpenSea * تهيمن بنسبة 65.4٪ على حصة السوق من حجم تداول NFT ، باستثناء تداولات التداول الزائفة. في حين انخفضت سيطرتهم بنسبة 24.3 نقطة مئوية منذ يناير 2022 ، فقد دفع صعود NFTs Solana حصة Magic Eden في حجم التداول إلى 12.5٪ بحلول نهاية عام 2022.
بغض النظر ، دافعت OpenSea عن موقفها ضد المتنافسين الجدد في سوق NFT LooksRare (LOOKS) و X2Y2 (X2Y2) ، مما حفز المستخدمين على التداول وإدراج المجموعات الشعبية على منصتهم. بدلا من ذلك ، تحول المستخدمون إلى غسل التداول لكسب هذه المكافآت. على LooksRare ، كان 98.5٪ من إجمالي حجم تداول NFT عبارة عن تداولات غسيل في يناير 2022. وقد انخفض منذ ذلك الحين إلى 75.5٪ في ديسمبر 2022 ، بسبب انخفاض انبعاثات المكافآت.
8. حجم التداول الفوري تراجع بنسبة 67.3% من يناير 2022 ، بأكبر انخفاض ربع سنوي قدره 21.2% في الربع الرابع من 2022
أفضل 10 بورصات تشفير حجم تداول CEX و DEX لعام 2022-CoinGecko تقرير التشفير السنوي
بلغ حجم التداول الفوري عبر أكبر 10 بورصات للعملات المشفرة 1.5 تريليون دولار في يناير، لكنه انخفض بنسبة 67.3٪ إلى أدنى مستوياته على الإطلاق عند 0.46 تريليون دولار في ديسمبر، في أعقاب انهيار FTX. وحدث أكبر انخفاض على أساس ربع سنوي في الربع الأخير، حيث انخفض إجمالي حجم التداول الفوري بنسبة 21.2٪ من 2.9 تريليون دولار في الربع الثالث إلى 2.3 تريليون دولار في الربع الرابع من عام 2022.
على الرغم من عرض المخاطر المركزية المفتوحة ، ظلت نسبة CEX: DEX مرتفعة بشكل مستمر. في حين أن الخوف من عجز Binance أعطى DEXs دفعة صغيرة في حصة السوق في نوفمبر ، في نهاية عام 2022 ، تسيطر CEXs على 92.5٪ من السوق.
تراجع الأحجام هو علامة على أن المستثمرين يقومون بسحب أموالهم بشكل أكبر من السوق، أو مغادرته بالكامل عن طريق منصات التداول اللامركزية.
